商业银行经营学7管理工程学院课件

第二章 商业银行负债业务 第一节第一节 商业银行资本与商业银行资本与巴塞尔协议巴塞尔协议 第二节第二节 商业银行的存款业务商业银行的存款业务 第三节第三节 商业银行的借入资金商业银行的借入资金 第一节 商业银行资本与巴塞尔协议一、商业银行资本的构成与作用商业银行资本的构成与作用 （一）商业银行资本金的构成（一）商业银行资本金的构成 从积累过程看：从积累过程看： 初期投入：初期投入： 开业注册登记时所载明、界定经营规模的资金。开业注册登记时所载明、界定经营规模的资金。 业务经营过程中的补充：业务经营过程中的补充： 发行股票、债券，国家财政投入等。发行股票、债券，国家财政投入等。 第一节 商业银行资本与巴塞尔协议 从包含的内容看：从包含的内容看： 所有者权益所有者权益 （权益型资本、一级资本、核心资本）（权益型资本、一级资本、核心资本） 银行资产减负债的净值银行资产减负债的净值 债务资本债务资本 （债务型资本、二级资本、附属资本、补充资本）（债务型资本、二级资本、附属资本、补充资本） 银行通过各种债务融资方式筹集的资本。银行通过各种债务融资方式筹集的资本。 如：发行资本票据与债券等。如：发行资本票据与债券等。 第一节 商业银行资本与巴塞尔协议从资本来源看：从资本来源看： 内源资本（内部资本）：内源资本（内部资本）： 银行从内部补充的资本金银行从内部补充的资本金留存盈余。留存盈余。 外源资本（外部资本）：外源资本（外部资本）： 银行通过各种融资方式从外部筹集的资本金。银行通过各种融资方式从外部筹集的资本金。 如：发行股票，发行资本票据与债券等。如：发行股票，发行资本票据与债券等。 （二）商业银行资本的特点 1、是商业银行业务活动的基础性资金。 2、是商业银行实现业务经营能力的物质基础，是 商业银行承担债务、保证信用关系的物质条件。 银行资产负债表的变化 3、商业银行资本金与一般企业资本金的区别： 绝对数额巨大，财务杠杆作用明显； 我国公司法的要求 与银行固定资产存在密切的关系。 非盈利资产 存款和非存款负债 盈利资产 银行资本 非盈利资产 存款和非存款负债 盈利资产 资产损失 银行资本 非盈利资产 存款和非存款负债 盈利资产 资产损失 银行资本正常情况出现资产损失，但是可以继续经营面临破产倒闭的危险银行资产负债表的三种情况我国我国公司法公司法（2005年年10月月27日修定）日修定）以及商务部对于公司最低注册资本的要求以及商务部对于公司最低注册资本的要求公司类型最低注册资本有限责任公司3万元 一人有限责任公司 10万元股份有限公司500万元外商投资开办投资性公司 3000万美元 各国商业银行注册资本数额规定美国美国国民银行国民银行10万美元万美元英国英国500万英镑万英镑日本日本10亿日元（约合亿日元（约合833万美元）万美元）德国德国600万德国马克万德国马克韩国韩国全国性银行全国性银行1000亿韩元亿韩元地区性银行地区性银行250亿韩元亿韩元新加坡新加坡300万新元（若是外国银行，则要求最低资本金为万新元（若是外国银行，则要求最低资本金为600万新元）万新元）中国香港中国香港经营银行业务的公司不少于经营银行业务的公司不少于3亿港元；接受存款公司不少于亿港元；接受存款公司不少于2500万港元；有限制牌照银行不少于万港元；有限制牌照银行不少于1亿港元。亿港元。中国中国商业银行商业银行10亿元人民币（约亿元人民币（约1. 2亿美元）亿美元）城市商业银行城市商业银行1亿元人民币（约亿元人民币（约1200万美元）万美元）农村合作商业银行农村合作商业银行5000万元人民币（约万元人民币（约600万美元）万美元） （三）股份制商业银行资本金的具体构成 1、 普通资本 普通股，盈余（资本盈余，留存盈余）。普通股，盈余（资本盈余，留存盈余）。 2、优先资本 优先股，资本票据和债券。优先股，资本票据和债券。 3、其他资本 各种损失准备金，银行售后回租等。各种损失准备金，银行售后回租等。 普通资本： 普通股(Common Stock)：是一种主权证书。 普通股股东拥有所有权，盈余分配权，银行控 制权，新股认购权，剩余财产索偿权。 作用： 筹集资金较为灵活，主动； 可以相对稳定地使用。 缺陷： 发行过多，会“稀释”银行普通股股东的权益。 盈余(Surplus)： 营业盈余：从每年的利润中积累起来。 资本盈余： 股票溢价发行，导致投资者缴付的出 资额超出按股票面值应缴纳的股本额。 银行资本的其他增殖部分。 接受捐赠的财产。 留存盈余 （未分配利润）： 尚未动用的银行税后利润部分，属于银行产权的一部分。 留存盈余的大小，与银行盈利性大小、股息政策、投资报酬率的比较、税率有关。作用：是增加银行资本金最廉价的方法。 对普通股股东有利益上的好处。缺陷：涉及普通股股东利益，不好处理。 留存盈余过多，会形成银行股票价格的下降。银行必须注重留存盈余的数量选择。 优先资本 特点： 没有控制、管理银行的权利； 不与银行共担风险； 在银行破产倒闭清理时，对银行资产有优先要求权； 能对普通股股东利益产生“财务杠杆作用”。 财务杠杆作用： 在银行资本中，有无优先资本以及优先资本对普通股股权的影响状况。 银行收益上升时普通股股东利益加速度上升； 银行收益下降时普通股股东利益加速度下降。 优先股(Preferred Stock) 商业银行所发行的在收益与资产分配权方面比普通股具有优先权的股票。重要特点：兼有股票与债券的双重作用。 优先股的类型： 累积型优先股与非累积型优先股； 参与型优先股与非参与型优先股； 可转换型优先股与不可转换型优先股； 可收回型优先股与不可收回型优先股。 资本票据与债券（附属债务） 资本票据：数额相对较小，期限相对较短； 资本型债券：数额相对较大，期限相对较长。 n在欧美日等国家，银行次级债务的发行非常普遍，银行无论其资产规模大小，均持有相当比例的次级债务。