第8章-跨国公司内部贸易和转移价格--课件

跨国公司及其内部贸易跨国公司及其内部贸易第一节第一节 跨国公司跨国公司第二节第二节 内部贸易内部贸易第三节第三节 价格转移价格转移1ppt课件思考：这几个公司分别来自哪个国家？思考：这几个公司分别来自哪个国家？v必胜客必胜客v德芙巧克力德芙巧克力v宝洁宝洁v联合利华联合利华v宝马宝马v汇丰汇丰v麦德龙、沃尔玛麦德龙、沃尔玛v诺基亚、摩托罗拉诺基亚、摩托罗拉v阿迪达斯阿迪达斯v立邦立邦v法拉利法拉利v飞利浦飞利浦v美国美国v美国美国v美国美国v英荷合资英荷合资v德国德国v英国英国v德国、美国德国、美国v芬兰、美国芬兰、美国v德国德国v日本日本v意大利意大利v荷兰荷兰2ppt课件一、跨国公司定义及特征一、跨国公司定义及特征多种称谓：多种称谓：跨国公司跨国公司(Transnational Corporations,TNC)(Transnational Corporations,TNC)国际企业国际企业(International Business)(International Business)多国公司多国公司 (Multinational Corporations,MNC)(Multinational Corporations,MNC)多国企业（多国企业（Multinational Enterprise,MNEMultinational Enterprise,MNE ）国际公司（企业）国际公司（企业）(International (International Corporation)Corporation)全球公司（企业）全球公司（企业）（Global CorporationGlobal Corporation）超国家公司超国家公司（SupranationalSupranational）第一节第一节 跨国公司跨国公司3ppt课件v本课程所用跨国公司定义本课程所用跨国公司定义：v 跨国公司是集团性企业，它拥有在跨国公司是集团性企业，它拥有在两个或两个两个或两个以上以上国家的分支机构（主要形式为国家的分支机构（主要形式为子公司和分公司子公司和分公司）所构成的联属网络；这种企业有一个所构成的联属网络；这种企业有一个中央决策体系中央决策体系，反映企业的反映企业的全球战略目标全球战略目标；企业的各个实体分享资；企业的各个实体分享资源、信息，也分担责任。源、信息，也分担责任。（一）跨国公司的定义（一）跨国公司的定义4ppt课件（一）跨国公司的定义（一）跨国公司的定义跨国公司跨国公司必须具备的三要素：必须具备的三要素：1.1.跨国公司必须是跨国公司必须是一个工商企业一个工商企业。组成。组成企业的实体必须在两个或两个以上的国家企业的实体必须在两个或两个以上的国家从事经营，而不论其采用何种法律形式和从事经营，而不论其采用何种法律形式和在哪一经济部门经营；在哪一经济部门经营；2.2.企业须有企业须有一个中央决策体系一个中央决策体系，有共同，有共同的政策，它应反映企业的全球战略目标；的政策，它应反映企业的全球战略目标；3.3.企业的各个实体企业的各个实体分享资源、信息，并分享资源、信息，并分担责任。分担责任。5ppt课件思考：子公司与分公司是否有区别？组织形式：通常由母公司、子公司、分公司三种基本单位构成。vv3 3 3 3、分公司分公司分公司分公司（BranchBranchBranchBranch）受母公司委托代表母公司在东道）受母公司委托代表母公司在东道）受母公司委托代表母公司在东道）受母公司委托代表母公司在东道国进行业务活动的国进行业务活动的国进行业务活动的国进行业务活动的非独立经济组织非独立经济组织非独立经济组织非独立经济组织vv 无独立名称，非法人，不可独立从事融资活动无独立名称，非法人，不可独立从事融资活动无独立名称，非法人，不可独立从事融资活动无独立名称，非法人，不可独立从事融资活动vv 资产全部属于母公司，债务全部由母公司承担资产全部属于母公司，债务全部由母公司承担资产全部属于母公司，债务全部由母公司承担资产全部属于母公司，债务全部由母公司承担vv2 2 2 2、子公司子公司子公司子公司（SubsidiarySubsidiarySubsidiarySubsidiary）受母公司直接控制，在法律上）受母公司直接控制，在法律上）受母公司直接控制，在法律上）受母公司直接控制，在法律上具有具有具有具有独立法人地位独立法人地位独立法人地位独立法人地位的公司。的公司。的公司。的公司。vv 独立的法人组织独立的法人组织独立的法人组织独立的法人组织vv独立核算，自负盈亏独立核算，自负盈亏独立核算，自负盈亏独立核算，自负盈亏vv 经营管理自主权较大，能独立召开股东大会和董事会经营管理自主权较大，能独立召开股东大会和董事会经营管理自主权较大，能独立召开股东大会和董事会经营管理自主权较大，能独立召开股东大会和董事会vv1 1 1 1、母公司母公司母公司母公司（Parent CompanyParent CompanyParent CompanyParent Company）通过直接投资而取得一家或）通过直接投资而取得一家或）通过直接投资而取得一家或）通过直接投资而取得一家或数家公司的公司，一般起主导地位。数家公司的公司，一般起主导地位。数家公司的公司，一般起主导地位。数家公司的公司，一般起主导地位。6ppt课件（二）跨国公司的界定标准（二）跨国公司的界定标准v（1 1）结结构构标标准准(Structural(Structural CriteriaCriteria）：采采用用“地地区区分分布布”、“生生产产或或服服务务设设施施”、“所所有有权权”等作为划分标准的，都属于结构性标准。