海南省2015年上半年期货从业资格：股票指数与股指期货试题

海南省2015年上半年期货从业资格：股票指数与股指期货试题一、单项选择题（共 25题，每题2分，每题的备选项中，只有1个事最符合题意） 1、以下为实值期权的是_A：执行价格为350，市场价格为300的卖出看涨期权B：执行价格为300，市场价格为350的买入看涨期权C：执行价格为300，市场价格为350的买入看跌期权D：执行价格为350，市场价格为300的买入看涨期权 2、早期的程序化交易主要是指在同时买卖超过15只以上的股票组合的交易。A：纽约商业交易所B：芝加哥商业交易所C：纽约股票交易所D：芝加哥期货交易所3、下列关于止损单的表述中，正确的是_。A止损单中的价格不能太接近于当时的市场价格B止损单中的价格应该接近于当时的市场价格，以便价格有波动时尽快平仓C止损单中价格选择可以用基本分析法确定D止损指令过大，能够避开噪音干扰，所以能够保证收益较大 4、在财政支出中，首先应该安排的是_A：政府消费资料的最低需要B：非生产性基本建设支出C：公共基础设施投资D：增加国家物资储备5、期货公司应当合理设置业务部门及其职能，建立交易、结算、风险管理、财务等岗位责任制度，对（）岗位及业务实施重点控制，确保前、中、后台业务分开。A关键B所有C交易D结算 6、下列关于期货合约每日价格最大波动限制的说法，正确的有_。A每日价格最大波动限制是指期货合约在一个交易日中的交易价格波动不得高于或者低于规定的涨跌幅度B涨跌停板一般是以合约上一交易日的结算价为基准确定的C商品价格波动越剧烈，商品期货合约的每日停板额应设置得越小D超过涨跌幅度的报价视为无效，不能成交 7、期货公司及其分支机构不符合持续性经营规则或者出现经营风险的，责令期货公司限期整改。对经过整改符合有关法律、行政法规规定以及持续性经营规则要求的期货公司，国务院期货监督管理机构应当自验收完毕之日起（）内解除对其采取的有关措施。A1日B3日C5日D7日 8、7月份，大豆的现货价格为5 040元/吨，某经销商打算在9月份买进100吨大豆现货，由于担心价格上涨，故在期货市场上进行套期保值操作，以5 030元/吨的价格买入100吨11月份大豆期货合约。9月份时，大豆现货价格升至5 060元/吨，期货价格相应升为5 080元/吨，该经销商买入100吨大豆现货，并对冲原有期货合约。则下列说法正确的是_。A该市场由正向市场变为反向市场B该市场上基差走弱30元/吨C该经销商进行的是卖出套期保值交易D该经销商实际买入大豆现货价格为5040元/吨 9、以下各项中，_是正确的期货的合约名称。A上海期货交易所阴极铜期货合约B3月份交割大豆合约C实物交割绿豆期货合约D每手5吨的天然橡胶标准合约 10、一般而言，商品涉及的产业链越长，每一个环节存在的可替代性产品就越，影响因素的结构也就越A：多、复杂B：少、复杂C：多、简单D：少、简单11、下列哪一项不属于期货投机的作用?A：转移价格风险B：促进价格发现C：减缓价格波动D：提高市场流动性 12、证券公司应当根据（）的规定，指定有关负责人和有关部门负责介绍业务的经营管理。A内部控制制度B风险隔离制度C合规、审慎经营原则D独立经营原则 13、期货公司及其营业部的许可证由_统一印制。A国务院B期货交易所C中国期货业协会D中国证监会14、下列有关结算公式描述不正确的是_A：当日盈亏=平仓盈亏+持仓盈亏B：持仓盈亏=历史持仓盈亏+当日开仓持仓盈亏C：历史持仓盈亏=(当日结算价-开仓当日结算价)持仓量D：平仓盈亏=平历史仓盈亏+平当日仓盈亏 15、当期货价格出现同方向连续涨跌停板时，期货交易所可以采用的措施是。A：暂停交易B：调整涨跌停板幅度C：降低保证金比例D：按一定原则平仓 16、芝加哥商业交易所13周美国短期国债期货的面值为。A：100美元B：1 000美元C：10 000美元D：1 000 000美元 17、以下做法中符合金字塔卖出操作的是_。