新零售的概念、模式和案例研究报告课件

新零售的概念、模式和案例研究报告新零售的概念、模式和案例研究报告1前言2“新零售”一词由马云在16年的云栖大会上提出，至今已经出现一年有余，提到“新零售”，大部分人会自然而然将它和阿里巴巴联系在一起。然而，亿欧智库认为，“新零售”之“新”在于顺势下的“变化”，其背后是整个零售市场在新技术和新思维的冲击下，发生的新变化，内涵和外延不应该局限于“阿里巴巴的新零售”。如今有哪些新变化影响了零售业，各企业又是如何应对的？亿欧智库尝试从一个更宽广的视角，对当前零售业变化的背景和各种驱动因素进行分析，总结了当下时间段零售行业参与者的新动作，列举了一些零售企业应对新变化的案例，为零售业更好的应对新发展提供参考。前言2“新零售”一词由马云在16年的云栖大会上提出，至今已经2目录目录CONTENTSPart1.我国零售业发展概况1.1.我国零售业近年概况1.2.新零售概念的提出Part2.新零售概念的新解读2.1.新零售定义的新解读2.2.新零售主要动力经济利益2.3新零售重要基础新兴技术2.4新零售隐形动力需求变化2.5新零售特点融合Part3.新零售企业的典型策略3.1.上游供应链的改进3.2.渠道的变革3.3.消费环节的提升Part4.新零售企业案例4.1.发起者4.2.主力军4.3.借机入局者4.4.供应商目录Part1.我国零售业发展概况2.2.新零售主3Part1.我国零售业发展概况4Par t1.我 国 零 售 业 发 展 概 况44新零售5Part1.我国零售业发展概况1.1我国零售业近年概况1.1我国零售业近年概况新零售5Part 1.我国零售业发展概况5新零售零售业是伴随着人类文明产生的，在人们知道以物换物时，零售业就已经存在了。在零售业历史研究中，西方经济学家总结的三次革命分别是百货商店百货商店、连锁店连锁店以及超级购物中心超级购物中心的出现。近年来，第四次零售革命第四次零售革命的概念也逐渐兴起。世界零售业发展历史6Part1.我国零售业发展概况1.1我国零售业近年概况1962年1995年数字化全渠道新物种第一次革命第一次革命法国巴黎出现第一家百货商店LeBonMarche1852年1859年美国大西洋与太平洋茶叶公司（A&P）是世界第一家连锁商店第二次革命第二次革命第三次革命第三次革命MichaelCullen在美国创办的KingCullen是超级市场的先驱1930s第四次革命第四次革命 消费者发起的 综合革命 全业态、全渠道的革命2010s新零售零售业是伴随着人类文明产生的，在人们知道以物换物时，零615.5%15.5%14.3%9.1%10.0%10.1%进入21世纪以后，我国社会消费品零售总额增速基本保持在10%以上，在2008年达到峰值22.7%。2008年之后增速逐渐下降，至2016年，降至10.4%，扣除价格上涨因素，实际增速为9.6%。不过相较于日本等地区，我国零售业的增速依然处于一个较高的水平我国零售业的增速依然处于一个较高的水平。（2016年，美国零售业同比增长2.9%，日本同比增长-0.6%，欧盟同比增长2.8%）。截止到2017年11月，我国社会消费品零售总额为34.1万亿元，根据商务部预测，17年我国社会消费品零售总额将达到36.6万亿。近几年我国零售业保持较高增速7Part1.我国零售业发展概况1.1我国零售业近年概况4035302520151015.7201033.22016亿欧智库：社会消费品零售总额（万亿元）30.127.224.321.018.420112012201320142015来源：中国国家统计局新零售36.62017(1-11)10.4%11.8%9.1%12.0%10.7%7.3%6.9%25%23%21%19%17%15%13%11%9%7%5%亿欧智库：社会消费品零售总额增长率22.7%18.2%18.3%17.1%15.8%14.9%13.3%14.2%12.7%11.4%10.6%9.7%9.4%9.5%7.9%7.8%社会消费品零售总额同比增速GDP增长率来源：Wind新零售新零售15.5%15.5%14.3%9.1%10.0%10.1%7新零售实体零售增速逐年放缓，网络零售发展迅猛86.7%3.1%0%5%10%15%20%2010201120122013201420151.3%2016据商务部和Wind的数据，我国零售行业近几年同比增速按业态分，都出现了较为明显的放缓现象，其中便利店、购物中心以及超市的发展速度保持较高，在16年同比增长分别达到7.7%、7.4%以及6.7%。百货店和专业店增速较慢，16年分别是1.3%和3.1%。亿欧智库：百货店、超市和专业店销售额同比增速25%百货店超市来源：Wind专业店新零售0.50.81.31.92.83.95.253.7%42.8%49.7%37.4%33.0%46.8%7.6024610820102011201220132014201520162017E我国网络零售发展迅猛，于2013年就已经超越美国，成为世界上最大的网络零售市场。近几年增速略有下降，不过依然保持较高水平，根据商务部以及电子商务研究中心数据，16年我国网络零售额同比增速33.0%，预计17年零售额达到7.6万亿元。亿欧智库：中国网络零售总额（万亿元）及增速68.7%增长率网络零售总额来源：商务部、中国电子商务研究中心新零售Part1.我国零售业发展概况1.1我国零售业近年概况新零售实体零售增速逐年放缓，网络零售发展迅猛86.7%0%582014/032014/062014/092014/122015/032015/062015/092015/122016/032016/062016/092016/122017/032017/06近年我国网络零售规模不断增长，占社会零售总额比不断增高，占比增速在07年甚至达100%。07年后，网络占比增速势头放缓，到2016年底，我国网络零售额占社会总零售额的15.5%，占比增速降至21.1%。