2022年证券专项考试点睛提分卷253

2022年证券专项考试点睛提分卷1. 单选题 甲公司拟2015年6月申报创业板上市，下列符合条件的是（ ）。A 2014年甲公司净利润400万，非经常性损益500万B 2012年甲公司净利润为-100万，2013年净利润为-150万，2014年净利润为100万，且2013年和2014年营业收入增长率超过30C 2012年甲公司亏损，2013年和2014年净利润分别为100万和150万，持续增长D 2015年3月甲公司净资产为3000万考点 首次公开发行股票解析 略。 2. 单选题 下列说法正确的有（ ）。A 某看涨期权价格为5元，行权价为10元，市场价为12元，则该期权的时间价值为7元B 期权的剩余有效时间越长，时间价值越高，随着剩余有效时间的缩短而减小，呈线性关系C 通常情况下，期权价值与股票价格的波动率成正相关D 看涨期权，行权价格越高，期权价值越大考点 债券估值解析 A，看涨期权的内在价值为Max（St-x）m，0=Max（12-10），0=2元，时间价值=期权价格-内在价值=5-2=3元；B，同向非线性关系；D，看涨期权，行权价格越高，期权价值越小。3. 单选题 证券、期货投资咨询机构向投资人或者客户提供的证券、期货投资咨询传真件必须注明（ ）。 .机构名称 .机构地址 .联系人电话和性别 .联系人职位 A 、B 、C 、D 、考点 证券投资顾问应具备的职业操守解析 证券、期货投资咨询机构向投资人或者客户提供的证券、期货投资咨询传真件必须注明机构名称、地址、联系电话、联系人姓名。故本题选D选项。4. 单选题 李先生投资100万元于项目A，预期名义收益率10%，期限为5年，每季度付息一次，则该投资项目有效年利率为（ ）。A 2.01%B 12.5%C 10.38%D 10.2%考点 复利期间和有效年利率的计算解析 根据有效年利率公式，代入可得：。故本题选C选项。5. 单选题 对公司成长性进行分析，其内容应该包括（ ）。 .公司产品市场前景的预测 .公司财务指标的纵向比较 .引发公司规模变动的原因 .公司财务指标的横向比较 A 、B 、C 、D 、考点 公司盈利能力和成长性分析解析 公司成长性分析包括两个方面：（1）公司经营战略分析；（2）公司规模变动特征及扩张潜力分析，可从以下几个方面分析：引发公司规模变动的原因；公司财务指标的纵向比较；公司财务指标的横向比较；主要产品的市场前景及公司未来的市场份额的预测；公司的投资项目的销售和利润水平的分析；公司的财务状况以及公司的投资和筹资潜力。故本题选C选项。6. 单选题 下列关于久期分析，说法正确的有（ ）。 .久期分析也称为持续期分析或期限弹性分析 .对各时段的缺口赋予相应的敏感性权重，得到加权缺口，然后对所有时段的加权缺口进行汇总，以此估算某一给定的小幅（通常小于0.1%）利率变动可能会对整体经济价值产生的影响。 .若采用标准久期分析法，久期分析只能反映重新定价风险，不能反映基准风险及因利率和支付时间的不同而导致的头寸的实际利率敏感性差异，也不能很好地反映期权性风险。 .对于利率的大幅变动（大于1%），久期分析的结果不再准确，需进行更复杂的技术调整。 A 、B 、C 、D 、考点 久期分析、风险价值、压力测试、情景分析的基本原理和适用范围解析 久期分析也称为持续期分析或期限弹性分析，是对各时段的缺口赋予相应的敏感性权重，得到加权缺口，然后对所有时段的加权缺口进行汇总，以此估算某一给定的小幅（通常小于1%）利率变动可能会对整体经济价值产生的影响。若采用标准久期分析法，久期分析只能反映重新定价风险，不能反映基准风险及因利率和支付时间的不同而导致的头寸的实际利率敏感性差异，也不能很好地反映期权性风险。对于利率的大幅变动（大于1%），久期分析的结果不再准确，需进行更复杂的技术调整。项，利率变动给定参考比例为小于1%而不是0.1%。故本题选C选项。7. 单选题 关于证券公司发行短期融资券，下列说法正确的有（ ）。.证券公司发行短期融资券实行余额管理，待偿还短期融资券余额不超过净资本的60%.证券公司发行短期融资券实行余额管理，待偿还短期融资券余额不超过净资产的40%.短期融资券的期限最长不得超过91天.拟发行短期融资券的证券公司应当聘请资信评级机构进行信用评级A .B .C .D .考点 金融债券解析 两项，证券公司短期融资券管理办法第13.条第1款规定，证券公司发行短期融资券实行余额管理，待偿还短期融资券余额不超过净资本的60%。在此范围内，证券公司自主确定每期短期融资券的发行规模。项，第14条第1款规定，短期融资券的期限最长不得超过91天。发行短期融资券的证券公司可在上述最长期限内自主确定短期融资券的期限。项，第11条规定，拟发行短期融资券的证券公司应当聘请资信评级机构进行信用评级。 8. 单选题 一般来说量价关系的趋势规律是（ ）。A 价升量减，价跌量增B 价高量低，价低量高C 价高量高，价低量低D 价升量增，价跌量减考点 技术分析的含义、要素、假设和理论基础解析 认同程度小，分歧大，成交量小；认同程度大，分歧小，成交量大。