《市场结构与绩效》PPT课件

市 场 ： 结 构 与 绩 效 第 一 节 第 二 节 第 三 节 第 三 章 市 场 第 一 节 市 场 结 构 的 衡 量 一 、 市 场 结 构 的 含 义 和 基 本 类 型 （ 一 ） 市 场 结 构 的 含 义 产 业 市 场 结 构 是 指 企 业 市 场 关 系 的 特 征 和 形 式 。 主 要 有 以 下 几 种 市 场 关 系 ： 1.卖 方 (企 业 )之 间 的 关 系 ； 2.买 方 (企 业 或 消 费 者 )之 间 的 关 系 ； 3.买 卖 双 方 的 关 系 ； 4.市 场 内 现 有 的 买 方 、 卖 方 与 正 在 进 入 或 可 能 进 入 该 市 场 的 买 方 、 卖 方 之 间 的 关 系 。 第 三 章 市 场 （ 二 ） 市 场 结 构 的 基 本 类 型 v 四 种 基 本 类 型 的 市 场 结 构 ： 罗 宾 逊 夫 人 在 不 完 全 竞 争 经 济 学 中 将 市 场 结 构 分 为 完 全 竞 争 、 完 全 垄 断 、 寡 头 垄 断 、 垄 断 竞 争 四 种 基 本 类 型 。 第 三 章 市 场 第 三 章 市 场 第 三 章 市 场 v植 草 益 的 分 类 方 法 市 场 结 构 C 值 (%) 产 业 规 模 状 况 (亿 日 元 )粗 分 细 分 大 规 模 小 规 模寡 占 型 极 高 寡 占 型 70 C 年 生 产 额 200 年 生 产 额 200高 、 中 寡 占型 40 C 70 年 生 产 额 200 年 生 产 额 200竞 争 型 低 集 中 竞 争型 20 C 40 年 生 产 额 200 年 生 产 额 200分 散 竞 争 型 C 20 年 生 产 额 200 年 生 产 额 200 第 三 章 市 场 v市 场 集 中 度 涵 义 ： 市 场 集 中 度 是 用 于 表 示 在 特 定 产 业 或 市 场 中 ， 卖 者 或 买 者 具 有 怎 样 的 相 对 的 规 模 结 构 的 指 标 。衡 量 指 标 ： (1)行 业 集 中 度 (Concentration ratio)。 行 业 集 中 度 是 最 常 用 、 最 简 单 易 行 的 绝 对 集 中 度 的 衡 量 指 标 。 它 是 指 行 业 内 规 模 最 大 的 前 几 位 企 业 的 有 关 数 值 (可 以 是 产 值 、 产 量 、 销 售 额 、销 售 量 、 职 工 人 数 、 资 产 总 额 等 )占 整 个 市 场 或 行业 的 份 额 。 计 算 公 式 为 ： 1 1/n Nn i ii iCR X X 第 三 章 市 场 中 国 制 造 业 的 集 中 度 对 中 国 521个 行 业 集 中 度 的 计 算 结 果 可 以 看 出 ： 4厂 商 集 中 度 CR4不 到 30%的 行 业 占 全 部 分 析 行 业 数的 67%， 销 售 收 入 占 77.3%； 其 中 CR4不 到 20%的 行业 有 259个 ， 其 销 售 收 入 占 全 部 行 业 的 58.4%。CR4在 50%以 上 的 行 业 只 有 83个 ， 销 售 收 入 仅 占 总体 的 7%； 其 中 CR4在 80%以 上 的 只 有 18个 ， 销 售 收入 仅 占 总 体 的 1.2%。 对 CR8的 计 算 结 果 是 同 样 的 。 CR8不 到 30%的 行 业有 268个 之 多 ， 销 售 收 入 占 总 体 的 60%以 上 ； CR8在 50%以 上 的 行 业 只 有 133个 ， 销 售 收 入 只 占 总 体的 18%， CR8在 80%以 上 的 行 业 只 有 42个 ， 占 8.1%，销 售 收 入 只 占 总 体 的 2.1%。 