根据Wind发布的网络零售渗透指数（由网络零售企业数量、销售规模、营业收入、资产规模、从业人员等在零售行业中的占比细分指标构成），从2014年3月至2017年6月，我国网络零售渗透率CAGR大约为16.4%，我国网络零售业发展总体呈现增长态势。网络零售占比逐年增高，增速放缓9Part1.我国零售业发展概况1.1我国零售业近年概况0.3%0.6%1.1%2.0%2.9%4.3%6.2%7.8%10.6%100.0%83.3%81.8%45.0%48.3%44.2%25.8%35.9%20.8%12.8%21.1%15.5%5%0%10%25%20%15%20062007200820092010201120122013201420152016亿欧智库：网络零售额占社会零售总额比及增长率网络零售社会零售总额占比来源：Wind新零售增长率新零售10016.2%1166.4%1245.9%-7.4%13112110.6%1340.5%1.5%135137-4.6%13013.9%149-1.7%1465.7%1547.6%-1.1%16415350100200150亿欧智库：网络零售渗透指数（以2014/03为基数）网络零售渗透指数增长率来源：Wind新零售2014/032014/062014/092014/12209新零售10Part1.我国零售业发展概况1.2新零售概念的提出1.2新零售概念的提出新零售10 Part 1.我国零售业发展概况1016年马云提出“新零售”，关注度不断提高11Part1.我国零售业发展概况1.2新零售概念的提出2016.10.19马云抛出马云抛出“新零售概新零售概念念”来源：百度指数新零售23533305新零售“新零售”这一专有名词，由马云在2016年10月份提出。2017年被称为“新零售元年新零售元年”，也是以一些综合实力较强的企业的明显动作为主线，各类新零售业态和元素集中爆发的一年。从百度搜索指数可以看出，自新零售概念出现以来，人们对于新零售的概念关注度在不断提高。亿欧智库：2017年“新零售”百度指数变化周平均搜索量16年马云提出“新零售”，关注度不断提高11Part 1.11通过百度指数需求图谱，可以看到，网络搜索中与新零售相关度最高的是新零售的模式和概念。同时，亿欧智库通过对近百名准专业人士进行调研，当提到新零售时，能够想到的名词，排名前五的分别是马云、无人便利店、全渠道、阿里巴巴以及盒马鲜生。排名前五的分别是马云、无人便利店、全渠道、阿里巴巴以及盒马鲜生。新零售概念正新，与阿里高度相关12Part1.我国零售业发展概况1.2新零售概念的提出50.0%50.0%27.3%22.7%20%10%0%30%50%40.9%40%60%马云无人便利店全渠道阿里巴巴盒马鲜生亿欧智库：新零售相关名词关注度前五名来源：亿欧智库新零售来源：百度指数新零售新零售亿欧智库：“新零售”需求图谱（2017.11.13-2017.11.19）通过百度指数需求图谱，可以看到，网络搜索中与新零售相关度最高1213Part1.我国零售业发展概况1.2新零售概念的提出市场对新零售有不同的理解市场上对于新零售的理解各不相同，以下是亿欧智库对一些代表性观点的盘点：亿欧智库：代表性新零售观点总结企业阿里巴巴小米海尔电商天虹商务部苏宁京东来源：公开资料整理新零售对新零售的理解新零售是基于互联网思维和科技，通过整合线上、线下和物流，全面改革和升级现有社会零售，使商品生产、流通和服务过程更高效新零售的本质是改善效率，通过产品升级，释放消费者购买需求新零售是企业和用户的融合，为消费者提供最佳的消费体验，实现定制化解决方案，颠覆现有制造体系。新零售是零售一个加速进化的阶段，使得零售价值赶上市场需求新零售是以消费者体验为中心，以行业降本增效为目的，以技术创新为驱动的要素全面更新的零售新零售下，物联网和互联网结合，感知消费者、预测消费趋势、引导生产制造，提供多样化，个性化服务第四次零售革命下，基础设施变得可塑化、智能化、协同化，实现成本、效率和体验的升级新零售13Part 1.我国零售业发展概况市场对新零售有不同的理13Part2.新零售概念的新解读14Par t2.新 零 售 概 念 的 新 解 读1414新零售15Part2.新零售概念的新解读2.1新零售定义的新解读2.1新零售定义的新解读新零售15 Part 2.新零售概念的新解读15商家事业部，提出赋能商家行业发展催生概念，概念反哺行业发展16新零售诸多概念中所谈及的具体内容和形式，其出现时间均比这一概念更早，亿欧智库认为，新零售是零售模式与形态创新发展下催生的一个泛华的“概念”，在概念形成和探索的过程中，各个企业的探索和尝试，也反哺了零售业的发展。Part2.新零售概念的新解读2.1新零售定义的新解读2016年10月，新零售概念提出2015年，阿里提出“全渠道”2016年，亚马逊推出AmazonGo同时，阿里成立“无人超市”引起广泛关注2016年初，首家盒马鲜生落地重构线下超级市场新零售永辉超市2017年初，“超级物种”落地；2017年上半年，此类零售物种布局加速京东商城淘宝造物节阿里巴巴2017年4月宣布将在5年内开100万家便利店2017年7月推出“淘咖啡”，新零售概念再次获得关注，无人零售开始爆发2017年11月入股高鑫零售，阿里线下零售布局逐渐成型催生催生反哺反哺商家事业部，提出赋能商家行业发展催生概念，概念反哺行业发展116新零售市场对于新零售概念的认知与探索17Part2.新零售概念的新解读2.1新零售定义的新解读通过将市面上各种说法的关键词提取、按照新零售的表现形式、影响、目标以及最终形态进行高度归纳，亿欧智库总结出这样的图谱：基础设施全渠道可塑化协同化智能化线上线下深度结合物流数字化以人为本现代物流云仓大数据物联网C2B消费行为收集预测消费者零库存众包物流互联网云计算体验式消费感知消费者企业与用户融合要素重构人货场数据化的顾客消费者变为参与者产品升级柔性供应链由单纯的终端变为零售的全过程目标有效满足满足需求提升行业效率释放需求精神消费个性化需求提升效率降低成本引导制造创造价值进行达到新零售的表现形式最终形态人人零售无人零售智慧零售新零售通过实现新零售市场对于新零售概念的认知与探索17Part 2.