跨国公司转移价格课件

单击此处编辑母版标题样式,单击此处编辑母版文本样式,第二级,第三级,第四级,第五级,*,第五讲 跨国公司转移价格,跨国转移定价,（,Transnational Transfer Price,）,第五讲 跨国公司转移价格跨国转移定价,1,一、转移定价及其作用,（一）概念：,跨国公司从全球经营战略目标出发，在财务独立核算的公司内部各单位（总公司、子公司、股份化公司等）之间购销商品、提供或接受劳务、转让或接受无形资产时，按公司整体财务利益最大化需要来确定“内部交易”价格的一种活动。,转移定价,：,跨国公司在与关联企业进行交易时所采用的价格,。,关联企业,：,从属关系,交易,：,有形商品、服务、有形资产、无形资产。,一、转移定价及其作用（一）概念：跨国公司从全球经营战略目标出,2,在跨国公司账目中体现出来的内部交易类型,损益类,与关联公司的潜在交易类型,销售收入,l,有形商品：成品半成品、原材料。,服,务：技术服务、培训、管理服务等。,有形资产出租。无形资产使用：商标、专利等。,销货成本,有形商品：成品、半成品、原材料 服,务：,毛,利,间接费用,l,服务费：培训、技术服务、管理服务等。,有形资产租用：设备租赁费。,无形资产使用费：商标、专利等。,营业利润,财务费用,l,企业间借贷利息收支,避险保值：利率、货币,税前利润,所得税,l,内部转移价格影响税前利润，进而影响应纳所得税额。,税后利润,分配利润,l,对股东的回报。,未分配利润,资产、负债类,无形资产,商标、专利等。,有形资产,房产和设备。,流动资产,/,负债,公司往来账户 公司间短期借贷,长期负债,公司间长期借贷,对外借款担保,股本,内部资本金积累,在跨国公司账目中体现出来的内部交易类型 损益类与关联公司的潜,3,（二）,转移价格的性质与作用,1,、性质,跨国公司内部贸易发展的产物,跨国公司控制形式变化的产物,跨国公司实现全球最大利润的手段之一,2、作用,避税,调节帐面利润,调节资金,（二）转移价格的性质与作用1、性质2、作用,4,A、从总体上减少所得税交纳,国家,或地区,公司,所得税率,国家,或地区,公司,所得税率,瑞士,8.50,新加坡,26.00,俄罗斯,13.00,加拿大,29.12,巴西,15.00,英国,31.00,匈牙利,18.00,美国,35.00,挪威,20.75,日本,37.50,中国内资,中国外资,33,15,高税率国家,低税率国家,低价出售产品,高价出售产品,(1),A、从总体上减少所得税交纳 国家公司国家公司瑞士8.50新加,5,项目,情况一,情况二,母公司,税率30%,子公司,税率,10%,合计,母公司,子公司,合计,对外销售,对子公司销售,销售总额,自有成本,从母公司进货成本,成本总额,利润总额（税前利润）,所得税,税后利润,400,500,900,775,0,775,125,37.5,87.5,600,0,600,25,500,525,75,7.5,67.5,1000,0,1000,800,0,800,200,45,155,400,400,800,775,0,775,25,7.5,17.5,600,0,600,25,400,425,175,17.5,157.5,1000,0,1000,800,0,800,200,25,175,转移价格的变化对公司利润的影响(分别为),项目情况一情况二母公司子公司合计母公司子公司合计对外销售40,6,B,、减轻关税负担,高关税国家,低关税国家,出口,调低产品价格,调高产品价格,出口,B、减轻关税负担 高关税国家 低关税国家 出口调低产品价格,7,（2）调节帐面利润,母公司需要人为地增加某海外子公司利润。原因：,第一占领新市场：,第二创造子公司生存条件,第三融洽与东道国的关系,案例：,我国国际承包公司在在巴基斯坦的国际工程承包市场，运用转移定价与西方公司竞争：,母公司不收取在该市场经营的子公司的利润，甚至不收取应上缴的管理费；,母公司低价向子公司调拨设备和施工材料；,母公司可允许子公司按低于公司规定的施工设备折旧率计算项目设备折旧费等。