南开大学21秋《公司理财》离线作业2答案第31期

南开大学21秋公司理财离线作业2-001答案1. 我国商业银行流动性风险的成因是多样的，主要有( )。A利率市场化改革引起流动性风险B银行业对我国商业银行流动性风险的成因是多样的，主要有( )。A利率市场化改革引起流动性风险B银行业对外开放后，一定程度上的“存款搬家”会给商业银行流动性管理带来压力C我国资本市场的迅速发展增加了商业银行的流动性风险D以上三者都是正确答案：D2. 股票期货的优点有( )。A.卖空更便捷B.交易费用低廉C.具有杠杆效应D.可降低系统风险E.时间价值大参考答案：ABC3. 递延年金的第一次现金流并不是发生在第一期的，但如果将发生递延年金的第一期设为时点1，则用时间轴表示的递延年金与普通年金完全不同，因此递延年金终值的计算方法与普通年金终值的计算不同。( )A.正确B.错误参考答案：B4. 企业的财务活动包括( )A.企业筹资引起的财务活动B.企业投资引起的财务活动C.企业经营引起的财务活动D.企业分配引起的财务活动参考答案：ACD5. 在财务管理实务中一般把( )作为无风险报酬率。A.定期存款报酬率B.投资报酬率C.预期报酬率D.短期国库券报酬率参考答案：D6. 债券的收益率曲线具有三种不同的形态：上升曲线、水平曲线和下降曲线。在某一时点上债券的投资期限债券的收益率曲线具有三种不同的形态：上升曲线、水平曲线和下降曲线。在某一时点上债券的投资期限越长，收益率越低，其收益率曲线为( )。A上升曲线B水平曲线C下降曲线D无法判断正确答案：C7. 授权资本制主要在成文法系的国家使用。( )A.错误B.正确参考答案：A8. 在股利折现模型下，股票投资的现金流量包括( )。A、折现率B、每期的预期股利C、股票出售时的预期价值D、股票最初买价E、股票面值参考答案：BC9. 全面风险管理体系是指由银行不同部门(或客户、产品)与不同风险类别(信用风险、市场风险、操作风险)全面风险管理体系是指由银行不同部门(或客户、产品)与不同风险类别(信用风险、市场风险、操作风险)的不同组合所涵盖的各种风险。下列说法中关于全面风险管理体系的中心理念理解正确的是( )。A对商业银行面临的所有风险作出连贯一致、准确和及时的度量B建立一种严密的程序，分析总风险在交易、资产组合和各种经营活动范围内是如何分布的，以及对不同类型的风险怎样进行定价和合理配置资本C在银行内部建立专门的风险管理的部门，致力于防范和化解风险D以上说法都正确正确答案：D10. 某种股票预期报酬率为10%，最近一期股利为每股0.8元，估计股利每年以5%的速度增长，则该股票的价格为：( )A.15B.8C.16.8D.12.5参考答案：C11. 减少敌意收购的目标公司吸引力的财务措施有( )。A.增大现管理层的持股比例B.增加对现有股东的股利发放率C.分期分批董事会改选制D.涉及重大事项的超级多数规定E.大幅度提高公司负债比例，并在贷款合同中规定被接管时要提前偿还任务参考答案：ABE12. 互换权具体可以分为( )。A.卖方互换权B.支付方互换权C.接受方互换权D.买方互换权E.利率互换参考答案：BC13. 投资者持有10000股X股票，现时股价为34元，以期权金每股0.48元卖出股票行权价格36元的10张股投资者持有10000股X股票，现时股价为34元，以期权金每股0.48元卖出股票行权价格36元的10张股票认购期权(假设合约乘数1,000股)，收取4800元权利金。当股票价格为24元每股时，备兑开仓策略总收益为( )。A. -8万元B. -10万元C. 0元D. - 9.52万元答案：D14. 债券与股票的区别在于( )。A.债券是债务凭证，股票是所有权凭证B.债券的投资风险大，股票的投资风险小C.债券的收入一般是固定的，股票的收入一般是不固定的D.股票在公司剩余财产分配中优先于债券E.债券在公司剩余财产分配中优先于股票参考答案：AC15. 如何进行筹资活动的全面分析?如何进行筹资活动的全面分析?参考答案：对筹资活动的全面分析主要包括以下二个方面：(1)筹资规模及变动分析：该项分析主要是借助于资产负债表右方的负债及所有者权益主要数据，利用水平分析法，分析企业的筹资规模的变动情况，观察其变动趋势，对筹资状况合理性进行评价的过程。