A以7.5美元/蒲式耳的价格卖出1手小麦合约，价格下跌到7.28美元/蒲式耳时再卖出2手小麦合约，待价格继续下跌到7.00美元/蒲式耳时再卖出3手小麦合约B以7.5美元/蒲式耳的价格卖出3手小麦合约，价格下跌到7.28美元/蒲式耳时再卖出2手小麦合约，待价格继续下跌到7.00美元/蒲式耳时再卖出1手小麦合约C以7.00美元/蒲式耳的价格卖出1手小麦合约，价格下跌到7.28美元/蒲式耳时再卖出2手小麦合约，待价格继续下跌到7.5美元，蒲式耳时再卖出3手小麦合约D以7.00美元/蒲式耳的价格卖出3手小麦合约，价格下跌到7.28美元/蒲式耳时再卖出2手小麦合约，待价格继续下跌到7.5美元/蒲式耳时再卖出1手小麦合约 18、在正向市场中，当客户在做买入套期保值时，如果基差绝对值变大，在不考虑交易手续费的情 况下，则客户将会_A：不变B：盈利C：亏损D：不一定 19、通过期货交易形成的价格的特点有_。A公开性B权威性C预期性D周期性 20、公司制期货交易所的权力机构是_。A董事会B股东大会C会员大会D理事会 21、某交易者预测5月份大豆期货价格将上升，故买入5手，成交价格为3400元/吨，之后价格下跌，该交易者对市场趋势和判断保持不变，在价格跌到3390元/吨时，买入3手，当价格跌到3380元/吨时，买入2手，则该建仓方法为_。A平均买高法B倒金字塔式建仓C金字塔式建仓D平均买低法 22、关于期货交易和远期交易的作用，下列说法正确的有_。A期货市场的主要功能是风险定价和配置资源B远期交易在一定程度上也能起到调节供求关系，减少价格波动的作用C远期合同缺乏流动性，所以其价格的权威性和分散风险作用大打折扣D远期市场价格可以替代期货市场价格23、交易者卖出2张某股票的期货合约，价格为x港元/股，合约乘数为y。如果每张合约的费用总计为z港元，那么该交易者的盈亏平衡点是_港元。Ax+z/yBx+2z/yCx-z/yDx-2zy 24、关于郑州商品交易所的小麦期货合约，以下表述正确的有_。A交易单位为10吨/手B报价单位为元(人民币)/吨C合约交割月份为每年的1、3、5、7、9、11月D最后交易日为交割月第7个营业日25、期货公司与其控股股东在业务、人员、资产、财务、场所等方面应当（）。A适当合并，独立经营，独立核算B统一管理，统一经营，统一核算C严格分开，独立经营，独立核算D统一管理，统一经营，独立核算二、多项选择题（共25题，每题2分，每题的备选项中，有2个或2个以上符合题意，至少有1个错项。错选，本题不得分；少选，所选的每个选项得 0.5 分） 1、美国的全国期货业协会(NFA)是迄今为止惟一被美国商品期货交易委员会(CFTC)批准成立的期货协会，其建立的规则包括_等。A对期货经纪商和经纪人进行资格审查并实行认可制 B要求会员实行健全而公正的财务活动 C要求准确的会计和交易报告 D要求会员如有客户要求，要协商处理交易上的纠纷A对期货经纪商和经纪人进行资格审查并实行认可制B要求会员实行健全而公正的财务活动C要求准确的会计和交易报告D美国的全国期货业协会(NFA)是迄今为止惟一被美国商品期货交易委员会(CFTC)批准成立的期货协会，其建立的规则包括_等。E要求会员如有客户要求，要协商处理交易上的纠纷 2、通常出现下列_情况之一时，将导致本国货币贬值。A提高本币利率B降低本币利率C本国顺差扩大D本国逆差扩大3、伦敦金属交易所的成立源于英国商人回避_的价格变动风险的需要。A铜B铝C铅D锡 4、期货公司或者其分支机构出现下列（）情形，国务院期货监督管理机构应当依法办理期货业务许可证注销手续。A营业执照被公司登记机关依法注销B主动提出注销申请C成立后无正当理由超过3个月未开始营业，或者开业后无正当理由停业连续3个月以上D国务院期货监督管理机构规定的其他情形5、期货经纪公司高管人员任职资格审核程序包括（）。A中国证监会派出机构审核申请人报送的材料B派出机构对拟任高管人员进行考察谈话C中国证监会对上报材料进行书面审核D中国证监会做出是否核准任职资格的决定 6、关于矩形形态，说法正确的包括_。A如果原来的趋势是上升的，矩形突破后，价格会上升B如果原来的趋势是上升的，矩形突破后，价格会下降C如果原来的趋势是下降的，矩形突破后，价格会下降D矩形形态是指价格在两条水平直线之间上下滚动、作横向延伸运动 7、关于期货交易所下列说法正确的是（）。