双方的这种市场行为反映在价、量上就往往呈现出这样一种趋势规律：价升量增，价跌量减。故本题选D选项。9. 单选题 下列说法正确的是（ ）。 .阴线K线表明收盘价小于开盘价 .当最高价等于收盘价时，K线没有上影线 .阳线K线表明收盘价大于开盘价 .当最高价等于最低价时，画不出K线 A 、B 、C 、D 、考点 K线的概述解析 项错误，当最高价、最低价、收盘价、开盘价4个价格相等时，则会出现一字型K线。故本题选A选项。10. 单选题 为了制定合理的现金预算，需预测客户的收入，若客户是一位市场销售人员，在这一过程中，主要应该估计（ ）。A 客户收入最低时的状况和最高时的状况B 客户收入过去的平均状况和最高时的状况C 以客户过去的平均收入为基准，做最好与最坏状况下的分析D 客户收入最低时的状况和过去平均状况考点 预测客户未来收入的方法解析 在预测年度收入时，收入稳定的国家机关工作人员或在大企业工作的工薪阶层，可以较准确地预估年度收入；收入淡旺季差异大的市场销售人员或自由职业者，就要以过去的平均收入为基准，做最好与最坏状况下的分析。故本题选C选项。11. 单选题 了解客户的基本信息是提供针对性投资理财建议的基础和保证，以下属于客户基本信息的有（ ）。 .婚姻状况 .重要的家庭和社会关系 .工作单位与职务 .健康状况 A 、B 、C 、D 、考点 客户信息的分类解析 客户的基本信息大体包括客户的姓名、年龄、联系方式、工作单位与职务、国籍、婚姻状况、健康状况，以及重要的家庭、社会关系信息（包括需要供养父母、子女信息）。、项符合题意，故本题选C选项。12. 单选题 以下有关收入的说法正确的有（ ）。 A 包括在商品售价内可区分的服务费，应当在销售商品时一次确认收入B 安装费，安装工作不是商品销售附带条件的，在资产负债表日按照完工进度确认收入C 广告制作的收费，在相关广告出现于公众面前时确认收入D 建造合同按照完工进度确认收入考点 收入、费用和利润解析 包括在商品售价内可区分的服务费，在提供服务的期间内分期确认收入。安装费，安装工作是商品销售附带条件的，在确认商品销售实现时确认安装费收入；安装工作不是商品销售附带条件的，在资产负债表日根据安装的完工进度确认收入。广告制作的收费，在资产负债表日根据制作广告的完工进度确认收入；宣传媒介的收费，在相关的广告或商业行为开始出现于公众面前时确认收入。建造合同，建造合同的结果能可靠估计的，企业应根据完工百分比法在资产负债表日确认合同收入和合同费用；不能可靠估计，合同成本能够收回的，合同收入根据能够收回的实际合同成本金额予以确认，合同成本在其发生的当期确认为合同费用；合同成本不可能收回的，应在发生时立即确认为合同费用，不确认合同收入。 13. 单选题 中小板上市公司控股股东通过证券交易系统出售其持有的上市公司股份，以下应当在首次出售2个交易日前刊登提示性公告的有（ ）。.预计未来6个月内出售股份可能达到公司股份总数5的.最近12个月内控股股东受到深交所1次通报批评处分.最近12个月内控股股东受到深交所公开谴责.公司股票被实施退市风险警示A .B .C .D .考点 法人治理解析 .最近12个月内控股股东受到深交所2次以上通报批评处分才需要刊登提示性公告。 14. 单选题 对上市公司进行流动性分析，有利于发现（ ）。A 盈利能力是否处于较高水平B 存货周转率是否理想C 其资产使用效率是否合理D 其是否存在偿债风险考点 公司主要财务比率指标分析解析 流动性是指将资产迅速转变为现金的能力。对上市公司进行流动性分析，有利于发现其是否存在偿债风险。故本题选D选项。15. 单选题 甲公司2011年度财务报告批准报出日为2012年3月30日，以下属于资产负债表日后非调整事项的有（ ）。.2012年2月10日，因产品质量问题收到客户退回一批货物，该货物系2011年10月销售给该客户.2012年3月30日董事会宣告分配现金股利.2011年12月28号拿到发行批文，2012年2月15日发行新股1亿股.2月8日发现2010漏记固定资产折旧0.03万 A .B .C .D .考点 资产负债表日后事项解析 中属于资产负债表日后发现的差错，不管其金额大小，均应予以调整。16. 单选题 贷款风险迁徙率是资产质量从前期到本期变化的比率，属于动态监测指标，包括（ ）。 .正常贷款迁徙率 .关注类贷款迁徙率 .次级类贷款迁徙率 .正常类贷款迁徙率 .可疑类贷款迁徙率 A 、.B 、C 、D 、考点 监测信用风险的主要指标和计算方法解析 贷款风险迁徙率，属于动态监测指标，具体有：（1）正常贷款迁徙率；（2）正常类贷款迁徙率；（3）关注类贷款迁徙率；（4）次级类贷款迁徙率；（5）可疑类贷款迁徙率。故本题选D选项。17. 单选题 下列各项可以作为资产证券化的基础资产的有（ ）。.信托受益权.土地转让收益权.采矿收益权.应收账款和高速公路收费权组合A .B .C .D .考点 资产证券化解析 证券公司及基金管理公司子公司资产证券化业务管理规定第3条规定，本规定所称基础资产，是指符合法律法规规定，权属明确，可以产生独立、可预测的现金流且可特定化的财产权利或者财产。