个人理财业务培训案例分析讲义课件

Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 理 财 实 务 案 例 分 析 2004年 11月 傅晓 丹 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 简 单 理 财 需 求 案 例 （ 一 ）王 女 士 ：我 的 家 庭 月 收 入 是 3500。 想 存 点钱 。 可 是 钱 在 手 里 就 花 掉 。 所以 我 想 在 离 单 位 近 一 点 的 地 方再 买 一 套 房 子 。 房 价 是 80000。十 年 还 清 。 全 部 贷 。 我 的 家 庭月 消 费 是 1500。 可 行 不 ？ Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 简 单 理 财 需 求 案 例 （ 一 ）分 析 ：如 果 贷 款 8万 元 ， 采 用 等 额 本息 的 还 款 方 式 ， 每 个 月 需要 支 付 850.09元 ， 占 王 女士 家 庭 月 总 收 入 的 24.29%。应 该 说 这 一 月 供 水 平 是 完全 能 够 承 担 的 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 简 单 理 财 需 求 案 例 （ 一 ）其 实 ， 长 期 贷 款 的 利 息 支 出 是 很 多 的 。一 般 来 说 ， 尽 量 少 的 贷 款 是 明 智 的选 择 。在 还 贷 支 出 上 ， 40%是 合 理 的 上 限 。因 此 ， 如 果 王 女 士 的 收 入 稳 定 ， 建 议可 考 虑 8年 的 按 揭 ， 月 供 为 1014.32元 ， 占 王 女 士 月 总 收 入 的 28.97%，能 够 节 省 部 分 利 息 支 出 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 简 单 理 财 需 求 案 例 （ 二 ）李 小 姐 ：我 是 一 个 很 重 视 教 育 的 人 ,因 此想 咨 询 一 下 关 于 教 育 投 资 的 问题 ,我 现 在 还 没 有 小 孩 ,我 想 问的 是 如 果 想 从 现 在 投 资 教 育 方面 的 资 金 的 话 ,应 该 如 何 进 行这 部 分 的 理 财 呢 ? Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 简 单 理 财 需 求 案 例 （ 二 ）答 复 ：从 目 前 国 内 的 情 况 看 ， 有 人 做 过 测 算 ，在 东 部 发 达 地 区 供 养 一 个 孩 子 从 幼儿 园 到 大 学 毕 业 ， 总 共 需 要 大 约 10万 元 人 民 币 。 (幼 儿 园 3年 学 费 1 4万 元 ， 小 学 5年 1 5万 元 ， 中 学 7年3万 元 ， 国 内 大 学 4年 4 6万 元 )由 于 大 学 费 用 是 教 育 项 目 中 最 昂 贵 的一 项 ， 也 是 以 后 毕 业 生 就 业 的 基 本门 槛 ， 下 面 我 们 就 主 要 以 大 学 教 育 为 例 ， 来 说 说 如 何 进 行 教 育 理 财 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 简 单 理 财 需 求 案 例 （ 二 ）一 般 来 说 ， 一 个 Education investment plan包 括 以 下 这 些 步 骤 ： 1、 了 解 目 标 大 学 当 前 的 费 用 水 平 这 是 最 基 本 的 步 骤 ， 设 定 你 孩 子 的 目标 大 学 ， 比 如 清 华 大 学 或 者 美 国MIT（ 麻 省 理 工 ） ， 了 解 当 前 的 学费 、 住 宿 费 、 生 活 费 及 其 他 杂 费 等总 共 需 要 多 少 钱 。 