浅析资产负债表项目分析应注意的一些事项

.浅析资产负债表项目分析应注意的一些事项学理论下旬刊 2011008期作者/ 邱园园本文总字数：4373字邱园园（黑龙江省动物卫生监督所，哈尔滨 150069）摘要：资产负债表可以提供企业某一日资产、负债、所有者权益的总额及结构，表明了企业拥有或控制的资源、未来以多少资产或劳务清偿的债务及所有者在某一日所拥有的权益。而把报表中的数字变成能被所有信息使用者都能理解的信息，对报表的构成项目做一定的分析是十分必要的，可以更直观地判断企业的偿债能力、财务安全性、资本保全程度和资产的收益能力。关键词：资产负债表；项目分析；注意事项中图分类号：F23 文献标志码：A 文章编号：1002-2589（2011）24-0081-02资产负债表是反映企业在某一特定日期（如月末、季末、年末及具有特定意义的某一天）的财务状况的会计报表。企业编制资产负债表的目的是通过如实反映企业的资产、负债和所有者权益的金额及其结构情况，从而有助于使用者评价企业资产的质量以及短期偿债能力、长期偿债能力、利润分配能力等。例如，公历每年的12月31日的资产负债表。它反映的就是该日企业的财务状况。它主要是向报表使用者提供企业所拥有的或控制的资源、企业债权人享有的权益、企业所有者享有的权益和企业的偿债能力及有关财务状况变动趋势等方面的信息。资产负债表由表首和正表两部分组成。表首部分列示报表名称、编制单位、编制日期和货币计量单位等内容。正表部分列示资产负债表的具体内容，包括资产、负债和所有者权益的所有项目和金额。按正表部分排列方式划分，资产负债表一般分报告式和账户式两种格式。根据我国企业会计准则第30号财务报表列报规定，企业资产负债表采用账户式。为了便于使用者通过比较不同时点的资产负债表数据，掌握企业财务状况的变动情况及发展趋势，企业需要提供比较资产负债表，资产负债表一般都有“年初余额”和“期末余额”两个金额栏。不论是那一种格式的资产负债表，几乎都描述了企业的两种结构。一是资源结构，就是各种资产的主要类别和金额。资产及其构成表明企业拥有的资源状况，既是企业广义的投资活动的结果，又是对企业未来现金流入量的合理预期。二是义务结构，就是各种负债和所有者权益的主要类别和金额。负债与所有者权益及其构成，表明企业资金来自何方，既是企业广义的筹资活动的结果，又是对企业未来现金流出量的合理预期。因此，资产负债表可以理解为提供企业在某一时日的资产、负债和所有者权益及其相互关系，据以反映企业财务状况的一种资源存量的财务报表。这些信息不仅有助于股东和债权人等外部使用者评估企业的变现能力、偿债能力，而且有助于他们分析企业的财务实力和资本结构。而如何从静态的资产负债表中了解和掌握企业报表数字中的潜在内涵，就要站在不同的角度，用不同的方式对报表进行必要的分析。对资产负债表进行相关分析时主要有资产负债表的项目分析、资产负债表的结构分析、企业偿债能力的分析和企业财务危机预警分析等方面。资产负债表项目分析包括资产项目的分析、负债项目的分析和所有者权益项目的分析。资产负债表结构分析包括纵向（垂直）结构分析和横向（水平）分析结构分析。所谓资产负债表的纵向结构分析，是将常规形式的资产负债表换算成结构百分比形式的资产负债表，就是分别以资产合计数和负债及其所有者权益合计数为共同基数，列为100%，然后求出表中左右两方各项目相对于共同基数的百分比，进一步结合企业的实际规模、经营性质、销售状况以及行业风险等因素分析企业在资产运用以及资金筹措等方面存在的问题。在此基础上，还可以将前后几期的结构百分比报表汇集在一起，以判断企业财务状况的发展趋势。