基础资产可以是单项财产权利或者财产，也可以是多项财产权利或者财产构成的资产组合。前款规定的财产权利或者财产，其交易基础应当真实，交易对价应当公允，现金流应当持续、稳定。基础资产可以是企业应收款、租赁债权、信贷资产、信托受益权等财产权利，基础设施、商业物业等不动产财产或不动产收益权，以及中国证监会认可的其他财产或财产权利。第24条规定，基础资产不得附带抵押、质押等担保负担或者其他权利限制，但通过专项计划相关安棑，在原始权益人向专项计划转移基础资产时能够解除相关担保负担和其 他权利限制的除外。 18. 单选题 融资融券制度的推出是继股权分置改革全面实施之后，又一个对中国资本市场发展具有根本性影响的制度安排。以下关于其影响的说法不正确的是（ ）。A 融资融券业务特别是融券的推出将在我国证券市场形成做空机制，改变目前证券市场只能做多不能做空的单边市现状B 融资融券业务将增加资金和证券的供给，增强证券市场的流动性和连续性，活跃交易，大大提高证券市场的效率C 融资融券业务的推出有稳定市场的作用，它能降低市场波动性，减少市场的投机气氛D 融券的推出有利于投资者利用衍生工具的交易进行避险和套利，进而提高市场效率考点 证券市场的供求关系分析解析 融资融券业务可能会对金融体系的稳定性带来一定威胁。融资融券交易是一种信用交易，实行保证金制度，这加剧了证券市场的动荡。在极端的情况下，如果投资者对未来有良好预期并一致做多，融资可能导致信贷等资金大量进入证券市场，现货市场产生大量泡沫，积累金融风险；而在经济出现衰退、市场萧条的情况下，投资者一致做空，融券又使现货市场大幅下跌，甚至引发市场危机。现货市场的大幅波动也会极大地损害股指期货市场，融资融券业务增大了整个金融体系的系统性风险。故本题选C选项。19. 单选题 如果银行有一笔1000万元的贷款资产，10年后到期，固定贷款利率为10%，根据银行的安排，支持这笔贷款的是一笔1000万元的浮动利率活期存款，年利率会根据某个基准利率进行同步调整，那么，该银行的这个组合所面临的风险属于（ ）。A 重新定价风险B 收益率曲线风险C 基准风险D 期权性风险考点 市场风险的四种类型解析 基准风险又称利率定价基础风险，是指在利息收入和利息支出所依据的基准利率变动不一致的情况下，虽然资产、负债和表外业务的重新定价特征相似，但因其利息收入和利息支出发生了变化，也会对银行的收益或内在经济价值产生不利的影响。故本题选C选项。20. 单选题 关于权益结算的股份支付的计量，下列说法中错误的是（ ）。A 应按授予日权益工具的公允价值计量，不确认其后续公允价值变动B 对于换取职工服务的股份支付，企业应当按在等待期内的每个资产负债表日的公允价值计量C 对于授予后立即可行权的换取职工提供服务的权益结算的股份支付，应在授予日按照权益工具的公允价值计量D 对于换取职工服务的股份支付，企业应当按照权益工具在授予日的公允价值，将当期取得的服务计入相关资产成本或当期费用，同时计入资本公积中的其他资本公积考点 股份支付解析 对于换取职工服务的股份支付，企业应当以股份支付所授予的权益工具的公允价值计量。企业应在等待期内的每个资产负债表日，以对可行权权益工具数量的最佳估计数为基础，按照权益工具在授予日的公允价值，将当期取得的服务计入相关资产成本或当期费用，同时计入资本公积中的其他资本公积。 21. 单选题 RSI应用法则中投资操作为买入的有（ ）。 .RSI值在80-100 .RSI值在50-80 .RSI值在20-50 .RSI值在0-20 A 、B 、C 、D 、考点 移动平均数、相对强弱指数、移动平均值背离指标等常用技术分析指标解析 根据RSI应用法则：项，RSI值在80-100之间，市场特征为极强，投资操作为卖出；项，RSI值在50-80之间，市场特征为强，投资操作为买入；项，RSI值在20-50之间，市场特征为弱，投资操作为卖出；项，RSI值在0-20之间，市场特征为极弱，投资操作为买入。故本题选B选项。22. 单选题 下列关于净稳定资金率的计算方法，正确的是（ ）。A 净稳定资金率=可用资金/所需的稳定资金100%B 净稳定资金率=可用稳定资金/所需的资金100%C 净稳定资金率=总体稳定资金/所需的稳定资金100%D 净稳定资金率=可用稳定资金/所需的稳定资金100%考点 流动性风险的监测指标和预警信号解析 净稳定资金率=可用稳定资金/所需的稳定资金100%。证券公司的净稳定资金率应不低于100%。故本题选D选项。23. 单选题 从组合线的形状来看，相关系数越小，（ ）。 .不卖空的情况下，证券组合的风险越小 .卖空的情况下，证券组合的风险越小 .负完全相关的情况下，可获得无风险组合 .正完全相关的情况下，可获得无风险组合 A 、B 、C 、D 、考点 证券组合的概述解析 从组合线的形状来看，相关系数越小，在不卖空的情况下，证券组合的风险越小，特别是负完全相关的情况下，可取得无风险组合。在不卖空的情况下，组合降低风险的程度由证券间的关联程度决定。故本题选B选项。24. 