新零17新零售此“新”零售非彼“新零售”18Part2.新零售概念的新解读2.1新零售定义的新解读不可否认的是，“新零售”这一概念与阿里巴巴有着不可分割的关系。但“新零售”所反应出的“新”，或者说“变”，又是一个可以放至全球、全历史时期行之皆准的，零售业的发展基调。亿欧智库认为，对于任何新鲜事物的研究和分析都不应脱离宏观经济背景和历史发展长河，因此，亿欧智库在这份报告中，尝试用一个较为宏观的角度去理解新零售。因此，这份报告并不局限于并不局限于“新零售新零售”这一专有名词这一专有名词，而是聚焦于当下时间段，零售行业各方参与者所表现出的变化与不同。零售行业各方参与者所表现出的变化与不同。世界零售业的发展世界零售业的发展中国零售中国零售“新动态新动态”阿里的新零售阿里的新零售新零售此“新”零售非彼“新零售”18Part 2.新零售概18新零售新零售是零售业一个加速变化和发展的阶段，具备特有逻辑19Part2.新零售概念的新解读2.1新零售定义的新解读亿欧智库认为，新零售只是互联网实现社会信息化、数字化的过程中，零售行业发展、变化的一个阶段，只不过在这个阶段，进步与变化新零售只是互联网实现社会信息化、数字化的过程中，零售行业发展、变化的一个阶段，只不过在这个阶段，进步与变化出现了加速和集中，变得更快、更具有爆发力。出现了加速和集中，变得更快、更具有爆发力。当然，新零售概念也有其独特的逻辑：新零售发展孕育的背景发展孕育的背景是行业成本降低，效益增速，其核心动力核心动力依然是经济利益，是企业对于市场利润的寻找和追逐；而新零售的实现基础实现基础，则是科技的进步；新零售的特点特点，可以概括为数字化、全渠道以及更为灵活的供应链；新零售的发展方向发展方向，依然是跟随者消费者的需求变化，实零售创造的价值匹配消费者的需求。消费者需求变化科技科技经济利益新零售新零售行业降本增效新零售新零售是零售业一个加速变化和发展的阶段，具备特有逻辑119新零售Part2.新零售概念的新解读2.2新零售主要动力经济利益2.2新零售主要动力经济利益20新零售Part 2.新零售概念的新解读2020新零售互联网人口红利消失，线上获客成本攀升21Part2.新零售概念的新解读2.2新零售主要动力经济利益被冠以“新零售”相关概念的商业最大动作，就是以阿里为代表的电商企业投资或收购线下企业，以自营或联营的方式开展线下业务。其背后隐藏的逻辑是：电商空间收窄，而线下零售潜力无穷，巨大的经济利益驱使企业转向发展新零售业态电商空间收窄，而线下零售潜力无穷，巨大的经济利益驱使企业转向发展新零售业态。同时，近年来，我国移动互联网用户增速逐年放缓，预计2017年将降至3.6%，线上零售面向的用户总规模趋于稳定，而根据海通证券对阿里获客成本的测算，纯线上形式的开发客户成本已经越来越高，因而，探索零售业的新业态发展已成必然之势。4.35.76.57.37.98.38.632.6%14.0%12.3%8.2%5.1%3.6%021086412142011201220132014201520162017E亿欧智库：中国移动互联网用户规模用户规模（亿人）来源：易观增长率新零售7511312511712515725241406955904315576250020015010050250300201120122013201420152016亿欧智库：阿里单个活跃用户相关成本测算新增单个活跃用户的营销费用单个活跃用户贡献的毛利来源：公司年报以及招股书、海通证券新增单个活跃用户的广告费用新零售新零售互联网人口红利消失，线上获客成本攀升21 Part 221新零售人口存量市场需要“体验式零售”22Part2.新零售概念的新解读2.2新零售主要动力经济利益如图所示，根据国家统计局数据，我国人口增速由1997年的1.01%降至2015年的0.50%。中国市场由中国市场由“人口增量市场人口增量市场”转为转为“人口存量市人口存量市场场”。存量市场下，依靠低价策略吸引更多消费者的效果会越来越差，消费者粘性和复购率显得更为重要。同时企业需要通过对消费者潜在需求进行深度挖掘，从而释放消费能力。而这一切都要求企业更加了解消费者，为消费者提供“更佳的体验”，零售行业理念由“低价零售”转为“体验式零售”。新零售，是更重视体验的零售，而其核心动力，则是寻求更大的市场利润。新零售，是更重视体验的零售，而其核心动力，则是寻求更大的市场利润。1.0%0.9%0.8%0.8%0.7%0.6%0.6%0.6%0.5%0.5%0.5%0.5%0.5%0.5%0.5%0.5%0.5%0.5%0.4%1.2%0.8%1997199819992000200120022003200420052006200720082009201020112012201320142015亿欧智库：近几年我国人口增长率变化0.6%来源：国家统计局、亿欧智库新零售新零售人口存量市场需要“体验式零售”22 Part 2.新22新零售Part2.新零售概念的新解读2.3新零售重要基础新兴技术2.3新零售重要基础新兴技术23新零售Part 2.新零售概念的新解读2323新零售多样的新技术应用到零售的各个环节24Part2.