等作为划分标准的，都属于结构性标准。v 普普遍遍使使用用的的权权威威性性标标准准是是国国际际货货币币基基金金组组织织提提出出的的“跨跨国国公公司司控控制制境境外外企企业业所所有有权权的的合合理标准理标准不得低于不得低于25%25%”v（2 2）营营业业标标准准(Performance Performance Characteristics Characteristics Criteria)Criteria)：主主要要以以在在国国外外的的生生产产、销销售售、盈盈利利，或或资资产产等等绝绝对对额额或或相相对对数数作作为为标标准准，但但金金额额或或百百分分比比的的具具体体数数据据应应该该是是多多少少，则则无无统统一一的的说说法法 7ppt课件若干跨国公司若干跨国公司“跨国度跨国度”（Transnationlity Transnationlity Index,2004Index,2004）公司名称公司名称母国母国所在行业所在行业国外资产国外资产比例比例国外销售国外销售比例比例国外雇员国外雇员人数比例人数比例跨国度跨国度Thomson Thomson CorporationCorporation加拿大加拿大媒体媒体97.997.996.896.897.397.397.397.3CRH PicCRH Pic爱尔兰爱尔兰木材，建材木材，建材销售销售94.094.093.793.795.895.894.594.5雀巢雀巢瑞士瑞士食品饮料食品饮料85.085.098.398.397.397.393.593.5沃达丰沃达丰英国英国通讯通讯95.895.885.385.386.186.187.187.1Alcan Alcan IncInc加拿大加拿大金属与金属金属与金属产品产品76.376.394.094.086.686.685.685.6Koninklijke Koninklijke AholdAhold美国美国/荷兰荷兰零售零售87.487.480.080.089.289.285.685.6菲利普菲利普荷兰荷兰电子电子72.572.596.096.083.483.484.084.0北电网络北电网络加拿大加拿大通讯通讯81.681.694.294.273.773.783.283.2联合利华联合利华英国英国/荷兰荷兰83.283.288.588.576.776.782.882.8英国石油英国石油英国英国石油石油80.080.081.581.583.183.181.581.58ppt课件v（3 3）行为标准）行为标准(BehavioralCharacteristics Criteria)(BehavioralCharacteristics Criteria)：行为标准是指企业在经营和决策时的：行为标准是指企业在经营和决策时的心态、心态、思维方法和战略取向。思维方法和战略取向。v 跨国公司应实行全球化经营战略，以跨国公司应实行全球化经营战略，以全球范围内利润最大化为目标全球范围内利润最大化为目标，而不是局限，而不是局限于某地区市场的盈亏得失。于某地区市场的盈亏得失。（二）跨国公司的界定标准（二）跨国公司的界定标准9ppt课件二、跨国公司的经营特点二、跨国公司的经营特点v(一一)跨国公司以跨国公司以对外直接投资为主要扩张手段对外直接投资为主要扩张手段v 直接投资（直接投资（Foreign Direct Investment，FDI)：是指投资者为获得持久利益，到国外经：是指投资者为获得持久利益，到国外经营企业投资，以获得发言权。营企业投资，以获得发言权。v 不同区位上的不同经营实体，之所以能成不同区位上的不同经营实体，之所以能成为跨国公司的有机组成部分，就是对外直接投为跨国公司的有机组成部分，就是对外直接投资做纽带。资做纽带。10ppt课件v（二）跨国公司拥有（二）跨国公司拥有全球化战略目标全球化战略目标v 跨国公司有着全球性的战略目标和战略跨国公司有着全球性的战略目标和战略部署，总部根据自己的全球战略目标，在全部署，总部根据自己的全球战略目标，在全球范围进行合理的分工、组织生产和销售。球范围进行合理的分工、组织生产和销售。v 全球战略是跨国公司的全球战略是跨国公司的灵魂灵魂。二、跨国公司的经营特点二、跨国公司的经营特点11ppt课件v（三）跨国公司采取（三）跨国公司采取一体化的经营方式一体化的经营方式v 包括组织结构的一体化、行为规范包括组织结构的一体化、行为规范的一体化、生产经营活动的一体化，资源的一体化、生产经营活动的一体化，资源机会责任风险一体化。机会责任风险一体化。v（四）跨国公司推广（四）跨国公司推广灵活多样的经营政策灵活多样的经营政策v 跨国公司会根据东道国具体情况，跨国公司会根据东道国具体情况，制定灵活经营策略。产品也是多样化的。制定灵活经营策略。产品也是多样化的。二、跨国公司的经营特点二、跨国公司的经营特点12ppt课件v（五）跨国公司采取（五）跨国公司采取集中化管理体制集中化管理体制v 跨国公司管理体制原则上都是集中决策、跨国公司管理体制原则上都是集中决策、分散经营。分散经营。v 一方面，通过分级计划管理落实公司全一方面，通过分级计划管理落实公司全球战略安排；另一方面通过互通情报、内部球战略安排；另一方面通过互通情报、内部贸易来共担风险。贸易来共担风险。二、跨国公司的经营特点二、跨国公司的经营特点13ppt课件v（六）跨国公司具备领先的（六）跨国公司具备领先的技术创新能力技术创新能力v 大型跨国公司是当代技术创新与技大型跨国公司是当代技术创新与技术进步的主要力量，体现在其雄厚的技术术进步的主要力量，体现在其雄厚的技术优势和研发能力。据统计，世界研发投入优势和研发能力。