单选题 客户的个人理财行为影响到其个人资产负债表，下列表述正确的有（ ）。 .用银行存款购买期望收益率更高的公司债券，则客户的总资产将会增加 .股票市值下降后，客户的总资产将会减少 .用银行存款偿还全部到期债务，则客户的总资产将会减少 .用银行存款每月偿还住房分期付款，则每月偿还后净资产将会减少 .以分期付款的方式购买一处房产，客户的总资产将会增加 A 、B 、C 、D 、考点 个人资产负债表的项目及其内容解析 项，用银行存款购买期望收益率更高的公司债券，目前收益并没有拿到，客户的总资产不变。项，股票市值下降后，客户的总资产必将会减少。项，用银行存款偿还全部到期债务后，银行存款减少，负债也减少，总资产减少，净资产不变。项，个人资产负债表也符合公式“净资产=资产-负债”。用银行存款偿还分期付款，资产减少，负债也减少，相应的净资产没有变化。项，以分期付款的方式购买一处房产，首期付后，银行存款减少，固定资产增加，贷款的负债增加，总资产增加，净资产不变。故本题选C选项。25. 单选题 市盈率等于每股价格与（ ）比值。A 每股净值B 每股收益C 每股现金流D 每股股息考点 市盈率的概念、计算方法及其应用缺陷解析 市盈率，又称本益比，是（普通股）每股市价与每股收益的比率。故本题选B选项。26. 单选题 以下系创业板上市公司必须设置的有（ ）。.审计委员会.提名委员会.独立董事.董事会秘书A .B .C .D .考点 法人治理解析 创业板上市公司规范运作指引修订之前规定，上市公司应当设立审计委员会、薪酬与考核委员会。2015年2月该指引进行了修订，取消了强制设立审计委员会、薪酬与考核委员会的要求，A不选。、,上市公司应当设置独立董事和董事会秘书。 27. 单选题 以下属于或会涉及到其他综合收益核算的内容的有（ ）。A 可供出售外币货币性项目的汇兑差额B 权益结算的股份支付的行权C 采用权益法核算的长期股权投资被投资单位除净损益、其他综合收益和利润分配以外的所有者权益的其他变动D 可供出售金融资产的公允价值变动考点 长期股权投资及合营安排解析 A，可供出售外币货币性项目的汇兑差额应计入当期损益，可供出售外币非货币性项目的汇兑差额方作为其他综合收益核算；B，权益结算的股份支付的行权冲减“资本公积其他资本公积”不属于其他综合收益核算的内容；C，借方：长期股权投资其他权益变动，贷方：资本公积其他资本公积。 28. 单选题 意外险、寿险等保险计划适合生命周期的（ ）阶段。A 探索期B 建立期C 维持期D 高原期考点 生命周期各阶段的理财重点解析 我们按年龄层把个人生命周期比照家庭生命周期分为6个阶段，分别为探索期、建立期、稳定期、维持期、高原期、退休期。在个人生命周期的探索期，即在15-24岁期间，家庭形态以父母家庭为生活重心；理财活动以求学深造提高收入为目的；投资工具以活期、定期存款、基金定投为主；保险计划则以意外险、寿险为预备；房产暂不考虑。故本题选A选项。29. 单选题 融资缺口等于（ ）。A 核心贷款平均额存款平均额B 贷款平均额存款平均额C 核心贷款平均额核心存款平均额D 贷款平均额核心存款平均额考点 流动性比率法、现金流分析法、缺口分析法和久期分析法等流动性风险评估方法解析 融资缺口由利率敏感资产与利率敏感负债之间的差额来表示。商业银行在未来特定时段内的贷款平均额和核心存款平均额之间的差额构成了融资缺口，其公式为：融资缺口=贷款平均额核心存款平均额。如果缺口为正，商业银行通常需要出售流动性资产或在资金市场进行融资，即：融资缺口=流动性资产+借入资金。故本题选D选项。30. 单选题 下列关于证券产品买进时机选择的策略的说法中，不正确的是（ ）。A 重大利多因素正在酝酿时买进B 等到股价跌落谷底，而不容易回升时买进C 不确切的传言造成非理性下跌时买进D 总体经济环境因素不利的时候，可以买进考点 证券产品买进时机选择的策略解析 D项，应在总体经济环境因素逐渐趋向有利的时候，尤其是经济衰退到极点，而复苏有望时，或政府正在拟定重大的激励措施时买进。故本题选D选项。31. 单选题 关于股票，下列表述正确的有（ ）。 .股票是一种虚拟资本 .股票属于物权证券 .股票属于债权证券 .股票是证权证券 A 、B 、C 、D 、考点 现金类、债券类、股票类和衍生产品类证券产品的组成及基本特征解析 项，股票独立于真实资本之外，在股票市场上进行着独立的价值运动，是一种虚拟资本；项，物权证券是指证券持有者对公司的财产有直接支配处理权的证券。例如：仓单、提单等。项，债权证券是指证券持有者为公司债权人的证券。例如：公司债券、国库券等。项，股票是证权证券，其代表的是股东权利，它的发行是以股份的存在为条件的，股票只是把已存在的股东权利表现为证券的形式，它的作用不是创造股东的权利，而是证明股东的权利。故本题选A选项。32. 单选题 下列符合免于以要约方式增持股份的情形的有（ ）。.某国有企业，属于省国资委下属上市公司，某中央企业通过受让该国有企业股权，成为控股股东.在一个上市公司中拥有权益的超过该公司已发行股份的30，自上述事实发生之日起一年后，每12个月内增持不超过该公司已发行的2的股份.