新零售概念的新解读2.3新零售重要基础新兴技术近两年，人工智能、物联网、大数据、智能机器人、虚拟现实、区块链等新兴技术的发展，在零售业中得到了很多应用，促使零售的很多环节发生了变化人工智能人工智能以深度学习为基础的人脸识别、语音对话、商品识别等人工智能技术用于刷脸支付、以图搜图购物等物联网物联网室内定位、智慧停车场等物联网相关技术方案在商场用于室内导航、智慧停车、客流统计分析等大数据大数据以门店和网络采集的大数据为基础，对店铺运营和消费者进行分析智能机器人智能机器人AGV（自动导引运输车）、无人机、无人车等新技术产品已经在仓储物流环节应用智能互动设备智能互动设备虚拟试衣、全息投影、互动大屏、各种自助结账台、自动售货机、智能购物车等智能互动设备在门店内应用其它其它区块链等新技术也在货源追溯、会员代币等领域取得应用新零售多样的新技术应用到零售的各个环节24 Part 2.24新零售技术进步为新体验、高效运营奠定基础25Part2.新零售概念的新解读2.3新零售重要基础新兴技术新技术使得消费者体验得到增强，衍生出新业态，改进了零售企业的运营和物流系统，为新零售奠定了重要基础。基于新技术，我们才可以感受到电商界面的推送更加精准、快递的配送速度越来越快、商场的导购机器人使购物更有趣。科技的应用使零售业的数据采集点更为多样，利用数据实现数据化运营管理 各类技术在零售场景的应用，可以增强消费者体验或者帮助消费者节约时间数据驱动运营物流基础设施搭建 零售作为流通行业，科技在物流基础设施搭建过程中的应用显得至关重要场景体验性增强衍生新业态 技术与零售的结合，衍生出新的业态，如无人便利店、新型自动售货机等新技术新技术+零售零售新零售技术进步为新体验、高效运营奠定基础25 Part 2.25技术在消费场景帮助消费者节约时间、增强体验26Part2.新零售概念的新解读2.3新零售重要基础新兴技术AR大屏大屏拍摄顾客的图像叠加虚拟图像，虚拟合影自助结算机自助结算机基于图像识别、红外扫码或RFID技术，对商品进行识别和结算新零售AR互动游戏互动游戏虚拟对象叠加到真实场景，引导观众参与到游戏中自助取货塔自助取货塔手机APP上下单，到店后直接在取货塔处取走商品虚拟试衣虚拟试衣将虚拟衣物“贴合”在虚拟身体模型上，预览衣物穿在身上的效果机器人停车机器人停车车主把汽车驶入车库，锁门离开后，电动平台会把车停好智能机器人智能机器人智能机器人与顾客互动，提供信息查询、导航等功能以图搜图以图搜图拍摄商品的实物照片，搜索与所拍商品相似的商品技术在消费场景帮助消费者节约时间、增强体验26 Part 226新技术帮助优化企业运营管理27Part2.新零售概念的新解读2.3新零售重要基础新兴技术消费者分析消费者分析品牌、品类或单品的销量变化趋选址选址：根据对商圈的数据分析，对开店选址提供支持，并监测竞争数据全网销量预测全网销量预测：通过对单店及周边、全网产品销售数据分析，预测用户画像为核心：用户画像为核心：通过唯一关键字，合并店铺消费者画像和第三方全网用户数据，生成消费者完整用户画像。基于标签向消费者进行个性化推送和精准营销店铺运营分析店铺运营分析势，提前调整备货本店销量预测本店销量预测：根据过往销售情况及周边销售情况，结合商店自身情况，对商品销量和客流量进行预测，调整进货品类和数量新零售产品适销分析 门店分布 新品引进 品类品牌单品销售趋势预测门店运营分析 订货量预测 客流量预测精准营销 偏好品牌推送 关联产品推送 消费升级引导新技术在零售终端、物流环节的应用，可以产生有价值的数据。将这些海量的数据进行收集、监测以及分析可以帮助企业更加有针对性地对进行店铺运营和消费者管理。消费者分析 用户画像：消费层、年龄段、偏好 活动热力图 竞争店交叉活跃度新技术帮助优化企业运营管理27 Part 2.新零售概念的2728Part2.新零售概念的新解读2.3新零售重要基础新兴技术新技术衍生了新业态小到自动售货机、大到智慧商场，技术的进步和应用是这些新型业态的实现基础。无人零售店新型自动售货机区域划分售货品类位置业态售货区多种业态并存、用户数据闭环大数据运营、智能仓储物流线上线下一体化自助支付用户数据收集大数据运营无人值守、食品为主公共空间、联网管理特征特征新零售智慧商场智慧商场新业态零售店新业态零售店一般便利店一般便利店无人便利店无人便利店自动售货机自动售货机售货区餐饮区各种商品商圈万平米级售货区餐饮区生鲜、百货SKU：5000+商圈百/千平米级百货鲜食SKU：3000临街商铺十平米级售货区售货区包装食品鲜食SKU：500公共空间十平米级无人包装食品SKU：50公共空间一平方米28 Part 2.新零售概念的新解读新技术衍生了新业态无2829Part2.新零售概念的新解读2.3新零售重要基础新兴技术新技术提高物流配送效率物流环节消耗大量的人工成本，而技术的应用帮助物流实现自动化仓储以及高效配送。自动化仓库16年8月，阿里菜鸟联盟首个全自动化仓库在广州开始运转。仓库占地面积超过10万平方米,通过一整套自动化系统，每天可高效处理超百万级商品，保障华南地区的消费者网购当日达和次日达服务新零售无人车配送自动导引运输车：可以根据订单需要及库存信息，自动驶向货架并将其抬起送到配货站，在国内很多大型物流企业已经投入应用。工厂门店/仓储店/配送点区域分拨中心同级/下级分拨中心无人机配送无人车配送消费者无人机运输智能路径规划IOT运输管理系统无人驾驶货车无人航空运输IOT运输管理系统无人驾驶货车司机监督系统IOT运输管理系统自动化仓库AGV无人叉车自动化仓库AGV无人叉车理货机器人29 Part 2.新零售概念的新解读新技术提高物流配送效29新零售Part2.新零售概念的新解读2.4新零售隐形动力需求变化2.4新零售隐形动力需求变化30新零售Part 2.新零售概念的新解读3030需求变化消费者年龄结构和地域分布变化31消费需求是新零售的牵引力，消费者的变化代表着市场的变化，自然也是新零售所要跟随的趋势。消费者变化主要体现在消费者结构变化、消费升级带来的消费需求和偏好变化。其中，消费者结构变化包括消费者年龄结构以及地理结构的变化消费者结构变化包括消费者年龄结构以及地理结构的变化。