据统计，世界研发投入最多的最多的700700家公司中，家公司中，98%98%是跨国公司，这是跨国公司，这些公司的研发投入占世界商业性研发投入些公司的研发投入占世界商业性研发投入的的69%69%。三、跨国公司的经营特点三、跨国公司的经营特点14ppt课件研发投入（亿美元）研发投入（亿美元）研发投入（亿美元）研发投入（亿美元）福特汽车公司福特汽车公司72西门子西门子57西班牙西班牙68比利时比利时55中国台湾省中国台湾省65通用汽车通用汽车54瑞士瑞士63以色列以色列54戴姆勒戴姆勒克莱斯勒克莱斯勒59辉瑞制药辉瑞制药48跨国公司与国家或地区研发投入对比表跨国公司与国家或地区研发投入对比表15ppt课件三、跨国公司的经营特点三、跨国公司的经营特点 20 20世纪世纪8080年代出现的新特点：年代出现的新特点：（1）美国既是世界最大的对外直接投资国，又是最大的接受对外直接投资的东道国；（2）服务业跨国公司迅速发展；（3）跨国的经营策略发生变化。主要包括：混合经营走向专业经营；公司间的战略联盟；利润的再投入等。16ppt课件17ppt课件 一、内部贸易内涵一、内部贸易内涵 跨国公司内部贸易（跨国公司内部贸易（Intra-firm TradeIntra-firm Trade）是指跨）是指跨国公司国公司母公司与国外子公司之间，以及子公司相互之母公司与国外子公司之间，以及子公司相互之间间，在，在产品、技术、服务和无形资产产品、技术、服务和无形资产（如品牌商标）（如品牌商标）等方面的交易活动。等方面的交易活动。20 20世纪世纪7070年代，跨国公司内部贸易仅占世界贸易年代，跨国公司内部贸易仅占世界贸易的的1/51/5，2020世纪世纪9090年代升至年代升至1/31/3，当今世界贸易总量的，当今世界贸易总量的近近80%80%为跨国公司内部贸易。为跨国公司内部贸易。第二节第二节.跨国公司内部贸易跨国公司内部贸易18ppt课件1、跨国公司国际分工的深化，是内部贸易、跨国公司国际分工的深化，是内部贸易的主要原因：的主要原因：跨国公司从全球市场角度配置资源，不同国外子公司在跨国跨国公司从全球市场角度配置资源，不同国外子公司在跨国生产经营活动中有不同分工。生产经营活动中有不同分工。19ppt课件 2 2、内部交易在交易方式和交易动机上，、内部交易在交易方式和交易动机上，与正常的国际贸易相去甚远：与正常的国际贸易相去甚远：交易价格：交易价格：不是由国际市场供需关系所决定的，不是由国际市场供需关系所决定的，而是由公司内部自定。而是由公司内部自定。交易动机：交易动机：不是以一次性交易赢利为基础，是实不是以一次性交易赢利为基础，是实现跨国公司经营管理的一种形式现跨国公司经营管理的一种形式 因此跨国公司内部交易是把世界市场通过企业跨因此跨国公司内部交易是把世界市场通过企业跨国化的组织机构内部化了。国化的组织机构内部化了。20ppt课件二、跨国公司内部贸易的特征二、跨国公司内部贸易的特征跨国公司的内部贸易是一种特殊的国际贸易，跨国公司的内部贸易是一种特殊的国际贸易，一般具有如下特征：一般具有如下特征：1 1、较强的隐蔽性、较强的隐蔽性 内部贸易的动机就是避开外部市场。因此，内部贸易的动机就是避开外部市场。因此，跨国公司把内部贸易资料看成公司机密，透明度跨国公司把内部贸易资料看成公司机密，透明度很低。很低。21ppt课件2、内部贸易采取、内部贸易采取“转移价格转移价格”。转移价格是指：在母公司与子公司、子公转移价格是指：在母公司与子公司、子公司与子公司之间交换商品和劳务的司与子公司之间交换商品和劳务的交易价格交易价格。这种价格不是按照生产成本和正常的营业这种价格不是按照生产成本和正常的营业利润，或国际市场价格定价，而是按照母公司利润，或国际市场价格定价，而是按照母公司全球战略，全球战略，人为人为地加以确定地加以确定。22ppt课件3、内部贸易不转移商品所有权或不完全、内部贸易不转移商品所有权或不完全转移所有权。转移所有权。内部贸易，交易行为实际上是同一个内部贸易，交易行为实际上是同一个所有者。所有者。（商品的所有权，只是在母公司和子商品的所有权，只是在母公司和子公司或子公司之间，内部移动，并没有超公司或子公司之间，内部移动，并没有超出跨国公司的体系出跨国公司的体系.）23ppt课件4、内部贸易实行计划性管理、内部贸易实行计划性管理内部贸易的商品数量、商品结构内部贸易的商品数量、商品结构以及地理流向等，受母公司战略计划以及地理流向等，受母公司战略计划的控制和调节的控制和调节。24ppt课件5.内部贸易的结构特点内部贸易的结构特点v （1 1）在）在研发密集度较高的产业部门研发密集度较高的产业部门中占比高，中占比高，对对3232个国家不同行业跨国公司的调研显示：个国家不同行业跨国公司的调研显示：v 母公司内部出口贸易占总出口的比重，计算母公司内部出口贸易占总出口的比重，计算机行业为机行业为91.3%91.3%，汽车业，汽车业62.4%62.4%，机械业，机械业52.6%52.6%，石油业石油业51%51%，电子业，电子业36.5%36.5%，医药化工，医药化工35%35%，纺织，纺织业业12.8%12.8%，食品业，食品业9.8%9.8%，造船业，造船业8.8%8.8%。25ppt课件5.内部贸易的结构特点内部贸易的结构特点v 技术密集程度和内部贸易规模呈正比，技术密集程度和内部贸易规模呈正比，原因：原因：v 对中间投入品的专业化要求高，难以在市对中间投入品的专业化要求高，难以在市场上找到相符的产品，只能公司内部生产；场上找到相符的产品，只能公司内部生产；v 另外此类产品加工工序多包涵专利信息，另外此类产品加工工序多包涵专利信息，内部贸易可防止专利信息泄露内部贸易可防止专利信息泄露26ppt课件5.