上市公司面临严重财务困难，收购人提出的挽救公司的重组方案取得该公司股东大会批准，且收购人承诺3年内不转让.收购人与出让人能够证明本次转让是在同一实际控制人控制的不同主体之间进行，未导致上市公司的实际控制人发生变化A .B .C .D .考点 上市公司收购解析 .根据证监会上市部解释，存在以下情形之一的，属于股权转让完成后上市公司的实际控制入未发生变化：一是收购人与出让人在同一控股集团内，受同一自然人或法人控制；二是收购人与出让人属于同一出资人出资且控制。对于国有控股，同一出资人系指同属于国务院国资委或者同属于同一省、自治区、直辖市地方人民政府。证监会强调，上市公司国有股在不同省、自治区、直辖市的国有企业之间，国务院国资委和地方国有企业之间进行转让时，视为实际控制人发生变化，不符合免于以要约方式增持股份的条件。.属于免于提交豁免申请，直接办理股份转让和过户的情形。33. 单选题 下列关于所得税税收优惠的说法正确的有（ ）。.软件企业即征即退的增值税用于产品开发扩大再生产的，可以作为不征税收入，在计算应纳税所得额时从收入总额中减除。.节能水项目企业，节能水项目所得，享受2免3减半政策.农产品初加工免征企业所得税.环保设备投资额的10税前扣除，当年不足抵免的，可以在以后5个纳税年度结转抵免 A .B . C .D .考点 纳税情况分析解析 .关于进一步鼓励软件产业和集成电路产业发展企业所得税政策的通知（财税（2012）27号）规定，由企业专项用于软件产品研发和扩大再生产并单独进行核算，可以作为不征税收入，在计算应纳税所得额时从收入总额中减除；.企业从事符合条件的环境保护、节能节水项目的所得，自项目取得第一笔生产经营收入所属纳税年度起，三免三减半；.农产品初加工的，免征企业所得税；.企业购置并实际使用符合规定的环境保护、节能节水、安全生产等专用设备的，该专用设备的投资额的10可以从企业当年的应纳税额中抵免；当年不足抵免的，可以在以后5个纳税年度结转抵免。 34. 单选题 下列有关系数的描述，正确的有（ ）。.系数是衡量证券承担系统风险水平的指数.系数的绝对值越小，表明证券承担的系统风险越大.系数的绝对值越大，表明证券承担的系统风险越大.系数反映了证券或投资组合的收益水平对市场平均收益水平变化的敏感性A .B .C .D .考点 股票估值解析 系数的绝对值越小，表明证券承担的系统风险越小。一种股票的值的大小取决于：该股票与整个股票市场的相关性；自身的标准差；整个市场的标准差。35. 单选题 关于蝶式套利描述正确的是（ ）。 .它是一种跨期套利 .涉及同一品种三个不同交割月份的合同 .它是无风险套利 .利用不同品种之间价差的不合理变动而获利 A 、B 、 C 、D 、考点 衍生产品的基本内容解析 蝶式套利是跨期套利中的一种常见的形式。它是由共享居中交割月份一个牛市套利和一个熊市套利组合而成。由于较近月份和较远月份的期货合约分别处于居中月份的两侧，形同蝴蝶的两个翅膀，因此称之为蝶式套利。故本题选A选项。36. 单选题 企业确认的下列各项资产减值损失中，以后期间不得转回的有（ ）。.采用成本模式后续计量的投资性房地产.商誉.存货.可供出售金融资产 A .B .C .D .考点 资产减值解析 略37. 单选题 关于个人资产负债表具体内容说法正确的有（ ）。 .包括资产分类、额度及其与总资产的占比情况 .包括主要支出的分类、额度及其与总支出的占比情况 .包括负债分类、额度及其与总负债的占比情况 .包括全部支出的分类、额度及其与总支出的占比情况 A 、B 、C 、D 、考点 个人现金流量表的项目及其内容解析 本题考查个人资产负债表和个人现金流量表的具体内容：（1）个人资产负债表包括：资产分类、额度及其与总资产的占比情况；负债分类、额度及其与总负债的占比情况；净资产额度。（2）个人现金流量表包括：主要收入的分类、额度及其与总收入的占比情况；主要支出的分类、额度及其与总支出的占比情况；结余额度。故本题选D选项。38. 单选题 下列关于金融市场泡沬的特征，说法正确的是（ ）。 .乐观的预期 .大量盲从投资者的涌入 .庞氏骗局 .股票齐涨 A 、B 、C 、D 、考点 金融市场泡沫的特征和规律解析 金融市场泡沬的特征包括：（1）乐观的预期；（2）大量盲从投资者的涌入；（3）庞氏骗局；（4）股票齐涨。故本题选C选项。39. 单选题 外国投资者以股权作为支付手段并购境内公司时，需满足股权并购的条件。关于股权并购条件，下列说法错误的是（ ）。A 股东合法持有并依法可以转让B 无所有权争议且没有设定质押及任何其他权利限制C 境外公司的股权最近2年交易价格稳定D 境外公司的股权应在境外公开合法证券交易市场（柜台交易市场除外）挂牌交易考点 涉外并购解析 C项，关于外国投资者并购境内企业的规定第29条第4项规定，境外公司的股权最近1年交易价格稳定。40. 单选题 关于股份支付的计量，下列说法中正确的有（ ）。.以现金结算的股份支付，应按资产负债表日权益工具的公允价值重新计量.以现金结算的股份支付，应按授予日权益工具的公允价值计量，不确认其后续公允价值变动.