第4章1企业分立合并中的税收筹划课件

第四章第四章 企业企业重组兼并重组兼并的税收筹划的税收筹划 第一节第一节 一般一般原理原理 一、概念与类型一、概念与类型 1.1.企业重组企业重组指企业指企业之间或之间或企业企业内部内部通过通过 -产权产权流动、整合带来的流动、整合带来的组织形式组织形式的调整。的调整。例：例：20062006年全球年全球合并合并交易总额交易总额3.83.8万亿万亿美元。美元。2005200572006720066 6，有价值，有价值140140亿亿美元美元 -的中国内地公司的中国内地公司为境外为境外企业所企业所并购。并购。重组兼并中的重组兼并中的税收筹划税收筹划非常重要。非常重要。1n2.2.企业重组兼并的企业重组兼并的类型类型n (1)(1)收缩型收缩型重组：重组：n指指减少减少企业企业所有权所有权的重组，的重组，n 如企业如企业分立，分立，资产资产出售、出售、n -资产与负债资产与负债剥离等；剥离等；2n(2)(2)扩张型扩张型重组，重组，n指指扩大扩大企业企业所有权所有权的重组，的重组，n 如企业的如企业的合并，购买合并，购买资产、资产、收购收购股份、股份、n -合资合资或或联营联营组建子企业；组建子企业；3n(3)(3)内变型内变型重组，重组，n指改变企业指改变企业所有权结构，所有权结构，n 所有权所有权总量不变总量不变的重组。的重组。4（4 4）除此之外，）除此之外，企业企业清算清算是指企业是指企业宣告终止宣告终止以后，以后，除因并购除因并购事由外，事由外，了结了结终止终止企业法律企业法律关系，关系，消灭消灭其法人其法人资格资格的法律行为。的法律行为。5 二二.企业企业并购动因并购动因的主要理论：的主要理论：n管理管理协同协同-效率效率理论理论 主要主要表现表现在在n -充分充分利用利用过剩的管理过剩的管理资源、资源、n -提高提高企业的运营企业的运营效率、效率、n -节省节省管理管理费用费用。李善民等，李善民等，收购公司的实证分析收购公司的实证分析经济研究经济研究,2004,2004年第年第6 6期期6经营协同经营协同理论理论 主要表现在主要表现在规模经济规模经济效应、效应、n -纵向一体纵向一体化效应化效应n -（减少减少商品流转环节、商品流转环节、n -加强加强各环节配合各环节配合 、节约节约营销费用）、营销费用）、n -市场力市场力或垄断权、资源或垄断权、资源互补。互补。7n .财务协同财务协同效应效应n 主要表现在主要表现在n -企业内部企业内部现金流入现金流入更为充足、更为充足、n -流向流向更有效益的投资机会，更有效益的投资机会，n 企业企业资本资本扩大，扩大，n 破产破产风险风险相对相对降低，降低，n 企业的筹集企业的筹集费用降低。费用降低。8n.多元化多元化战略理论战略理论 产品、产品、市场、投资市场、投资区域区域和和资本资本多元化；多元化；n 公司公司股东股东可在资本市场上可在资本市场上分散分散其其风险。风险。n 而而管理层管理层只有靠多元化只有靠多元化经营，经营，n 才能才能分散分散其工作其工作回报回报的来源的来源n -和和降低降低来自单一经营的来自单一经营的风险。风险。9 .税负税负考虑理论；考虑理论；企业在进行企业在进行分离分离和和合并合并的过程中，的过程中，n 更涉及到更涉及到许多税收许多税收问题。问题。n 我国现行我国现行税法税法主要针对主要针对n -企业企业合并合并分立、分立、股权投资股权投资业务、业务、n -改组改组改制等改制等少数少数重组方式进行重组方式进行规范。规范。10并购理论与并购理论与实证结论实证结论的关系表的关系表 李善民等，李善民等，收购公司的实证分析收购公司的实证分析，经济研究经济研究20042004年第年第6 6期期 管理管理协同协同多元化多元化战略战略经营经营协同协同税收税收考虑考虑市场市场势力势力我国特我国特有动机有动机收购收购企业企业强强强强目标目标企业企业一般一般弱弱一般一般一般一般一般一般11表表2 2 我国有关企业并购的税法规定我国有关企业并购的税法规定税种税种名称名称生效生效时间时间发文发文机关机关所得税所得税企业企业改组改制改组改制中若干中若干所得税所得税义务问题的暂行规定义务问题的暂行规定关于企业关于企业股权投资股权投资业务若干业务若干所得税所得税问题的通知问题的通知关于企业关于企业合并分立合并分立业务有关业务有关所得税所得税问题的通知问题的通知关于外国投资者关于外国投资者并购境内并购境内企业企业股权股权有关有关税收税收问题问题的通知的通知1998.6.1998.6.2000.62000.62000.62000.62003.12003.1税总局税总局税总局税总局税总局税总局税总局税总局营业税营业税关于关于股权转让股权转让有关有关营业税营业税问题的通知问题的通知2003.1.2003.1.