内部贸易的结构特点内部贸易的结构特点v（2 2）产品构成主要是）产品构成主要是待售的最终产品待售的最终产品v 研究表明，公司贸易的内部化率与产品研究表明，公司贸易的内部化率与产品的加工程度成正比关系的加工程度成正比关系v 这反映了跨国公司全球一体化的生产特这反映了跨国公司全球一体化的生产特点，利用发展中国家的成本优势安排生产，点，利用发展中国家的成本优势安排生产，将最终产品返销回母公司将最终产品返销回母公司27ppt课件5.内部贸易的结构特点内部贸易的结构特点v（3 3）制造业的内部贸易重要性更大）制造业的内部贸易重要性更大v按行业划分的美国公司内贸易（按行业划分的美国公司内贸易（20062006）采矿业采矿业制造业制造业批发贸批发贸易易信息信息产业产业专业、科技专业、科技服务业服务业其他产业其他产业母公司对海外子母公司对海外子公司出口公司出口863181251749955453197866母公司对海外子母公司对海外子公司进口公司进口123721606518438571307328ppt课件1.按贸易主体分按贸易主体分母公司与子公司之间的交易母公司与子公司之间的交易子公司与子公司之间的交易子公司与子公司之间的交易2.按贸易性质分按贸易性质分投资性内部贸易（技术及设备物品）投资性内部贸易（技术及设备物品）经营性内部贸易经营性内部贸易管理性内部贸易（会计、法律、宣管理性内部贸易（会计、法律、宣传等跨国开展）传等跨国开展）三、跨国公司内贸易的分类三、跨国公司内贸易的分类29ppt课件三、跨国公司内贸易的分类三、跨国公司内贸易的分类从企业跨国经营的发展历程来看，其从企业跨国经营的发展历程来看，其内部贸易大体要经历内部贸易大体要经历简单内部贸易、纵向简单内部贸易、纵向内部贸易、横向内部贸易、混合内部贸易、内部贸易、横向内部贸易、混合内部贸易、战略联盟内部贸易战略联盟内部贸易五个阶段。五个阶段。30ppt课件第一阶段，简单内部贸易阶段。第一阶段，简单内部贸易阶段。企业进行跨国化经营之初，一般其海外投企业进行跨国化经营之初，一般其海外投资的规模和范围有限，海外分支机构的数量很资的规模和范围有限，海外分支机构的数量很少，除母公司向海外子公司提供进行开采、生少，除母公司向海外子公司提供进行开采、生产等所必需的投入品外，子公司还向母公司提产等所必需的投入品外，子公司还向母公司提供各种产出品，如石油、矿产品、农副产品等。供各种产出品，如石油、矿产品、农副产品等。这两种情况是初始的、最为简单的内部贸易这两种情况是初始的、最为简单的内部贸易。三、跨国公司内贸易的分类三、跨国公司内贸易的分类31ppt课件 第二阶段，纵向内部贸易阶段。第二阶段，纵向内部贸易阶段。也就是说，在跨国公司内部，一企业也就是说，在跨国公司内部，一企业的产出构成另一企业的投入。这种纵的产出构成另一企业的投入。这种纵向内部贸易是跨国公司实施垂直一体向内部贸易是跨国公司实施垂直一体化的主要内容。化的主要内容。三、跨国公司内贸易的分类三、跨国公司内贸易的分类32ppt课件v纵向一体化又叫垂直一体化纵向一体化又叫垂直一体化，指企业将生产与，指企业将生产与原料供应，或者生产与产品销售联合在一起的战略原料供应，或者生产与产品销售联合在一起的战略形式，是企业在两个可能的方向上扩展现有经营业形式，是企业在两个可能的方向上扩展现有经营业务的一种发展战略。务的一种发展战略。v 前向一体化战略是企业自行对本公司产品做进前向一体化战略是企业自行对本公司产品做进一步深加工。一步深加工。v 后向一体化则是企业自己供应生产现有产品或后向一体化则是企业自己供应生产现有产品或服务所需要的全部或部分原材料或半成品。服务所需要的全部或部分原材料或半成品。33ppt课件第三阶段，横向内部贸易阶段。在第三阶段，横向内部贸易阶段。在跨国公跨国公司总部统一领导下，各个海外分支机构生产不司总部统一领导下，各个海外分支机构生产不同的产品。由以上各种水平分工而产生的各子同的产品。由以上各种水平分工而产生的各子公司之间的产品交叉销售是一种横向内部贸易，公司之间的产品交叉销售是一种横向内部贸易，这种横向内部贸易是跨国公司实施水平一体化这种横向内部贸易是跨国公司实施水平一体化的主要内容和支持性因素。的主要内容和支持性因素。三、跨国公司内贸易的分类三、跨国公司内贸易的分类34ppt课件第四阶段，混合内部贸易阶段。第四阶段，混合内部贸易阶段。实际实际上，当跨国公司发展到相当的规模和水平上，当跨国公司发展到相当的规模和水平时，以上三种内部贸易模式将同时存在。时，以上三种内部贸易模式将同时存在。混合内部贸易是跨国公司实施全球一体化混合内部贸易是跨国公司实施全球一体化经营和全球战略的粘合剂，经营和全球战略的粘合剂，它使跨国公司它使跨国公司内部贸易发展到了极点。内部贸易发展到了极点。三、跨国公司内贸易的分类三、跨国公司内贸易的分类35ppt课件第五阶段，战略联盟内部贸易阶段。第五阶段，战略联盟内部贸易阶段。国际战略联盟的产生，使一般的跨国公司国际战略联盟的产生，使一般的跨国公司内部贸易发生了变异。这种变异的程度依内部贸易发生了变异。这种变异的程度依战略联盟内各跨国公司的联合形式及关系战略联盟内各跨国公司的联合形式及关系程度而定。程度而定。三、跨国公司内贸易的分类三、跨国公司内贸易的分类36ppt课件37ppt课件v 四、内部贸易的动因四、内部贸易的动因1 1 1 1、降低国际市场不完全性带来的交易成本、降低国际市场不完全性带来的交易成本、降低国际市场不完全性带来的交易成本、降低国际市场不完全性带来的交易成本（搜寻费（搜寻费（搜寻费（搜寻费用、谈判费用、监督费用）用、谈判费用、监督费用）用、谈判费用、监督费用）用、谈判费用、监督费用）2 2 2 2、消除外部市场的不确定、消除外部市场的不确定、消除外部市场的不确定、消除外部市场的不确定 外部市场不完全性造成了经营不确定性风险。