农业建设项目经济评价方法12学习资料

农业建设项目经济评价方法201012报告提纲报告提纲1 1本方法的提出背景本方法的提出背景2 2农业项目评价的几个基本概念农业项目评价的几个基本概念3 3投资估算投资估算4 4资金来源与融资方案资金来源与融资方案5 5财务成本与财务效益估算财务成本与财务效益估算6 6财务分析、不确定性分析与风险分析财务分析、不确定性分析与风险分析7 7经济费用效益分析、费用效果分析与影响效果经济费用效益分析、费用效果分析与影响效果分析分析8 8案例案例3.目前农业项目可研报告质量不高目前农业项目可研报告质量不高 经济评价是建设项目可行性研究报告中的一项重要内容，是衡量项目经济上是否可行的主要依据。目前，项目可行性研究报告编制质量普遍不高，经济评价部分的内容问题较多。不够规范，随意性强4.国家对农业项目评审提出了新的要求国家对农业项目评审提出了新的要求2010年农业综合开发农业部专项项目评审中，国家农业综合开发办公室对各类项目经济评价提出了新的要求，凡经济评价不合格的项目一律不得通过评审。5.评审方法评审方法2010年5月1日，由住房和城乡建设部、农业部联合发布了农业建设项目经济评价方法（以下简称评价方法）。该 评价方法是农业部工程建设服务中心、住房与城乡建设部标准定额研究所根据建设项目经济评价方法和参数（第三版），联合中国农业科学院、中国农业大学、农业部规划设计研究院共同制定的。二、二、农业项目评价的几个基本概念农业项目评价的几个基本概念几个效益概念几个效益概念 财务效益财务效益-财务评价财务评价指项目的实施对项目单位收入的影响 国民经济效益国民经济效益-经济评价经济评价指项目实施对整个真实国民财富的影响项目单位获得的项目单位以外的主体获得的社会评价社会评价指项目实施对不同群体的影响：如弱势群体、贫困者、妇女、就业等生态和环境效益评价生态和环境效益评价指项目实施对生态环境的影响（好的或坏的）生态和环境效益最终一定体现为对一国财富的影响因此，从理论上来说，可以纳入国民经济评价难点在于如何量化案例：户用沼气项目案例：户用沼气项目财务效益：节约项目农户的燃料、劳力、肥料支出；提高自家农作物产量、质量国民经济效益：除了上述效益外，还减少了周边农田的虫害，对其他农户有利生态效益：改善了家庭和村庄环境，这些从理论上来说可以纳入到经济效益中社会评价：减轻了妇女家务劳动强度，深受家庭妇女的欢迎本方法所评价的，主要是财务效益，如果项目比较大，涉及面比较广，还要进行国民经济评价。农业项目的特点综合性比较强社会效益比较好财务效益比较低风险比较大三、三、投资估算投资估算农业建设项目总投资农业建设项目总投资农业建设项目总投资包括建设投资、建设期利息和流动资金。投资估算方法：概算法和形成资产法。投资估算方法概算法：建设投资主要由工程费用、生产性生物资产与公益性生物资产费用、工程建设其他费用和预备费组成的。序号工程和费用名称估算价值占总投资比例%备注农业建筑工程费农业田间工程费农业安装工程费农机具和仪器设备购置费其他费用合计1工程费用1.1主体工程1.2辅助工程1.3公用工程1.4服务型工程2生产性和公益性生物资产费用3工程建设其他费用4预备费4.1基本预备费4.2涨价预备费5建设投资合计形成资产法将建设投资中的各分项分别按形成固定资产原值、无形资产原值和其他资产原值进行分类。序号工程和费用名称估算价值占总投资比例%备注农业建筑工程费农业田间工程费农业安装工程费农机具和仪器设备购置费其他费用合计1固定资产费用1.1工程费用1.1.1工程11.1.2工程22无形资产费用3其他资产费用4预备费4.1基本预备费4.2涨价预备费5建设投资合计建设期利息建设期利息是指农业建设项目通过筹措债务资金方式融资，在建设期发生且在项目建成后允许计入固定资产原值的债务资金利息。