股指期货之实战策略XXXX0528

单击此处编辑母版标题样式,单击此处编辑母版文本样式,第二级,第三级,第四级,第五级,*,单击此处编辑母版标题样式,单击此处编辑母版文本样式,第二级,第三级,第四级,第五级,*,股指期货之实战策略,期货市,场,场，不,缺,缺明星,，,，只缺,寿,寿星。,人性的,锤,锤炼,稳健,盈,盈利。,不经历,风,风雨，,怎,怎见彩,虹,虹,四,次,次大的,经,经验教,训,训,2003年,吸,吸取,的,的教训,：,：,坚决止,损,损,1999年,吸,吸取,的,的教训,：,：,欲进先,思,思退,1996年,吸,吸取,的,的教训,：,：,不重仓,2006年,吸,吸取,的,的教训,：,：,永远不,要,要心存,侥,侥幸,不重仓,欲进先,思,思退,坚决止,损,损,永远不,心,心存侥,幸,幸,稳健盈,利,利,交易方法,体系,分析方法体系,期货投,资,资成功,之,之道,掌,握,握两套,体,体系,一、分,析,析方法,体,体系,“怎么看,行,行情”,二、交,易,易方法,体,体系,“怎么做,行,行情”,这两个,体,体系相,互,互联系,，,，又各,有,有特色,。,。分析,方,方法体,系,系是建,立,立在交,易,易体系,之,之上的,，,，分析,注,注重宏,观,观，体,现,现“大处着,眼,眼”的精,神,神。而,交,交易注,重,重微观,，,，体现,“,“小处着,手,手”的精,神,神。,一、分,析,析方法,体,体系,“如果,说,说我看,得,得比别,人,人更远,些,些，那,是,是因为,我,我站在,巨,巨人的,肩,肩膀上,。,。”,牛,顿,顿,建立分,析,析方法,体,体系是,要,要解决,“,“怎么,看,看行情,”,”的问,题,题，以,“,“技术,分,分析和,基,基本面,分,分析”,为,为主的,传,传统分,析,析方法,是,是前人,留,留给我,们,们宝贵,的,的知识,，,，必须,充,充分吸,收,收前人,的,的优秀,成,成果。,Keep it simple！Stupid!,保,保持简,单,单！,1、关,于,于分析,方,方法,华尔街,没,没有新,事,事物，,因,因为投,机,机向山,岳,岳一样,古,古老，,股,股市今,天,天发生,的,的事情,以,以前发,生,生过，,以,以后会,再,再度发,生,生。,-股票,作,作手回,忆,忆录,期货市,场,场与战,场,场是相,似,似的，,战,战斗的,双,双方就,是,是多头,与,与空头,。,。价格,升,升降的,全,全部背,后,后含义,就,就是多,空,空双方,力,力量对,比,比的结,果,果,通过对,未,未来市,场,场看涨,或,或看跌,的,的预测,，,，交易,者,者作出,以,以多头,还,还是以,空,空头入,市,市的决,定,定。,2、市,场,场运行,的,的三种,模,模式,牛市：多头,占,占上风,，,，价格,不,不断上,升,升,熊市：空头,占,占上风,，,，价格,不,不断下,跌,跌,牛皮市：多空,势,势均力,敌,敌的时,候,候，就,出,出现了,拉,拉锯战,，,，表现,为,为具体,的,的价格,形,形态，,如,如矩形,、,、三角,形,形、旗,形,形等等,，,，在日,内,内则表,现,现为十,字,字星。,3、市,场,场分析,注,注意点,（,（一）,分析问,题,题要有,前,前瞻性,，,，要长,远,远，分,析,析问题,的,的主要,矛,矛盾，,不,不要被,枝,枝节末,梢,梢影响,2000年以,来,来投资,股,股市和,房,房地产,的,的巨大,区,区别说,明,明了战,略,略分析,的,的作用(市场,，,，品种),对市场,的,的把握,。,。看大,势,势赚大,钱,钱，看,小,小势赚,小,小钱，,不,不看势,不,不赚钱,3、市,场,场分析,注,注意点,（,（二）,审时度,势,势，把,握,握中国,及,及世界,发,发展大,势,势，具,备,备清醒,的,的自我,认,认识、,开,开放的,全,全球视,野,野、强,烈,烈的危,机,机意识,和,和高瞻,远,远瞩的,眼,眼光,长江商,学,学院,起,起势、,优,优术、,明,明道,不管是股票还是房,产,产，以,及,及石油,、,、黄金、红木,家,家具、,和,和田玉,、,、普洱,茶,茶、兰,花,花等，,最,最终决,定,定它们,价,价格的,，,，一定,是,是它们,的,的价值,，,，但短,期,期决定,它,它们价,格,格的，,是,是市场,参,参与者,的,的心理,预,预期。,二、交,易,易方法,体,体系,这里涉及三个,环,环节一个,完,完整的交易策,略,略：,1、进出场依,据,据；,2、时机和应,对,对策略；,3、资金管理,（,（交易数量和,投,投资组合）。