外部市场不完全性造成了经营不确定性风险。外部市场不完全性造成了经营不确定性风险。外部市场不完全性造成了经营不确定性风险。市场不完全性主要是中间产品市场（如半成品及技术、市场不完全性主要是中间产品市场（如半成品及技术、市场不完全性主要是中间产品市场（如半成品及技术、市场不完全性主要是中间产品市场（如半成品及技术、信息渠道、营销技巧、管理方式）经营风险包括投入信息渠道、营销技巧、管理方式）经营风险包括投入信息渠道、营销技巧、管理方式）经营风险包括投入信息渠道、营销技巧、管理方式）经营风险包括投入供给数量、质量和价格的不确定。供给数量、质量和价格的不确定。供给数量、质量和价格的不确定。供给数量、质量和价格的不确定。38ppt课件vv4 4 4 4、防止技术优势的消失、防止技术优势的消失、防止技术优势的消失、防止技术优势的消失vv 技术垄断是跨国公司的特有优势，也是其存在和发展的技术垄断是跨国公司的特有优势，也是其存在和发展的技术垄断是跨国公司的特有优势，也是其存在和发展的技术垄断是跨国公司的特有优势，也是其存在和发展的关键。在外部转移知识产权效率低，而且可能泄露技术秘密、关键。在外部转移知识产权效率低，而且可能泄露技术秘密、关键。在外部转移知识产权效率低，而且可能泄露技术秘密、关键。在外部转移知识产权效率低，而且可能泄露技术秘密、买方的不确定性以及仿制问题买方的不确定性以及仿制问题买方的不确定性以及仿制问题买方的不确定性以及仿制问题vv 跨国公司拥有的技术水平越高，内部贸易比重越大。跨国公司拥有的技术水平越高，内部贸易比重越大。跨国公司拥有的技术水平越高，内部贸易比重越大。跨国公司拥有的技术水平越高，内部贸易比重越大。vv5 5 5 5、利用转移价格，获取高额利益、利用转移价格，获取高额利益、利用转移价格，获取高额利益、利用转移价格，获取高额利益vv 内部贸易可以充分利用转移定价攫取高额利润并规避风内部贸易可以充分利用转移定价攫取高额利润并规避风内部贸易可以充分利用转移定价攫取高额利润并规避风内部贸易可以充分利用转移定价攫取高额利润并规避风险。通过转移高价和转移低价使整个公司的经营活动在全球战险。通过转移高价和转移低价使整个公司的经营活动在全球战险。通过转移高价和转移低价使整个公司的经营活动在全球战险。通过转移高价和转移低价使整个公司的经营活动在全球战略目标指导下实现内部交换。略目标指导下实现内部交换。略目标指导下实现内部交换。略目标指导下实现内部交换。vv6 6 6 6、增强子公司实力、增强子公司实力、增强子公司实力、增强子公司实力vv 通过内部价格，来提高其子公司的市场竞争优势，如低通过内部价格，来提高其子公司的市场竞争优势，如低通过内部价格，来提高其子公司的市场竞争优势，如低通过内部价格，来提高其子公司的市场竞争优势，如低价向子公司提供原料、中间产品或产成品，贴补，等等。价向子公司提供原料、中间产品或产成品，贴补，等等。价向子公司提供原料、中间产品或产成品，贴补，等等。价向子公司提供原料、中间产品或产成品，贴补，等等。39ppt课件v五、内部贸易对国际贸易的影响五、内部贸易对国际贸易的影响vv跨国公司内部贸易，表面上表现为跨国公司内部贸易，表面上表现为东道国的进出口东道国的进出口，实际上与东道国关系不，实际上与东道国关系不大：大：v v因此因此 v 跨国公司内部贸易，改变了各跨国公司内部贸易，改变了各国贸易顺差与逆差的含义国贸易顺差与逆差的含义,掩盖了国际掩盖了国际贸易中各国的真实的贸易关系。贸易中各国的真实的贸易关系。40ppt课件美国越来越多的劳动密集型产业和加工环美国越来越多的劳动密集型产业和加工环节通过节通过FDIFDI被转移到了中国被转移到了中国,把原本由美国生产把原本由美国生产的大量商品，转化为中国子公司的巨额生产和的大量商品，转化为中国子公司的巨额生产和出口出口,扩大了中美贸易之间的差额。扩大了中美贸易之间的差额。如耐克公司在中国设有如耐克公司在中国设有1010余家鞋余家鞋厂厂,90%90%以上返销美国。以上返销美国。41ppt课件v 2013201320132013年，我国进出口总值首次突破年，我国进出口总值首次突破年，我国进出口总值首次突破年，我国进出口总值首次突破4 4 4 4万亿美元，万亿美元，万亿美元，万亿美元，超过美国成为超过美国成为超过美国成为超过美国成为世界最大货物贸易国世界最大货物贸易国世界最大货物贸易国世界最大货物贸易国。v 但真实的状况是但真实的状况是但真实的状况是但真实的状况是“顺差在中国，利润却在国外顺差在中国，利润却在国外顺差在中国，利润却在国外顺差在中国，利润却在国外”。通过加工贸易、转口贸易、跨国公司内部贸易。通过加工贸易、转口贸易、跨国公司内部贸易。通过加工贸易、转口贸易、跨国公司内部贸易。通过加工贸易、转口贸易、跨国公司内部贸易等途径，等途径，等途径，等途径，通过高价格进口原材料和零部件，低价格通过高价格进口原材料和零部件，低价格出口整机产品，使我国利润大量转移境外。出口整机产品，使我国利润大量转移境外。v 经济全球化早已改变了国际贸易模式，如今一经济全球化早已改变了国际贸易模式，如今一经济全球化早已改变了国际贸易模式，如今一经济全球化早已改变了国际贸易模式，如今一国贸易的真实情况并非体现在规模和速度上，而是国贸易的真实情况并非体现在规模和速度上，而是国贸易的真实情况并非体现在规模和速度上，而是国贸易的真实情况并非体现在规模和速度上，而是更集中反映在一国所创造的增加值上。