据统计，平均每家银行持有的次级债务占其风险资产的3.6%，在全球次级债务发行量最大的50家银行，该债务占风险资产的平均比重达到5.3%，在德国、西班牙银行平均每年发行次级债的频率超过2次。在期限安排上，次级债务多以5-11年为主。n次级债务的募集方式各有差异。欧美国家以公募发行的次级债券为主，日本以私募安排占据多数。n次级债务在大多数国家已经成为银行附属资本的重要来源，对银行提高流动性、降低融资成本、加强市场的约束力等发挥着重要作用。资料来源：银监会2003年12月9日发布的拓宽资本补充渠道拓宽资本补充渠道 增加银行增加银行实力实力 促进商业银行稳健发展促进商业银行稳健发展 银行总体目标银行总体目标 长期增长目标（银行规模、服务范围等）长期增长目标（银行规模、服务范围等） 资本需要量（资产年度增长目标、利润目标、监管规定等）资本需要量（资产年度增长目标、利润目标、监管规定等） 内部筹集内部筹集内源资本内源资本 预计资本结构预计资本结构 预计股息预计股息 目标资本结构目标资本结构 目标股息政策目标股息政策 外部筹集外部筹集外源资本外源资本 股票股票 债券债券 资本筹集的四个阶段资本筹集的四个阶段 关于资本筹集方式的思考关于资本筹集方式的思考1 1、商业银行运用留存盈余方式筹集资本金的利弊？、商业银行运用留存盈余方式筹集资本金的利弊？2 2、商业银行通过发行普通股方式筹集资本金的利弊？、商业银行通过发行普通股方式筹集资本金的利弊？3 3、商业银行通过发行优先股方式筹集资本金的利弊？、商业银行通过发行优先股方式筹集资本金的利弊？4 4、商业银行通过发行资本票据与债券方式筹集资本、商业银行通过发行资本票据与债券方式筹集资本 金的利弊？金的利弊？5 5、商业银行在考虑资本金筹集方式时，需要考虑哪、商业银行在考虑资本金筹集方式时，需要考虑哪 些重要的影响因素？些重要的影响因素？ （四）商业银行资本金的作用 美国联邦储备理事会定义： 资本对不可预见的损失能起缓冲作用； 协助公众对某一银行的信心； 在万一发生不能偿债的情况下，对提款人提供部分保护； 支持银行的合理增长。 1、是商业银行存在和发展业务的先决条件，是银行维持正常经营活动的必要保证。 2、在商业银行亏损或者破产时，保护存款人和债权人的利益，并维持公众对某一家银行甚至是整个银行体系的信心。 3、满足金融监管部门的制度规定和要求。 第一节 商业银行资本与巴塞尔协议二、银行最佳资本金需要量的确定二、银行最佳资本金需要量的确定 （一）资本需要量的定性分析（一）资本需要量的定性分析 1 1、国家及银行所处地区的经济形势、国家及银行所处地区的经济形势 2 2、银行信誉的高低、银行信誉的高低 3 3、银行负债的结构、银行负债的结构 4 4、银行资产的质量、银行资产的质量 5 5、银行业务活动的规模、银行业务活动的规模 6 6、有关的法律法规、有关的法律法规 第一节 商业银行资本与巴塞尔协议（二）资本需要量的定量分析（二）资本需要量的定量分析 1 1、单一比率法、单一比率法 资本资本/ /存款总额存款总额10%10% 资本资本/ /资产总额资产总额7%7% 资本资本/ /风险资产风险资产15%15%（齿轮比例）（齿轮比例） 分类比率法（纽约公式）分类比率法（纽约公式） 按照银行资产风险程度的不同，将全部资产分成几类，按照银行资产风险程度的不同，将全部资产分成几类，然后确定各类资产应保持的资本比率，最后将各类资产应然后确定各类资产应保持的资本比率，最后将各类资产应保持的资本量相加，得到一定时间内应保持的资本额。保持的资本量相加，得到一定时间内应保持的资本额。 第一节 商业银行资本与巴塞尔协议 2 2、综合比率法、综合比率法 选定多个影响资本需要量的因素，针对这些因素分别确选定多个影响资本需要量的因素，针对这些因素分别确定相应的资本金需要量。定相应的资本金需要量。 CAMELCAMEL评级法：评级法： 资本充足率资本充足率(Capital)(Capital)，资产质量，资产质量(Asset)(Asset)， 经营水平经营水平(Management)(Management)，收益，收益(Earning)(Earning)， 流动性流动性(Liquidity)(Liquidity)。 三、巴塞尔协议巴塞尔协议与商业银行资本金与商业银行资本金 巴塞尔协议巴塞尔协议：由国际清算银行成员国的中央银行在瑞士的巴塞尔所达成的一系列有关国际银行业监管的协议。 1961 1961年年3 3月月 “ “稳定黄金市价的协定稳定黄金市价的协定” 1972 1972年年3 3月月 目的：维持西欧各国货币对美元的固定比目的：维持西欧各国货币对美元的固定比价价 1975 1975年年2 2月月 “ “银行管理与监督实施委员会银行管理与监督实施委员会”成立成立 1975 1975年年9 9月月对银行的外国机构的监督对银行的外国机构的监督 1988 1988年年7 7月月关于统一国际银行的资本计算和资本标准关于统一国际银行的资本计算和资本标准的报告的报告 1997 1997年年9 9月月 有效银行监管的核心原则有效银行监管的核心原则 2004 2004年年6 6月月统一资本计量和资本标准的国际协议：修订框架统一资本计量和资本标准的国际协议：修订框架（ International Convergence of Capital Measurement and Capital Standards: A Revised Framework ） 19961996年公布第一稿，年公布第一稿，20012001年年1 1月公布第二稿，月公布第二稿，20032003年年4 4月底公布了第三稿月底公布了第三稿. .新协新协议于议于20042004年年6 6月月2626日定稿，日定稿， 20062006年年底在十国集团正式实行。年年底在十国集团正式实行。 （一）（一） 19881988年的年的巴塞尔协议巴塞尔协议及其发展及其发展 1、 1988年巴塞尔协议的产生背景 银行业务的全球化与各国银行间的激烈竞争使监管当局认识到：要有一个统一的资本标准和比例来管理银行。 