2、 假 设 一 个 费 用 上 涨 的 比 率 设 定 一 个 包 括 通 货 膨 胀 率 在 内 的 费 用增 长 率 ， 来 测 算 若 干 年 后 入 学 时 需要 的 费 用 。 按 照 我 国 当 前 的 情 况 ， 估 计 今 后 国 内 大 学 教 育 费 用 的 上 涨幅 度 至 少 会 有 10%。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 简 单 理 财 需 求 案 例 （ 二 ）3、 计 算 不 同 投 资 方 式 下 达 成 目标 所 需 要 投 入 的 资 金 增 长 率 为 5%的 情 况 下 ， 不 同 时 间 入 读 美 国大 学 的 费 用 预 算 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 简 单 理 财 需 求 案 例 （ 二 ）如 果 是 国 内 大 学 ， 以 现 阶 段 大 学费 用 4万 元 计 算 ， 考 虑 10%的 费用 增 长 率 ， 18年 后 约 需 要 22万元 。 为 实 现 这 一 目 标 ， 准 备 教 育 基 金可 以 包 括 两 种 办 法 ： 一 次 性 投资 或 者 分 期 投 资 。 如 果 是 一 次性 投 资 ， 假 设 能 获 得 8%的 收 益率 ， 则 当 前 应 当 投 入 5.6万 元 。同 样 的 收 益 率 ， 采 用 每 年 定 期投 入 的 方 式 ， 则 每 年 应 当 投 入5900元 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 简 单 理 财 需 求 案 例 （ 二 ）4、 选 择 适 当 的 投 资 工 具 并 进 行投 资 这 一 步 骤 即 是 要 构 建 一 个 合 适的 投 资 组 合 ， 实 现 8%的 收 益率 。 可 以 以 股 票 基 金 为 主（ 占 60%以 上 ） ， 辅 以 债 券基 金 或 者 平 衡 基 金 ， 在 未 来10多 年 里 应 该 是 可 以 看 得 到的 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 简 单 理 财 需 求 案 例 （ 三 ）张 先 生 ：本 人 工 作 四 年 ， 公 务 员 ， 月 收入 3500元 ， 现 持 有 三 万 元 左右 的 开 放 式 基 金 。 希 望 买 份人 身 保 障 保 险 ， 请 提 供 建 议 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 简 单 理 财 需 求 案 例 （ 三 ）一 般 保 险 支 出 应 占 到 月 总 收 入 的 5%-20%。根 据 张 先 生 的 情 况 ， 保 险 当 中 健 康 险是 需 要 着 重 考 虑 的 部 分 。 张 先 生 拥有 社 保 中 的 基 本 医 疗 保 险 。 每 个 月张 先 生 自 己 和 政 府 共 同 出 资 ， 往 社保 医 疗 账 户 中 存 钱 。 这 部 分 资 金 可用 于 平 时 一 般 的 看 病 和 到 药 房 买 药 。但 是 ， 当 张 先 生 身 患 较 严 重 的 疾 病而 需 要 动 手 术 以 及 住 院 治 疗 时 ， 所产 生 的 巨 额 费 用 社 保 往 往 不 能 够 全 部 报 销 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 简 单 理 财 需 求 案 例 （ 三 ）因 此 ， 在 基 本 医 疗 保 险 之 外 ，张 先 生 需 要 为 自 己 购 买 商 业健 康 保 险 。 选 择 重 大 疾 病 保险 ， 再 加 上 住 院 补 贴 保 险 ，就 可 以 使 张 先 生 不 必 再 担 心住 院 所 带 来 的 经 济 负 担 了 。