更集中反映在一国所创造的增加值上。更集中反映在一国所创造的增加值上。更集中反映在一国所创造的增加值上。42ppt课件v小小结结v跨国公司利用不同地区的资源优势，跨国公司利用不同地区的资源优势，按价值链全球分工协作，推行制造零部按价值链全球分工协作，推行制造零部件、集中装配、定向销售的策略，使得件、集中装配、定向销售的策略，使得跨国公司内部贸易迅速发展。跨国公司内部贸易迅速发展。v 通过通过“自由市场自由市场”按照公平条按照公平条件进行的传统国际分工与国际贸易，件进行的传统国际分工与国际贸易，大部分已被内部贸易所替代。大部分已被内部贸易所替代。43ppt课件v第第三三节节 跨跨国国公公司司转转移移价价格格概概述述v一、转移定价的含义（一、转移定价的含义（Transfer price)v 又称转移价格、划拨价格。又称转移价格、划拨价格。vv 定定义义：跨跨国国公公司司母母公公司司与与子子公公司司、子子公公司司与子公司之间的内部商品与劳务交易价格。与子公司之间的内部商品与劳务交易价格。vv 包包括括:货货物物价价格格、特特许许权权使使用用费费、贷贷款款利息、租金、服务费。利息、租金、服务费。v 44ppt课件 例如：一家在华外商直接投资企业，从例如：一家在华外商直接投资企业，从母公司购买原材料，加工成终极产品后，母公司购买原材料，加工成终极产品后，返销其母公司。返销其母公司。这样的交易，就是这样的交易，就是内部贸易内部贸易；交易过程中的价格，就是交易过程中的价格，就是转移价格转移价格。45ppt课件v二、跨国公司转移定价两个途径：二、跨国公司转移定价两个途径：v1 1、利用、利用税率差距税率差距，直接避税，直接避税v2 2、利用、利用避税港子公司，避税港子公司，间接避税间接避税46ppt课件跨国公司运用转移定价原理（一）跨国公司运用转移定价原理（一）47ppt课件vv利用避税港子公司，间接避税利用避税港子公司，间接避税v 避税港特点：避税港特点：v1 1、无税或低税，特别是所得税和资本利得税；、无税或低税，特别是所得税和资本利得税；v2 2、实行僵硬的银行或商务保密法，为当事人、实行僵硬的银行或商务保密法，为当事人保密，不得通融；保密，不得通融；v3 3、外汇开放，资金来去自由。、外汇开放，资金来去自由。v跨国公司运用转移定价原理（二）跨国公司运用转移定价原理（二）vv48ppt课件 亚洲富豪李嘉诚重组旗下两家集团，并把重亚洲富豪李嘉诚重组旗下两家集团，并把重组后的企业注册地点从香港迁移至组后的企业注册地点从香港迁移至开曼群岛开曼群岛,称称此举只是为做生意方便。此举只是为做生意方便。其实，开曼群岛早已成为中国企业一个重要其实，开曼群岛早已成为中国企业一个重要“落户地落户地”。从地产界的碧桂园、世茂地产，到。从地产界的碧桂园、世茂地产，到运动品牌李宁、安踏，再到阿里巴巴、百度等互运动品牌李宁、安踏，再到阿里巴巴、百度等互联网巨头，许多国人耳熟能详的公司，都是开曼联网巨头，许多国人耳熟能详的公司，都是开曼群岛的注册企业。群岛的注册企业。49ppt课件v 避税港避税港避税港避税港“纸上公司纸上公司纸上公司纸上公司”C C，从关联企业，从关联企业，从关联企业，从关联企业B B低价购入原材料，然低价购入原材料，然低价购入原材料，然低价购入原材料，然后高价出售给后高价出售给后高价出售给后高价出售给A A；待；待；待；待A A生产成品后，生产成品后，生产成品后，生产成品后，C C又以低价购进又以低价购进又以低价购进又以低价购进A A的产品，的产品，的产品，的产品，转手高价出售给转手高价出售给转手高价出售给转手高价出售给B B。vv但：但：但：但：原材料与产成品的物流，仅在原材料与产成品的物流，仅在原材料与产成品的物流，仅在原材料与产成品的物流，仅在A A、B B之间进行。之间进行。之间进行。之间进行。vv 跨国公司通过转移定价，将跨国公司通过转移定价，将跨国公司通过转移定价，将跨国公司通过转移定价，将A A和和和和B B子公司利润留存在避税港。子公司利润留存在避税港。子公司利润留存在避税港。子公司利润留存在避税港。原材料物流原材料物流最终产品物流最终产品物流低价购进低价购进最终产品最终产品高价售出最终产品高价售出高价售出原材料原材料低价购进低价购进原材料原材料vv避税地子公避税地子公避税地子公避税地子公司司司司50ppt课件v 三、跨国公司实施转移价格的动机三、跨国公司实施转移价格的动机v 通过转移价格可以达到：通过转移价格可以达到：v 调调节节利利润润、逃逃避避税税收收、减减少少和和避避免免各各类类风风险险，进进而而达达到到对对公公司司进进行行战略性总体调控的目的。战略性总体调控的目的。51ppt课件v （一）、避税（一）、避税v1.1.减轻所得税负担减轻所得税负担v 各各国国政政府府制制定定的的税税率率具具差差异异，转转移移价价格格的的基基本本原原则则是是从从高高税税率率转转移移到到低低税税率的地方，降低纳税数额。率的地方，降低纳税数额。v 例例如如，香香港港所所得得税税的的税税率率是是17.5%17.5%，美美国国为为30%-40%30%-40%，而而内内地地实实际际税税率率为为24%24%。vv52ppt课件v 2 2、减轻关税：、减轻关税：v 在在关关税税从从价价计计征征情情况况下下，如如果果跨跨国国公公司司能能使使报报关关的的金金额额减减少少，即即降降低低纳纳税税的的税税基基，则则可以少交纳关税。可以少交纳关税。vv 一一些些国国家家征征收收较较高高的的关关税税,这这就就增增加加了了子子公公司司进进口口原原材材料料和和零零部部件件的的费费用用,由由此此将将削削弱弱子子公公司司产产品品竞竞争争力力。