(2)筹资结构及变动分析：该项分析首先是将某期筹资结构计算出来，与上期计划或者是与同行业平均水平、标准水平进行比较，从中评价企业的筹资政策、特别是资本构成或变动以及对投资者、债权人的影响;其次，是将筹资结构进行变化趋势分析、透过相应的变化趋势，了解企业的筹资策略和筹资重心，预计未来筹资方向。16. 春秋时代的政治家( )则更明确提出“相地而衰征”的税收原则，按照土地的肥沃程度来确定税负的轻重。 A管仲春秋时代的政治家()则更明确提出“相地而衰征”的税收原则，按照土地的肥沃程度来确定税负的轻重。A管仲B孔子C孟子D老子A17. 下列关于操作风险报告的说法，正确的是( )。A不能使用外部人员撰写的报告B除高级管理层外，报下列关于操作风险报告的说法，正确的是( )。A不能使用外部人员撰写的报告B除高级管理层外，报告不应发送给相应的各级管理层C内审部门应直接参与业务部门的操作风险管理D业务部门可以单独向高级管理层汇报，不一定需要经过风险管理部门正确答案：D18. 对市场总体的全部个体单位一一进行调查的方式属于( )A.典型调查B.重点调直C.普查D.抽样调查对市场总体的全部个体单位一一进行调查的方式属于( )A.典型调查B.重点调直C.普查D.抽样调查参考答案：C19. 计算固定制造费用的耗费差异、闲置能量差异和效率差异。计算固定制造费用的耗费差异、闲置能量差异和效率差异。正确答案：固定制造费用耗费差异=6 000元rn 固定制造费用闲置能量差异=30 000元rn 固定制造费用效率差异=15000元固定制造费用耗费差异=6000元固定制造费用闲置能量差异=30000元固定制造费用效率差异=15000元20. 市场营销哲学市场营销哲学正确答案：市场营销哲学是指企业的经营者在组织和谋划企业的营销活动时所依据的指导思想和行为准则。市场营销哲学是企业经营者对企业市场活动的根本态度和看法是企业拓展市场和提高市场营销效益的根本保证同时也是一种商业哲学或思维方法。市场营销哲学是指企业的经营者在组织和谋划企业的营销活动时所依据的指导思想和行为准则。市场营销哲学是企业经营者对企业市场活动的根本态度和看法,是企业拓展市场和提高市场营销效益的根本保证,同时也是一种商业哲学或思维方法。21. 以股东财富最大化作为财务管理目标，其优点不包括( )。A、适用于上市和非上市公司B、能够避免公司的短期行为C、考虑了风险因素D、体现了公司所有者对资本增值的要求参考答案：A22. 7成本会计的具体任务可以概括为以下( )等几项。 A进行成本预测，编制成本计划，为企业有计划地进行成本管7成本会计的具体任务可以概括为以下()等几项。A进行成本预测，编制成本计划，为企业有计划地进行成本管理提供基本依据B及时、正确地进行产品成本和期间费用的核算，为成本管理提供有用的经济信息；审核和控制各项费用支出，节约开支，降低成本，提高企业经济效益C考核成本计划，开展成本分析，参与企业经营决策D组织有关部门认真做好各项原始记录凭证的登记、审核、传递和监督工作，为进行成本核算打下良好的基础ABC23. 协方差绝对值越大，表示这两种资产报酬率的关系越疏远。( )A.错误B.正确参考答案：A24. 普通股筹资有以下哪些优点：( )A.没有固定的利息负担B.利息可以抵税C.筹资风险小D.能增加公司的信誉参考答案：ACD25. 单一监管体制和多元监管体制单一监管体制和多元监管体制前者是由中央银行或专门机构独立行使金融监管的职能；后者则是由中央银行和其他金融监管机构共同承担金融监管的职能。26. 从_起，中国人民银行专门行使中央银行职能。 A1983年9月17日 B1984年1月1日 C1984年9月17日 D19从_起，中国人民银行专门行使中央银行职能。A1983年9月17日B1984年1月1日C1984年9月17日D1983年1月1日B27. 投资基金是专门为中小投资者设计的直接投资工具。( )投资基金是专门为中小投资者设计的直接投资工具。()正确28. 货币时间价值是( )。A.货币经过投资后所增加的价值B.没有通货膨胀情况下的社会平均资金利润率C.没有通货膨胀和风险的条件下的社会平均资金利润率D.没有通货膨胀条件下的利率参考答案：C29. 对于外汇风险的管理，一般可以采取的方法有( )。A.多元化经营B.在合同中订立货币保值条款C.选择有利的计价货币D.提前或延期结汇E.财务方面多元化参考答案：ABCDE30. 信用风险衡量的计分模型的计算方法种类比较繁多，其中加权计分法的主要指标不包括( )。