,子公司在该市场投标时，即可编报出竞争力强的标价，以,提高中标率,。,（2）调节帐面利润母公司需要人为地增加某海外子公司利润。原因,8,（3）调节资金,第一种：为,避免东道国没收资产的风险,第二种：为,避免外汇风险,第三种：为,避免货币风险引起的损失,（3）调节资金 第一种：为避免东道国没收资产的风险,9,二、转移价格的制定方法,（一）基本定价思路（,有形资产,）,1、,成本为基础,2、外部市场价格,3、交易定价,4、混合定价,二、转移价格的制定方法 （一）基本定价思路（有形资产）,10,（二）无形资产转移定价,（,技术的内部转让,）,在技术转让中，技术的价格主要由技术转让所形成的费用决定：,（1）直接费用、,（2）研究和开发费用的补偿、,（3）市场机会损失的补偿、,（4）需要获得的高额利润、,（5）技术所处不同成熟阶段以及技术市场的垄断性等因素确定,。,目前很少有公开的技术转让国际市场价格，也缺乏相应的外部价格。,（二）无形资产转移定价（技术的内部转让）在技术转让中，技术,11,（三）转移价格与公司战略,转移定价应与其运用目标相一致,（1）,公平独立原则（合理性公平原则）,（2）,全球比例分配原则（战略性效率原则）,转移价格基本矛盾：公平独立原则与全球比例分配原则之争,（三）转移价格与公司战略 转移定价应与其运用目标相一致,12,三、国际转移价格的制约与规范,企业,内部的,限制,企业,外部的,限制,各国政府,对国际转移价格的管制,（举例）,表现为影响对子公司业绩的正确评价，引起子公司之间的矛盾,1、采用局外价格检查监督国际转移价格。,2、用比较定价原则进行国际转移价格的监督。,3、要求跨国公司部分公开其经营活动。,1、美国：美国国内税收法第482节,2、英国：1988年的税法第770条至773条,3、加拿大：加拿大国家税务局公布的所得税法第69条,4、德国：外国税法第1条,5、日本：日本外汇和贸易控制法,6、中国：1991年公布的中华人民共和国外商投资企业和外国企业所得税法第13条；,中华人民共和国企业所得税暂行条例,第十条,（一）制约因素,三、国际转移价格的制约与规范 企业企业各国政府表现为影响对子,13,问题：关联方交易的转移定价是否应以规范？,理论：关联方转移定价是资产或债权债务的转移，的一种自主性企业行为，是企业自身的战略行为，不应予以干涉。,实际：干预理由,（1）,转移定价对国家税收、投资者和其他企业的利益都有着较大影响；（2）扰乱正常的市场秩序。,问题：关联方交易的转移定价是否应以规范？理论：关联方,14,1、OECD税例公约,基本原则：,两个（关联）公司中任一公司在正常条件下,本应增加,而未增加的任何利润将被计为该公司利润并应相应纳税。,经济合作与发展组织，简称经合组织（OECD），是由30个市场经济国家组成的政府间国际经济组织,1、OECD税例公约 基本原则：两个（关联）公司中任一,15,0ECD（1996年）符合正常交易原则的认定方法,（1）,可比非控定价法（CUP）,（2）,转售定价法（RPM）,（3）,成本加成定价法（CPM）,（4）,交易净利润率法（TNMM）,（5）,利润分割法（PSM）。,0ECD（1996年）符合正常交易原则的认定方法（1）,16,利润,比较,定价法,交易,比较,定价法,可比非控制价格法,转售,价格法,成本,加成法,交易,净利润法,利润,分割法,转移,定价,方法,传统交易方法。但,成本、纳税等难以确定,利润交易可比非控制价格法转售成本交易利润转移传统交易方法。