财政部财政部增值税增值税关于关于转让转让企业企业全部产权全部产权不征收不征收增值税增值税问题的批复问题的批复2002.62002.6税总局税总局契税契税关于企业关于企业改组改制改组改制中若干中若干契税政策契税政策的通知的通知（已（已停止执行）停止执行）2003.102003.10财政部财政部个税个税关于股份制企业关于股份制企业转增股本转增股本和和派发红股派发红股征免征免个人所个人所得税得税的通知的通知税总局税总局12 二、重组兼并中税收筹划的二、重组兼并中税收筹划的原理原理（一）企业边界的（一）企业边界的影响影响和和约束；约束；市场交易市场交易要考虑要考虑税收税收的因素，的因素，由于存在由于存在商品商品所有权或者所有权或者劳务劳务交易，交易，需要缴纳需要缴纳流转税。流转税。13n判断标准：判断标准：n企业内部企业内部边界扩大边界扩大，n税收负担税收负担消失。消失。n但其但其内部内部管理管理成本成本增加，增加，n如如超过超过市场市场交易成本，交易成本，n那就说明那就说明边界过大边界过大了。了。14（二）产权和投资形成的（二）产权和投资形成的关联关系关联关系和和价格；价格；n 通过通过合并合并或或分立，分立，n 可以实现可以实现关联性关联性或上下游或上下游n -企业企业流通流通环节的环节的增加增加或或减少，减少，n 通过通过关联价格关联价格调整影响税收；调整影响税收；n 也可能会也可能会改变改变纳税地点、纳税地点、n -时间、时间、主体、主体、环节等等，环节等等，n 从而达到合理从而达到合理避税。避税。15n三、国内外操作现状比较三、国内外操作现状比较 100100多个多个开征企业所得税的开征企业所得税的国家国家中，中，n 绝大多绝大多数税法允许企业数税法允许企业弥补亏损。弥补亏损。n 对对未被未被弥补的亏损，弥补的亏损，n 通常通常允许向允许向以后以后年度年度结转，结转，n 有有少数少数国家还允许向国家还允许向以前以前年度年度结转。结转。16n就就结转期限结转期限而言，而言，n约约2525个个国家和地区允许国家和地区允许n -纳税人纳税人无限期无限期向以后年度结转，向以后年度结转，n约约4646个个国家和地区允许国家和地区允许n -纳税人向以后年度纳税人向以后年度结转结转5 5年。年。n而而重组兼并重组兼并通过改变企业通过改变企业收益分布收益分布n -可为企业提供可为企业提供筹划筹划的空间。的空间。17n 企业分立的企业分立的定义：定义：企业分立指企业分立指一个一个企业，企业，依法分立为依法分立为两个两个或两个或两个以上以上的企业。的企业。不论不论采取采取何种何种方式分立，方式分立，企业均企业均不须不须清算。清算。第二节第二节 企业企业分立分立中的税收中的税收筹划筹划18n 具体两种：具体两种：n 1.1.新设新设分立：分立：n原企业原企业解散，解散，n分立出分立出的各方分别设立为的各方分别设立为新的企业；新的企业；n 2.2.派生派生分立：分立：n 原企业原企业存续，存续，n 而其一而其一部分分出部分分出设立为设立为1 1或数个或数个新企业。新企业。19n分立分立前前企业的企业的债权债权和和债务，债务，n按按法律法律规定的规定的程序程序和分立和分立协议协议的的约定，约定，n由分立后的企业由分立后的企业承继。承继。n分立前分立前企业企业股东股东（投资者）（投资者）-可决定继续可决定继续全部全部或或部分部分 -作为各作为各分立分立后后企业的企业的股东；股东；20n企业分立企业分立特点：特点：n原企业从本质上并原企业从本质上并没有消灭，没有消灭，n只是有只是有新变化。新变化。n企业均企业均不须不须清算。清算。21n分立分立技巧技巧包括：包括：n1.1.累进累进所得税所得税税率税率情况下的情况下的筹划；筹划；n 通过分立使通过分立使原高税率原高税率的一个企业，的一个企业，n （3030万以上，万以上，25%25%）n分化成分化成两个两个或或以上以上适用适用低税率低税率的企业，的企业，n 使其使其总税负总税负得以得以减轻；减轻；n （不超过不超过3030万元，万元，20%20%）22n 2.2.将将特定产品特定产品生产部门生产部门分立分立为为独立独立企业，企业，以获得以获得流转税流转税的税负的税负降低；降低；n3.3.在在混合销售混合销售行为中，行为中，n 通过通过分立，分立，实现税收筹划等。实现税收筹划等。n 20092009年年后新旧税法有何变化？后新旧税法有何变化？23 一、企业分立中的一、企业分立中的所得税筹划所得税筹划（一）企业分立（一）企业分立基本规范：基本规范：（国税发（国税发20001192000119号号）1.1.被分立企业应视为按被分立企业应视为按公允价值公允价值转让转让 -其被其被分离分离出去的部分或全部出去的部分或全部资产，资产，计算计算被被分立资产的财产分立资产的财产转让所得，转让所得，依法缴纳依法缴纳所得税。所得税。