A发展前信用风险衡量的计分模型的计算方法种类比较繁多，其中加权计分法的主要指标不包括( )。A发展前景B经济效益C置信度D资金信用正确答案：C31. 与其他长期负债筹资相比，长期借款筹资的特点表现在( )。A.筹资速度较快B.限制性条款较多C.筹资成本较高D.借款弹性较大E.筹资风险大参考答案：ABDE32. 1974年底，十国集团的中央银行行长们在巴塞尔成立了银行业务条例与监管委员会，简称巴塞尔委员会。11974年底，十国集团的中央银行行长们在巴塞尔成立了银行业务条例与监管委员会，简称巴塞尔委员会。1988年第一版巴塞尔协议获得通过，其主要内容包括( )。 (1)资本构成；(2)资产的风险权数；(3)资本比率的标准；(4)过渡期和实施安排；(5)提出标准法和内部评级法。A(1)(3)(5)B(2)(3)(4)C(1)(2)(3)(4)D以上选项都正确正确答案：D33. 协方差绝对值越大，表示这两种资产报酬率的关系越疏远。( )A.正确B.错误参考答案：B34. 纳税人的财务、会计制度或财务、会计处理办法与国务院或国务院财政、税务主管部门有关税收的规定相抵触的，应(纳税人的财务、会计制度或财务、会计处理办法与国务院或国务院财政、税务主管部门有关税收的规定相抵触的，应()计算纳税。A按国务院或国务院财政、税务主管部门有关税收的规定B按纳税人所在行业的财务、会计制度或财务、会计处理办法C请示上级主管部门确定D与税务机关协商确定A35. 练习向中央银行借款及转贴现的核算 资料 工商银行上海市分行发生下列经济业务： 1向练习向中央银行借款及转贴现的核算 资料 工商银行上海市分行发生下列经济业务： 1向当地人民银行借人一年期贷款1500000元，办理转账。 2归还前向人民银行所借临时借款本息，其中本金2000000元，应付利息36000元。 3提交人民银行转贴现凭证与票据，办理转贴现手续。转贴现票据面值500000元，贴现天数29天，贴现率为4，办理转账。 4上项转贴现票据到期收回，办理转账。 要求根据以上资料，分别编制工商银行及人民银行的会计分录，计算部分列出算式。正确答案：36. 下面哪些条件属于MM资本结构理论的假设前提?( )A.没有无风险利率B.公司在无税收的环境中经营C.公司无破产成本D.存在高度完善和均衡的资本市场参考答案：BCD37. 假设未来经济有四种状态：繁荣、正常、衰退、萧条;对应地，四种经济状况发生的概率分别是20%，30%，40%，10%; 对应四种状况，基金X的收益率分别是50%，30%，10%，-12%; 而基金Y的对应收益率为45%，25%，13%，-6%。下列说法正确的是( )。A.两个基金有相同的期望收益率B.投资者等额分配资金于基金X和Y，不能提高资金的期望收益率C.基金X的风险要大于基金Y的风险D.基金X的风险要小于基金Y的风险E.基金X的收益率和基金Y的收益率的相关系数是负的参考答案：BC38. 融资融券业务的推出使得我国金融市场有了做空的条件，同时融资融券的杠杆性也增大了金融机构的风融资融券业务的推出使得我国金融市场有了做空的条件，同时融资融券的杠杆性也增大了金融机构的风险。关于融资融券业务说法不正确的是( )。A证券公司在向客户融资融券前，应当与其签订载人中国证监会规定的必备条款的融资融券合同B证券公司以自己名义在商业银行开设客户信用担保资金账户C证券公司经营融资融券业务，应当以自己的名义，在证券登记结算机构开立融券专用证券账户D融资专用资金账户用于存放证券公司拟向客户融出的资金及客户归还的资金正确答案：A融资融券合同中的必备条款是由中国证券业协会规定的。39. 标准成本管理的特点有：( )A.制定比较复杂B.对管理基础工作要求较高C.简化成本核算D.是一种全员的管理参考答案：ABC40. 纳税人、扣缴义务人未按法律和行政法规或税务机关的规定期限缴纳、解缴税款的，税务机关除责令限期缴纳外，从滞纳税人、扣缴义务人未按法律和行政法规或税务机关的规定期限缴纳、解缴税款的，税务机关除责令限期缴纳外，从滞纳税款之日起，按日加收滞纳税款万分之五的滞纳金。()正确41. 购买法与权益结合法购买法与权益结合法正确答案：(1)购买法是以母公司购买子公司为假设而编制合并财务报表的一种方法。