其他融资费用是指某些债务融资中发生的手续费、承诺费、管理费、信贷保险费，其他融资费用也要计入建设期利息。表二 建设期利息估算表序号项目合计建设期12.n1借款1.1建设期利息1.1.1期初借款余额1.1.2当期借款1.1.3当期应计利息1.1.4期末借款余额1.2其他融资费用1.3利息合计(1.1+1.2)2债券3合计流动资金流动资金是指项目投产后，为进行正常生产运营，用于外购生产资料和原材料、外购燃料和动力、支付修理费、支付职工薪资及其他必不可少的周转资金，不包括临时性营运资金。流动资金估算采取分项详细估算法和扩大指标法。分项详细估算法即对构成流动资金的各项流动资产和流动负债逐项进行估算。流动资金等于项目投产后全部流动资产扣除流动负债后的余额。流动资产主要考虑应收帐款和预付帐款，现金和存货。流动负债主要考虑应付帐款和预收帐款序号 项目最低周转天数周转次数计算期12.n1流动资产1.1应收帐款1.2存货1.2.1 原材料1.2.2 燃料1.2.3 在产品1.2.4 产成品1.3现金1.4预付帐款2流动负债2.1应收帐款2.2预收帐款3流动资金(1-2)4流动资金当期增加额分年度投资计划表如果投资跨年度，还要制定分年度投资计划表。序号工程名称估算投资年度投资12.n1工程建设费用2工程建设其他费用3预备费4总投资四四.资金来源与融资方案资金来源与融资方案在投资估算的基础上，确定项目资金的来源，实现资金来源与运用的平衡。农业项目资金来源：农户自筹、企业自筹、企业法人融资。企业通过债务筹资的方式：商业银行贷款、政策性银行贷款、国际金融组织贷款等等。企业通过多种渠道融资，要计算加权资金成本。序号项目合计12n1总投资1.1建设投资1.2建设期利息1.3流动资金2资金筹措2.1用于建设投资2.2用于建设期利息2.3用于流动资金五五.财务成本与财务效益估算财务成本与财务效益估算财务成本费用与财务效益估算是财务分析的基础。财务成本费用与财务效益估算应遵循“有无比较原则”，要识别“有项目”和“无项目”状态的成本费用。财务成本费用总成本费用经营成本折旧费摊销费财务费用或者：经营成本总成本费用折旧费摊销费财务费用经营成本农业建设项目包括土地租金和品种使用费、外购生产资料和原材料、外购燃料和动力、修理费、职工薪金和其他费用。管理费用中除折旧费和摊销费。序号项目合计计算期12.n生产负荷1外购生产资料和原材料2外购燃料和动力3职工薪酬4修理费5土地租金和品种使用费6费用7经营成本(1+2+3+4+5+6)8折旧费9摊销费10财务费用11总成本其中：固定成本 可变成本财务效益估算主要指项目企业或者农户销售农产品或提供服务所获得的收入和补贴收入。农产品的价格应该综合考虑季节性和产品质量差异的影响，而不是直接采用市场零售价格。序号项目合计计算期12.n生产负荷1营业收入1.1农产品I收入单价销售量销项税1.1农产品II收入单价销售量销项税2营业税金及附加2.1城市建设税2.2教育费附加3增值税六、财务分析、不确定性分析与风险分析六、财务分析、不确定性分析与风险分析“项目前后比较原则项目前后比较原则”是指同一地点在项目前和项目后两个不同时期之间的成本效益的比较“有无项目比较原则有无项目比较原则”是指同一地点同一时间“有项目”(With Project)和“无项目”(Without Project)两种不同状态之间的成本效益比较 