24n资产资产计税计税价值：价值：n分立企业分立企业接受接受被分立企业的被分立企业的资产，资产，在计税时可按在计税时可按评估评估价值确定价值确定成本。成本。25n2.2.分立企业分立企业支付给支付给被分立企业被分立企业n -或其股东的交换或其股东的交换价款中，价款中，n 非股权非股权支付额支付额不高于支付的不高于支付的n -股权股权票面（票面（或账面）价值或账面）价值20%20%的，的，n 经税务机关经税务机关审核审核确认，确认，n 也也可选择可选择按下列规定按下列规定处理：处理：26n（1 1）被分立企业）被分立企业可不确认可不确认n -分离资产的转让分离资产的转让所得所得或或损失损失，n 不计算不计算所得税。所得税。27n（2 2）被分立企业）被分立企业已分离资产已分离资产相相对应对应的的n -纳税事项纳税事项由接受资产的分立企业由接受资产的分立企业承继。承继。n 被分立企业的被分立企业的未过期限未过期限的亏损额的亏损额n -可按分离资产可按分离资产占占全部资产的全部资产的比例比例分配，分配，n 由接受由接受分离资产的分立分离资产的分立企业企业继续继续弥补。弥补。28（3 3）分立企业）分立企业接受被分立接受被分立企业企业 -的全部的全部资产资产和和负债负债的的成本，成本，须以被分立企业的须以被分立企业的账面净值账面净值确定，确定，不得按不得按评估价值评估价值进行调整。进行调整。n注意注意:如企业的如企业的分立分立业务涉及的业务涉及的企业企业n -不在同一不在同一省（自治区、直辖市），省（自治区、直辖市），n 选择按选择按这一规定这一规定所得税处理的，所得税处理的，n 须报国税须报国税总局总局审核确认。审核确认。29n3.3.被分立被分立企业股东企业股东取得取得分立企业分立企业的的股权，股权，n 如需部分或全部如需部分或全部放弃放弃n -原持有的原持有的被分立被分立企业的企业的股权，股权，n “新股新股”成本应以成本应以n -放弃的放弃的“旧股旧股”成本成本为为基础确定。基础确定。303.3.被分立被分立企业的股东企业的股东取得取得分立企业的股权，分立企业的股权，n如不需如不需放弃放弃“旧股旧股”，n 可直接将可直接将“新股新股”总投资总投资成本确定成本确定为为0 0；n 或以被分立企业或以被分立企业分离分离出去的出去的净资产净资产n -占被分立企业占被分立企业全部净资产全部净资产的的比例比例n -先调低先调低原持有的原持有的“旧股旧股”成本，成本，n 再将再将调低的调低的投资成本投资成本平均平均分配分配到到“新股新股”上。上。31（二）企业机构（二）企业机构分立分立中的中的筹划筹划 n 20082008年年1 1月月1 1日起，日起，n 新企业新企业所得税所得税税率名义上虽税率名义上虽25%25%，n 但对但对小型微利小型微利企业制定企业制定20%20%优惠税率，优惠税率，n 对重点对重点扶持扶持的的高新高新技术企业技术企业n -减按减按1515%征收企业所得税。征收企业所得税。n企业企业分立后，分立后，年应税所得不超过年应税所得不超过3030万，万，n就可适用就可适用20%20%税率税率级次。级次。32 二、企业二、企业产品分立产品分立中的筹划中的筹划 （一）利用（一）利用免税免税项目进行企业项目进行企业分立分立 n我国我国增值税暂行增值税暂行条例条例中中规定，规定，n增值税的增值税的免税项目免税项目包括：包括：n农业生产者销售的农业生产者销售的自产自产农产品、农产品、n -避孕避孕药品和用具、药品和用具、古旧古旧图书、图书、n由残疾人由残疾人组织组织直接直接进口进口n -供残疾人供残疾人专用专用的的物品物品等等8 8项。项。33n案例案例4-14-1：A A企业为增值税企业为增值税一般纳税人，一般纳税人，n 除经营增值税除经营增值税应税项目应税项目的产品外，的产品外，n 还兼营还兼营免税项目免税项目的产品。的产品。购销情况购销情况如下：如下：nA A企业企业购销情况表购销情况表 单位：万元单位：万元 类别类别销售收入销售收入 占全部产品比例占全部产品比例进项税额进项税额免税免税产品产品K K202020%20%非免税非免税品品M M808080%80%合计合计100100100%100%8 834纳税人纳税人兼营免税兼营免税项目（不包括项目（不包括固资固资与与在建在建工程）工程）而而无法无法划分不得抵扣的划分不得抵扣的进项进项税额时，计算税额时，计算公式：公式：n不得抵扣不得抵扣的进项税额的进项税额(当月当月全部进项全部进项税额税额 当月当月可准确划分可准确划分用于用于应税应税项目、项目、-免税免税项目及项目及非应税非应税项目的进项税额项目的进项税额)当月当月免税免税项目销售额、项目销售额、非应税非应税项目营业额项目营业额合计合计当月当月全部全部销售额、营业额销售额、营业额合计合计当月当月可准确划分可准确划分用于用于-免税免税和和非应税非应税项目的项目的进项进项税额税额 35n 设立设立一个独立一个独立企业生产企业生产免税产品免税产品K K时：时：n 如新企业中如新企业中K K产品产品的的进项税进项税为为1 1万元，万元，n 则该则该1 1万元万元不能抵扣，不能抵扣，n 但但A A企业企业可抵扣可抵扣7 7万元。