财富500强行业分析

,*,财富500强行业分析,德隆国际战略投资有限公司,2001年财富500强地域结构,数量结构,营业收入结构,美国、欧洲、日本的企业在财富500强中占据了86%的数量，并占据了92%的总营业收入，说明了此三个区域的上榜企业平均规模超过了其它地区。,500强企业集中在欧美和日本。由于日本连年的经济衰退，其数量急剧减少，而美国企业数大量增加。同时，其它地区的企业数比重开始增加，如中国、加拿大等。,2001年财富500强行业结构企业数,财富共列出了47个行业，在企业数集中的前10个行业中，服务性行业占了4席，并占据了前2个席位。,2001年财富500强行业结构收入,收入的排名与企业数量关系密切，两者的前5位排名完全一样，前10位也只有一个行业的差异。前10位的行业收入占了500强的66%。如果再计算每个行业内的企业平均收入，则多元化金融位列第一，远高于银行业。其余依次是炼油、贸易、汽车、百货、能源、烟草、计算机和办公设备、证券经济、电子。,2001年财富500强行业结构利润,同时进入利润总额前5位与收入总额前5位的行业只有两家，分别是银行和炼油。其它三个行业的变化为：收入第2的保险排第6位、收入第3的汽车排第7位，而收入第5的电信落到了第46位，倒数第二。同样计算行业内企业的平均利润，则还是多元化金融第一，其余依次为计算机软件、制药、烟草、炼油、证券经济、消费食品、化学、饮料、家庭和个人用品。而最后8个行业总体亏损。,2001年企业数前10位行业的收入和利润比较,收入同比增长最快的行业,利润同比增长最快的行业,以上两表的增长都是01年与00年进行对比。收入增长的是排名在前19位的行业，而利润增长的只有前9个行业，显示出01年整体经济形势的不乐观。同时进入两者前10位的行业有能源、医疗保健批发、多元化金融、医疗保健、饮料、制药、消费食品等7个行业。,行业资产报酬率排名,行业销售净利率排名,同时进入资产报酬率和销售净利率排名前10位的行业是制药、饮料、家庭和个人用品、采矿和原油、化学、计算机和办公设备等6个行业。,对以上“行业内企业平均收入、行业内企业平均利润、收入同比增长最快、利润同比增长最快、资产报酬率、销售净利率”6项排名的前10位进行统计：,同时进入5项的行业：多元化金融、制药、饮料,同时进入4项的行业：消费食品、家庭和个人用品,同时进入3项的行业：炼油、能源、计算机和办公设备、证券经济、化学、医疗保健,同时进入2项的行业：烟草、医疗保健批发,多元化金融的领军企业是排名第9的通用电气公司，制药由美国默克公司领衔，而饮料类企业由百事公司占优。消费食品的带头人是瑞士雀巢公司，家庭和个人用品的翘楚则是宝洁公司。,行业统计,2001年财富500强企业营业额和利润额变化,由于全球经济衰退和美国遭受恐怖袭击事件的影响，今年的财富500强企业中有半数以上企业出现利润缩水，这也是8年以来世界财富最大幅度的一次下滑。新名单中有297家公司出现利润缩水，500强大企业的利润总额还及不上2000年的一半。,5年内第1位企业与第500位企业的收入对比,百万美元,第1位与最后1位的差距在逐渐地拉大，而且进入的门槛也在总体上升，显现出财富世界500强企业的规模在不断扩大。,新经济让位于传统经济,在前两年的财富500强评选中，公认的一个特点就是以通信、电子业为代表的新经济风头正盛。那时，遍及世界各地的电报电话公司、通讯企业和电脑制造商们稳居500强席位，它们创造了天价的销售额，净利润也令人咋舌。01年，大多数与电信相关的企业却都与亏损挂上了边。500强中亏损最大的25家企业里，电信、电子企业过半，全球500强中的24家电信公司总计亏损额竟然高达780亿美元。,与新经济相比，曾经不温不火的传统经济01年却表现良好。投资咨询、法律咨询、旅游、贷款、保险、购物等服务性行业是美国人消费投入最大的行业，服务性企业战胜生产性企业的事实也就不难解释了。