重 大 疾 病 保 险 侧 重 于 对 重 大疾 病 （ 如 癌 症 等 ） 提 供 保 障 ，而 住 院 补 贴 保 险 针 对 医 疗 过程 中 发 生 的 一 些 住 院 床 位 费用 等 提 供 补 偿 （ 社 保 会 承 担部 分 住 院 费 用 ） 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 简 单 理 财 需 求 案 例 （ 三 ）推 荐 新 华 人 寿 的 健 宁 还 本 终 身 重 大 疾病 保 险 和 人 身 保 险 附 加 住 院 补 贴 保险 。保 障 范 围 ： 急 性 心 肌 梗 塞 、 恶 性 肿 瘤 、慢 性 肾 衰 竭 （ 尿 毒 症 期 ） 、 重 要 器官 移 植 、 四 肢 瘫 痪 、 脑 血 管 意 外 后遗 症 、 脊 髓 疾 病 、 严 重 烧 伤 、 暴 发性 肝 炎 、 冠 状 动 脉 绕 道 手 术 、 主 动脉 手 术 。购 买 新 华 健 宁 还 本 终 身 重 大 疾 病 险 10万 元 ， 二 十 年 缴 ， 年 缴 费 4110元 ，月 缴 费 340元 左 右 ， 到 70岁 时 收 到 公司 祝 寿 金 （ 所 缴 保 费 ） 共 4110 20 82200元 ， 73岁 发 生 脑 血 栓 产 生 后遗 症 ， 获 得 新 华 公 司 保 险 金 10万 元 ，得 以 安 度 晚 年 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 简 单 理 财 需 求 案 例 （ 三 ）人 身 保 险 附 加 住 院 补 贴 保 险 ： 保 险 责 任 意 外 伤 害 或 初 次 投 保 60日 后 因 疾病 或 住 院 治 疗 时 ， 从 住 院 的 第 一天 起 开 始 给 付 住 院 补 贴 保 险 金 。每 份 每 天 50元 ， 每 一 年 度 累 计 给付 天 数 不 超 过 180日 。在 合 同 有 效 期 内 ， 不 论 一 次 或 多次 住 院 治 疗 ， 累 计 给 付 住 院 补 贴保 险 金 以 保 险 金 额 为 限 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 一 ）李 先 生 ：从 事 系 统 工 程 工 作 ， 工 作 四 年 ，结 婚 一 年 半 ， 爱 人 在 公 司 工 作 ，两 人 月 收 入 稳 定 在 6500左 右 ，无 其 他 金 融 资 产 ， 月 支 出2500-3000 。年 底 共 有 8000奖 金 ， 目 前 存 款40000， 准 备 1年 内 购 买 房 子（ 房 价 34万 ， 装 修 10万 ） ， 生小 孩 （ 预 计 开 支 2万 ） ， 准 备在 3年 内 买 车 ， 请 问 应 该 怎 样安 排 理 财 ？ Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 一 ）理 财 建 议 ：按 照 李 先 生 提 供 的 资 料 ， 购 买 该 房 产 及 装 修总 共 需 要 44万 的 资 金 。 假 设 房 产 做 8成 按揭 贷 款 ， 则 首 付 2成 需 要 6.8万 元 。 而 李 先生 现 在 虽 有 4万 元 存 款 ， 扣 除 必 要 的 8000元 应 急 基 金 后 （ 由 于 夫 妇 二 人 工 作 均 非 稳定 ， 建 议 至 少 保 留 此 数 ） ， 余 3.2万 元 。 再加 上 年 终 奖 8000和 12个 月 的 收 支 节 余 （ 按每 月 3000计 算 ） ， 1年 后 能 拥 有 7.6万 元 。这 7.6万 元 支 付 购 房 首 付 款 6.8万 及 购 房 相关 税 费 后 ， 应 该 所 剩 不 多 了 。 而 此 时 房 屋 的 装 修 款 ， 生 小 孩 的 费 用 等 尚 无 着 落 。 因此 ， 李 先 生 可 能 需 要 采 用 向 父 母 、 亲 友 借款 等 办 法 来 筹 措 资 金 ， 或 者 考 虑 购 买 价 格低 些 /面 积 小 些 的 房 屋 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 一 ）假 设 李 先 生 购 买 20万 的 房 屋 ， 首 付 4万 ， 贷 款 16万 。 