它将母公司取得对子公司的控制权视同母公司购买子公司的净资产因而要求和购买其他资产一样子公司的净资产应在合并资产负债表上按购买日(控制权取得日)的购买成本(公允价值)计价。rn 具体说来这种方法的要点是：在合并资产负债表上子公司的净资产按控制权取得日的公允价值反映母公司本身的净资产按账面价值反映；需要确认合并商誉。rn (2)权益结合法将控股合并视为由参与合并的母公司与子公司将各自的产权投入一个新的经济实体从而实现各方产权的集合。这种方法认为母公司取得对子公司的控制权只是形式发生变化并无实质性变化。因此合并主体的资产和负债应按控股权取得日的账面价值反映在合并资产负债表上这种合并不产生商誉。参与合并的各公司的留存收益除受到限制者外均应如数转入合并资产负债表。也就是说采用这种方法编制合并资产负债表时只需在抵销有关项目后将各公司的资产和负债的账面价值直接相加。购买法是以母公司购买子公司为假设而编制合并财务报表的一种方法。它将母公司取得对子公司的控制权视同母公司购买子公司的净资产,因而要求和购买其他资产一样,子公司的净资产应在合并资产负债表上按购买日(控制权取得日)的购买成本(公允价值)计价。具体说来,这种方法的要点是：在合并资产负债表上,子公司的净资产按控制权取得日的公允价值反映,母公司本身的净资产按账面价值反映；需要确认合并商誉。(2)权益结合法将控股合并视为由参与合并的母公司与子公司,将各自的产权投入一个新的经济实体,从而实现各方产权的集合。这种方法认为,母公司取得对子公司的控制权,只是形式发生变化,并无实质性变化。因此,合并主体的资产和负债应按控股权取得日的账面价值反映在合并资产负债表上,这种合并不产生商誉。参与合并的各公司的留存收益,除受到限制者外,均应如数转入合并资产负债表。也就是说,采用这种方法编制合并资产负债表时,只需在抵销有关项目后将各公司的资产和负债的账面价值直接相加。42. 单利现值的计算就是确定未来终值的现在价值。( )A.正确B.错误参考答案：A43. (FVIFA，k，n)是( )。A.普通年金的终值系数B.普通年金的现值系数C.先付年金的终值系数D.先付年金的现值系数参考答案：A44. 下列选项中关于证券投资风险控制体系的说法正确的是( )。A对于证券投资机构来说，一个完善的投下列选项中关于证券投资风险控制体系的说法正确的是( )。A对于证券投资机构来说，一个完善的投资风险管理控制体系是进行证券投资风险管理最基本最核心的要求B董事会通常负责制定市场风险管理的政策和目标，选择具体的风险规避方法，同时对各业务部门的具体操作进行指导，定期检查其执行情况和接受市场风险报告C作为真正亲临风险管理一线的战略执行部门，风险管理委员会负责风险的识别、评估、计量、监测分析等多个环节D市场风险控制措施的制定与执行，由董事会负责确定避险措施，由市场风险日常管理部门各业务部门执行正确答案：A45. 中国现行的金融监管机构包括( )。 A中国人民银行 B中国证券监督管理委员会 C中国外汇管理局 D中国中国现行的金融监管机构包括()。A中国人民银行B中国证券监督管理委员会C中国外汇管理局D中国银行业监督管理委员会E中国保险监督管理委员会ABDE46. 复利的计息次数增加，其现值( )A.不变B.增大C.减小D.呈正向变化参考答案：C47. 各国对证券公司资本充足性规定的原理基本借鉴于新巴塞尔协议中对银行资本充足性的指导精神，体各国对证券公司资本充足性规定的原理基本借鉴于新巴塞尔协议中对银行资本充足性的指导精神，体现了要求证券公司以资本管理为核心的监管思路。下列关于新巴塞尔协议对证券公司资本要求的影响陈述不正确的是( )。A新巴塞尔协议要求划分证券公司的资本组成B新巴塞尔协议提出了证券公司的最低资本要求C新巴塞尔协议对风险资本的计算也参照银行的权重体系D新巴塞尔协议要求证券公司成立专门的风险控制部门正确答案：D48. 利率期货合约的最大缺点是其保值功能不完善。( )A.正确B.错误参考答案：B49. 根据MM资本结构理论，在无赋税条件下，公司资本结构不会影响( )。A、公司价值B、资本成本C、每股收益D、税前利润E、负债比率参考答案：AB50. 纳税影响会计法和应付税款法的共同点是：按会计制度计算的税前会计利润与按税法规定计算的应税纳税影响会计法和应付税款法的共同点是：按会计制度计算的税前会计利润与按税法规定计算的应税所得之间产生的永久性差异，均在产生当期确认为所得税费用或抵减所得税费用。( )答案：