美国、英国等：资本/资产比例为5-7%左右； 日本、法国等：资本/资产比例为2.50%左右。 股权收益率股权收益率 股权收益率（ROE）(股本回报率、权益报酬率、净值收益率) = 银行净收益 / 总股权 = 银行净收益/总资产 总资产/总股权 = 资产收益率股权乘数 杜邦二因素分析法 资产收益率一定时，股权乘数越大（资本资产比例越低），股权收益率越大。反之，越小。 商业银行资本与资产比例的国际间比较（1989年）.doc 八十年代初爆发的国际债务危机难以解决 需要建立统一的标准来监管各国的银行。 （国家风险，伙伴风险等问题出现）金融创新，在带来新的融资工具、融资方式的同时，也带 来了较大的风险。 表内业务、表外业务风险的衡量问题。 2 2、 19881988年年巴塞尔协议巴塞尔协议的内容的内容 西方十国集团（实际上是由美国、英国、法国、德国、意大利、日本、荷兰、比利时、加拿大、瑞典、卢森堡、瑞士12个发达国家）的中央银行和金融监管机构组成。 巴塞尔（BASLE）银行管理与监督实施委员（1975年） （Committee or Banking Regulation and Supervisory Practices） 关于统一国际银行资本衡量和资本标准的协议 目的： 消除国际银行间的不平等竞争；为国际银行业提供一个有 利的监管工具，保证各国金融体系乃至于国际金融业的健 康发展。 包括51个条款，三个附录，四项主要内容： 资本组成，资产风险加权计算，标准化比率目标，过渡资本组成，资产风险加权计算，标准化比率目标，过渡期与实施安排。期与实施安排。 1988年巴塞尔协议的基本内容 资本组成：资本组成： 核心资本：核心资本：所有权资本。至少占全部资本的所有权资本。至少占全部资本的50%50%。 永久的股东权益永久的股东权益 已发行并完全缴足的普通股；已发行并完全缴足的普通股； 永久的、非累积的优先股。永久的、非累积的优先股。 公开储备公开储备 从银行税后利润中提留、由保留盈余和从银行税后利润中提留、由保留盈余和 其他盈余如股票发行溢价等组成。其他盈余如股票发行溢价等组成。 附属资本：债务型资本。附属资本：债务型资本。 最高额可以等同于核心资本，但不能超过核心资本。 未公开储备未公开储备 虽未公开、但已反映在银行损益帐上、并被监管 当局所接受的储备。 资产重估准备资产重估准备 银行自身房产的重估；具有隐蔽价值的资本增值。 普通准备金或普通呆帐准备金普通准备金或普通呆帐准备金 用于防备目前尚不能确定的损失以及当损失一旦 出现时随时用于弥补。不能用于已经确认的损失或某项资 产价值明显下降的部分。 各国准备金的提取方式普通准备金： 按贷款组合余额的一定比例提取。 不与某种特定风险相对应， 一般列入银行资本中。专项准备金： 按贷款分类结果，对各类不同贷款按不同比例提取。 美国： 正常 0-1.5% 关注 5-10% 次级 20-35% 可疑 50-75% 损失 100%特别准备金： 按贷款组合的不同类别，如国家、行业、地区等提取。 带有债务性质的资本工具 既有股本性质，又有债务性质的资本工具。 长期次级债务 主要包括普通的、无担保的、初次所定期限最少5年以上的次级债务工具和不可赎回的优先股。其比例最多相当于核心资本的50%。 风险加权的计算：风险加权的计算： 主要用于衡量信用风险以及其延伸国家风险。 包括：表内业务的风险加权 0%，10%，20%，50%，100%。 表外业务的风险加权 信用转换系数：0%，20%，50%，100%。 巴塞尔协议.doc 资本充足率的目标标准比率资本充足率的目标标准比率 总资本充足率总资本充足率 8% 8% = 总资本 / 加权风险资产 100% =（核心资本+附属资本） / （资产风险权数） 100% =（核心资本+附属资本）/（表内风险资产 + 表外风险资产）100% 核心资本充足率核心资本充足率 4% 4% = 核心资本 / 加权风险资产 100% = 核心资本 / （资产风险权数） 100% = 核心资本 /（表内风险资产 + 表外风险资产） 100% 某行资产负债表内项目与表外项目 基本情况简表 （万元）表内项目表内项目金额金额风险权数风险权数现金短期政府债券国内银行存款家庭住宅抵押贷款企业贷款7530075759750%0%20%50%100%表内资产总额1500 表外项目表外项目 金额金额信用转换系数信用转换系数用来支持政府公共部门发行债券的备用信用证对企业的长期信贷承诺150300100%50%表外资产总额450 商业银行资本充足率的计算 其中，表外资产与相对应的表内风险资产的风险权数为： 用来支持政府公共部门发行债券政府公共部门发行债券的备用信用证：20%20%。 对企业企业的长期信贷承诺：100%100%。 该家银行的资本总规模为100万元。 试计算：该家银行的总资本充足率。 2、巴塞尔协议的影响 对国际银行业的影响 有助于平等竞争 有助于银行的风险控制 使银行获得资本支持； 银行表外业务的扩张受限； 使国际银行业的监管趋向一致。 有助于银行的国际化发展 1988年的巴塞尔协议对银行经营管理的影响 加强了银行对资本金的认识 使银行的风险管理由表内拓展到表外。 使银行的信用膨胀规模与财务杠杆作用受到约束。 3 3、 19881988年年巴塞尔协议巴塞尔协议的缺陷的缺陷 重点是信用风险及国家风险，而对于其他风险考虑较少，各国监管部重点是信用风险及国家风险，而对于其他风险考虑较少，各国监管部门难以据此对商业银行的其他风险进行控制。门难以据此对商业银行的其他风险进行控制。 对商业银行资产风险程度的判断，有其自身的弱点。对商业银行资产风险程度的判断，有其自身的弱点。 出现一些出现一些“监管套利监管套利”（Supervisory ArbitrageSupervisory Arbitrage）行为。）行为。 