19.8%19.4%19.0%18.5%16.6%16.5%16.5%16.4%16.5%16.5%7.9%8.1%8.3%8.5%8.9%9.1%9.4%9.7%10.1%10.5%0%5%10%15%20%25%2006年2007年2008年2009年2010年2011年2012年2013年2014年2015年亿欧智库：我国人口年龄结构变化0-14岁65岁及以上来源：国家统计局新零售新零售2.3%2.5%3.2%3.2%3.9%4.2%2%3%3%4%4%5%20122013201420152015.072016亿欧智库：一年内计划怀孕或孩子出生的一孩家庭占比来源：央视市场调研（CTR）注：被访者年龄均在20-44岁新零售Part2.新零售概念的新解读2.4新零售隐形动力需求变化需求变化消费者年龄结构和地域分布变化31消费需求是新零售3132从网络消费来看趋势更为明显，我国网络消费者中，10-40岁的消费者占到75%。老龄市场不能小觑老龄市场不能小觑：按照国际标准，65岁以上人群超过7%即为老龄化。自2001年我国迈入老龄化国家的行列以来，人口老龄化程度逐渐加深，未来65岁以上人群的消费市场也会随之不断扩大。同时，4+2+1的家庭结构也决定了未来老年人市场空间巨大。婴幼儿市场潜力可期婴幼儿市场潜力可期：根据国际标准，我国于2010年已经进入严重少子化阶段。不过亿欧智库认为，随着“二孩政策”的效果逐渐显现，以及年轻父母对于婴幼儿教育、健康的重视，我国婴幼儿市场未来潜力值得期待。新零售消费者年龄结构年轻化，两级市场可期 主力消费人群年轻化主力消费人群年轻化：80后有经济基础，90后沉迷于做月光族，00后敢于借钱花，中国目前主力消费人群正呈现年轻化趋势。3.0%21.0%30.0%24.0%13.0%5.0%4.0%0%5%25%20%15%10%35%30%60岁Part2.新零售概念的新解读2.4新零售隐形动力需求变化亿欧智库：2015年中国互联网网购消费者年龄分布来源：根据公开资料整理亿欧（）32从网络消费来看趋势更为明显，我国网络消费者中，10-4032一二线城市依然是人口聚集地带33 亿欧智库参照OECD界定的经济指标算法，对未来二线城市的吸引力进行了估算：城市GDP占比/城市人口占比。（通常，这个指标1,表示城市的资源利用率较高，城市吸引力大）根据这个指标的结果，可以看到，我国二线城市普遍具有较高的规模经济效应，对人口的吸引力都比较强。因此，亿欧智库2.11.82.22.42.22.01.81.72.02.13.11.01.41.3相信在未来一段时间里，一二线城市的市场增量将会更大。0213天津沈阳大连南京杭州宁波厦门济南青岛武汉深圳重庆成都西安目前，中国上海以及北京人口的占比都较美国和日本的卫星城市低：北京占全国总人口1.57%，上海占1.7%，纽约占美国总人口的2.65%，东京占日本总人口的10.64%。亿欧智库认为，以我国超一线城市为中心形成的卫星城地带，依然会持续吸引人口流入亿欧智库认为，以我国超一线城市为中心形成的卫星城地带，依然会持续吸引人口流入。亿欧智库：我国部分一二线城市（经济-人口）指标4来源：国家统计局，亿欧智库新零售新零售Part2.新零售概念的新解读2.4新零售隐形动力需求变化一二线城市依然是人口聚集地带33 亿欧智库参照OECD界定33三线城市逐渐步入消费拐点34 根据国际经验，当人均收入达到5000美金时，消费者会加大消费力度，注重消费品质，消费率会上升，相应的休闲娱乐产业消费占比会有所提高。亿欧智库研究发现，我国一二线城市人均收入基本保持在5000美金以上。在三线城市中，人均可支配收入达到5000美金临界点的城市也在不断增多。（亿欧智库采用每年对应的平均汇率作为换算率，其中2011=6.62、2012=6.3、2013=6.29、2014=6.14、2015=6.23）1819182501052015302520112012201320142015亿欧智库：三线城市中人均收入超过$5000的数目21来源：Wind新零售新零售Part2.新零售概念的新解读2.4新零售隐形动力需求变化20,00030,00025,00040,00035,00050,00045,00001020304050602015年59座三线城市人均可支配收入分布图来源：Wind新零售$5000三线城市逐渐步入消费拐点34 根据国际经验，当人均收入达到34新零售农村电商发展可期35我国农村互联网化程度低，收入增速快，自2010年起，农村人均收入指数开始高于城市。同时受政策支持，未来农村电子商务市场发展具有较大空间。Part2.新零售概念的新解读2.4新零售隐形动力需求变化104.6112.9110.9110.2115.4112.4111.2115.5109.2105.0112.3110.0105.0111.2111.4112.1114.5108.3108.8114.1113.5112.6109.7107.0108.2108.2107.8102110108106104114112118116亿欧智库：我国城镇、农村人均收入指数117.9117.2115.0114.9农村人均收入指数（上年=100）来源：中国经济网、中国产业信息网、国家统计局城镇人均收入指数（上年=100）新零售1817482336.6%37.44%353032.97%050001000015000201420152016亿欧智库：农村网购交易额（亿元）及增速94.3%农村网购增速农村网购交易额来源：中国电子商务研究中心，Wind中国网购增速新零售111.309年后，农村收入指数高于城镇新零售农村电商发展可期35我国农村互联网化程度低，收入增速快352050524121262223087636403400074385247203020000400006000058981996648119976860199872291999794220008717200195062002106662003124872004143682005167382006200720082009201020112012201320142015亿欧智库：我国人均GDP(元）来源：国家统计局新零售新零售消费者需求变化消费升级36Part2.