20年 还 清 ， 执 行当 前 利 率 ， 月 供 为 1060元 。 届 时 ，可 花 费 3万 左 右 进 行 装 修 ， 为 未 来的 小 宝 宝 营 造 一 个 舒 适 的 环 境 。购 房 1年 后 ， 即 可 用 这 一 年 中 偿 还贷 款 后 的 收 支 节 余 资 金 来 支 付 生小 孩 的 费 用 。 小 孩 出 生 后 ， 家 庭开 支 又 将 进 一 步 增 大 ， 买 车 的 梦想 就 要 依 靠 李 先 生 更 加 辛 勤 的 劳动 来 实 现 了 ！ Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 二 ） 吴 先 生 ：基 本 情 况 ： 年 龄 ： 26周 岁 ； 职 业 ： 工 程师 ； 工 作 时 间 ： 2年 ； 工 作 地 点 ： 上海 市 ； 配 偶 ： 暂 时 没 有 ； 家 庭 ： 父 母健 康 ， 无 兄 弟 姊 妹 ； 风 险 偏 好 ： 偏 重 于 激 进 的 投 资 ， 但 是 没有 投 资 的 经 验 和 技 术 ；财 务 状 况 ： 收 入 ： 2000元 /月 ； 支 出 ：房 租 +生 活 费 +意 外 开 支 =1200元 左 右 /月 ； 资 产 ： 零 存 整 取 7200元 ， 一 年 期 ；现 有 保 险 ： 公 司 代 缴 的 三 金 ； 15年 内 的 理 财 目 标 ： 在 2010年 前 在 上 海市 区 拥 有 一 套 大 约 120平 米 的 住 房 ， 每 平 米 单 价 7千 元 左 右 ； 在 三 十 岁 的时 候 结 婚 生 子 ； 在 2013年 前 后 拥 有 一辆 自 己 的 汽 车 ， 价 格 在 12万 左 右 ； Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 二 ）理 财 建 议 ：假 设 吴 先 生 今 后 的 收 入 能 以 每 年10%的 速 度 增 长 ， 支 出 则 年 增长 5%。 2010年 一 次 性 付 款 购买 120平 米 ， 7000元 /平 米 的 住房 ， 加 上 相 关 税 费 ， 总 价 约 为90万 。 不 考 虑 增 加 保 险 支 出 ，在 2013年 一 次 性 付 款 购 买 汽 车 ，目 前 7200元 的 储 蓄 保 持 1.71%的 年 收 益 率 。 则 至 2019年 的 现金 流 量 将 如 下 图 所 示 ： Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 二 ）绿 线 代 表 实 际 现 金 持 有 量 。 显 然 ， 若 按 部 就 班 不 做 任 何 理 财 规 划 ， 则 吴 先生 的 目 标 将 无 法 实 现 。（ 财 智 理 财 专 家 系统 截 图 ） Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 二 ）设 定 保 留 5000元 的现 金 作 为 备 用 金 。假 设 将 当 前 低 收益 的 金 融 资 产 转换 为 一 个 收 益 率达 到 6%的 投 资组 合 ， 并 将 每 年的 收 支 节 余 都 继续 投 入 到 这 个 投资 组 合 中 ， 则2010年 时 ， 财 务状 况 如 图 ： Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 二 ）经 过 这 样 的 调 整 ， 该 理 财 规 划 仍 然 不可 行 ， 出 现 了 赤 字 的 情 况 。 因 为 购买 了 90万 的 房 产 ， 但 当 年 的 投 资 资产 价 值 仅 为 89386。 若 以 此 作 为 首 付款 进 行 按 揭 ， 则 尚 不 能 支 付 2成 的 房款 ， 无 法 获 得 银 行 贷 款 。 3年 后 的 购车 计 划 显 然 也 无 法 执 行 。通 过 以 上 的 分 析 可 以 看 出 ， 设 定 的 理财 目 标 较 难 达 到 。 