适度的资本金既不是商业银行防范风险的唯一方法，也不是商业银行适度的资本金既不是商业银行防范风险的唯一方法，也不是商业银行衡量防范风险能力的唯一尺度。因此，需要采取其他相应措施来保证银行安衡量防范风险能力的唯一尺度。因此，需要采取其他相应措施来保证银行安全。全。 4、巴塞尔协议的发展 19961996年年1 1月月1 1日公布实施日公布实施“巴塞尔协议巴塞尔协议”的补充协议的补充协议 1999 1999年年6 6月月3 3日发表日发表新的资本充足比率框架新的资本充足比率框架（征求意见稿）（征求意见稿） 20012001年年1 1月发布月发布新巴塞尔资本协议的概述新巴塞尔资本协议的概述 三次征求意见稿三次征求意见稿,2006,2006年年4 4月公布正式文件，月公布正式文件，20062006年底在十年底在十 国集团内实行。国集团内实行。 2004年6月26日，正式公布：资本计量和资本标准的国际协议：修订框架 巴塞尔新资本协议，巴塞尔。 基本内容基本内容 三大支柱三大支柱 最低资本要求最低资本要求 监管当局的监督检查监管当局的监督检查 市场纪律（信息披露）市场纪律（信息披露） 信 用 风 险 证 券 化 框 架信 用 风 险 内 部 评 级 法信 用 风 险 标 准 法操 作 风 险交 易 账 户 市 场 风 险最 低 资 本 要 求 的 计 算第 一 支 柱 ： 最 低 资 本 要 求 第 二 支 柱 ： 监 督 检 查第 三 支 柱 ： 市 场 纪 律新 资 本 协 议 的 基 本 框 架 继续使用统一的资本定义和资本对风险加权资产的最低继续使用统一的资本定义和资本对风险加权资产的最低比率。比率。 根据要求，总资本比率的分母包括两部分：根据要求，总资本比率的分母包括两部分： 所有加权风险资产所有加权风险资产 12.5 12.5倍的市场风险与操作风险的资本倍的市场风险与操作风险的资本 如：假定某银行的风险加权资产为如：假定某银行的风险加权资产为875875，市场风险的资本，市场风险的资本要求为要求为1010，操作风险的资本要求为，操作风险的资本要求为2020。 则：总资本比率的分母为：则：总资本比率的分母为： 875 + 875 + （10+2010+20）12.512.5= 1250= 1250 基本规定基本规定 标准法、基础内部评级法与高级内部评级法标准法、基础内部评级法与高级内部评级法 标准法(Standardized Approach)：以1988年协议为基础，采用外部评级机构确定风险权重，适用对象是复杂程度不高的银行。 主要内容包括：对单笔债权的处理以及一些具体的风险缓释要求（如抵押、担保或使用金融衍生工具等）。 对单笔债权的处理包括：对主权国家的债权，对非中央政府公共实体部门的债权，对多边开发银行的债权，对银行的债权，对证券公司的债权，对公司的债权，对居民房产抵押的债权，对商业房地产抵押的债权，对表外资产的风险权重等。 对于原有信用风险风险权重衡量的改进 对主权及其中央银行债权的风险权重信用评级 AAA至A-A+至A-BBB+至BBB-BB+至B-B-以下未评级风险权重 0%20% 50%100%150% 100% 内部评级法（内部评级法（The Internal Rating-Based Approach,The Internal Rating-Based Approach,简称简称IRBIRB）:是由巴塞尔委员会经过对国际金融界几个比较典型的信贷风险估算模型的研究和比较后，根据成熟程度和可操作性进行调整后进行相应修改、确定的基础方法。是以银行内部风险评级为基础的资本充足率计算及资本监管的方法，今后将会成为国际金融界信用风险管理的主流模式。 银行内部评级：是由银行专门的风险评估部门和人员运用一定的评级方法，对借款人或交易对手按时、足额履行相关合同的能力和意愿进行综合评价，并用简单的评级符号表示相应信用风险的大小。包括： 初级法银行自己估计违约概率，其他的风险因素取决于监管当局的估计值。 高级法银行在满足最低标准的前提下自己估计违约概率,违约损失率,违约敞口(EAD)和期限（M）。 主要涉及的风险因素n违约概率（违约概率（probability of default,PDprobability of default,PD）: :未来某未来某一段时间内借款人发生违约的可能性；巴塞尔委员一段时间内借款人发生违约的可能性；巴塞尔委员会将其定义为债项所在信用等级会将其定义为债项所在信用等级1 1年内的平均违约年内的平均违约率。影响因素包括：财务因素、经营因素等。率。影响因素包括：财务因素、经营因素等。n违约损失率（违约损失率（loss given default,lCDloss given default,lCD）：预期违：预期违约的损失占风险敞口的百分比，与关键的交易有关。约的损失占风险敞口的百分比，与关键的交易有关。n违约敞口违约敞口(exposure at default,EAD)(exposure at default,EAD): :是指由于债是指由于债务人的违约所导致的可能承受风险的信贷业务的余务人的违约所导致的可能承受风险的信贷业务的余额。额。n期限（期限（maturity,Mmaturity,M）: : 被公认为是最明显的风险因被公认为是最明显的风险因素，银行应能向监管当局提供合约的有效期限。素，银行应能向监管当局提供合约的有效期限。第二支柱：监督检查第二支柱：监督检查 监管当局要对银行的评估进行检查及采取适当的措施，确监管当局要对银行的评估进行检查及采取适当的措施，确保银行有合理的内部评估过程，从而正确的判断风险并在此基保银行有合理的内部评估过程，从而正确的判断风险并在此基础上及时评估资本的充足状况。础上及时评估资本的充足状况。监管原则包括：监管原则包括： 银行应具备一整套程序，用于评估与其风险轮廓相银行应具备一整套程序，用于评估与其风险轮廓相适应的总体资本水平，并制定保持资本水平的战略。