以权益结算的股份支付，应按授予日权益工具的公允价值计量，不确认其后续公允价值变动.以权益结算的股份支付，应按资产负债表日权益工具的公允价值重新计量 A .B .C .D .考点 股份支付解析 以现金结算的股份支付，应按资产负债表日当日权益工具的公允价值重新计量；以权益结算的股份支付，应按授予日权益工具的公允价值计量，不确认其后续公允价值变动。41. 单选题 增长型行业主要依靠（ ）等，从而使其经常呈现出增长形态。 .政策的扶持 .企业家的努力 .技术的进步 .新产品推出 A 、 B 、 C 、 、 D 、考点 行业的运行状态与经济周期分析解析 本题考查增长型行业的基本内容。本题考查增长型行业的相关内容。增长型行业收入增长的速率并不会总是随着经济周期的变动而出现同步变动。增长型行业主要依靠技术的进步、新产品推出及更优质的服务，从而使其经常呈现出增长形态。 、项符合题意，故本题选D选项。42. 单选题 以下政府补助，应当在取得时确认递延收益的有（ ）。.与收益相关的政府补助，用于补偿企业已发生费用或损失的.与收益相关的政府补助，用于补偿企业以后期间费用或损失的.企业取得的与资产相关的政府补助，该资产公允价值能可靠计量.企业取得的政府补助的非货币性资产，无法可靠确定公允价值，以名义金额计量 A .B .C .D .考点 政府补助解析 略43. 单选题 某企业拟建立一项基金计划，每年初投入10万元，若利率为10%，5年后该项基金本利和将为（ ）元。A 671561B 564100C 871600D 610500考点 年金的计算解析 本题要求计算期初年金终值。根据公式，代入可得：（元）。故本题选A选项。44. 单选题 可能会降低企业的资产负债率的公司行为有（ ）。 .公司配股行为 .公司增发新股行为 .公司发行债券行为 .公司向银行贷款行为 A 、B 、C 、D 、考点 公司主要财务比率指标分析解析 本题考查公司增资行为对财务的结构影响：（1）配股增资对财务结构的影响：公司通过配股融资后，由于净资产增加，而负债结构都不会发生变化，因此公司的资产负债率和权益负债将降低，减少了债权人承担的风险，而股东所承担得风险将增加。（2）增发新股对财务结构的影响：增发新股后，公司净资产增加，负债总额以及负债结构都不会发生变化，因此公司的资产负债率和权益负债率都降低。（3）债券发行增资对财务结构的影响：发行债券后，公司负债总额将增加，同时总资产也增加，资产负债率将提高。（4）其他增资行为对财务结构的影响：除了股权融资和发行债券外，公司其他的增资方式还有向外借款等。如果公司向银行等金融机构以及向其他单位借款，则形成了公司的负债，公司的权益负债和资产负债率都将提高。故本题选D选项。45. 单选题 以下关于非上市公众公司收购说法正确的有（ ）。A 自然人李某接受捐赠取得非上市公众公司10股权，可免于履行披露义务B 因公众公司向其他投资者发行股份、减少股本导致投资者拥有权益的股份达到10的，投资者免于履行披露义务C 以要约方式收购公众公司股份的，收购人应当聘请财务顾问，被收购公司董事会应当聘请独立财务顾问提供专业意见D 以要约方式收购公众公司股份的，在要约收购期限届满前3日内，预受股东不得撤回其对要约的接受考点 非上市公众公司并购解析 A，投资者及其一致行动人通过行政划转或者变更、执行法院裁定、继承、赠与等方式导致其直接拥有权益的股份变动达到前条规定比例的，应当按照相关规定履行披露义务。B，因公众公司向其他投资者发行股份、减少股本导致投资者及其一致行动人拥有权益的股份变动出现规定情形的，投资者及其一致行动人免于履行披露义务。C，非上市公众公司收购中，以要约方式收购公众公司股份的，收购人应当聘请财务顾问，被收购公司董事会可以根据自身情况选择是否聘请独立财务顾问提供专业意见。注意，上市公司收购中，收购人应当聘请财务顾问，被收购公司董事会应当聘请独立财务顾问提出专业意见。D描述的是上市公司收购的规定，非上市公众公司收购中的规定分别为2日和2年。46. 单选题 假如不考虑其它因素，以下关于上市公司重大资产重组后再融资的说法正确的有（ ）。.甲公司2008年不符合公开发行条件，2009年1月进行重大资产重组，2010年12月可以公开发行公司债券.乙公司2009年1月进行重大资产重组，2010年12月可以进行配股.丙公司2007年2月进行重大资产重组，2009年可以进行公开增发股票.丁公司2008年1月进行重大资产重组，2009年12月可以非公开发行股票A .B .C .D .考点 上市公司重大资产重组解析 根据重组办法的规定，上市公司在重大资产重组前不符合中国证监会规定的公开发行证券条件，或者重组导致上市公司实际控制人发生变化的，上市公司申请公开发行新股或者公司债券，距本次重组交易完成的时间应当不少于1个完整会计年度。本题.最早可在2011年1月申请公开发行公司债券（运行2010年一个完整会计年度）；.配股属于公开发行，如果乙公司在重组前不符合公开发行证券条件或本次重组导致实际控制人发生变化，则最早要到201 1年1月方可进行配股（运行2010年一个完整会计年度）。.