除 非 在 这 几 年 中收 入 能 大 幅 增 加 ， 或 者 能 获 得 远 超过 6%的 投 资 收 益 率 。 所 以 ， 建 议 努力 工 作 ， 提 升 自 己 的 人 力 价 值 ， 增加 收 入 ； 调 低 理 财 目 标 ， 减 轻 由 此 带 来 的 自 我 压 力 ； 优 先 考 虑 购 买 商业 保 险 ， 先 考 虑 现 在 ， 再 考 虑 未 来 ；将 零 存 整 取 的 储 蓄 转 化 为 风 险 较 高的 股 票 、 基 金 等 投 资 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 三 ）何 先 生 目 前 的 财 务 状 况 ：家 庭 成 员 ： 本 人 36岁 （ 事 业 单 位 工作 ） ， 妻 34岁 （ 医 院 工 作 ） ， 小 孩 7岁 （ 小 学 一 年 级 ）家 庭 年 收 入 ： 10万 左 右 （ 工 资 8万 ，投 资 收 入 2万 ） 家 庭 年 支 出 ： 生 活 ， 教 育 等 费 用 3万 ，还 贷 款 39600元 ， 年 度 节 余 ： 3.04万固 定 资 产 ： 房 产 3处 ， 一 处 市 场 价 值 约32万 （ 85平 方 ,现 居 住 ） ， 一 处 市 场价 值 约 30万 （ 76平 方 期 房 ， 2004年12月 交 房 ， 未 付 房 款 8万 元 ） ， 一 处市 场 价 值 约 62万 元 （ 138平 方 ， 期 房 ， 2005年 6月 交 房 ， 打 算 到 时 换 房 自住 ） 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 三 ）投 资 情 况 ： 1、 股 票 16万 （ 被 套 ， 现市 值 13万 ） ； 2、 其 他 与 朋 友 合 伙投 资 15万 ， 年 收 益 12%； 3、 买 房 、房 屋 装 修 预 留 13万 元 （ 现 进 行 灵活 投 资 ， 年 收 益 4%） 负 债 ： 贷 款 ： 1、 公 积 金 贷 款 12万（ 15年 ） 2、 商 业 贷 款 13万 ( 10年 )，房 产 抵 押 贷 款 15万 （ 用 85平 方 房抵 押 ） ， 2、 亲 友 借 款 ： 31万 元（ 无 息 ） 商 业 保 险 ： 无 福 利 保 障 ： 家 庭 主 要 成 员 在 单 位 均有 三 项 保 险 （ 养 老 金 、 医 疗 、 失业 ） ， 住 房 公 积 金 年 合 计 1.5万 左 右 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 三 ）理 财 打 算 ： 1、 今 年 年 底 与 朋 友 的 合伙 投 资 打 算 收 回 ， 还 清 房 产 抵 押 贷款 15万 2、 打 算 在 2005年 搬 入 新 居后 ， 将 85平 方 或 76平 方 房 屋 出 售 ，准 备 还 商 业 贷 款 13万 ， 亲 友 借 款 15万 元 ； 3、 股 票 投 资 解 套 （ 如 有 可能 ） 后 ， 还 亲 友 借 款 16万 元 。 财 务 目 标 ： 1、 家 庭 财 务 资 源 合 理 分配 ； 2、 保 持 家 庭 资 产 保 持 增 值 ； 3、 两 年 内 打 算 购 车 。财 务 问 题 ： 1、 76或 85 平 方 那 两 套 房子 该 不 该 都 出 卖 ？ （ 本 人 所 处 城 市是 长 三 角 经 济 发 达 地 区 ， 房 价 近 几年 上 涨 较 快 ， 今 年 仍 在 上 涨 ） ； 2、 如 何 进 行 理 财 ， 合 理 分 配 财 务 资 源 ？ 3、 要 不 要 另 外 进 行 投 资 ？ 4、 如何 参 加 商 业 保 险 ? Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 三 ）理 财 建 议 ：这 里 我 们 设 定 未 来 的 通 货 膨 胀 率 为5%， 夫 妇 二 人 分 别 于 60岁 和 55岁退 休 ， 退 休 后 再 分 别 生 活 20年 和 25年 。 