适应的总体资本水平，并制定保持资本水平的战略。 监管当局应检查和评价银行内部资本充足率的评估监管当局应检查和评价银行内部资本充足率的评估情况及其战略，以及它们监测并确保监管资本比率达标的能力。情况及其战略，以及它们监测并确保监管资本比率达标的能力。若对检查结果不满意，监管当局应采取适当的监管措施。若对检查结果不满意，监管当局应采取适当的监管措施。 监管当局应鼓励银行资本水平高于最低监管资本比监管当局应鼓励银行资本水平高于最低监管资本比率，应有能力要求银行持有超过最低资本的资本。率，应有能力要求银行持有超过最低资本的资本。 监管当局应尽早采取干预措施，防止银行的资本水监管当局应尽早采取干预措施，防止银行的资本水平降至防范风险所需的最低要求之下。如果银行未能保持或补平降至防范风险所需的最低要求之下。如果银行未能保持或补充资本，监管当局应要求其迅速采取补救措施。充资本，监管当局应要求其迅速采取补救措施。鼓励市场纪律发挥作用，制定一套信息披露规定，使市场参与者掌握有关银行的风险轮廓和资本水平等信息。市场纪律：市场纪律： 具有强化资本监管、帮助监管当局提高金融体系安全稳具有强化资本监管、帮助监管当局提高金融体系安全稳健的潜在作用。健的潜在作用。 信息披露的内容：信息披露的内容： 资本构成，风险暴露的评估和管理程序，资本充足率等。资本构成，风险暴露的评估和管理程序，资本充足率等。 信息披露频率：最好每半年一次。信息披露频率：最好每半年一次。 不经常披露信息的银行要公开解释原因。不经常披露信息的银行要公开解释原因。 不要求披露专有信息。不要求披露专有信息。 第三支柱：市场纪律第三支柱：市场纪律商业银行信息披露暂行办法 （ 2002年5月21日公布） 范围包括：中资商业银行、外商独资商业银行、中外合资商业银行、外国银行分行。 商业银行应该遵循真实性、准确性、完整性和可比性的原则，规范地披露信息。 信息披露的内容：财务会计报告（资产负债表、利润表、所有者权益变动表、其他有关附表等），各类风险（信用风险、流动性风险、市场风险、操作风险、其他风险等）管理状况，公司治理，年度重大事项等。 商业银行应将信息披露的内容编制成年度报告，并于每个会计年度终了后的四个月内披露。巴塞尔委员会对于实施新资本协议的几点考虑：n虽然虽然巴塞尔新资本协议巴塞尔新资本协议为全世界的各类银行设计了各种可供选择的为全世界的各类银行设计了各种可供选择的方法，但是由于全世界各个国家和地区千差万别的实际情况，要求所有非方法，但是由于全世界各个国家和地区千差万别的实际情况，要求所有非十国集团国家的所有监管当局，在新资本协议实施统一执行新资本协议可十国集团国家的所有监管当局，在新资本协议实施统一执行新资本协议可能是不合适的。因此，在今后进行金融系统评估时，如果一国不执行新资能是不合适的。因此，在今后进行金融系统评估时，如果一国不执行新资本协议的框架，评估的标准就不是新资本协议，而是本协议的框架，评估的标准就不是新资本协议，而是有效银行监管核心有效银行监管核心原则原则有关规定的情况。有关规定的情况。n2004年底，巴塞尔委员会开始对有效银行监管核心原则(1997年)和核心原则评价方法(1999年)进行修订，2006年4月在国际清算银行网站上公布了征求意见稿，向全球征求对核心原则及评价方法的修订意见。2006年10月公布修订后的有效银行监管核心原则 。新版本增添了一条全面论述银行风险管理的原则，还补充了有关加强监管当局透明度、治理结构及问责制等原则性要求。n各国在采用新资本协议之前，应该着重考虑是否已经建立了良好的监管制度。各国监管当局要逐步转向以风险为本的监管模式，将工作重点转移到检查银行的风险管理程序的质量和正确评估风险敞口的能力上来。在监管工作中要组合使用非现场检查和现场检查、定期报告、与高级管理层和董事会举行座谈会等监管措施。n各国要从本国实际出发，确定是否采用新资本协议。委员会并不要求一国或一个地区的所有银行都采用新资本协议。对于非国际活跃银行，各国监管当局可以维持现行的资本评估制度或采用一种简化制度；对于相对复杂的大型国际活跃银行，监管当局应为其使用新资本协议中的高级方法创造机会。n采用新资本协议的监管当局和银行，应认真考虑、制定实施战略，采用必要的步骤确保平稳、及时地实施。三大支柱应同时并行而不能有所舍弃。我国的态度（ 2004年）n银监会完全支持新资本协议期望实现的各项目标。新协议代银监会完全支持新资本协议期望实现的各项目标。新协议代表了监管理论中的先进理念和发达国家商业银行逐渐完善的表了监管理论中的先进理念和发达国家商业银行逐渐完善的风险管理最佳实践经验。但是，新资本协议还须做进一步的风险管理最佳实践经验。但是，新资本协议还须做进一步的修订，以确保在不久的将来能在更多国家实施。因此巴塞尔修订，以确保在不久的将来能在更多国家实施。因此巴塞尔委员会表示，考虑到各国监管当局的工作重点不一样，近期委员会表示，考虑到各国监管当局的工作重点不一样，近期内在非十国集团全面实施新协议可能并不是监管当局的主要内在非十国集团全面实施新协议可能并不是监管当局的主要任务。任务。n虽然新协议与老协议相比，有很大的进步。但对于发展中国虽然新协议与老协议相比，有很大的进步。但对于发展中国家来说，在今后较长时间内，实施老协议还将是较为现实的家来说，在今后较长时间内，实施老协议还将是较为现实的选择。在中国实施新资本协议，资本监管的风险敏感度不会选择。在中国实施新资本协议，资本监管的风险敏感度不会有较大的改善，但整个中国银行业的资本要求则会提高。有较大的改善，但整个中国银行业的资本要求则会提高。至至少在十国集团少在十国集团2006年底开始实施新资本协议的几年内，我国年底开始实施新资本协议的几年内，我国仍将继续执行仍将继续执行1988年的老协议。然而，中国商业银行在国外年的老协议。然而，中国商业银行在国外的附属机构，则需要按照有关东道国监管当局的要求，实施的附属机构，则需要按照有关东道国监管当局的要求，实施新协议的有关规定。