万元。n合并经营时，合并经营时，A A企业企业可抵扣可抵扣的全部的全部进项进项为：为：可抵扣可抵扣进项税进项税=8-8=8-820%20%=6.4=6.4万元万元36n筹划选择：筹划选择：n此时两企业一共此时两企业一共可多抵扣可多抵扣0.60.6万元，万元，n所以此时所以此时分立分立经营较为经营较为有利。有利。37n如新企业中如新企业中K K产品产品的的进项进项税为税为2 2万元，万元，n 则该则该2 2万万元元不能不能抵扣，抵扣，n A A可抵扣的可抵扣的进项税进项税变为变为n （8 8万元万元-2-2万元）万元）=6 6万元。万元。38n筹划选择：筹划选择：n分立经营分立经营可抵扣的可抵扣的6 6万元万元小于小于n -合并经营合并经营时可以抵扣的时可以抵扣的6.46.4万元，万元，n所以应选择所以应选择合并经营。合并经营。39筹划思路筹划思路一般一般化，即：化，即：全部全部进项税额进项税额可抵扣可抵扣比例比例=全部进项全部进项税额税额（1-1-免税免税产品产品进项进项税额税额/全部进项全部进项税额）税额）100%100%在在不能划分不能划分不得抵扣进项时，不得抵扣进项时，通过通过免税销售免税销售占销售占销售总额总额的比率的比率来确定。来确定。40n求得其求得其平衡点平衡点为：为：41n则采用则采用合并经营合并经营法较为有利；法较为有利；42n则将免税产品的经营则将免税产品的经营分立为分立为一个一个新公司，新公司，可实现税收可实现税收筹划。筹划。43n（二）（二）利用进项利用进项增值税进行增值税进行企业分立企业分立n1.1.一个简化的一个简化的案例案例 n 案例案例4-24-2：n 某某食品厂食品厂为一般纳税人，为一般纳税人，n 税率税率17%17%，自行，自行种植种植猕猴桃，猕猴桃，n 并加工并加工成果脯、饮料等对外销售。成果脯、饮料等对外销售。n20072007年年2 2月月销售额销售额100100万元（不含税价），万元（不含税价），n 销项税销项税1717万元。万元。44n但该厂只有但该厂只有化肥化肥等项目等项目n -产生了产生了1 1万元万元的的进项进项增值税，增值税，n则该厂需缴纳则该厂需缴纳1616万元万元的增值税。的增值税。45 税收税收筹划：筹划：（1 1）食品厂）食品厂将将猕猴桃猕猴桃种植种植业务业务 -分立分立为一个为一个独立独立的企业，的企业，实行实行独立独立核算和核算和纳税。纳税。食品厂食品厂就可按买价和就可按买价和13%13%的的扣除率扣除率计算进项。计算进项。46（）而因为（）而因为直接从事直接从事植物的种植、收割植物的种植、收割n -和动物的饲养、捕捞的和动物的饲养、捕捞的单位单位n -和和个人个人销售的销售的自产自产农业产品，农业产品，n 免征免征增值税，增值税，n 也也不必缴纳不必缴纳增值税。增值税。n相应的相应的进项进项增值税也增值税也不能不能再再抵扣。抵扣。47n一是分立后一是分立后销项销项增值税增值税仍为仍为1717万元万元。n二是二是假设假设20072007年年2 2月用于生产月用于生产n -猕猴桃猕猴桃加工品的加工品的原料原料价值价值6060万元，万元，n 进项税：进项税：n 60 60万元万元 13%13%=7.87.8万元万元n三是免税，三是免税，n 但但1 1万元万元进项也进项也不能不能抵扣。抵扣。48n筹划效果：筹划效果：n所以所以需缴的需缴的增值税为：增值税为：n 17 177.87.89.29.2万元万元n与筹划前相比，税负与筹划前相比，税负降低了降低了n 16 16 9.29.2=6.86.8万元万元。49（）（）所得税所得税角度：角度：种植种植企业企业增加的收入、利润与增加的收入、利润与 -食品厂食品厂增加的成本和增加的成本和减少的利润减少的利润相抵相抵，最终最终不影响不影响总的总的所得税负担。所得税负担。50（）（）进一步进一步讨论：讨论：n 如果企业如果企业分立后分立后能够能够适用适用n -企业所得税企业所得税照顾性照顾性税率，税率，n 此方案的筹划此方案的筹划效果会效果会更好。更好。n设想一下：设想一下：如果企业进行如果企业进行转移定价转移定价操作，操作，还可以计算还可以计算更多更多的的进项税。进项税。51n筹划方案的筹划方案的效果，效果，取决于取决于两个两个因素：因素：一是一是新增加新增加的的进项增值税的数量，进项增值税的数量，即根据即根据13%13%扣除率计算的扣除率计算的进项进项增值税。增值税。二是二是原有原有的的进项进项增值税的数量。增值税的数量。