财务效益分析应注意的问题：财务效益分析应注意的问题：有无对比有无对比“有项目有项目”指预测项目实施后，项目各年给项目参与者带来的效益增加（现金流入）和相应所必须的投入（成本流出）有项目状态净效益=有项目状态的收入-有项目状态支出“无项目无项目”指假定不实施项目，项目各年给项目参加者带来的效益增加（现金流入）和相应所必须的投入（成本流出）无项目状态净效益=无项目状态收入-无项目状态支出“项目增量净效益项目增量净效益”项目真正的效益项目真正的效益指项目的实施比不实施所能给项目参与者增加的净效益，反映项目实施的真正效益项目增量净效益=有项目状态净效益-无项目状态净效益 （有项目状态收入无项目状态收入）（有项目状态支出无项目状态支出）无项目有项目净效益年份无项目有项目净效益年份无项目有项目净效益年份无项目有项目净效益年份无项目有项目净效益年份有无项目比较的五种情况有无项目比较的五种情况（阴影部分为增量净效益）不同性质农业项目财务分析内容经营性农业项目的财务分析：盈利能力分析、偿债能力分析和财务生存能力分析。非经营性农业建设项目，应视不同情况，进行财务生存能力分析。财务分析方法 财务分析方法分为：动态分析和静态分析动态分析采取折现分析方法。静态分析不采取折现分析方法，依据利润表计算项目的资本金净利润率。非经营性农业项目财务评价方法非经营性农业项目财务评价方法财务收支平衡法财务收支平衡法就是考察项目投入运营后的现金流状况，分析在营运期项目所有的现金收入是否足以支付所有的现金支出。如果能够，就意味着项目达到了财务的收支平衡，项目因而具备了最基本的财务可持续性为此，需要编制项目财务现金流量表财务收支平衡法的实质财务收支平衡法的实质是将项目作为一个独立主体来考察其财务收支状况。如果将农业非营利性项目作为一个独立主体，那么虽然它可能没有营利目标，但它至少必须在财务收支上达到平衡，否则它的运营可持续性将值得怀疑。这正是财务收支平衡法的基本出发点计算方法计算方法计算指标计算指标年财务收支平衡更能保证项目的财务可持续性。建议采用年财务收支平衡方法。年财务收支平衡方法。所采用的基本评价指标是营运期项目年财务净收入营运期项目年财务净收入营运期项目某年财务净收入营运期某年项目财务收入该年项目财务支出要求项目在营运期营运期内每年的财务净收入均大于等于零如果项目在营运期各年的财务净收入均大于零，则表明项目达到了财务收支平衡：营运期第年项目的财务收入：营运期第年项目的财务支出项目运营期财务支出事项项目运营期财务支出事项指项目进入营运期之后，为维持项目运转或经营活动的开展所需要的成本支出。一般包括以下内容：-项目原材料购买支出 -项目机构及项目设施在水、电、油等方面的能源耗费 -项目服务人员（新增的）工资和福利 -项目机构日常（新增的）办公费用 -（新增的）土地及房屋租赁费 -项目及项目设施正常的维护和修理费用等 -其他为维持项目设施运转而发生的经营成本支出 -项目借款本金及利息的偿还 -项目税费支出 -其他必要的支出。项目营运期财务收入事项项目营运期财务收入事项 -项目产品销售收入；-有偿服务收入。指项目开展有偿服务的收入和提供劳务等取得的收入及其他业务收入；-公益收入。包括：根据国家或地方法规开征的各项行政性收费等；-补贴收入。财政部门对项目单位所拨付的各类财政补贴，如人员工资和福利费、办公费用、专项财政补助经费和其他补助用于公益服务方面的财政补贴等；-借款收入。有借款的项目，借款收入应作为项目的财务收入之一；-其他收入。序号序号 项目项目运营期1项目财务收入项目财务收入1.1 营业收入1.2 有偿服务收入1.3 公益收入1.4 其他收入1.5 借款收入2项目财务支出项目财务支出2.1 经营成本2.2 借款本金偿还2.3 借款利息支付2.4 税费支出2.5 维持运营投资3项目净财务收入项目净财务收入（=1-2）经营性农业项目财务评价方法经营性农业项目财务评价方法财务净现值法财务净现值法考察项目的动态赢利能力，是将项目未来各年（含建设期）的净现金流量进行贴现，求其贴现值之和，该贴现值之和即为项目财务净现值。