新协议的有关规定。中国银行业实施新资本协议指导意见 （银监会2007年2月28日发布）n银监会认为：新资本协议代表了风险管理的发展方向，提高了资本监管的风险敏感度和灵活性，有助于商业银行改进风险管理和推动业务创新。新资本协议的实施将推动银行监管技术进步，强化市场约束的有效性，增强国际银行体系的安全性。n在我国实行的意义：实施新资本协议为商业银行改进风险管理提供了动力和工具；是提升我国商业银行国际竞争力的必然选择；是增强银行监管有效性的必然要求 n按照目前发展水平和外部环境，短期内中国银行业尚不具备全面实施新资本协议的条件，中国银行业实施新资本协议应坚持以下原则：分类实施 ，分层推进 ，分步达标 。n按照分类指导的原则，银监会将商业银行分为两大类，实施不同的资本监管制度。（一）新资本协议银行。在其他国家或地区（含香港、澳门等）设有业务活跃的经营性机构、国际业务占相当比重的大型商业银行应实施新资本协议。（二）其他商业银行。这类商业银行（含外国银行子行）可以自愿申请实施新资本协议；若不选择实施新资本协议，将继续执行现行资本监管规定。银监会将借鉴新资本协议的有关规定，对现行资本监管规定进行修订完善，供其他商业银行实施。 我国实施新资本协议的时间表 （一）（一）银监会将于银监会将于20082008年底前，陆续发布有关新资本协议实施年底前，陆续发布有关新资本协议实施的监管法规，修订现行资本监管规定，在业内征求意见。的监管法规，修订现行资本监管规定，在业内征求意见。 （二）银监会将于（二）银监会将于2009年进行定量影响测算，评估新资本协年进行定量影响测算，评估新资本协议实施对商业银行资本充足率的影响。议实施对商业银行资本充足率的影响。 （三）新资本协议银行从（三）新资本协议银行从20102010年底年底起开始实施新资本协议。起开始实施新资本协议。如果届时不能达到银监会规定的最低要求，经批准可暂缓实施如果届时不能达到银监会规定的最低要求，经批准可暂缓实施新资本协议，但不得迟于新资本协议，但不得迟于20132013年底。年底。 （四）商业银行至少提前半年向银监会提出实施新资本协议的（四）商业银行至少提前半年向银监会提出实施新资本协议的正式申请，经银监会批准后方可实施新资本协议。银监会自正式申请，经银监会批准后方可实施新资本协议。银监会自2010年初开始接受新资本协议银行的申请。年初开始接受新资本协议银行的申请。 （五）其他商业银行可以从（五）其他商业银行可以从20112011年后提出实施新资本协议的申年后提出实施新资本协议的申请，申请和批准程序与新资本协议银行相同。请，申请和批准程序与新资本协议银行相同。 （六）其他商业银行自（六）其他商业银行自2010年底开始实施经修订后的资本监年底开始实施经修订后的资本监管规定。届时，若新资本协议银行尚未实施新资本协议，也将管规定。届时，若新资本协议银行尚未实施新资本协议，也将执行该资本监管规定。执行该资本监管规定。（二）商业银行资本管理的分子政策与分母政策 分子政策 增加资本金总量，改善与优化资本结构。 确定资本计划 选择最佳资本筹集方式 分母政策 减少银行资产总额。 改善与优化资产结构，降低风险资产的比重。 调整资产组合结构。 提高各种风险准备金比率，抵消资产损失。 运用各种措施，降低风险资产。 (三)我国商业银行与巴塞尔协议1、我国商业银行的资本构成。2、我国商业银行资本充足率管理办法3、我国商业银行可以采取的措施？我国商业银行资本金的构成我国商业银行资本金的构成 以1993年7月1日实行的金融保险企业财务制度、金融企业会计制度为“分水岭”。 2004年2月，公布商业银行资本充足率管理办法。 2007年7月3日，公布关于修改商业银行资本充足率管理办法的决定，修订并重新颁布了商业银行资本充足率管理办法 我国商业银行资本金构成的变化状况我国商业银行资本金构成的变化状况时间时间基本状况基本状况19931993年以前年以前1、国家财政预算的拨款、国家财政预算的拨款银行信贷基金银行信贷基金2、银行积累基金、银行积累基金由银行的业务积累形成由银行的业务积累形成3、待分配利润、待分配利润由银行利润形成与分配之间的时间差形成由银行利润形成与分配之间的时间差形成19941994年至年至20042004年年2 2月月1、核心资本：实收资本，资本公积、盈余公积和未分配利润；、核心资本：实收资本，资本公积、盈余公积和未分配利润；2、附属资本：贷款呆帐准备金，坏账准备金，投资风险准备、附属资本：贷款呆帐准备金，坏账准备金，投资风险准备金；五年以上（含五年期）的长期债券。金；五年以上（含五年期）的长期债券。20042004年年2 2月至月至20072007年年7 7月月1、核心资本、核心资本 ：实收资本，资本公积、盈余公积，未分配利润，：实收资本，资本公积、盈余公积，未分配利润，少数股权；少数股权；2、附属资本、附属资本 ：重估准备，一般准备，优先股，可转换债券，：重估准备，一般准备，优先股，可转换债券，长期次级债务。长期次级债务。20072007年年7 7月至月至今今1.1.核心资本：实收资本，资本公积，盈余公积，未分配利润和核心资本：实收资本，资本公积，盈余公积，未分配利润和少数股权。少数股权。2.2.附属资本：重估准备，一般准备，优先股，可转换债券，混附属资本：重估准备，一般准备，优先股，可转换债券，混合资本债券、长期次级债。合资本债券、长期次级债。银行积累基金：银行积累基金：根据银行留利与上缴财政的比例决定。时间银行留利上缴财政20世纪50年代50%50%1977年以后80%20%1982年75%25%1983年31%69%80年代中后期20%80%19931993年年改为上缴所得税制度。改为上缴所得税制度。所得税税率为所得税税率为55%55%；并开征营业税，税率为并开征营业税，税率为5%5%。19961996年年所得税税率为所得税税率为33%33%，营业税税率为，营业税税率为8%8%。