第 三 章 市 场 衡 量 指 标 ： (2)洛 伦 兹 曲 线 (Lorenz curve)。 洛 伦 兹 曲 线 是 一 种 相 对 集 中 度 的 指 标 ， 它 表 明 市 场 占 有 率 与 市 场 中 由 小 企 业 到 大 企 业 的 累 计 百 分 比 之 间 的 关 系 。 市场占有率(%) 企 业 累 计 百 分 比 （ 从 最 小 到 最 大 排 列 ）0100 10090 9080 8070 7060 6050 5040 4030 3020 2010 10 第 三 章 市 场 衡 量 指 标 ： (3)基 尼 系 数 (Gini coefficient)。 基 尼 系 数 也 是 一 种 相 对 集 中 度 的 指 标 ， 它 建 立 在 洛 伦 兹 曲 线 的 基 础 上 ， 等 于 均 等 分 布 线 (对 角 线 )与 洛 伦 兹 曲 线 之 间 的 面 积 (图 4-1阴 影 部 分 的 面 积 )与 以 均 等 分 布 线 为 斜 边 、 以 横 轴 为 直 角 边 构 成 的 三 角 形 面 积 之 比 ， 用 公 式 表 示 为 ： 基 尼 系 数 = 均 等 分 布 线 与 洛 伦 兹 曲 线 围 成 的 面 积均 等 分 布 线 以 下 的 三 角 形 面 积 第 三 章 市 场 衡 量 指 标 ： (4)赫 芬 达 尔 赫 希 曼 指 数 (H erfindahl-H irschman index)。 简 称 H指 数 ， 它 是 某 特 定 行 业 市 场 上 所 有 企 业 的 市 场 份 额 的 平 方 和 ， 用 公 式 表 示 为 ： 2 21 1( / )n ni ii iHHI X X S 式 中 ： 产 业 的 总 规 模 ； i产 业 中 第 i位 企 业 的 规 模 ； Si产 业 中 第 i位 企 业 的 市 场 占 有 率 ； n产 业 内 的 企 业 数 。优 点 ： 1.包 含 了 所 有 企 业 的 规 模 信 息 。 2.平 方 和 的 方 法 对 前 几 个 企 业 的 市 场 份 额 变 化 特 别 敏 感 ， 更 加 真 实 地 反 应 企 业 之 间 的 规 模 差 距 。 第 三 章 市 场 赫 芬 达 尔 一 赫 希 曼 指 数 是 计 算 某 一 市 场 上 每 家 企 业 市场 占 有 份 额 的 平 方 之 和 。 显 然 ， HHI 越 大 ， 表 示市 场 集 中 程 度 越 高 ， 垄 断 程 度 越 高 。 2、 HHI指 数 的 特 点 赫 芬 达 尔 指 数 是 产 业 市 场 集 中 度 测 量 指 标 中 较 好 的 一 个 ， 具 有 如 下 特 点 。 (1)当 独 家 企 业 垄 断 时 ， 该 指 数 等 于 1， 当 所 有 企 业 规 模 相 同 时 ， 该 指 数等 于 1/n， 故 而 这 一 指 标 在 1/n 1之 间 变 动 ， 数 值 越 大 ， 表 明 企 业 规 模分 布 的 不 均 匀 度 越 高 。 (2)兼 有 绝 对 集 中 度 和 相 对 集 中 度 指 标 的 优 点 ， 并 避 免 了 它 们 的 缺 点 。 因为 该 值 对 规 模 较 大 的 上 位 企 业 的 市 场 份 额 反 映 比 较 敏 感 ， 而 对 众 多 小 企业 的 市 场 份 额 小 幅 度 的 变 化 反 映 很 小 。 (3)可 以 不 受 企 业 数 量 和 规 模 分 布 的 影 响 ， 较 好 地 测 量 产 业 的 集 中 度 变 化情 况 。 