但,17,比较项目,交易比较定价法,利润比较定价法,产品属性,服务特点,市场差别,承担风险,经营策略,执行职能,运用资产,承担风险,管理效率,市场差别,经营策略,会计方法,市场差别,承担风险,经营策略,比较项目交易比较定价法利润比较定价法产品属性执行职能,18,转移定价法与损益表的关系,转移定价法,比较项,可比非控制价格法,购销项,转售价格法,毛利项,成本加成法,毛利项,交易净利润法,利润项,利润分割法,利润项,转移定价法与损益表的关系转移定价法比较项可比非控制价格法购销,19,2、我国对转移定价的调整与规范,中华人民共和国企业所得税暂行条例,第十条规定：纳税人与其关联企业之间的业务往来，不按照独立企业之间的业务往来收取或者支付价款、费用，而减少其应税所得额的，税务机关有权进行合理调整。,调整顺序是：,（1）按独立企业之间进行相同或者类似业务活动的价格；,（2）按再销售给无关联关系的第三者价格所应取得的利润水平；,（3）按成本加合理的费用和利润；,（4）按其他合理的方法。,前三种方法与国外类似。,但是，我国对于,其他合理方法,，并无相应的具体规定，在实际税收征管中，,往往采用核定利润率调整,。,2、我国对转移定价的调整与规范 中华人民共和国企业所得税暂,20,（二）跨国转移定价的国际规范,（二）跨国转移定价的国际规范,21,可比非控价格法（可比企业）,1,关联公司A,关联公司B,关联公司A,关联公司B,非关联公司D,非关联公司C,非关联公司C,非关联公司D,销售价格,销售价格,销售价格,销售价格,可比较,可比非控价格法（可比企业）1关联公司A关联公司B关联公司A关,22,转售价格法,2,可比较,关联公司A,关联分销商B毛利,销售价格,销售价格,非关联客户,关联公司A,非关联分销商毛利,非关联,供应商,非关联,供应商,非关联分销商毛利,销售价格,销售价格,销售价格,销售价格,销售价格,销售价格,非关联客户,非关联客户,非关联客户,关联分销商B毛利,转售价格法 2可比较关联公司A关联分销商B毛利销售价格,23,转移价格=转售价格 毛 利,公平毛利,公平净利,毛利,进货成本,净利润,转移价格,管理、销售费用,转售价格,转移价格=转售价格 毛 利公平毛利公平净,24,成本加成法,3,关联制造商A,关联方B,成本+毛利,关联制造商A,关联方B,非关联客户D,非关联制造商C,非关联制造商C,非关联客户D,成本+毛利,成本+毛利,成本+毛利,可比较,成本加成法 3关联制造商A关联方B成本+毛利关联制造商A关联,25,转移价格=生产成本+成本加成,毛利,生产成本,净利润,生产成本,公平净利,管理、销售费用,公平,毛利,（加成）,直接成本（与独立企业发生的）,直接成本（与关联企业发生的）,转移价格,间接成本,毛利生产成本净利润生产成本公平净利管理、销售费用公平直接成,26,交易净利润法,（两种方法）,4,可比较,关联企业A,关联方B,销售收益 成本收益 资产收益,销售收益 成本收益 资产收益,关联企业A,关联方B,非关联客户D,非关联企业C,非关联企业C,非关联客户D,销售收益 成本收益 资产收益,销售收益 成本收益 资产收益,交易净利润法（两种方法）4可比较关联企业A关,27,（1）,销售利润率法,转移价格=转售价格-净利-自身费用支出,销售利润率=净利/销售收入,净利=营业利润,公平净利,毛利,进货成本,净利润,转移价格,管理和销售费用,（1）销售利润率法 转移价格=转售价格-净利-自身费用支出公,28,（2）成本净利润法,转移价格=总成本+净利,成本利润率=净利/总成本,毛利,生产成本,净利,转移价格,生产成本,公平毛利,（加成）,公平净利,管理、销售费用,间接成本,直接成本,（与非关联企业发生的）,直接成本,（与关联企业发生的）,（2）成本净利润法 转移价格=总成本+净利毛利生产成本净利转,29,5、利润分割法,（一）贡献分析法,l,确定将用于关联企业分配的经营性利润,l,依照各关联方行使的职能和运用的资产对利润进行分配,（二）剩余利润分割法,l,确定将用于关联企业分配的经营性利润,l,根据各关联方行使的常规职能和运用的常规资产对利润进行分配。,l,剩余利润依照各方的非常规资产进行分配,5、利润分割法（一）贡献分析法,30,母公司：设计、生产电子配件,子公司：装配、销售与营销