银行业的税收状况银行业的税收状况.doc.doc20012001年年开始降低营业税：每年降低开始降低营业税：每年降低1%1%，直到降到，直到降到5%(20045%(2004年年) )。 1993年-2004年2月我国银行资本金的构成实 收 资 本资 本 公 积盈 余 公 积未 分 配 利 润核 心 资 本呆 账 准 备 金坏 账 准 备 金投 资 风 险 准 备 金长 期 债 券附 属 资 本商 业 银 行 资 本1993年7月实行。1996年12月进行了部分调整。 核心资本： n实收资本实收资本: :商业银行实际收到投资者投入的资本金。n资本公积资本公积: :商业银行在筹集资本金的过程中，投资者缴付的出资额超过资本金，法定资产重估增殖部分，以及接受捐赠的财产等形式增加的资本。n盈余公积盈余公积: :是商业银行从税后利润中提取的，是商业银行自我发展的一种积累。包括：法定盈余公积金和任意盈余公积金。 n未分配利润：未分配利润：商业银行实现利润中尚未分配的部分，在其未分配之前与实收资本和公积金具有同样的作用。 附属资本：n贷款呆帐准备金：商业银行在从事放款业务过程中，按规定以贷款余额的一定比例提取的，用以补偿可能发生的贷款呆帐损失的准备金。n坏帐准备金：银行因债务人破产或死亡，以其财产或遗产清偿后，仍然不能收回的应收帐款，或者因债务人逾期未履行偿债义务、超过一定年限仍不能收回的应收帐款。按上年末应收帐款余额的3提取。n投资风险准备金：按上年末投资余额的3提取。如果投资风险准备金的年末余额达到上年末投资余额的1%，实行差额提取。n五年（包括五年期）以上的长期债券：商业银行发行并还本付息的资本型债券，用于补充商业银行的资本金不足。 2007年7月3日，中国银行业监督管理委员会关于修改商业银行资本充足率管理办法的决定公布。要求：n本办法适用于在中华人民共和国境内设立的商业银行，包括中资银行、外资独资银行、中外合资银行。n资本充足率，是指商业银行持有的、符合本办法规定的资本与商业银行风险加权资产之间的比率。n商业银行资本充足率的计算应建立在充分计提贷款损失准备等各项损失准备的基础之上。 n商业银行应同时计算未并表的资本充足率和并表后的资本充足率。n商业银行资本充足率不得低于百分之八，核心资本充足率不得低于百分之四。2004年2月23日 商业银行资本充足率管理办法实 收 资 本资 本 公 积盈 余 公 积未 分 配 利 润少 数 股 权核 心 资 本重 估 储 备一 般 准 备优 先 股可 转 换 债 券长 期 次 级 债 务附 属 资 本商 业 银 行 资 本2007年7月3日修订后的商业银行资本充足率管理办法实收资本资本公积盈余公积未分配利润少数股权核心资本重估储备一般准备优先股可转换债券混合资本工具长期次级债务附属资本商业银行资本核心资本 实收资本实收资本 投资者按照章程或合同、协议的约定，实际投入商业银投资者按照章程或合同、协议的约定，实际投入商业银行的资本行的资本。包括：。包括： 国家资本金：国家资本金：有权代表国家投资的政府部门或机构，以国有资产形式投入到商业银行的资本金。 法人资本金：法人资本金：其他法人单位以其依法可以支配的财产投入到商业银行的资本金。 个人资本金：个人资本金：社会个人或本企业内部职工以其合法财产投入到商业银行的资本金。 外商资本金：外商资本金：外国投资者、我国港、澳、台地区的投资者以其资产投入到商业银行的资本金。 根据年报，交通银行2002年度十大股东构成情况如下： 在十大股东股份中的占比1、中华人民共和国财政部 60.05%2、上海国有资产经营有限公司 10.81%3、上海烟草（集团）公司 6.02%4、云南红塔投资有限责任公司 5.40%5、山东电力集团公司 4.77%6、北京市国有资产经营有限责任公司 3.01%7、中国第一汽车集团公司 2.82%8、中国贵州茅台酒厂有限责任公司 2.39%9、浙江东南发电股份有限公司 2.39%10、中国技术进出口总公司 2.34%交通银行2005年第三季度业绩报告公布主要股东（拥有交通银行5%以上股权的股东） 占比中华人民共和国财政部 21.78%香港上海汇丰银行 19.90%社会保障基金理事会 12.13%香港中央结算（代理人）有限公司 11.32%中央汇金公司 6.55% 注：香港中央结算（代理人）有限公司以代理人的身份，代表截止9月30日止在该公司登记的所有个人投资者所持有的股份合计数。 2004年年8月月6日，交行与汇丰银行在北京人民大会堂签署了战略合作协议。日，交行与汇丰银行在北京人民大会堂签署了战略合作协议。根据协议，汇丰银行以根据协议，汇丰银行以“香港上海汇丰银行香港上海汇丰银行”名义入股交行，入股比例为名义入股交行，入股比例为19.9，持有，持有77.75亿股，投资总金额为人民币亿股，投资总金额为人民币144.61亿元，折合约亿元，折合约17.47亿美亿美元。元。 2007年6月30日的十大股东情况股东名称 持股数占总股本% 股本性质中华人民共和国财政部 997498.26 20.36 国家股香港上海汇丰银行有限公司 911500.26 18.60 外资法人股全国社会保障基金理事会 555555.56 11.34 流通H股香港中央結算（代理人）有限公司 521039.95 10.63 流通H股中央汇金投资有限责任公司 300000.00 6.12 流通H股首都机场集团公司 98544.75 2.01 国有法人股国家电网公司 45144.52 0.92 国有法人股上海烟草(集团)公司 37832.80 0.77 国有法人股云南红塔集团有限公司 34678.80 0.71 国有法人股中国石化财务有限责任公司 30432.08 0.62 国有法人股 核心资本 资本公积：资本公积： 包括资本溢价、接受的非现金资产捐赠准备和现金捐赠、股权投资准备、外币资本折算差额、关联交易差价和其他资本公积。 资本公积可以按法定程序转增资本金。 