如果项目财务净现值大于零，那么，就表明项目在财务上是赢利的；为此，需要编制：项目资本金资本金财务现金流量表这张表衡量的是项目实施主体所投入资金、而非项目总投资的财务回报 计算方法计算方法财务内部收益率FIRR内部收益率是指使得项目净现值(NPV=0)为零时的贴现率r。式中：Bt：收入Ct:成本支出投资项目评价与比较投资项目方案的采用与否，取决于方案自身的经济评价标准，如净现值NPV和内部收益率IRR。凡是通过经济检验的方案，就认为它在经济上是可行的，否则应予以拒绝。一般要求NPV0、IRRi0(i0是指社会平均报酬率)。贴现率贴现率按照国家发改委、建设部2006年编制的建设项目经济评价方法与参数中规定（税后）：种植业：种植业：6%畜牧业：畜牧业：8%渔业：渔业：8%农副产品加工业：农副产品加工业：8%其余：取其余：取8即可即可适用对象适用对象财务净现值法则适用于项目主体是企业化或半企业化经营、项目自身有一定赢利能力和营利要求的项目。具体来说，财务净现值法适用于：-农业推广类项目中有一定营利的示范项目；-农品市场体系建设类项目中的农产品市场建设项目；-有明确的企业化或半企业化建设主体的农业生产基础设施建设类项目；-农产品良种繁育体系建设类项目；-大中型沼气建设项目；-以企业或企业化运行的机构为建设主体的农产品生产基地建设类项目。不确定性分析不确定性分析是分析各种不确定性因素（如产品价格、产量、经营成本、投资费用等）的变化对投资项目财务（经济）效益的影响程度的一种经济分析方法。不确定性分析包括盈亏平衡分析和敏感性分析盈亏平衡分析盈亏平衡分析，主要是用来分析项目投产后收入和支出平衡时所必须达到的最低生产水平和销售水平。它是一种静态分析方法，又称为保本分析、损益平衡分析或者量本利分析。式中：BEP为盈亏平衡点的生产能力利用率；Q表示设计生产能力；T表示销售税金及附加，其他符号同前。以项目设计生产能力利用率表示的盈亏平衡点：敏感性分析敏感性分析是测定各种影响因素的变动对项目效益的影响程度，进而预测项目能够承担多大风险的一种分析方法。敏感性分析的作用是为了提高工程项目经济效果评价的准确性和可靠性。七、七、经济费用效益分析、费用效果经济费用效益分析、费用效果分析与影响效果分析分析与影响效果分析成本效率分析成本效率分析 最常用的是最小成本法最常用的是最小成本法 就是比较分析不同的项目方案之间，在达到同等效果的情况下，哪个方案的投入成本最小PCA:A方案下项目费用支出的净现值PCB:B方案下项目费用支出的净现值Ci：A方案下营运期第年（自建设期始）项目的财务支出Ci：B方案下营运期第年（自建设期始）项目的财务支出如果PCA PCB，则取B方案；反之，取A方案。影响效果分析法影响效果分析法 定量分析定量分析货币指标。如可使受益农户的人均收入水平提高多少等；数量指标。如受益农田亩产的增加量、受益农户数、受益面积、增加的就业量等；技术指标。如受益区病虫害发病率的下降幅度、牲畜生产技术指标（如死亡率、出栏率、胴体重等）的变化、生态指标（如空气中的沙尘含量、二氧化碳含量等）的变化等。定性分析定性分析对于难以量化描述的项目预期效果，可使用定性分析法。定性分析法可用于以下效果的描述：项目与国家相关政策的相关程度；项目实施与区域经济结构调整的关系；其他难以量化描述的效果。定性分析的内容应与项目目标一致 运用原则运用原则影响效果分析法所分析的，是项目所产生的各种社会效益，不包括项目自身的财务效益；在计算出来各类定量指标后，应结合有无项目情况下这些指标的情况进行对比分析，以充分说明项目所能产生的社会效益；应遵循定量指标优选的原则，在定量指标的选取时，应遵循货币指标优选、数量指标次之、技术指标再次之的选取顺序。