通通过过转转移移价价格格就就可可减减轻轻关关税税(主要是进口税主要是进口税)负担负担,从而减少公司总体的税额。从而减少公司总体的税额。53ppt课件v 利用关税同盟规避关税利用关税同盟规避关税vv 欧盟规定：若商品是在欧共体国家以外生产欧盟规定：若商品是在欧共体国家以外生产欧盟规定：若商品是在欧共体国家以外生产欧盟规定：若商品是在欧共体国家以外生产,由一成员国运往另一成员国由一成员国运往另一成员国由一成员国运往另一成员国由一成员国运往另一成员国,必须缴纳关税；如果商必须缴纳关税；如果商必须缴纳关税；如果商必须缴纳关税；如果商品价值的品价值的品价值的品价值的50%50%50%50%以上是在成员国中增值的，由一成员国以上是在成员国中增值的，由一成员国以上是在成员国中增值的，由一成员国以上是在成员国中增值的，由一成员国运往另一成员国时可免予缴纳关税。运往另一成员国时可免予缴纳关税。运往另一成员国时可免予缴纳关税。运往另一成员国时可免予缴纳关税。vv 如果中国跨国企业，把半成品运往设在法国如果中国跨国企业，把半成品运往设在法国如果中国跨国企业，把半成品运往设在法国如果中国跨国企业，把半成品运往设在法国的子公司，制成成品后在贸易区内销售，则可人为的子公司，制成成品后在贸易区内销售，则可人为的子公司，制成成品后在贸易区内销售，则可人为的子公司，制成成品后在贸易区内销售，则可人为调低半成品销价，使其符合调低半成品销价，使其符合调低半成品销价，使其符合调低半成品销价，使其符合50%50%50%50%在法国增值的目的，在法国增值的目的，在法国增值的目的，在法国增值的目的，从而规避其在贸易区关税。从而规避其在贸易区关税。从而规避其在贸易区关税。从而规避其在贸易区关税。54ppt课件v （二）调节利润（二）调节利润v 跨跨国国公公司司为为了了达达到到某某种种目目标标，可可以以利利用用转转移移定定价价，对对各各海海外外子子公公司司帐帐面面利利润润进进行行高高或或低低的的调节：调节：55ppt课件v 跨国公司调节利润的目标，可能是：跨国公司调节利润的目标，可能是：vv 1 1、创创造造子子公公司司生生存存条条件件，占占领领东东道道国国市场市场vv 跨跨国国公公司司拟拟占占领领某某一一新新市市场场，利利用用转转移移低低价为子公司供应原料、中间产品和服务。价为子公司供应原料、中间产品和服务。vv 从从而而:该该子子公公司司以以较较低低的的成成本本生生产产出出最最终终产品，在当地市场具备强劲的价格竞争力产品，在当地市场具备强劲的价格竞争力56ppt课件v 2 2、缓解与东道国利益冲突、缓解与东道国利益冲突vv 当当海海外外子子公公司司经经营营利利润润较较高高时时，往往往往会会引引起起所所在在国国政政府府反反感感，或或引引发发当当地地企业和民间消费者的嫉妒心理；企业和民间消费者的嫉妒心理；vv 因因此此，通通过过转转移移定定价价降降低低子子公公司司的的盈利水平，缓解与东道国利益冲突。盈利水平，缓解与东道国利益冲突。57ppt课件v （三）、调节资金（三）、调节资金v 跨跨国国公公司司采采取取转转移移定定价价，将将海海外外公公司司的的有有关关收收益益或或资资金金汇汇出出所所在在国国，以以规规避避风险：风险：vv 1 1、避免东道国没收资产的风险、避免东道国没收资产的风险vv 2 2、避免外汇风险、避免外汇风险 vv 3 3、突破东道国外汇管制、突破东道国外汇管制58ppt课件v实行外汇管制的国家往往会对外国公司汇出利实行外汇管制的国家往往会对外国公司汇出利润有时间和数量限制润有时间和数量限制,跨国公司通常采取提高进口货跨国公司通常采取提高进口货价的办法价的办法,增加向国外汇款增加向国外汇款,并在预测东道国政局不并在预测东道国政局不稳、政策变化、汇率变动时也可用同样的方法抽回稳、政策变化、汇率变动时也可用同样的方法抽回资金和利润。资金和利润。v 此外此外,当一国货币即将贬值时当一国货币即将贬值时,设在该国的子公设在该国的子公司尽力提高转移价格以利于利润和其他现款从那个司尽力提高转移价格以利于利润和其他现款从那个国家转移到国外。当一国实行物价管制时国家转移到国外。当一国实行物价管制时,跨国公司跨国公司通过操纵调拨价格通过操纵调拨价格,以达到抬高价格增加利润的目的。以达到抬高价格增加利润的目的。59ppt课件跨国公司的转移价格问题跨国公司的转移价格问题跨国公司的转移价格策略跨国公司的转移价格策略跨国公司高价转让的情况跨国公司高价转让的情况跨国公司低价转让的情况跨国公司低价转让的情况1、存在当地合资或合作方、存在当地合资或合作方2、东道国存在政治风险、东道国存在政治风险3、存在外汇和利润汇出限制、存在外汇和利润汇出限制4、存在以产品成本为基础的最终产品、存在以产品成本为基础的最终产品 价价 格限制格限制5、工会可能要求提高工资待遇、工会可能要求提高工资待遇6、子公司的高盈利可能诱使竞争者进、子公司的高盈利可能诱使竞争者进 入入1、较低的所得税、较低的所得税2、较高的从价关税、较高的从价关税3、当地市场竞争激烈、当地市场竞争激烈4、需要改善子公司财务形象，以争、需要改善子公司财务形象，以争取取 获得当地贷款或其它优惠获得当地贷款或其它优惠5、较低的通货膨胀率、较低的通货膨胀率6、政府对进口商品实施配额管理、政府对进口商品实施配额管理7、存在出口补贴或退税等优惠政策、存在出口补贴或退税等优惠政策60ppt课件四四、转转移移价价格格对对发发展展中中国国家家的的影影响响以中国为例以中国为例减少我减少我国税收国税收收入收入降低我国降低我国引进外资引进外资的关联效的关联效应应转移利润，转移利润，造成外资企造成外资企业亏损，我业亏损，我方利益受损方利益受损61ppt课件（一）减少我国税收收入（一）减少我国税收收入 跨国公司利用转移定价，低价向子公司提供原材料与跨国公司利用转移定价，低价向子公司提供原材料与中间产品，中间产品，减少我国海关关税，造成国内税收的流失。