为 维 持 退 休 后 的 生 活 水 平 和 现在 保 持 一 致 ， 设 定 退 休 后 希 望 获 得30000元 的 年 收 入 ， 并 与 通 货 膨 胀率 保 持 同 步 增 长 。 合 理 预 期 在 2029年 退 休 前 ， 家 庭 收 入 能 保 持 平 均10%的 增 长 。 设 定 小 孩 剩 余 5年 小 学 教 育 的 费 用 为3000元 /年 ， 并 与 通 货 膨 胀 率 保 持 同步 增 长 。 设 定 小 孩 6年 中 学 教 育 的费 用 为 5000元 /年 ， 并 与 通 货 膨 胀 率 保 持 同 步 增 长 。 设 定 小 孩 4年 大 学教 育 的 费 用 为 10000元 /年 ， 并 10%的 速 度 增 长 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 三 ）小 学 教 育 费用 支 出 教 育 费用 3000元 每 年 2005年 开始 2009年 结束中 学 教 育 费用 支 出 教 育 费用 5000元 每 年 2010年 开始 2015年 结束大 学 教 育 支 出 教 育 费用 10000元 每 年 2016年 开始 2019年 结束设 定 家 庭 2006年 一 次 性 付 款 购 买 中 档 汽 车 1辆 ，价 值 150000， 购 入 后 年 折 旧 10%。 目 前 全 国 大 中 城 市 的 房 价 上 涨 都 在 10%左 右 ， 故 考 虑 该 家 庭 的 3处 房 产 价 值 增 长 率 为 10%。 乐 观 假 设 股 票 能 在 2006年 按 现 市 值 解 套 ， 并 于当 年 偿 还 剩 余 的 亲 友 借 款 16万 （ 虽 然 是 亲 友 借款 ， 还 应 尽 早 偿 还 ） 。 教 育 支 出 一 览 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 三 ）计 划 执 行 结 果按 照 罗 先 生 的 理 财 打 算 （ 2005年 选 择 变 现 当 前 居 住 的 房屋 ） ， 执 行 结 果 如 下 ：现 金 持 有 量 图（ 财 智 理 财 专 家 系统 截 图 ）2005-2008赤 字 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 三 ） （ 财 智 理 财 专 家 系统 截 图 ）资 产 负 债 图 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 三 ）分 析 以 上 的 图 表 及 对 应 的 数 据 ，我 们 发 现 存 在 下 面 这 些 问 题 ： 1、 2005年 出 现 财 务 赤 字 13,988元 。这 主 要 是 因 为 76平 米 的 期 房 尚有 8万 元 的 房 款 没 有 支 付 （ 假 设2005年 1月 份 支 付 ） 。2、 2006年 出 现 财 务 赤 字 138,901元 。这 主 要 是 因 为 当 年 偿 还 了 16万的 借 款 ， 又 一 次 性 付 款 购 买 了15万 的 汽 车 。 而 该 年 的 现 金 流入 并 不 能 满 足 需 求 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 三 ）3、 2007年 、 2008年 仍 然 赤 字 ， 主 要是 因 为 弥 补 前 两 年 的 赤 字 造 成 的 。4、 在 这 种 情 况 下 子 女 教 育 和 自 身 的养 老 反 而 都 实 现 了 ， 因 为 之 后 在高 收 入 而 低 支 出 的 情 况 下 该 家 庭又 积 累 了 大 量 的 现 金 。 但 这 些 现金 应 该 被 投 入 到 投 资 资 产 中 ， 以获 取 更 高 的 收 益 。