,2001年财富500强中国上榜企业简介,2001年财富500强中国上榜企业简介（续）,通用电气公司（GE）经营分析,简单地说，就是把公司的所有业务流程用112月时间来编排，每个月应该做些什么，到哪个月应该达到什么效果，取得多少成绩，这就是业务管理系统。在2000年的年报中，业务管理系统被称为公司业务运行软件（ ）。这一系统有两大功能：第一，它构造了一个严密而有效的实施系统，保证将总部制定的任何战略举措，都可以转化为实际行动；第二，它是一个开放的制度化平台，来自和各个业务集团的高层领导、执行经理和员工，都会在这样一个制度化平台上针对业务实施情况，对比差距，交流和分享成功的经验和措施。,因为拥有这样一个制度化的高效业务管理系统，可以做到所有的重大战略举措一经提出，在一个月内就能够完全进入操作状态，而且总是可以在第一个循环就能在财务上获得很好的效果。,通用电气成功的真正原因:一是管理，二是体制。且更有一套结合了这两者的系统,业务运营系统,（ ）。,由此，的,核心竞争能力,几乎可以定义为的制度设计能力与强有力的战略实施能力，这是一种包容而强大的能力，依靠这种能力，使六西格码那样艰难的管理体系，在短时间就获得发扬光大。,附件,按韦尔奇“或者在该行业做到前三，或者不做”的观点，,GE,不断进行着行业的结构调整。02年6月以8亿美元的价格出售了其,B2B,电子商务部门。如今旗下的照明设备公司、员工再保险公司和通用投资机构股本投资，很可能被出售处理。,02年7月，金融服务部门26个子部门被合并成4家独立的部门以压缩成本，即上表中最后四个业务集团，人们通称之通用金融或通用资本，以区别于,GE,的工业领域。,通用资本对,GE,影响极大，如果没有它的存在，通用工业每年约增长6%，和同时的,GDP,增长几乎持平。1999年通用资本的并购占通用电气收入增长的30%，2000年是20%，2001年是15%。但为了维护,GE3A,的信用评级，,GE,一直小心翼翼地把通用资本和通用工业的收入比例协调在4：6左右。,通用电气公司（GE）经营分析（续）,附件,GE2002年度业绩,销售收入,1317 1259 5%,（亿美元）,利润,151 141 7%,（亿美元）,经营现金流,152 138 10%,（亿美元）,02年 01年,附件,百万美元,有关企业跨国经营,“,每个成功的跨国公司都有三件事情要做得非常好。首先，要大力在客户身上投资，我们将这放在第一位，不管身处在哪个国家，我们都会大量投资于提高对客户的销售服务；第二是努力投资于提高当地的能力建设，包括生产能力、研发能力等多方面。我们还特别注重提高在当地的技术开发能力，在上海就有,GE,的全球研发中心；第三是我们尤其重视对人力资源的投资，特别注重当地人才的培养。我们今天在中国有9000多名员工，他们得到了六个西格玛培训，得到了自己职业发展的计划，就像在,GE,其它国家工作一样。,”,全球第一CEO伊梅尔特谈管理,企业做大之后怎么办,“,我每年至少要看5000人的业绩报告。我每到一个地方，都要和当地我们认为有发展潜力的员工一起共进午餐，了解他们对公司发展的看法，对他们进行鼓励。,我并不能够假设我有能力会告诉中国的企业领导应该怎么做，不管是在欧洲或者是美国，我都不能代替他们的观点，因为他们有自己的独特的商业环境。我们每天都在学新的东西，我想那些最好的公司，最一流的公司都是善于学习的。,”,附件,关于多元化,“,多元化当然是,GE,的优势，这使我们的扩张神速，今天的,GE,要比三年前规模大一半。过去30年，不管市场条件好不好，繁荣还是箫条的时候，,GE,比任何一个股票指数都要强，所以这个是我们看重的方面。可能我们投资组合会发生一些转变，会增加一些业务，减少一些业务，但是这个无所谓，我们关注的，是投资者对你的业绩如何看。,”,有关企业并购,“,兼并收购，只是,GE,五个主要增长策略之一。,GE,的五个增长策略还包括客户关系发展、技术投资、服务和全球化业务发展。企业增长有多种方式。通过公司自身发展是一种，进入到新地区、新市场，去收购兼并也是增长的方式。在兼并收购当中，我们一直用六个希格玛质量控制，我们用这个流程作购并，确保系统可以融合，人员可以融合，制造能力融合，而且是有序的融合。