第 三 章 市 场 3、 赫 芬 达 尔 -赫 希 曼 指 数 的 理 论 基 础 （ 1） HHI指 数 的 理 论 基 础 实 际 上 源 于 贝 恩 (Bain)的 结 构-经 营 -表 现 理 论 (structure conduct performance)。贝 恩 的 这 一 产 业 组 织 理 论 是 指 ， 市 场 结 构 影 响 到 厂 商 的经 营 ， 并 最 终 决 定 厂 商 的 表 现 。 随 着 市 场 份 额 的 集 中 ，厂 商 会 趋 于 采 用 相 互 勾 结 策 略 ， 最 终 制 定 出 来 的 价 格 会偏 离 完 全 竞 争 市 场 价 格 。 完 全 竞 争 市 场 中 的 厂 商 对 自 己生 产 的 产 品 无 定 价 权 ， 它 们 是 市 场 价 格 的 接 受 者 。 因 而从 社 会 福 利 角 度 看 ， 完 全 竞 争 是 最 理 想 的 市 场 结 构 。 任何 形 式 的 厂 商 垄 断 以 及 随 之 而 产 生 的 高 于 垄 断 价 格 的 价格 都 意 味 着 某 种 程 度 的 消 费 者 社 会 福 利 损 失 。 第 三 章 市 场 （ 2） 结 构 -经 营 -表 现 理 论 认 为 ， 市 场 集 中 化 程 度 与 市 场 垄断 力 之 间 存 在 着 某 种 正 相 关 关 系 。 有 些 学 者 进 而 认 为 两 者 之间 是 非 线 性 的 正 相 关 关 系 。 也 就 是 说 ， 在 市 场 集 中 化 程 度 较低 时 ， 厂 商 的 行 为 更 富 有 竞 争 色 彩 。 随 着 市 场 集 中 化 程 度 的提 高 ， 市 场 垄 断 逐 渐 取 代 市 场 竞 争 。 当 市 场 集 中 化 程 度 很 高时 ， 厂 商 的 行 为 已 经 少 有 竞 争 色 彩 ， 在 这 种 条 件 下 ， 再 提 高市 场 集 中 化 程 度 ， 垄 断 力 的 提 高 将 非 常 有 限 。 例 ： 市 场 上 共 有 4家 企 业 ， 每 个 企 业 的 市 场 份 额 分 别 为 0.4、0.25、 0.17和 0.18， 那 么 这 一 市 场 的 HHI便 是 ： HHI=0.4*0.4+0.25*0.25+0.17*0.17+0.18*0.18=0.2838 HHI值 越 大 ， 表 明 市 场 集 中 度 越 高 。 当 市 场 处 于 完 全 垄 断 时 ， HHI=1； 当 市 场 上 有 许 多 企 业 ， 且 规 模 都 相 同 时 ， HHI=1 n， n趋向 无 穷 大 ， HHI就 趋 向 0。 第 三 章 市 场 第 三 章 市 场 衡 量 指 标 ： (5)熵 指 数 (Entropy index)。 熵 指 数 借 用 了 信 息 理 论 中 熵 的 概 念 ， 其 定 义 公 式 为 ： 1 log(1/ )n i iiEI S S式 中 ： i产 业 中 第 i位 企 业 的 市 场 份 额 ； n产 业 内 的 企 业 数 。 EI与 HHI异 同 ： 都 反 应 了 市 场 中 所 有 企 业 的 规 模 情 况 ， 都 是 企 业的 市 场 份 额 之 和 。 但 分 配 给 各 个 企 业 市 场 份 额 的 权 数 不 同 。 都 对 大企 业 分 配 了 较 高 的 权 数 ， 但 重 要 程 度 有 所 不 同 。 第 三 章 市 场 v产 品 差 别 化涵 义 ： 所 谓 产 品 差 别 化 ， 是 指 企 业 在 其 提 供 给 顾 客 的 产 品 上 ， 通 过 各 种 方 法 造 成 足 以 引 发 顾 客 偏 好 的 特 殊 性 ， 使 顾 客 能 够 把 它 同 其 他 竞 争 性 企 业 提 供 的 同 类 产 品 有 效 地 区 别 开 来 ， 从 而 达 到 使 企 业 在 市 场 竞 争 中 占 据 有 利 地 位 的 目 的 。