n直接直接增加增加筹划方案的筹划方案的机会机会成本。成本。522.2.通过企业通过企业分立分立筹划的主要筹划的主要规律规律 通过通过企业分立税收企业分立税收筹划，筹划，适用于适用于分立分立后后企业能按企业能按抵扣率抵扣率抵扣进项税，抵扣进项税，而分立而分立前前的企业的企业不能不能抵扣进项。抵扣进项。53n除向除向小规模小规模纳税人购买纳税人购买农产品农产品外，外，n还有两种情况还有两种情况可筹划：可筹划：n一是企业一是企业内设的内设的运输运输部门部门n -可可分立成分立成独立的独立的运输企业。运输企业。n二是二是使用使用废旧废旧物资进行物资进行生产生产的企业。的企业。54n 案例案例4-34-3：n 企业企业A A外销外销一批商品，一批商品，n 原售价原售价 117117万元（含税）。万元（含税）。n 由由A A的运输的运输部门部门送货，送货，n 不再不再向购买方向购买方收取收取运费。运费。55n筹划：筹划：n A A将运输部门将运输部门分立为分立为独立的独立的B B企业。企业。n A A须向须向B B支付支付运费运费2020万元，万元，n 并取得运费并取得运费发票：发票：56n可可扣除进项扣除进项增值税增值税n2020万元万元7%7%1400014000元元nB B企业应纳企业应纳营业税营业税n2020万元万元3%3%60006000元元n总的总的收益：收益：n 1400014000元元60006000元元80008000元。元。57n 案例案例3 3某某造纸厂造纸厂是增值税是增值税一般一般纳税人，纳税人，将将废纸废纸经经脱墨等程序脱墨等程序加工加工成日用纸制品，成日用纸制品，适用适用17%17%的增值税税率。的增值税税率。长期有大量长期有大量原材料原材料来源于来源于民间民间收购者，收购者，因对方因对方不能开不能开专用发票或其他合法专用发票或其他合法票据，票据，企业企业无进项无进项税抵扣。税抵扣。58n新的问题：新的问题：但收购但收购价格较高，价格较高，虽然增值税虽然增值税负担下降，负担下降，但利润总额并但利润总额并未未明显明显提高。提高。n原筹划：原筹划：从从正规的正规的废旧物资废旧物资单位收购单位收购废纸，废纸，由其由其开具可抵扣开具可抵扣进项税的发票。进项税的发票。59n筹划筹划建议：建议：将将原收购原收购部门部门分立分立为废纸为废纸收购企业收购企业，独立独立法人，独立法人，独立核算。核算。专营专营废旧物资，废旧物资，可为开具可为开具合格合格的的发票。发票。60n筹划效果筹划效果1：n可按可按买价买价和和10%10%的的抵扣率抵扣进项。抵扣率抵扣进项。根据根据税法，税法，n销售销售其收购的废旧物资其收购的废旧物资免征免征增值税。增值税。个人个人废纸废纸收购企业收购企业废纸废纸元元造纸造纸厂厂废纸元废纸元进项增值税进项增值税0.1元元61n筹划效果筹划效果1：如如考虑考虑企业由于企业由于增值税增值税变化变化而导致而导致城建税城建税、教育费附加教育费附加等的相应等的相应变化，变化，以上税收筹划的以上税收筹划的效果效果将更加将更加明显。明显。62第三节第三节 企业企业合并中合并中的税收筹划的税收筹划n 企业企业合并合并n 两个两个或两个或两个以上的企业按规定以上的企业按规定n -程序合并为程序合并为一个一个企业的法律行为。企业的法律行为。n广义广义的合并还包括的合并还包括n -收购收购企业企业对其他对其他企业的企业的全部全部n -或部分或部分所有权的所有权的购买购买行为。行为。63n收购一般是收购一般是市场市场行为，行为，n 常见于常见于上市公司上市公司股份的收购。股份的收购。n兼（合）并是由兼（合）并是由两个两个或两个或两个 -以上以上的单位形成一个的单位形成一个新的实体新的实体，收购是指收购是指被收购方被收购方纳入纳入收购方收购方公司。公司。64n税法规定：税法规定：n企业合并企业合并包括被合并企业将其包括被合并企业将其全部资产全部资产n -和和负债负债转让给转让给另一家另一家现存或新设企业，现存或新设企业，n为其股东为其股东换取换取合并企业的合并企业的股权股权或或其他其他财产，财产，n -实现两个或实现两个或两个以上两个以上企业的依法企业的依法合并。合并。65n企业合并也企业合并也可分为：可分为：n吸收合并吸收合并指一个企业指一个企业吸收吸收其他企业，其他企业，n被被吸收的企业吸收的企业解散。解散。新设合并新设合并指两个或两个以上企业指两个或两个以上企业 -合并成一个合并成一个新企业新企业，合并，合并各方解散。各方解散。吸收合并（吸收合并（Consolidation Merger)股份收购（股份收购（Stock Acquisition)资产收购（资产收购（Assert Acquisition)新设合并（新设合并（Statutory Merger)合并合并（Merger)收购收购（Acquisition)并购并购（M&A)66n 一、合并一、合并筹划原理筹划原理 n（一）（一）合并目标合并目标企业类型企业类型与税收筹划与税收筹划n .