信用担保机构动态防控企业风险的路径与方法研究

信用担保机构动态防控企业风险的路径与方法研究摘要：信用担保机构在运营过程中面临许多外部风险和内部风险，本文在分析信用担保风险特点的基础上，针对来自受保企业的 风险提出了动态防控企业风险的基本思路：在对企业财务和非财务 指标进行调查的基础上，运用信用等级评估法、z指数破产预测模型和营运资产分析模型等事前识别企业的风险；通过定期、不定期 调查对企业风险进行事中控制；通过延长担保期限、向相关责任方 进行追偿，对企业风险进行事后补救；通过分保和再担保转移企业 风险关键词：中小企业；信用担保机构；企业风险；风险识别；风险 控制；风险转移中图分类号：f831文献标识码：b20世纪90年代开始信用担保实践以来，我国信用担保机构对提 升中小企业的信用能力，解决中小企业贷款难问题，促进中小企业 发展等方面发挥了重要作用，担保机构自身也获得了较大的发展， 初步形成了投资主体多元化的、比较完善的担保体系。与此同时， 信用担保是一个高风险行业，经过一段时间的积累，由于担保机构 风险管理水平参差不齐，各类担保机构的风险逐步显现，中小企业 信用担保机构担保风险引起了国内外担保业界和相关学者的高度 关注。因此，全面、深入研究中小企业信用担保机构风险的防范和 控制问题具有重要的现实意义。一、 中小企业信用担保机构担tnii学朮友叢网论文发表专家一l匸交发表专家一LB 国学朮发叢网保风险分析作为风险的一种具体表现形式，信用担保风险是指信用担保机构 在担保业务运作过程中，因受各种主观和客观因素形成的不确定性 的影响而发生损失的可能性，它具有以下特点和种类：（一）担保风险的特点1.担保风险与担保收益严重失衡。中小企业信用担保机构所面对 的服务对象是风险较大的中小企业，由于政策扶持的性质又限制它 不能采用完全市场化的收费标准，弥补较大风险带来的损失，而且 中小企业的现状也难以接受完全市场化的收费标准，会形成担保收 益与所承担风险的不对称。2.担保风险的可控性较低。从中小企业本身状况来看，一般情 况下找担保机构担保的往往是负债率高、效益差、缺乏后劲、银行 认为风险较大的中小企业，要防范和规避这类风险尤为不易。因为 预测和评价的准确性不仅受制于担保公司的信息质量和素质，更重 要的是这些中小企业的不确定性因素实在太多，难以全面、准确预 料。从信用风险度量和管理技术水平和方法来看，我国的中小企业 担保机构真正开始运行的时间不长，在担保活动的信用风险度量和 管理技术方面研究较为落后；同时，在信用担保活动中起着审核和 评定企业信用风险作用的资信评估中介机构的发展也比较滞后，这 种状况让担保机构很难做到信用风险的事先预测和防范。3.担保风险补偿能力较弱。风险补偿机制是中小企业信用担保体匸交发表专家一LB 国学朮发叢网系正常运行的关键，通过信用风险补偿机制形成一定的信用风险补 偿基金。目前，我国信用风险补偿基金的主要来源，一是担保机构 自身的内部补偿，主要有担保资金在银行的存款利息及其他投资收 入、企业认缴的担保风险基金、担保费收入等一些可筹集的基金； 二是政府部门的外部补偿。实践证明担保机构仅靠少量的手续费收 入和保证金利息的收入根本无法弥补高信用风险所造成的损失，即 使通过其自身经营之外政府风险补偿资金注入，形成风险补偿基金 以弥补损失，但这毕竟都是有限的。从我国当前的情况看，由于政 府财力较为紧张，还很难有充裕的资金用于这部分风险补偿。（二）信用担保风险的种类在担保业务运作过程中，信用担保机构常常会由于各种不确定性 因素的影响而遭受损失。担保面临的风险可以从多角度分类进行讨 论，如从风险的来源看，可分为来自担保机构外部的风险和来自担 保机构自身的风险；从风险的诱因角度看，担保风险可分为系统性 风险和非系统性风险；从风险的暴露程度和可控程度看，可分为隐 性担保风险和显性担保风险。本文主要从第一种视角，研究担保风 险及其防控问题。1.来自担保机构外部的风险。来自担保机构外部的风险是指由担 保机构外部因素引发的最终由担保机构来承担的风险，其中包括来 自受保企业的风险，来自合作金融机构的风险，来自政府部门的风 险，以及来自经营环境的风险等。第一，来自受保企业的风险主要