盈余公积：盈余公积： 是商业银行从税后利润中提取的，是商业银行自我发展的一种积累。包括法定盈余公积、任意盈余公积以及法定公益金。 银行家杂志世界1000家大银行排名情况：.doc 核心资本 未分配利润：未分配利润： 商业银行以前年度实现的未分配利润或未弥补亏损。 少数股权：少数股权： 在合并报表时，包括在核心资本中的非全资子公司中的少数股权，是指子公司净经营成果和净资产中不以任何直接或间接方式归属于母银行的部分。 附属资本 重估储备：重估储备： 商业银行经国家有关部门批准，对固定资产进行重估时，固定资产公允价值与账面价值之间的正差额为重估储备。若银监会认为，重估作价是审慎的，这类重估储备可以列入附属资本，但计入附属资本的部分不超过重估储备的70%。 一般准备一般准备： 一般准备是根据全部贷款余额一定比例计提的，用于弥补尚未识别的可能性损失的准备。 我国关于贷款呆帐准备金的提取规定 1993年： 按年初放款余额的6提取。 从1994年起，每年增加1，直至历年结转的呆帐准备金达到年初放款余额的1%为止。 从达到1%的年度开始，按年初放款余额的1%差额提取。 1998年： 按当年末贷款余额的1%差额提取，从成本上列支。 当年核销的准备金在下年予以补提。 对于银行当年实际呆帐超过1%的部分，当年应全额补提。 我国关于贷款呆帐准备金的提取规定2002年1月1日开始实行： 关于全面推行贷款质量五级分类管理的通知 金融企业会计制度（上市的金融企业）金融企业要根据资产损失程度，提取普通准备金、专项准备金、特种准备金。专项准备金： 关注 2% 次级 20% 可疑 50% 损失 100% 次级贷款、可疑贷款的贷款损失准备金，可以根据损失程度，上下浮动20%。 优先股优先股： 商业银行发行的、给予投资者在收益分配、剩余资产分配等方面优先权利的股票。可转换债券：可转换债券： 商业银行依照法定程序发行的、在一定期限内依据约定条件可以转换成商业银行普通股的债券。 计入附属资本的可转换债券必须符合以下条件： 债券持有人对银行的索偿权位于存款人及其他普通债权人之后，并不以银行的资产为抵押或质押； 债券不可由持有者主动回售；未经银监会事先同意，发行人不准赎回。 长期次级债务：长期次级债务： 是指原始期限最少在五年以上的次级债务。 经银监会认可，商业银行发行的普通的、无担保的、不以银行资产为抵押或质押的长期次级债务工具可列入附属资本，在距到期日前最后五年，其可计入附属资本的数量每年累计折扣20%。如一笔十年期的次级债券，第六年计入附属资本的数量为100%，第七年为80%，第八年为60%，第九年为40%，第十年为20%。 商业银行次级债发行情况.doc混合资本工具：商业银行发行的带有一定股本性质，又带有一定债务性质的资本工具。符合以下要求的混合资本债券可以计入附属资本： 第一，债券期限在第一，债券期限在1515年以上（含年以上（含1515年），发行之日起年），发行之日起1010年内不得赎回。年内不得赎回。1010年后银年后银行可以具有一次赎回权，但行使赎回权需得到银监会批准；若行可以具有一次赎回权，但行使赎回权需得到银监会批准；若1010年后银行未行使赎回年后银行未行使赎回权，可以适当提高债券的利率，但提高利率的次数不能超过一次。权，可以适当提高债券的利率，但提高利率的次数不能超过一次。 第二，当核心资本充足率低于第二，当核心资本充足率低于4 4时，银行可以延期支付利息；时，银行可以延期支付利息；若同时盈余公积与若同时盈余公积与未分配利润之和为负且最近未分配利润之和为负且最近1212个月内未支付普通股现金股利，银行必须延期支付利息。个月内未支付普通股现金股利，银行必须延期支付利息。递延的利息将根据本期债券的利率计算利息。在不满足延期支付利息的条件时，银行递延的利息将根据本期债券的利率计算利息。在不满足延期支付利息的条件时，银行应立即支付欠息及欠息产生的利息。应立即支付欠息及欠息产生的利息。 第三，债券到期时，若银行无力支付索偿权在本债券之前的银行债务，或支付本第三，债券到期时，若银行无力支付索偿权在本债券之前的银行债务，或支付本债券将导致无力支付索偿权在本债券之前的银行债务，可以延期支付本债券的本金和债券将导致无力支付索偿权在本债券之前的银行债务，可以延期支付本债券的本金和利息。利息。 第四，当银行倒闭或清算时，本债券清偿顺序列于商业银行发行的长期次级债之第四，当银行倒闭或清算时，本债券清偿顺序列于商业银行发行的长期次级债之后，先于商业银行股权资本。后，先于商业银行股权资本。 第五，商业银行若未行使混合资本债券的赎回权，在债券距到期日前最后第五，商业银行若未行使混合资本债券的赎回权，在债券距到期日前最后5 5年，其年，其可计入附属资本的数量每年累计折扣可计入附属资本的数量每年累计折扣2020。 第六，商业银行混合资本债券不得由银行或第三方提供担保。第六，商业银行混合资本债券不得由银行或第三方提供担保。 第七，商业银行提前赎回混合资本债券、延期支付利息、或债券到期时延期支付第七，商业银行提前赎回混合资本债券、延期支付利息、或债券到期时延期支付债券本金和应付利息时，需事先得到银监会批准。债券本金和应付利息时，需事先得到银监会批准。” 20062006年年9 9月，兴业银行得到银监会批准月，兴业银行得到银监会批准, ,发行混合资本债券补充附属资本。发行混合资本债券补充附属资本。资本充足率的计算公式n资本充足率 =n核心资本充足率 =倍的市场风险资本风险加权资产资本扣减项资本12.5-倍的市场风险资本风险加权资产核心资本扣减项核心资本512.-n我国商业银行的资本充足率情况.doc我国国有控股上市银行与外资银行的对比我国国有控股上市银行与外资银行的对比银行名称银行名称一级资一级资本比率本比率总资本总资本比率比率成本收成本收入比入比资产收资产收益率益率权益回权益回报率报率非利息收入占非利息收入占营业收入比营业收入比不良贷不良贷款比款比美国银行美国银行8.6011.9049