横向横向合并合并n合并合并同行业同行业生产生产同类型商品的企业，同类型商品的企业，n 一般一般不改变不改变其纳税税种和纳税环节。其纳税税种和纳税环节。n 但但小规模小规模有可能有可能变为一般变为一般纳税人；纳税人；n 不能不能享受企业所得税优惠的企业，享受企业所得税优惠的企业，n 会因合并而会因合并而符合符合条件条件享受享受税收优惠。税收优惠。67n纵向纵向合并合并n 跨行业跨行业合并或选择合并或选择n -与与供应商供应商或或客户客户的合并。的合并。n 会将原来会将原来外部外部购销变为企业购销变为企业内部内部购销，购销，n 减少减少流转税的流转税的纳税环节。纳税环节。n但可能但可能改变改变纳税主体属性，纳税主体属性，增加增加税种。税种。n比如比如钢铁钢铁企业企业合并合并汽车企业，汽车企业，n会增加会增加消费税消费税税种。税种。68n（二）（二）目标目标企业企业财务财务状况状况与筹划与筹划n一家一家盈利盈利企业企业选择一家选择一家亏损亏损企业企业合并合并，n可以实现其可以实现其盈亏抵消盈亏抵消，n降低降低应纳税应纳税所得额和整体所得额和整体税负。税负。n 如果合并中出现如果合并中出现亏损，亏损，n 还可以实现还可以实现延迟纳税延迟纳税的好处。的好处。69n案例案例4-44-4：nG G企业企业于某年于某年1212月合并月合并H H企业，企业，nH H企业企业当时有当时有20002000万元万元的经营性的经营性亏损亏损n -需需递延至递延至以后年度由税前利润以后年度由税前利润弥补。弥补。n合并前合并前G G企业企业第第1-31-3年度年度盈亏情况盈亏情况n如下表如下表所示：所示：70n G G企业企业合并前盈亏合并前盈亏情况表情况表 单位：万元单位：万元 第第1 1年年第第2 2年年第第3 3年年合计合计利润利润总额总额8008009009001200120029002900减：减：所得税所得税（25%25%）200200225225300300725725所有者所有者净资金流入净资金流入6006006756759009002175217571G G与与H H合并后合并后，其第，其第1-31-3年度年度盈亏盈亏情况情况变为：变为：G G、H H企业合并后企业合并后盈亏盈亏情况情况表表 单位：万元单位：万元 第第1 1年年第第2 2年年 第第3 3年年合合 计计利润总额利润总额8008009009001200120029002900减：亏损减：亏损80080090090030030020002000应税利润总额应税利润总额0 00 0900900900900减：所得税减：所得税（25%25%）0 00 0225225225225所有者净资金流入所有者净资金流入8008009009009759752675267572n 通过上表可以看出，通过上表可以看出，n 通过通过企业企业合并合并的税收筹划，的税收筹划，n 使使G G、H H两企业三年内的两企业三年内的整体税负整体税负 -由原来的由原来的725725万元万元降低到降低到225225万元，万元，n 减少减少了了500500万元。万元。n 资金流入相应资金流入相应增加增加了了500500万元。万元。73n注意：注意：n在企业兼并的税收在企业兼并的税收筹划筹划中，中，n必须必须取消取消被兼并企业的独立纳税人被兼并企业的独立纳税人资格，资格，n才能才能适用适用弥补弥补亏损的政策。亏损的政策。74 二、二、合并合并筹划的主要筹划的主要形式形式（一）企业合并中（一）企业合并中所得税所得税的基本的基本规范规范 国税发国税发20002000119119号号 n 1.1.企业企业合并，通常合并，通常情况下，情况下，n 被合并企业应视为被合并企业应视为按公允按公允价值价值n -转让、处置转让、处置全部资产，全部资产，n 计算资产计算资产转让所得转让所得，缴纳，缴纳所得税。所得税。n 被合并企业被合并企业以前以前年度的年度的亏损，亏损，n 不得不得结转到合并企业弥补。结转到合并企业弥补。75n合并企业合并企业接受接受被合并企业的有关被合并企业的有关资产，资产，n计税时可按计税时可按经评估经评估确认的确认的价值价值确定确定成本。成本。n被合并被合并企业的股东企业的股东取得取得n -合并企业的合并企业的股权股权视为视为清算分配。清算分配。76n2.2.合并企业合并企业支付给支付给被合并企业被合并企业n -或其股东的或其股东的收购收购价款中价款中，n 除合并企业除合并企业股权以外股权以外的的现金现金、有价、有价证券证券n -和其他和其他资产资产（以下简称（以下简称非股权非股权支付额），支付额），n 不高于不高于所支付的股权所支付的股权票面价值票面价值n -（或支付的（或支付的股本股本的账面价值）的账面价值）20%20%的，的，77n经经税务税务机关机关审核审核确认，确认，n当事各方可选择当事各方可选择按下列按下列规定规定n 进行所得税进行所得税处理：处理：（1 1）被合并企业）被合并企业不确认不确认 -全部资产的转让全部资产的转让所得所得或损失，或损失，不不计算计算缴纳缴纳所得税。