投入产出可货币化的，可进行投入产出比分析。八、案例八、案例省市农业信息网络中心建设项目 1.项目名称：省市农业信息网络中心建设项目2.建设性质：新建3.建设单位：省市农业局4.法人代表：5.主管单位：省市农业委员会6.建设地点：省市7.建设年限：1年(自项目批准之日起)8.建设内容及规模：信息发布处理中心、多媒体教育中心、互联网管理中心、系统管理中心。9.投资估算：总投资900万元，其中，中央投资600万元，地方配套资金300万元。附表1 总投资估算表总投资估算表编号项目单位数量单价金额备注(万元)(万元)一、信息发布处理中心4601.1政府公共服务网站41.2村计算机设备(P4电脑)台5300.6318每个村配1台P4电脑，530个村1.3乡镇计算机设备台1300.678每个乡镇2台电脑,有65个乡镇1.4农民教育培训费人15000.0460培训1500人二、多媒体教育中心1502.1制作多媒体教育课件个10011002.2摄像机(Sony 250P)台155专业级摄像机2.3非线形编程系统(雷特)台11515锐剑3000广播级实时非编系统2.4投影机(Epson)台10330安装在市县信息中心会议室三、互联网管理中心523.1电子商务网站30招标进行3.2大屏幕显示器及安装套1020抚松县人参、白山山货庄市场3.3SQL Server 数据库套122四、系统管理中心1664.1网络服务器(HP ML 570)台155市信息中心Web服务器4.2部门服务器(HP DL 380)台102.626县信息中心局域网服务器4.3Windows Server 2003套10110网络服务器软件4.4路由器(华为RT230)台102.525支持VPN,具备防火墙功能4.5网络综合布线20接入国家骨干宽带网4.6机房建设及装修平米10000.0880建设1000平米机房五、不可预见费（5）45六、基本预备费（3）27总计900附表附表2 2 资金运用及来源平衡表资金运用及来源平衡表类别项目金额（万元）备注资金运用计划固定资产投资768详见表91农民教育培训费60项目预备费27项目不可预见费45小计900资金来源计划申请农业部资金600地方政府配套资金300小计900余缺平衡0附表3 经营成本估算表 单位：万元 收入预测表 单位：万元年份第1年第2年第3年第4年第5年第6年第7年第8年第9年第10年交易额0 10000 12000 14400 17280 20736 24883 29860 35832 42998 收入0.00 100.00 120.00 144.00 172.80 207.36 248.83 298.60 358.32 429.98 附表4 项目资本金投资现金流量表 单位：万元年份第1年第2年第3年第4年第5年第6年第7年第8年第9年第10年一、现金流入0100120144173207.4249298.63584301、服务收入0100120144173207.4249298.6358430二、现金流出9002525252525252525251、固定投入900 2、经营总成本252525252525252525三、净现金流量-9007595119148182.4224273.6333405内部收益率：13%净现值（6）374.68 财务效益分析项目的内部收益率为13，当项目的内部收益率为6时，项目的净现值为374.67 万元。社会效益电子政务：实现办公自动化、视频会议；电子商务：农产品电子交易额达到4.29亿元，农产品电子贸易网站实现服务收入430万元；培训1500人的农民信息员，制作100个农业实用技术多媒体课件，政府公共服务网站日访问量达到500人，年访问量达到20万人；谢谢！谢谢！