不管重组前是否符合公开发行证券条件及本次重组是否导致实际控制人发生变化，已经运行了完整一个会计年度后（2008年度），至2009年公开增发股票，肯定不再构成障碍。.不管重组前是否符合公开发行证券条件及本次重组是否导致实际控制人发生变化，非公开发行没有时间限制。47. 单选题 以下为公司不得公开发行公司债券的情形有（ ）。.改变公开发行公司债券募集资金的用途.前一次公开发行的公司债券尚未募足.一个短期债务违约，到期未支付本息，在申报前归还了本息.本次发行申请文件存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏.公司2015年2月申报，2012年3月披露的2011年年度财务报告中存在虚假记载A .B .C .D .考点 公司债券解析 略。 48. 单选题 某人希望在5年后取得本利和1万元，用于支付一笔款项。若按单利计算，利率为5%。那么，他现在应存入（ ）元。A 8000B 9000C 9500D 9800考点 现值和终值的计算解析 根据单利现值计算公式，可得：（元）。故本题选A选项。49. 单选题 上交所上市公司董事、监事、高级管理人员违反上海证券交易所股票上市规则规定，交易所可以视情节轻重给予（ ）等惩戒。.通报批评.警告.公开谴责.罚款A .B .C .D .考点 法律责任解析 上海证券交易所股票上市规则（2014年修订）第17. 3条规定，上市公司董事、监事、高级管理人员违反本规则或者向本所作出的承诺，本所可以视情节轻重给予以下惩戒：通报批评；公开谴责；公开认定其3年以上不适合担任上市公司董事、监事、高级管理人员。以上第项、第项惩戒可以一并实施。50. 单选题 随着复利次数的增加，同一个年名义利率求出的有效年利率也会不断_，但增加的速度越来越_。（ ）A 增加；慢B 增加；快C 降低；慢D 降低；快考点 复利期间和有效年利率的计算解析 不同复利期间投资的年化收益率称为有效年利率（EAR）。名义年利率r与有效年利率EAR之间的换算即为：。其中，r是指名义年利率，EAR是指有效年利率，m指一年内复利次数。因此，随着复利次数的增加，有效年利率也会不断增加，但增加的速度越来越慢，当复利期间无限小时，相当于连续复利。故本题选A选项。51. 单选题 应用最广泛的信用评分模型有（ ）。 .线性辨别模型 .违约概率模型 .线性概率模型 .Logit模型 .Probit模型 A 、B 、C 、D 、考点 计量证券信用风险的客户评级和债项评级的内容和计量方法解析 应用最广泛的信用评分模型有线性概率模型、Logits、Probit模型和线性辨别模型。项，违约概率模型和专家判断法、信用评分模型一样，都属于客户信用评级的主要发展阶段。故本题选B选项。52. 单选题 现代组合投资理论认为，有效边界与投资者的无差异曲线的切点所代表的组合是该投资者的（ ）。A 最大期望收益组合B 最小方差组合C 最优证券组合D 有效证券组合考点 最优证券组合的含义和选择原理解析 最优证券组合是使投资者最满意的有效组合，它是无差异曲线簇与有效边界的切点所表示的组合，相对于其他有效组合来说所在的无差异曲线的位置最高。将各投资者的无差异曲线和有效边界结合在一起就可以定出各个投资者的最优组合。故本题选C选项。53. 单选题 某深交所上市公司，以下情形中，半年度报告需要审计的有（ ）。.拟在下半年发行公司债券.拟在下半年公开增发股票.拟在下半年进行现金分红.拟在下半年资本公积转增股本.拟在下半年分配股票股利A .B .C .D .考点 持续信息披露解析 拟在下半年进行利润分配、公积金转增股本或者弥补亏损的，半年报需要审计（仅以现金分红方式的除外）。 54. 单选题 以下关于行业所处的生命周期阶段的说法，正确的有（ ）。 .太阳能、某些遗传工程等行业正处于行业生命周期的幼稚期 .电子信息、生物医药等行业已进入成熟期阶段 .石油冶炼、超级市场等行业处于行业生命周期的成长期 .煤炭开采、自行车等行业已进入衰退期 A 、 B 、 C 、 D 、考点 行业的运行状态与经济周期分析解析 项错误，电子信息（电子计算机及软件、通信）、生物医药等行业处于行业生命周期的成长期；项错误，石油冶炼、超级市场和电力等行业已进入成熟期。故本题选A选项。55. 单选题 （ ）是选择指数成分股中市值最大的部分股票，按照其在股价指数所占比例购买，将剩余资金平均分配在剩下的成分股中。A 净值法B 市值法C 分层法D 市盈率法考点 指数型消极投资策略的市值法和分层法解析 指数型消极投资策略主要有市值法和分层法：（1）市值法是指：选择指数成分股中市值最大的部分股票，按照其在股价指数所占比例购买，将剩余资金平均分配在剩下的成分股中。（2）分层法：是将指数的成分股按照某个因素（行业、风险水平值等）分类，然后按照各类股票在股价指数中的比例构造投资组合，至于各类中的具体股票可以随机或按照其他原则选取。故本题选B选项。56. 单选题 某公司年末会计报表上部分数据为：流动负债80万元，流动比率为3，速动比率为1.6，营业成本150万元，年初存货为60万元，则本年度存货周转率为（ ）次。