新零售概念的新解读2.4新零售隐形动力需求变化新零售的另一个基础，是消费升级。消费升级背景下，我国人均收入不断提高，也促使我国居民消费开始追求品质消费和精神满足。在人口红利逐渐消失的存量市场，提供更佳购物体验去释放消费者需求成为关键提供更佳购物体验去释放消费者需求成为关键，也反映了新零售以人为本的趋势，以及提高消费者体验的驱动力。2008年，我国人均GDP突破3000美金2015年，我国人均GDP逼近5000美金2015年，我国人均GDP逼近8000美金50251205052412126222308763640340007362新零售消费者需求变化逐步转向精神需求37马斯洛需求层次理论马斯洛需求层次理论收入43102865122053103468361273579912484513810100%20%40%100%80%60%20002010消费升级背景下，消费者借凭更多的收入，不再仅局限于购买生活必需品。根据马斯洛需求层次理论，随着消费者收入的提升，消费者在解决温饱问题后，开始追求精神上的满足。零售业在消费升级背景下，也不再只是交换提供效用工具的通道，而更加具备“娱乐性”、“社交性”。亿欧智库：我国消费性支出结构图其他文化娱乐教育交通通信健康衣着私人物品家庭设备房产食物来源：产业信息网2020E新零售Part2.新零售概念的新解读2.4新零售隐形动力需求变化安全需求安全需求生理需求生理需求自我自我实现实现尊重需求尊重需求社交需求社交需求2新零售消费者需求变化逐步转向精神需求37马斯洛需求层次3738-30%3%1%8%9%5%46%37%17%25%23%13%-40%-20%0%20%60%40%食品服装保健产品休闲娱乐旅游个人护理服务更年轻的主力消费人群，更高的收入额度，加之社会文化和理念的进步，催生出这一代消费者独特的消费理念，为消费升级背景下的消费者打上了独特的标签。他们的时间愈加碎片化，具备更强的个性化要求，对于品牌的忠诚度较低，强调享受即时服务，习惯移动网络购物，注重产品和消费品质和体验，热爱社交且高度娱乐化。亿欧智库：收入提高后首先增加支出的前3大品类与2012年对比2015来源：麦肯锡、招商证券新零售新零售Part2.新零售概念的新解读2.4新零售隐形动力需求变化年轻消费群体有着新的消费理念品牌忠实度低享受及时服务个性化重体验移动网络购物品质时间碎片化社交、娱乐化消费人群特征消费人群特征38-30%3%1%8%9%5%46%37%17%25%2338新零售Part2.新零售概念的新解读2.5新零售特点融合2.5新零售特点融合39新零售Part 2.新零售概念的新解读3939新零售40Part2.新零售概念的新解读2.5新零售特点融合新零售特点：数字化、全渠道、灵活供应链的融合融合新零售最大的特点便是数字化、全渠道以及更灵活的供应链这三个维度的交互融合。其中，数字化是最核心的特点，也是全渠道和更灵活的供应链的实现基础。信息流、资金流、物流的高效统一信息流、资金流、物流的高效统一互联网和物联网的融合互联网和物联网的融合数字化全渠道灵活的供应链新零售40Part 2.新零售概念的新解读新零售特点：数字40数字化线下场景成为数据节点41Part2.新零售概念的新解读2.5新零售特点融合 数字化是新零售很多方式和方法实现的基础，而数字化的基础这是技术的应用。新零售时代，线下场景成为了数据节点，各种传感器使得企业可以收集到更多数据，帮助去管理渠道、供应链、商品以及消费者。行为识别利用图像识别，跟踪图像中人的肢体动作，对人在店内的行为进行识别，如是否拿了商品。情绪识别基于对顾客脸部图像的分析，判断顾客看到商品后的情绪，收集顾客对产品的反馈信息。注视轨迹追踪通过创建虚拟的超市，或安装摄像头等方式，收集顾客在虚拟超市漫游时的注视轨迹，分析顾客对商品的喜好和店内的注意力分布新零售顾客行为分析顾客行为分析商品状态检测商品状态检测压力感应在商品下方货架处布置压力传感器，通过压力变化检测物品被取走RFID为商品贴上RFID标签，经过感应设备时，自动读取标签内商品信息图像识别直接从图像中识别出商品并进行结算或其它处理。在深度学习帮助下，识别率取得了提升，可以一次性识别多个商品，准确率和可靠性不及红外扫码数字化线下场景成为数据节点41Part 2.新零售概念41新零售数字化实现信息流、资金流、物流的高效统一42Part2.新零售概念的新解读2.5新零售特点融合区块0002区块0003区块0004区块0005工厂分销商消费者写入数据区块0001读出数据数字化的实质，是将信息转化为数据，从而实现对于实体元素的合理、高效的统筹安排、管理和分配。我国零售业在移动互联网飞速发展的赋能下，信息流和资金流的数字化程度都比较高，物流成为新零售进行数字化的重点，未来的物流信息甚至可以通过区块链来进行溯源。商品流通区块链下区块链上消费者后端前端仓储物流中心末端线上运营数据化仓储系统数据化管理数据化运营数据化营销数据化分拣数据化配送数据反馈线下服务数据交换用户数据获取物流公司区块链货源追溯每件或每批次商品从生产环节开始信息采集，将主体数字签名和时间戳写入区块链，直至交付到消费者手中。整个参与区块链的实体都能透明的看到其中每个环节信息，且信息不会被人为的篡改新零售数字化实现信息流、资金流、物流的高效统一42Par42新零售全渠道线上线下打通，无缝购物体验43Part2.新零售概念的新解读2.5新零售特点融合新零售另一大特点就是线上线下渠道的打通。渠道的打通重点并不在线下开店，线上开发APP，其背后更考验的是，是企业的数字化程度、对于数据的挖掘能力、云端的统筹能力以及线下店铺和物流体系的协同反应能力。全渠道的核心，在于为消费者提供无缝的购物体验，作用是实现线上线下流量的无缝转化。