产 品 差 异 之 所 以 为 企 业 所 青 睐 ， 是 因 为 其 使 企 业 面 临一 条 向 下 倾 斜 的 剩 余 需 求 曲 线 ， 使 企 业 拥 有 将 价 格 提高 到 高 于 边 际 成 本 的 能 力 ， 也 就 是 说 ， 具 有 市 场 势 力 。 产 品 差 别 化 主 要 是 从 两 个 方 面对 市 场 结 构 产 生 直 接 的 影 响 ： 影 响 市 场 集 中 度 形 成 市 场 进 入 壁 垒 第 三 章 市 场 产 品 差 异 化 基 本 度 量 方 法 ：(1)需 求 的 交 叉 弹 性 ： /i iij j jdq qdp p 式 中 ： iji产 品 需 求 量 对 j产 品 价 格 的 交 叉 弹 性 ； dqi/qii产 品 的 需 求 变 化 率 ； dpj/pjj产 品 的 价 格 变 化 率 。 (2)广 告 密 度 ： 广 告 密 度 AD/SL 式 中 ： AD产 品 广 告 费 用 的 绝 对 金 额 ； SL产 品 销 售 额 。 第 三 章 市 场 第 三 节 市 场 绩 效 的 评 价一 、 市 场 绩 效 的 定 义 市 场 绩 效 是 指 在 一 定 的 市 场 结 构 中 ， 由 一 定 的 市场 行 为 所 形 成 的 价 格 、 产 量 、 成 本 、 利 润 、 产 品 质 量和 品 种 以 及 技 术 进 步 等 方 面 的 最 终 经 济 成 果 。 二 、 绩 效 指 标 (一 )利 润 率 (收 益 率 )指 标 ： R=(-T)/E 式 中 ： R税 后 资 本 收 益 率 ； 税 前 利 润 ； T税 收 总 额 ； E自 有 资 本 。 第 三 章 市 场 (二 ) 贝 恩 指 数 (Bain index) 贝 恩 指 数 会 计 利 润 ： a=(R-C-D) 式 中 ： a会 计 利 润 ； R总 收 益 ； C当 期 总 成 本 ； D折 旧 。 贝 恩 指 数 经 济 利 润 ： e= a-iV 式 中 ： e经 济 利 润 ； i正 常 投 资 收 益 率 ； V投 资 总 额 。 第 三 章 市 场（ 三 ） 勒 纳 指 数 ： L=(P-MC )/P式 中 ： L勒 纳 指 数 ； P价 格 ；MC边 际 成 本 第 三 章 市 场 勒 纳 指 数 与 市 场 势 力市 场 势 力 是 指 ： P-MC 第 三 章 市 场 第 三 章 市 场 第 三 章 市 场 第 三 章 市 场（ 三 ） 托 宾 q 值 q是 指 一 家 厂 商 资 产 的 市 场 价 值 与 这 家 厂 商 资产 的 重 置 成 本 的 比 率 （ tobin， 1969） 。 是衡 量 市 场 资 源 配 置 的 一 个 指 标 。托 宾 q 值 = 企 业 资 本 的 市 场 价 值 / 企 业 资 本 的重 置 成 本 托 宾 q值 根 据 企 业 资 产 价 值 的 变 化 来 衡 量 市场 绩 效 的 高 低 。 显 然 ， q值 越 大 ， 企 业 能 获得 的 垄 断 利 润 越 大 ， 表 明 企 业 具 有 市 场 势 力 第 三 章 市 场 三 、 市 场 绩 效 的 综 合 评 价 (一 )产 业 的 资 源 配 置 效 率 1.衡 量 资 源 配 置 效 率 的 直 接 指 标 ： 利 润 率 。2.产 业 的 市 场 结 构 和 资 源 配 置 效 率 。 3.X非 效 率 。 所 谓 X非 效 率 ， 是 指 在 垄 断 企 业 的 大 组 织 内 部存 在 着 资 源 配 置 的 低 效 率 状 态 。 