A 1.6B 2.5C 3.03D 1.74考点 公司主要财务比率指标分析解析 根据题意可得：流动资产=流动负债流动比率=803=240（万元），速动资产=流动负债速动比率=801.6=128（万元），年末存货=流动资产-速动资产=240-128=112（万元），。故本题选D选项。57. 单选题 2010年1月1日，甲公司支付1000万元，取得乙公司10股权，取得投资时乙公司可辨认净资产公允价值为9500万元，假定该项投资不存在活跃市场，公允价值无法可靠计量。甲公司与乙公司没有关联关系。2011年1月1日，甲公司另支付5600万元取得乙公司50股权，能够对乙公司实施控制，购买日乙公司可辨认净资产公允价值为11000万元，甲公司之前取得的10股权子购买日的公允价值为1120万元。乙公司2010年实现净利润1000万元，未进行利润分配，乙公司净资产无其他变化。下面对于甲公司2011年12月31日报表列示正确的有（ ）。.甲公司个别资产负债表对乙公司长期股权投资账面价值为6600万元.甲公司合并利润表2011年投资收益为120万元.甲公司合并资产负债表商誉账面价值为120万元.甲公司个别利润表投资收益为0 A .B .C .D .考点 企业合并解析 本题为非同一控制下通过多次交易分步实现企业合并情形个别报表长期股权投资账面价值=原投资账面价值+新增投资公允价值=1000+5600=6600万元，正确；合并报表投资收益=原投资购买日重新计算的公允价值-原投资账而价值+原投资的其他综合收益=1120-1000+0=120万元，正确；合并报表商誉=全部投资在购买日公允价值（即原投资购买日公允价值+购买日新增投资支付的对价公允价值）-购买日被购买方可辨认净资产公允价值份额=（5600+1120）-6011000=120万元，正确，错误；甲公司个别报表中购买目前后均为成本法核算，投资收益为0，正确；58. 单选题 甲是上市公司，乙是收购方，甲向乙发行1.2亿股份，甲乙的资料：甲的股本1亿，乙的股本0.6亿，甲的净资产公允价值18亿，乙的净资产公允价值50亿，乙的每股公允价值40元，则合并形成的商誉为（ ）。A 0.0B 2.0C 5.0D 6.0考点 资产减值解析 乙是法律上的子公司，实际上的收购者，甲是法律上的母公司，实际上的子公司（一般即为上市公司）。甲发行1.2亿股，占比1.2/(1+1.2)=0.5454,意味着实际乙目前所持有的0.6亿股票要占到发行股票后比值的0.5454；即需要发行0.6/0.5454-0.6=1.1-0.6=0.5,价值20（0.5*40）亿元，超过甲公司的公允价值18亿元，确认商誉2亿元。 59. 单选题 下列不属于证券市场信息发布媒介的是（ ）。A 电视B 广播C 报纸D 内部刊物考点 证券投资顾问业务推广、协议签订、服务提供、客户回访和投诉处理等业务环节解析 媒体是信息发布的主要渠道。只要符合国家的有关规定，各信息发布主体都可以通过各种书籍、报纸、杂志、其他公开出版物以及电视、广播、互联网等媒介披露有关信息。内部刊物不属于公共媒体，无法成为证券市场信息发布的媒介。故本题选D选项。60. 单选题 关于股份限售期，以下说法正确的有（ ）。.上交所上市公司控股股东参与配股限售期为12个月.控股股东认购的可转债无限售期.控股股东参与增发应锁定12个月.非公开发行中控股股东及其控制的其他企业认购股份应锁定36个月A .B .C .D .考点 规范运作解析 ,关于配股，深交所主板、中小板、创业板上市公司规范运作指引均规定，持有限售股份的股东在上市公司配股时通过行使配股权所认购的股份，限售期限与原持有的限售股份的限售期限相同。未见上交所作出相似规定。,可转债、增发均无限售期规定。 61. 单选题 退休规划的误区有（ ）。 .计划开始太迟 .对收入和费用的估计太乐观 .投资过于保守 .对未来支出的预计太乐观 A 、B 、C 、D 、考点 退休规划的误区和步骤解析 退休规划的误区有：（1）计划开始太迟；（2）对收入和费用的估计太乐观；（3）投资过于保守。以上三个方面的误区往往不是单独出现的，而当它们的影响叠加起来的时候会给从业人员为客户的退休规划带来更大的障碍。故本题选D选项。62. 单选题 客户的基本信息不包括（ ）。A 姓名B 工作单位与职务C 婚姻状况D 投资经验考点 证券公司、证券投资咨询机构及证券投资顾问提供理财规划投资建议服务的内容解析 投资经验属于个人兴趣及人生规划和目标信息。故本题选D选项。63. 单选题 以下关于上市公司发行可转换公司债券的说法符合规定的有（ ）。.可转换公司债券的期限约定为4年.自发行结束之日起12个月后方可转换为公司股票.发行可转换公司债券后，因配股、增发、送股、派息、分立及其他原因引起上市公司股份变动的，应当同时调整转股价格。.可转换公司债券募集说明书公告前20个交易日股票交易均价为7元，前1个交易日股票交易均价为5元，转股价确定为6元。A .B .C .D .考点 公司债券解析 .可转换公司债券自发行结束之日起6个