具体地说，企业资产负债表的纵向结构分析可以分为企业的资源结构分析和义务结构分析两部分。所谓资产负债表的横向结构分析，是指用金额、百分比的形式，对每一个项目的本期或多期的金额与基期的金额进行比较分析，编制出横向结构百分比资产负债表，以观察企业财务状况的变化趋势。横向结构分析通常可以作为用户预测企业未来经营情况的立足点，通过观察报表中个项目的增减变化情况，可以发现重要的、异常的变化，同时对这些变化进行进一步分析找出变化原因，判断这种变化是有利还是不利，并力求对这种趋势是否会延续作出判断。偿债能力分析包括短期偿债能力分析和长期偿债能力的分析。短期偿债能力是指对企业流动负债及时足额偿还的保证程度，是衡量企业当前财务能力，特比是流动资产变现能力的重要指标。分析短期偿债能力的主要指标有，流动比率、速动比率、现金比率、现金流量比率和其他影响短期偿债能力的因素。长期偿债能力是指企业偿还长期负债的能力。分析长期偿债能力的指标主要有，资产负债率、产权比率、利息保障倍数、权益乘数和其他影响长期偿债能力的因素。财务危机预警分析是指运用企业财务报表和相关经营资料，预先告知企业发生财务危机或财务损失的可能性的分析活动。分析财务危机预警情况的主要方法有，单变量分析模型和多变量分析模型。单变量分析模型是通过单一变量、用个别的财务比率来预测财务危机的模型。主要有折旧、损耗以及摊销计提前的净收益/总负债；现金流量/资产总额；净收益/资产总额；负债总额/资产总额；净营运资本/总资产；流动资产/流动负债等。多变量分析模型是指运用多种财务指标加权加总产生的判别值来预测企业的财务风险，就是建立一个多元线性函数模型，综合反映企业的财务风险，主要有Z计分模型和F计分模型。无论从哪个方面入手对报表进行分析，都会有一些需要注意的内容和事项，在此我想说明的只是对资产负债表项目分析时应注意的一些事项。本文的前一部分已经提到过，资产负债表项目分析包括资产项目的分析、负债项目的分析和所有者权益项目的分析，现在作进一步具体的说明。资产项目分析。资产项目分析包括流动资产项目分析、非流动资产项目分析以及表外资产和或有资产分析。对流动资产进行分析时要注意：一是要加强对企业持有货币资金的规模是否适当的判断。一般情况是，企业资产的规模越大，相应的货币资金的规模也应越大，在相同的总资产规模条件下，不同行业的企业的货币资金的规模不同，且还受企业对资金运用能力的影响。二是对交易性金融资产分析时要关注其投机性与报表金额的特点，分析交易性金融资产在报表中的计量以及与交易性金融资产有关而取得的股利、利息是否按照国家企业会计准则的规定，形成企业的投资收益。三是对应收账款和应收票据分析时，要重点考察应收账款的质量，考虑决定其规模的主要因素，从而进一步考察应收账款和应收票据有无真实的购销背景，分析企业是否利用虚假信用来创造销售，或用没有真实购销背景的应收票据向银行贴现，加大企业信用风险。对非流动资产进行分析时要注意：一是要分析企业管理层对可供销售金融资产的意图，并分析其类型、重分类、期末计价和减值等问题，以便更好的分析其对企业利润的影响。二是分析企业管理层对持有至到期投资的意图，确定实际利率、摊余成本、减值金额，从而进一步分析其对当期损益的影响。三是资产负债表中长期投资项目的金额，在很大程度上代表企业不能直接控制和运用的资产流出，他们的投资方案是否合理，关键要看能否取得较高收益、是否可以分散风险、企业的安全性如何，在对此项企业的高风险资产区域进行分析时，要看其是否符合企业总体发展目标和经营方针，其核算方法的选择对企业现金状况的影响，并要考虑投资的质量和减值的合理性。