新顾客到店客流商超线上渠道大众网络商铺店铺/品牌线上渠道APP门店配送更多展示线上活动服务体验观看仓储导流引流新零售全渠道线上线下打通，无缝购物体验43Part 2.43新零售44Part2.新零售概念的新解读2.5新零售特点融合零售商物流线下制造商线上互联网企业银行方案解决商融合后的新零售生态图社交媒体社交媒体传感器传感器云计算云计算移动技术移动技术物联网物联网大数据大数据消费者新零售44Part 2.新零售概念的新解读零售商物流线下44Part3.新零售企业的典型策略45Par t3.新 零 售 企 业 的 典 型 策 略4545新零售零售企业在各自不同环节布局策略不同46Part3.新零售的典型策略自建物流供应链上游直采ODM自建物流接入先进物流渠道补全线上线下渠道缩短渠道各级渠道扩展消费者体验上门配送新业态店个性化定制社交电商消费金融不同类型的零售企业，如品牌商，电商，线下连锁，掌控的零售的环节不同，也根据各自特点在不同环节采用了不同的策略。生产制造控制成本加强品控国际化扩展新零售零售企业在各自不同环节布局策略不同46Part 3.46新零售Part3.新零售的典型策略3.1上游供应链改进3.1上游供应链改进47新零售Part 3.新零售的典型策略4747新零售加强制造端控制，从源头保证品质48Part3.新零售的典型策略3.1上游供应链改进自己具备制造能力的品牌商，如优衣库、GAP、ZARA等，通过加强制作端品控，改进设计，从源头保证产品品质。网易严选等通过ODM的方式，从渠道深入到产品的设计、质检等环节，加强对上游产品品质和成本的控制，满足新零售时代消费者对品质和价格的追求。渠道商沃尔玛通过与上游厂商商讨生产计划，参与到新品研发和质量控制，培训工人等方式，加强对上游的控制，从源头确保品质。商讨生产计划新品研发质量控制沃尔玛种植培训源产地农场工人培训制造工厂消费者意见ZARA设计打板制作成衣批量生产全环节控制全环节控制新零售加强制造端控制，从源头保证品质48Part 3.新零48快递服务供应链服务自营物流，提升供应链效率49Part3.新零售的典型策略3.1上游供应链改进苏宁云商一直有自己的物流体系，2017年1月，苏宁云商子公司苏宁物流收购天天快递，完善其最后一公里配送能力，形成自建物流（仓配中心）+外延（天天快递）并重的结构。苏宁物流业务业务详情提供标准的门到门、末端快递网点18769个，完整覆盖全国98%以上城市和乡村。面向供应商、平台商户、社会客户提供工厂到仓、仓配物流经销商、门店和消费者的全链路供应链物流解决方案。对客户的生产及物流进行系统化管理，协同前端销售、预测生产，进行科学分仓管理，库存共享管理，全渠道服务目前已完成日本、美国、台湾、香港、韩国等海外跨境物流仓建设，并正筹建欧洲、澳大利亚、新西兰等海外仓，拥有10条国际航线。来源：公司官网新零售亿欧网（)仓储末端8个全国中心47个区域中心60个产地仓4000+门店仓社区快递点门店自提点校园店自提柜联合自提点干支线运输线路3708条运输车辆43705辆全境24小时达运输数据物流全流程作业优化服务快递服务供应链服务自营物流，提升供应链效率49Part 3.49新零售通过第三方物流平台实现物流提升50与京东、苏宁不同，阿里新零售的物流系统思维是“平台思维”：采用轻资产模式搭建菜鸟物流，做第三方物流的信息服务平台。菜鸟网络是2013年5月28日，由阿里巴巴集团、银泰集团联合复星、富春、申通、圆通、中通以及韵达集团等共同组建的，致力于通过整合物流、商家、消费者数据，实现物流数字化，为物流企业和电商企业提供信息服务的一个开放、共享、社会化的物流基础设施平台。没有自建物流的零售企业，通过接入物流平台，提升物流水平。Part3.新零售的典型策略3.1上游供应链改进商家菜鸟数据平台菜鸟驿站消费者店铺提前备货到仓库预测品类、销量，通知提前备货入驻下单订单数据平台仓库管理、分拣取货第三方物流配送自提配送数据传递信息流物流新零售通过第三方物流平台实现物流提升50与京东、苏宁不同，阿50新零售Part3.新零售的典型策略3.2渠道变革3.2渠道变革51新零售Part 3.新零售的典型策略5151新零售52Part3.新零售的典型策略3.2渠道变革减少中间环节，缩短渠道网易严选、名创优品等，通过压缩后端供应链，减少中间环节的渠道成本，从而实现为消费者提供优质低价产品。线上工厂新零售品牌商品牌商经销商1线下消费者设计、质检经销商NOR/AND传统供应链路径优化后的供应链新零售52Part 3.新零售的典型策略减少中间环节，缩短52补全线上线下全渠道，实现无缝衔接53Part3.新零售的典型策略3.2渠道变革新零售最重要的是，线上和线下渠道是相互打通的。传统的线下品牌通过拥抱社交软件或是电商平台实现线上渠道；以淘品牌为代表的线上品牌商积极开拓线下店。太平鸟推动线下店全面融合线上业务，用互联网改造生产和销售链条，2016年双十一销售额达到6亿多，今年双十一总销售额达到8.08亿。新零售 2015年，具有互联网基因的“茵曼”在广州启动“千城万店”的战略布局。2017年，茵曼已开拓线下店400多家，预计收入达到3亿元，占总收入30%。补全线上线下全渠道，实现无缝衔接53Part 3.新零售的53补全线上线下全渠道，实现无缝衔接54Part3.新零售的典型策略3.2渠道变革阿里、京东以及亚马逊等综合实力较强的电商平台，通过投资或收购，布局线下零售。同时，利用自身的技术和互联网基因，对线下零售进行相应的改造，打造全渠道、全互联的新零售生态。以阿里为例，从银泰商业开始，到2017年11月，阿里巴巴已对线下零售投资大约726亿元。