,Cut losses and letprofits run,！,！,（及时止损，,放,放胆去赢）,交易策略的制,定,定方法,1、进场时机,；,；,2、止损位的,设,设置：想成功,需,需90%时间,想,想失败；,3、预期的盈,利,利目标。,选择入市时机,（,（一）,是指入市时机,的,的抉择，即确定具体的入,市,市和出市点。如果入市时,机,机选择错误，,即,即使市场方向,的,的判断是正确,的,的，仍然可能,蒙,蒙受损失。,一般要预测行,情,情的大的趋势,，,，顺势去交易。同时，要分,析,析价位可能的,波,波动空间和持,续,续时间，利用,技,技术分析工具,决,决定买卖的具,体,体时间。例如,选,选择长期上升,趋,趋势被跌破时,卖,卖出。下降趋,势,势线被上穿时,进,进行买入比较,安,安全。,选择入市时机,（,（二）,下单之前是否,分,分长线中长线短线；,认清自己的风,险,险承受能力，,认,认清自我；,寻找适合自己,的,的理财工具，,风,风险承受高可,做,做糖，以无险,为,为胜；,下单之前是否,设,设止损点；,亏损时是否加码摊平,；,；,赚钱时是否乘胜追击,。,。,比较可靠的交,易,易时机有以下,几,几种（一）,1、空间、时,间,间及指标相互,验,验证的重要周期性拐,点,点出现之际；,2、针对形态,或,或趋势“突破,”,”成立之际，,进,进行顺势操作跟进,操,操作，这是最常用,的,的一种交易策,略,略。经常被使,用,用的交易信号,包,包括：,（1）精典“,反,反转形态”和,“,“中继”形态,的,的突破。,（2）重要趋,势,势线和重要均,线,线的突破。,（3）前期重,要,要高、低点的,突,突破。,比较可靠的交,易,易时机有以下,几,几种（二）,3、次级折返,浪,浪达到主趋势,回,回撤的重要百分比位,置,置，出现止跌启,稳,稳或反弹遇阻,信,信号时的进场,交,交易时机。,4、重要的“多空分水岭”上，价格打,破,破平衡后的反手加量交易,策,策略。,资金管理,实,实现方法,根据每笔交易,进,进场价位和止,损,损价位的大小,和,和单笔交易所,允,允许的最大亏,损,损金额，确定每笔交易,的,的单量。,使用“复合头寸”策略。,使用“金字塔式加码”策略。,资金管理,期货与股,票,票投资侧重点,不,不同,资金管理侧重点,期货投资,纵向安排：注重时机，风险控制,股票投资,横向安排：股票组合，注重选股,决定盈亏的三,个,个直接因素,交易的成功率,；,；,每次交易的盈,亏,亏幅度比率（,盈,盈亏比）；,盈利和亏损时,的,的单量大小。,市场上赢家与,输,输家在三个方,面,面的能力对比,赢家和输家在,成,成功率上的对,比,比；,赢家和输家在,“,“盈亏比”的,对,对比；,盈利与亏损时,单,单量大小的对,比,比。,期货实盘账户,一,一,期货实盘账户,一,一,期货实盘账户,二,二,入金10万,出金6万,期货实盘账户,二,二,股指期货的本,质,质,股指期货的风,险,险与收益(恒,指,指期货),1997-07,16820点,1998-08,6544点,97-98亚,洲,洲金融危机-,恒,恒指走势图,日期,涨跌幅,10-20,-4.96%,10-21,-3.89%,10-22,-5.19%,10-23,-9.40%,10-24,+6.04%,10-27,-8.99%,10-28,-14.86%,9711合约,6、7月间,国际投机资金大量建立恒生指数期货8月合约空头头寸，价位在8000点以上,8月13日,恒指跌至6660点，期货合约最低6505点,8月14日,香港金管局首次动用外汇基金进入股市、期市，大量收进蓝筹股票和期票,8月27日,8月份期货结算前夕，港府一天注入约200亿港元，将恒生指数稳托上升88点,8月28日,8月合约期货结算期限，全天成交额达到创历史纪录的790亿元港币。最后闭市时恒生指数为7829点，比金管局入市前的8月13日上扬了1169点，增幅达17.55%。,8月5-7日,1.国际炒家大量抛售港币，促使指数下跌；,2.部分大盘蓝筹公布中报，业绩不佳。,恒指期货9808合约,股指期货的风,险,险与收益(HS300指数,期,期货),HS300指,数,数期货推出后-HS300,指,指数走势图,2010年4,月,月16日，HS300指数,期,期货推出,4月19日，,下,下跌5.36%；,5月6日，,下,下跌4.60%；,5月11日，,下,下跌2.01%；,5月17日，,下,下跌5.35%。,IF当月连续,合,合约日K线图,IF1005合约到期交割日,IF当月连续,合,合约60分钟K线图,THE END,祝大家在期货海洋里,自,自由遨游！,