所得税。78（2 2）被合并被合并企业的企业的股东股东以其持有的以其持有的 -原被合并原被合并企业的股权（以下简称企业的股权（以下简称旧股旧股）-交换交换合并企业的股权（以下简称合并企业的股权（以下简称新股新股），），不视为不视为出售旧股，购买新股处理。出售旧股，购买新股处理。换得换得新股的新股的成本，成本，须以其所持须以其所持旧股旧股的的成本成本为基础确定。为基础确定。79n但但未交换未交换新股的新股的被合并企业的被合并企业的股东股东n -取得取得的全部的全部非股权非股权支付额，支付额，n应应视为其持有的旧股的视为其持有的旧股的转让收入，转让收入，n按规定按规定计算计算确认财产确认财产转让转让所得所得或或损失，损失，n依法缴纳依法缴纳所得税。所得税。80（3 3）合并企业）合并企业接受被合并接受被合并企业企业 -全部资产的全部资产的计税成本，计税成本，须以被合并企业须以被合并企业原账面原账面净值净值为基础确定。为基础确定。81n3.3.关联企业关联企业之间通过之间通过n -交换普通股交换普通股实现企业实现企业合并的，合并的，n 须须符合符合独立企业之间独立企业之间公平交易公平交易的原则，的原则，n 否则，对企业应纳税所得否则，对企业应纳税所得造成影响的造成影响的，n 税务机关税务机关有权调整。有权调整。82n 4.4.如被合并企业的如被合并企业的资产资产与与负债负债基本基本相等，相等，n 即即净资产净资产几乎几乎为为0 0，n 合并企业合并企业以承担以承担被合并企业被合并企业n -全部债务全部债务的方式实现的方式实现吸收合并。吸收合并。n 不视不视为为被合并企业被合并企业n -按公允按公允价值价值转让、处置转让、处置全部资产，全部资产，n 不计算不计算资产的转让所得。资产的转让所得。83n资产成本资产成本确定：确定：n合并企业合并企业接受被合并接受被合并企业全部资产的企业全部资产的成本，成本，n须以被合并企业须以被合并企业原账面净值原账面净值为基础确定。为基础确定。n被合并企业的股东被合并企业的股东视为无偿放弃视为无偿放弃所持的所持的旧股。旧股。84（二）合并中（二）合并中支付方式支付方式选择的选择的筹划筹划 n将企业的所有将企业的所有支付支付方式分为方式分为两大类：两大类：n一是一是股票（股权）股票（股权）支付方式；支付方式；n二是二是非股票（股权）非股票（股权）支付方式。支付方式。n 而价款支付方式的而价款支付方式的不同，不同，n 直接直接决定决定了合并双方了合并双方税收负担税收负担的的区别。区别。85n1.1.股票股票（股权）（股权）支付支付方式。方式。n 合并的一方以其合并的一方以其本企业的股票本企业的股票（股权）（股权）n -按一定比率按一定比率换取另一方换取另一方公司公司股票（股权），股票（股权），n 被合并被合并或收购的公司或收购的公司n -并并没有收到没有收到对方支付的对方支付的现金现金n （或能在未来获得（或能在未来获得现金现金的的凭据凭据）。）。n 这种这种股票转换股票转换不应不应被视为被视为资产转让资产转让，n 也也不属于不属于应税行为。应税行为。n 是纳税人是纳税人应该首选应该首选的交易的交易方式。方式。86n 2.2.非股票非股票（股权）支付方式。（股权）支付方式。n 合并的一方合并的一方以现金以现金或现金或现金凭据凭据-（如票据、债券、承担债务、转移债权等），（如票据、债券、承担债务、转移债权等），n 换取换取另一方的另一方的股票股票（股权）。（股权）。n应按照应按照权责发生制权责发生制的确认标准，的确认标准，n 被合并被合并或收购的公司获取了或收购的公司获取了收入，收入，n 其产生的其产生的资本利得资本利得应缴纳应缴纳所得税。所得税。n-（即转让股票或股权所获得的（即转让股票或股权所获得的净利润净利润）n 该方式该方式不利于不利于税收筹划。税收筹划。87n 3.3.股票与非股票股票与非股票共同支付共同支付方式。方式。n 现实现实中常使用股票与非股票中常使用股票与非股票共同支付共同支付。n 这种这种支付方式支付方式下，下，n 按有关按有关非股票非股票（股权）支付方式的（股权）支付方式的金额，金额，n 占所占所支付支付的股票（股权）的股票（股权）面值面值n -（或支付的股本的（或支付的股本的面值面值）的）的比例，比例，n 确定确定有关的有关的纳税纳税义务：义务：88n如这一比例如这一比例高于高于20%20%，n那么那么被合并被合并企业应企业应n -就股票（股权）转让所得就股票（股权）转让所得缴所得税；缴所得税；n如如不高于不高于20%20%，n经经税务机关税务机关批准，批准，n被合并企业就可被合并企业就可有条件有条件地地不计算不计算所得税。