亿欧智库：京东部分线下零售业态业态推出时间商品品类进货渠道京东家电专卖店2016家电从京东进货京东便利店2017快消品全部或部分从京东进货京东之家+京东专卖店20173C、家电、图书从京东进货模式加盟区域乡镇级市场开店情况已开3200余家加盟全国（一半在农村）/直营+加盟一二线城市2017年9月，京东之家已开22家京东专卖店已开75家目标2017年开1万家5年内开100万家2017年开300家体验店来源：公开资料整理、东北证券新零售亿欧智库：阿里线下布局信息汇总企业银泰苏宁三江购物业态百货、购物中心综合超市投资时间2014年4月、2017年1月2015年8月2016年11月总计投资金额222.55亿283亿21.48亿百联联华新华都高鑫零售综合大型综合超市、超市、便利店超市、百货大型综合超市2017年2月2017年5月2017年9月2017年11月战略合作，不涉及资金大约6亿2.74亿190.02亿合计-725.79亿来源：公开资料整理（注：联华投资部分以3元/股测算）新零售新零售补全线上线下全渠道，实现无缝衔接54Part 3.新零售的54新零售朝阳大悦城沃尔玛盒马鲜生EATBOX缤果盒子7-11甘来美味生活淘宝APP京东APP通过无人零售业态覆盖更广义的渠道55Part3.新零售的典型策略3.2渠道变革新零售下，也产生了科技含量十足的新型业态无人零售。无人零售帮助补足了离消费者更近的消费场景。注：图中所列具体企业仅用作举例代表同类企业0m电商电商拿到货时间0.5-3天100m无人货架无人货架/售货机售货机拿到货时间2-5分钟0.3-1km无人无人/有人便利店有人便利店拿到货时间5-10分钟1-5km新物种超市新物种超市拿到货时间10-30分钟5km+大型智慧商超大型智慧商超拿到货时间60分钟+消费者新零售朝阳大悦城盒马鲜生缤果盒子甘来淘宝APP通过无人零售业55新零售扩展国际业务，寻找增长新动力56以阿里为代表，零售企业积极开拓国际市场，寻找新的增长动力。2016年4月，阿里收购东南亚电子商务平台Lazada51%的股权，同年8月，AliExpress完成从C2C到B2C的成功转型。根据阿里17年财务数据，其国际贸易业务收入实现75%的增速。亿欧智库认为，国内电商收入增速放缓，阿里逐渐开始发力国际业务，在东南亚等发展较为落后的国家，阿里的进军有可能复制中国电子商务的发展态势。17.0%34.0%18.0%75.0%40%20%60%80%2015FY亿欧智库：阿里国际业务收入增速0%2014FY来源：公司公告、财报2016FY2017FY新零售亿欧智库：阿里国际业务情况平台业务国家盈利模式AliExpress国际零售俄罗斯、美国、巴西、欧洲等佣金、广告A国际零售Lazada国际批发印尼、菲律宾、泰国等东南亚地区美国、英国、印尼等直销费、广告会员费、增值服务来源：公司财报、公告亿欧网()Part3.新零售的典型策略3.2渠道变革新零售扩展国际业务，寻找增长新动力56以阿里为代表，零售企业56新零售Part3.新零售的典型策略3.3消费环节的提升3.3消费环节的提升57新零售Part 3.新零售的典型策略5757新零售个性化定制服务反向推动供应链58Part3.新零售的典型策略3.3消费环节的提升 定制化的服务属性更为突出，因此这类品牌商通过提供上门服务或者开办线下体验店的形式，拉近消费者距离。可逆的供应链对数据化的要求更高。因为只有实现了数据化，才能将逆向的供应链运行的流畅、反应更为高效。红领西服等西装、家具、茶品等商品的企业，在高毛利率空间的基础上，开始为消费者提供定制化增值服务，并以消费者数据为基础，数据化改造供应链，从而实现C2B或C2M模式。消费者数据后台智能工厂需求数据采集品牌商数据整合数据驱动式物流物流数据驱动式生产新零售个性化定制服务反向推动供应链58Part 3.新零售58新零售上门快速配送便利消费者59这类零售商通常是占据生鲜市场，定位中高端人群（如白领等），通过线上或者线下提供便捷的生鲜获取服务。线上电商往往通过“前置仓”布点或者靠近合作便利店的方式实现生鲜仓库布局尽可能靠近消费者，从而满足“两小时达”或者“一小时达”等服务，如每日优鲜、U掌柜等。Part3.新零售的典型策略3.3消费环节的提升线下实体店APP平台源头直采投资产品基地经销商前置仓消费者通过数据进行销量预测消费者去实体店快速配送商家配送渠道货源货源新鲜，质量把控销量预测布置前置仓配送过程中温区共存以新进电商为主1243新零售上门快速配送便利消费者59这类零售商通常是占据生鲜市场59新零售60社交电商增强引流能力，去中心化 随着消费者了解电商平台的渠道越来越多来自社交，社交电商也随之涌现。社交电商通常利用社交工具汇集前端大量需求，然后进行后端统一采购。有别于“搜索型电商”，社交电商的引流机制，有去中心化效果社交电商的引流机制，有去中心化效果。“搜索型”电商引导消费者明确需求，消费者都聚集在某平台搜索商品时，就会造成商家对于某平台流量的占领和抢夺，流量大、体量大的商家会投入更多的成本买流量，从而导致强者恒强。“社交电商”将每一个社交节点化为入口，引导消费者的不明确需求，流量成本更低，中小商家也会获得更平等的机会。目前的社交电商基本可以分为三类:微商平台；内容社交电商；拼团社微商平台；内容社交电商；拼团社交电商交电商Part3.新零售的典型策略3.3消费环节的提升社交电商拼团社交电商内容社交电商微商平台新零售60 社交电商增强引流能力，去中心化 有别于“搜索型60新零售61新物种新业态打造新体验以盒马鲜生为代表的新零售范本，基本具备了阿里新零售的所有特征，也是阿里新零售的标杆业态。亿欧智库：盒马鲜生几大特色Part3.新零售的典型策略3.3消费环节的提升亿欧智库：部分零售新物种新物种盒马鲜生超级物种SPCEEATOWN关联企业阿里永辉天虹居然之家开店时间2016.012017.012017.012017.01海物会RISO新华都百联2017.052017.06鲜食演义步步高2017.06掌鱼生鲜大润发优鲜鲸选美团高鑫零售联华超市2017.072017.072017.08来源：公开资料整理新零售新形态新形态零售店零售店先进物流支撑先进物流支撑现有大平台的先进体系做物流支撑通过人脸识别等手段，收集顾客信息以店为仓以店为仓以店为仓，大数据驱动配货，减小库存顾客信息收集顾客信息收集3