5、 该 家 庭 缺 乏 保 险 以 提 供 足 够 的 保 障 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 三 ）建 议 1、 首 先 针 对 2005年 开 始 出 现 的 赤 字情 况 ， 解 决 的 办 法 不 外 乎 增 加 现金 流 入 及 减 少 现 金 流 出 。 注 意 到该 家 庭 每 年 的 公 积 金 缴 存 额 达 到了 1.5万 元 。 若 此 情 况 属 实 ， 则 该家 庭 目 前 的 住 房 公 积 金 个 人 账 户上 ， 至 少 已 有 15万 以 上 的 数 额 。 将这 些 公 积 金 悉 数 提 取 ， 并 用 于 偿还 利 率 较 高 的 银 行 贷 款 ， 则 可 解决 这 几 年 的 赤 字 问 题 ， 购 车 目 标也 能 实 现 了 。 （ 图 略 ）若 目 前 公 积 金 账 户 上 仅 有 1.5万 ， 则2005年 仍 能 够 保 持 健 康 的 财 务 状 况 。 而 2006年 的 购 车 行 为 则 应 该 考 虑 使用 汽 车 消 费 贷 款 了 。 （ 图 略 ） Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 三 ）2、 目 前 我 国 正 处 在 利 率 历 史 低 位 以及 教 低 的 通 涨 条 件 下 ， 我 国 市 场经 济 体 系 基 本 形 成 ， 政 治 形 势 稳定 ， 未 来 10年 甚 至 更 长 的 一 段 时间 里 ， 中 国 经 济 将 保 持 高 速 的 发展 ， 并 且 融 入 到 世 界 大 家 庭 中 。在 这 样 的 情 况 下 ， 估 计 未 来 国 内的 房 地 产 价 格 仍 将 具 有 较 大 的 上涨 空 间 。 因 此 ， 目 前 持 有 房 产 是不 错 的 理 财 选 择 。 但 为 了 防 止 投资 过 于 集 中 ， 可 考 虑 购 买 股 票 、基 金 、 债 券 、 储 蓄 等 常 见 的 金 融资 产 ， 以 分 散 风 险 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 三 ） 3、 另 外 ， 在 做 出 是 否 提 前 偿 还贷 款 的 决 定 时 ， 不 考 虑 其 他因 素 的 情 况 下 ， 则 主 要 应 该检 视 该 处 房 产 的 收 益 率 是 否大 于 银 行 贷 款 的 利 率 。 如 果前 者 大 于 后 者 ， 则 能 够 实 现房 地 产 投 资 的 杠 杆 效 应 。 即只 投 入 2成 或 3成 的 资 金 ， 但收 获 了 10成 资 金 所 获 得 的 利益 。 反 过 来 ， 则 应 该 尽 早 归还 贷 款 ， 以 降 低 利 息 支 出 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 三 ） 4、 通 常 保 险 支 出 应 该 至 少 占 到家 庭 收 入 的 5%。 由 于 我 国 各公 司 的 保 险 的 费 率 并 不 存 在较 大 的 差 别 ， 因 此 比 较 保 险主 要 应 该 从 其 保 障 范 围 是 否适 合 需 要 来 决 定 。 下 面 是 太平 洋 保 险 公 司 的 温 馨 家 园 综合 保 险 计 划 ， 年 缴 保 费 11635元 。 将 该 保 费 缴 纳 纳 入 到 理财 规 划 后 ， 仍 然 能 够 承 担 。 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 三 ）险 种 保 险金 额 /份 数 缴 费年 期 年 缴费 平 均月 缴费 何 先 生 福 寿 两全 10万 20年 2716元 重 大 疾病 10万 20年 2951元 综 合 意外 1份 1年 60元 何 太 太 世 纪 长乐 10万 20年 2867元 综 合 意外 1份 1年 60元 小 孩 世 纪 英才 5万 20年 2981元 合 计 11635元 970元 Moneywise个 人 理 财 业 务 培 训 案 例 分析 讲 义 1 复 杂 理 财 需 求 案 例 （ 三 ）