所得税。n出于出于筹划筹划目的，目的，n应尽量应尽量选择选择20%20%以下以下比例比例。89n 案例案例4-54-5：n A A公司将其公司将其全部资产全部资产和和负债转让负债转让给给B B公司，公司，n 依法依法合并。合并。n 双方双方商定，商定，nB B公司应向公司应向A A公司的股东公司的股东支付支付600600万元万元补偿，补偿，n 包括包括120120万元万元非股票非股票资产，资产，n 以及以及480480万元万元面值的面值的B B公司公司股票。股票。90nB B非股权支付额非股权支付额占票面价值的占票面价值的比例为：比例为：n120120万元万元480480万元万元=25%25%20%20%n A A应按视同应按视同公允价值公允价值销售资产处理，销售资产处理，n计缴企业计缴企业所得税。所得税。91n 筹划筹划方案：方案：n B B可可降低降低向向A A支付的支付的非股票非股票资产，资产，n 提高股票提高股票资产的资产的比重。比重。n如非股票支付额如非股票支付额降低降低至至100100万元，万元，n 股票支付额股票支付额提至提至500500万元。万元。n则非股票支付比例为：则非股票支付比例为：n100100万元万元500500万元万元=20%20%n A A可可不确认不确认资产转让所得，资产转让所得，n 免除免除纳税义务。纳税义务。92n三、企业合并三、企业合并价格选择价格选择的筹划的筹划n 企业企业合并中，合并中，n 有一种有一种“零价收购零价收购”法，法，通过以通过以被合并被合并企业存货的增值税企业存货的增值税进项进项税额，税额，n 抵减抵减合并后企业的合并后企业的销项销项税额，税额，n 实现合并后增值税实现合并后增值税税负税负的的降低。降低。93 案例案例4-64-6：某企业某企业E E本期销售本期销售商品商品500500万元，万元，销项销项税额为税额为8585万元，万元，本期进项本期进项税额为税额为5050万元，万元，实际应缴纳实际应缴纳增值税增值税为为3535万元。万元。F F企业企业资产额资产额与与负债额相等，负债额相等，即即净资产净资产额为额为。但但F F企业原有库存企业原有库存存货存货100100万元，万元，相应相应进项进项税额税额为为1717万元。万元。94 筹划筹划方案：方案：E E采取采取“零价收购零价收购”法兼并法兼并F F，兼并后兼并后，E E本期增值税本期增值税进项增加，进项增加，导致导致本期应纳本期应纳增值税增值税减少。减少。n 本期进项本期进项增值税增值税n =50+=50+1717=67=67万元万元n 应缴应缴增值税增值税n =85 =85万元万元6767万元万元=1818万元万元95n筹划筹划结果：结果：n E E企业本期应纳税企业本期应纳税减少减少了了1717万元。万元。n进一步进一步讨论：讨论：n F F原有的债务原有的债务也会因此也会因此转移转移给给E E企业。企业。n 如如F F帐面帐面资产质量资产质量不高，不高，不足以不足以承担原债务，承担原债务，n 则筹划效果将受到则筹划效果将受到影响。影响。9697n今天的付出，明天的回报。7月-247月-24Friday,July 12,2024n质量求生存，认证得市场。16:10:08 16:10:08 16:10 7/12/2024 4:10:08 PMn骄傲是失败的起点，麻痹是丧身的根源。7月-2416:10:08 16:10 Jul-2412-Jul-24n安全为了生产生产必须安全。16:10:08 16:10:08 16:10 Friday,July 12,2024n祸在一时，防在平日。7月-247月-2416:10:08 16:10:08 July 12,2024n安全是效益的乘数，事故是效益的除数。2024 年7月12日4:10 下午7月-247月-24n走平地，防摔跤，顺水船，防暗礁。12 七月 20244:10:08 下午16:10:08 7月-24n塑企业形形象，创优良品牌。七月 244:10 下午7月-2416:10 July 12,2024n宣传安全知识，传播安全文化。2024/7/12 16:10:0816:10:08 12 July 2024n安全要讲，事故要防，安不忘危，乐不忘忧。4:10:08 下午4:10 下午16:10:08 7月-24n不怕有患，就怕无防。7月-247月-2416:10 16:10:08 16:10:08 Jul-24n质量是安全基础，安全为生产前提。2024/7/12 16:10:08Friday,July 12,2024n品质为本，财富为果。7月-242024/7/12 16:10:087月-24谢谢大家！谢谢大家！