A未经中国证监会批准，任何单位或者个人不得设立期货交易所或者以任何形式组织期货交易及其相关活动B期货交易所，必须标明“期货交易所”字样C期货交易所，可以标明“商品交易所”字样D期货交易所以外的其他任何单位或者个人不得使用期货交易所或者近似的名称 8、在期货交易的实物交割中，必不可少的环节包括_。A交易所对交割月份持仓合约进行交割配对B买卖双方商定平仓价和现货交收价C买卖双方通过交易所进行标准仓单与货款交换D增值税发票流转 9、期货公司董事会拟免除风险官职务时，应当按规定将_书面报备监管部门。A公司内部合规经营和风险管理情况B替代人选名单C首席风险官履行职责情况D免职理由 10、从事期货交易活动，应当遵循以下哪些原则（）A公开原则B公平原则C公正原则D诚实信用原则11、期货经纪公司故意提供虚假信息，诱骗投资者买卖期货合约，造成严重后果的，（）。A对单位判处罚金B对直接负责的主管人员，处五年以下有期徒刑或者拘役C对其他直接责任人员，处五年以下有期徒刑或者拘役D对直接负责的主管人员，处五年以上十年以下有期徒刑 12、按执行时间划分，期权可以分为_。A看涨期权B看跌期权C欧式期权D美式期权 13、期货公司的股东、实际控制人或其他关联人有（）情形的，中国证监会及其派出机构可以责令其限期整改。A占用期货公司的资产，可能影响期货公司持续经营B直接任免期货公司的董事、监事、高级管理人员，或者非法干预期货公司经营管理活动C股东未按照出资比例行使表决权D报送、提供或者出具的有关报告、材料或者信息等存在虚假、误导或者遗漏14、客户需要委托他人办理下达指令、调拨资金等事项的，应当在期货经纪合同中（）。A指定受托人及明确其受托权限B约定联络方式C约定指令下达方式D预留受托人签字 15、国际收支出现巨额逆差时，会导致下列_经济现象。A：本币汇率贬值，资本流入B：本币汇率升值，资本流出C：本币汇率升值，资本流入D：本币汇率贬值，资本流出 16、期货交易所的非期货公司结算会员的从业人员不得_。A代理客户从事期货交易B收取客户手续费C为客户提供期货市场行情信息D利用结算业务关系及由此获得的结算信息损害非结算会员及其客户的合法权益 17、期货投资咨询机构的期货从业人员不得有（）行为。A利用传播媒介或者通过其他方式提供误导客户的信息B利用传播媒介或者通过其他方式传播虚假信息C对提供咨询过程中获得的商业秘密进行保密D代理客户从事期货交易 18、非结算会员对委托回报和成交结果有异议的，应当及时向（）提出。A全面结算会员期货公司B特别结算会员期货公司C期货交易所D客户 19、下列关于交易量的说法，正确的是。A：交易量是指一段时间(一般分5分钟、15分钟、30分钟、1小时、1日、1周、1个月和1年等)里买入的合约总数或卖出的合约总数B：每一交割月份合约中，全体买方买入的合约总数必然与全体卖方卖出的合约总数相等，因此，合约交易量的统计通常只计算其中一方成交的合约数C：在中国内地，不同期货交易所对合约交易量的统计有所差异，中国金融期货交易所采取单边计算，而其他三家期货交易所采取双边计算D：交易量经常被用于价格形态分析 20、设立期货公司，应当经_批准，并在公司登记机关登记注册。A：国务院期货监督管理机构B：中国期货业协会C：中国银监会D：期货交易所 21、关于涨停板与跌停板的计算，正确的有_。A涨停板=上一交易日的结算价-允许的最小跌幅B涨停板=上一交易日的结算价+允许的最大涨幅C跌停板=上一交易日的结算价-允许的最小跌幅D跌停板=上一交易日的结算价+允许的最大涨幅 22、下列属于期货交易管理条例规定的交易主体的是（）。A甲为个体工商户B乙为某家庭联产承包户C丙为某上市公司D丁为某国有公司23、下列关于期权的说法，不正确的有（）。A买方面临无限风险B权利金随着标的价格的变化而变化C买方行权时有选择标的的权利D权利金随距到期日剩余时间的变化而变化 24、在下列国家中，_有玉米期货交易。A日本B阿根廷C法国D南非25、期货公司违反股指期货投资者适当性制度的，交易所可以对其采取的处理措施包括_。A责令整改B暂停受理申请开立新的交易编码C暂停或者限制业务D调整或者取消会员资格