减少我国海关关税，造成国内税收的流失。比如河北一家食品公司，比如河北一家食品公司，20052005年主营产品的内销价格年主营产品的内销价格为为7171元元/箱，但出口价格仅却为箱，但出口价格仅却为3636元元/箱；山东一家制药公司通箱；山东一家制药公司通过境外母公司直接定价的方式，将出口产品单价定为比国内同过境外母公司直接定价的方式，将出口产品单价定为比国内同类产品平均价格低类产品平均价格低4040元，以此来减少销售收入、变相将实际利元，以此来减少销售收入、变相将实际利润转移出境。在当前形势下，企业的上述行为不仅会成为资金润转移出境。在当前形势下，企业的上述行为不仅会成为资金外逃的通道，造成国家税收的流失，还会成为外国指责中国低外逃的通道，造成国家税收的流失，还会成为外国指责中国低价倾销的口实之一。价倾销的口实之一。v四四、转转移移价价格格对对发发展展中中国国家家的的影影响响以中国为例以中国为例62ppt课件 发展中国家为了吸引更多的国际投资，纷发展中国家为了吸引更多的国际投资，纷纷提供各类优惠政策，甚至恶性竞争，这种纷提供各类优惠政策，甚至恶性竞争，这种“贫困竞赛贫困竞赛”(Race to the bottom)(Race to the bottom)，使跨国公，使跨国公司处于十分有利的地位司处于十分有利的地位,发展中国家要约束跨发展中国家要约束跨国公司转移定价行为，显得困难。国公司转移定价行为，显得困难。联合国贸发会议最近的一次调查中联合国贸发会议最近的一次调查中,84%84%的发展中国家认为的发展中国家认为,跨国公司明显地在利用转跨国公司明显地在利用转移价格来转移收入移价格来转移收入,以实现逃税的目的。以实现逃税的目的。63ppt课件vv（二）降低我国引进外资的关联效应（二）降低我国引进外资的关联效应（二）降低我国引进外资的关联效应（二）降低我国引进外资的关联效应vv 关联效应包括关联效应包括关联效应包括关联效应包括推动我国相关产业的技术进步，加快产推动我国相关产业的技术进步，加快产推动我国相关产业的技术进步，加快产推动我国相关产业的技术进步，加快产业结构和产品结构的调整，带动对国内相关产品的需求业结构和产品结构的调整，带动对国内相关产品的需求业结构和产品结构的调整，带动对国内相关产品的需求业结构和产品结构的调整，带动对国内相关产品的需求等方等方等方等方面。这些关联效应是衡量我国利用外资实际效应程度的重要面。这些关联效应是衡量我国利用外资实际效应程度的重要面。这些关联效应是衡量我国利用外资实际效应程度的重要面。这些关联效应是衡量我国利用外资实际效应程度的重要标志。标志。标志。标志。vv 但由于外商为了更多的利用转移定价获取利润，利用但由于外商为了更多的利用转移定价获取利润，利用但由于外商为了更多的利用转移定价获取利润，利用但由于外商为了更多的利用转移定价获取利润，利用其对企业进口的控制权，高价从国外关联企业进口大量本可其对企业进口的控制权，高价从国外关联企业进口大量本可其对企业进口的控制权，高价从国外关联企业进口大量本可其对企业进口的控制权，高价从国外关联企业进口大量本可以从国内企业购买的，质量完全符合要求的原材料、半成品以从国内企业购买的，质量完全符合要求的原材料、半成品以从国内企业购买的，质量完全符合要求的原材料、半成品以从国内企业购买的，质量完全符合要求的原材料、半成品等，从而大大降低了外商直接投资的关联效应。等，从而大大降低了外商直接投资的关联效应。等，从而大大降低了外商直接投资的关联效应。等，从而大大降低了外商直接投资的关联效应。vv四、转移价格对发展中国家的影四、转移价格对发展中国家的影响响以中国为例以中国为例64ppt课件vv（三）转移利润，造成外资企业亏损，我方利益受损（三）转移利润，造成外资企业亏损，我方利益受损（三）转移利润，造成外资企业亏损，我方利益受损（三）转移利润，造成外资企业亏损，我方利益受损vv 定价高价向子公司出售原材料，低价收购子公司的外定价高价向子公司出售原材料，低价收购子公司的外定价高价向子公司出售原材料，低价收购子公司的外定价高价向子公司出售原材料，低价收购子公司的外销产品，将合资企业的利润转移到母公司某些合资企业的外商，销产品，将合资企业的利润转移到母公司某些合资企业的外商，销产品，将合资企业的利润转移到母公司某些合资企业的外商，销产品，将合资企业的利润转移到母公司某些合资企业的外商，利用我国合资企业年度亏损可不缴纳所得税的优惠政策，利用利用我国合资企业年度亏损可不缴纳所得税的优惠政策，利用利用我国合资企业年度亏损可不缴纳所得税的优惠政策，利用利用我国合资企业年度亏损可不缴纳所得税的优惠政策，利用转移，转移，转移，转移，造成合资企业亏损而外商赢利造成合资企业亏损而外商赢利造成合资企业亏损而外商赢利造成合资企业亏损而外商赢利的现象，国家和境内合资的现象，国家和境内合资的现象，国家和境内合资的现象，国家和境内合资企业蒙受巨大损失企业蒙受巨大损失企业蒙受巨大损失企业蒙受巨大损失v四、转移价格对发展中国家的影四、转移价格对发展中国家的影响响以中国为例以中国为例65ppt课件五、防范转移价格的对策五、防范转移价格的对策对策强化企业经营财务管理加强国际税收合作加强国际税收合作建立涉外审计制度,加强海关的监督作用确定“公平价格”标准,运用“比较定价”原则“独立竞争交易独立竞争交易”原则原则66ppt课件