在对表外资产和或有资产分析时，资产负债表的表外资产是指那些虽然不符合资产的确认条件，但是仍然满足资产的定义的那些资源。这些资源会因会计核算和会计计量手段的限制而未能在企业资产负债表中体现，但仍然可以为企业在未来作出贡献。如企业自创的商誉、研发投资、组织建设、品牌渠道、企业的人力资源等等。或有资产是指企业由于过去的交易或事项形成的潜在的资产，其存在需通过未来不确定事项的发生或不发生予以证实。如对企业专利权的侵犯。负债项目分析。负债项目分析包括流动负债项目分析、非流动负债项目分析和表外负债和或有负债的分析。对流动负债项目的分析应注意：一是分析流动负债组成项目的性质和数额，从而判断企业流动负债主要来自何方，需要偿还的紧迫程度如何，短期偿债风险有多大。二是把分析同企业的经营形式相结合，分析企业的采购政策、付款政策、股利分配政策和其他经营特点，对于商业企业来说，正常情况下是流动负债和销售收入或实现利润都有所增产；而对于工业企业来说，常常是长期负债和实现利润都在增产，而流动负债却并未明显变化。三是要把分析同企业的流动资产构成、实现利润相联系，从而来判断流动负债组成的变化是好转还是恶化。对非流动负债项目分析时应注意：一是如果企业在非流动负债增长的同时，企业经济效益、实现利润明显提高，说明企业负债经营是正确的，企业财务状况良好。二是分析时要把非流动负债的变化与流动负债的变化结合起来。三是重点分析企业非流动负债借款额是否适度，进而实现既可以利用长期借款弥补企业的资金缺口，获得杠杆收益，又不至于因此使企业陷入财务困境。对表外负债和或有负债的分析，表外负债是企业在资产负债表中未予反映，但与其密切相关的的一项负债。或有负债是指过去的交易或事项形成的潜在义务，其存在需通过未来不确定事项的发生或不发生予以证实；或过去的交易或事项形成的现实义务，履行该义务不是很可能导致经济利益流出企业或该义务的金额不能可靠度计量。如未决诉讼、未决仲裁、产品质量保证、担保、亏损合同、企业重组等。所有者权益项目分析。所有者权益包括实收资本、资本公积、盈余公积和未分配利润。在对其进行分析时，一是要把其与债权人权益相比较，所有者权益具有性质不同、享受的权利不同、承担的风险不同、偿还期限不同等特点。而根据所有者权益的产生途径将其分为投入资本和留存收益两个部分。二是所有者权益是企业长期偿债能力的基础，是一种保障权益，分析所有者权益内部的股东持股构成状况与企业未来发展的适应性如何，分析企业实收资本是否缺失，关注资本公积的合理性，并通过固定资产价值与所有者权益合计相比较，可以了解到企业固定资产主要的资金来源。三是企业所有者权益的增加，说明企业可动用的资金增加，经济实力增强。企业通过内部发展筹集资金越多，企业的经济效益和经营管理水平越高。反之，企业通过外部筹集的资金越多，企业的经营风险也越大。综上所述，通过对资产负债表项目的分析，可以为信息使用者提供更直观的企业财务分析的数据资料，有助于解释、评价、预测企业的短期偿债能力、企业的资本结构和长期偿债能力、企业的财务弹性，预测企业发生经济危机的可能性，在市场经济条件下，应付各种挑战，提高企业适应各种变化的能力。参考文献：1王化成主编，姚燕、黎来芳副主编.财务报表分析M欢迎您下载我们的文档，后面内容直接删除就行资料可以编辑修改使用资料可以编辑修改使用致力于合同简历、论文写作、PPT设计、计划书、策划案、学习课件、各类模板等方方面面，打造全网一站式需求ppt课件设计制作,word文档制作,图文设计制作、发布广告等，公司秉着以优质的服务对待每一位客户，做到让客户满意！感谢您下载我们文档8.