大 企 业 内 部 普 遍 存 在 X非 效 率 的 主 要 原 因 是 ： (1)企 业 内不 同 集 团 的 利 益 目 标 的 不 一 致 。 (2)企 业 规 模 扩 大 导 致 组 织层 次 增 加 、 信 息 沟 通 的 速 度 和 质 量 下 降 ， 从 而 使 企 业 的 管理 成 本 上 升 、 效 率 下 降 。 (3)垄 断 企 业 在 没 有 竞 争 压 力 的 条件 下 ， 缺 乏 成 本 最 小 化 的 动 机 。 这 样 ， 就 很 难 避 免 产 生 低效 率 的 选 择 和 行 为 。 第 三 章 市 场 (二 )产 业 的 规 模 结 构 效 率 1.企 业 规 模 经 济 和 行 业 规 模 经 济 。 企 业 规 模 经 济 是 指 企业 自 身 通 过 横 向 一 体 化 或 纵 向 一 体 化 所 实 现 的 规 模 效 益 。 行业 规 模 经 济 是 指 ， 当 某 个 行 业 总 产 量 扩 张 时 ， 该 行 业 内 部 的企 业 能 提 高 专 业 化 程 度 ， 降 低 单 位 成 本 ， 行 业 的 长 期 供 给 曲线 是 向 下 倾 斜 的 ， 即 该 行 业 是 一 个 规 模 报 酬 递 增 的 行 业 。 行业 的 规 模 效 益 与 行 业 内 企 业 的 外 部 经 济 和 不 经 济 相 关 。 2.产 业 规 模 结 构 效 率 的 衡 量 。 (1)用 达 到 或 接 近 经 济 规 模的 企 业 的 产 量 占 整 个 产 业 产 量 的 比 例 来 反 映 产 业 内 经 济 规 模的 实 现 程 度 ； (2)用 实 现 垂 直 一 体 化 的 企 业 的 产 量 占 流 程 各阶 段 产 量 的 比 例 来 反 映 经 济 规 模 的 纵 向 实 现 程 度 ； (3)通 过考 察 产 业 内 是 否 存 在 企 业 生 产 能 力 的 剩 余 来 反 映 产 业 内 规 模能 力 的 利 用 程 度 。 第 三 章 市 场 3.产 业 规 模 结 构 效 率 的 三 种 状 态 。 (1)低 效 率 状 态 。 (2)过 度 集 中 状 态 。 (3)理 想 状 态 。 有 一 部 分 产 业 尽 管 长 期 处 于 产 业 规 模 结 构 的 低 效 率 状态 ， 但 市 场 中 的 企 业 却 仍 然 能 够 获 得 一 定 的 利 润 。 日 本 学者 越 后 和 典 认 为 造 成 这 种 现 象 的 主 要 原 因 可 能 有 ： (1)产品 差 别 化 。 (2)廉 价 劳 动 力 。 4.影 响 产 业 规 模 结 构 效 率 的 主 要 因 素 。 (1)产 业 内 的企 业 规 模 结 构 。 (2)市 场 结 构 。 第 三 章 市 场 (三 )产 业 技 术 进 步 技 术 进 步 的 三 个 阶 段 发 明 、 创 新 和 技 术 转 移 。 企 业 规 模 与 技 术 进 步 ： 熊 彼 特 等 人 认 为 ， 大 企 业 对 技 术 进 步 的作 用 最 大 ； 谢 勒 等 人 的 观 点 完 全 相 反 ， 他 们 认 为 小 企 业 在 推 动 技术 进 步 方 面 的 作 用 更 大 。 市 场 结 构 与 技 术 进 步 ： 完 全 竞 争 企 业 比 完 全 垄 断 企 业 有 更 强 的 创 新 动 力 。新 技 术 在 产 业 市 场 上 的 扩 散 有 三 个 阶 段 ： 初 期 、 中 期 、 晚 期 。 专 利 与 技 术 进 步 ： 专 利 是 政 府 依 法 授 予 企 业 或 个 人 的 在 一 定 时 限 内 生 产或 销 售 某 种 产 品 ， 或 者 使 用 某 种 生 产 过 程 或 工 艺 的 排 他 性 的 权 利 。