我们在后勤方面作变动，但对第一线的改变很小。另外客户也一样，我们不希望在兼并收购过程当中，,把客户吓跑，而使客户得到有序、良好、有延续性的服务。,另外在兼并收购当中，我们总是可以经常学到很多有用的东西，所以完成兼并收购以后，我们可以发现我们哪些方面做得很好，哪些方面做得不足，要改善。,GE,每年有100多项兼并收购，过去五六年我们一直是这样。,”,附件,全球第一CEO伊梅尔特谈管理（续）,财富直截了当，500强以销售收入为依据排名，较重视企业规模；商业周刊和金融时报则都是把市值作为主要依据。商业周刊每年6月份发布当年“全球1000大公司”排名，该项排名在以当年5月最后一个交易日全球各大股票交易市场的股票收市价为基准，计算出全球发达国家市场市值最高的1000家上市公司。相对而言，福布斯更细致些，综合考虑年销售额、利润、总资产和市值。,此外选取范围也有区别。福布斯500强排名不包括美国本土公司。商业周刊的排名仅限于发达国家。像中国这样的发展中国家，商业周刊另有新兴市场排名。而财富则是将世界各国都纳入考量范围。,财富与福布斯、商业周刊以及金融时报对企业的评定区别,财富500强凭借其47年的悠久历史具有最大的影响力。福布斯综合考虑了4方面的因素，客观性强。而商业周刊全球1000大公司更注重公司在证券市场中的表现，因此每年的排名波动比较大。从某种意义上讲，商业周刊的排名比财富更能反映出全球经济领域的剧烈变动。,值得一提的是商业周刊的评选标准中有一项，那就是凡是在审计方面有疑点的公司坚决不选。,首先是良好的业绩，其次是独立的公司治理、透明度、具有全球竞争力、有自己的品牌形象、具有远见和高度的社会责任感。,“,财富500强的首要特征就是业绩和规模。不过公司的大小其实不是最主要的，公司大并不代表强，也不代表成功，对于一个企业能否成为世界500强，财富还要考量其业绩和赢利，而这其中最重要的是销售收入。因为与利润、市值和资产等指标相比，销售收入最能反映一个公司的综合实力。,”,“,其次是透明度，这非常重要。只有增加透明度，外界才能了解你的公司的资产状况，才有可能将你排进500强。,”,“,第三，要有独立的公司治理。就其特征而言，独立而健全的公司治理是重要指标，这种独立包括既独立于控股的国家，也独立于控股的家族。,”,财富杂志国际版编辑罗伯特弗里德曼,财富全球500强公司具有哪些特点？,财富500强的评选完全依据公开资料，并根据财富杂志对企业界的长期研究来进行。目前，通常所说的全球500强名次都是根据营业收入排定。评选首先根据财富杂志资料库中的数据按营业收入寻找1100家候选公司，向这些公司发放调查表并要求他们提供公司的财务报表，接到报表后还要进行严格的核对和求证。此外财富杂志还会通过其它渠道掌握这些公司的资料。,如今财富500强排名已不仅仅是对数字指标的记录，它已经成为企业的一项无形资产，企业把它作为了解对手、检讨自身的衡量标尺，还在一定程度上影响着企业家和投资人的决策。财富的排行榜已经超越了国家、民族和文化，成为全球经济的一个标准。这个排名还是世界知名企业判断自身实力、规模和国际竞争力的重要指标。对企业来说，列入世界经济500强，不仅仅是一种荣耀，同时也意味着企业的无形资产在一夜之间得到增长。但我们也不要形成盲目的500强情结。曾有专家指出，进入500强是企业核心竞争力的外在表现，不是企业追求的目标，不能本末倒置。,财富全球500强的评选和价值,福布斯美国富豪和中国富豪的行业分布,根据福布斯的调查，美国富豪的行业多集中在高科技、高利润、高成长率的软件、信息传媒与娱乐业。,而中国，传统行业在目前依然有很多空白点，富豪多不是靠高科技和高利润率的行业致富，而是在市场规模大的传统行业获得成功。,在前100名大陆富豪中，从事房地产业的25个，药业的12个，投资的11个，农业的11个，建材业的6个，汽车配件、摩托车各3个，服装纺织品4个，木业4个，空调制造2个。,在以上行业中，民营企业获利最多的是农业，接着是房地产和金融。,