某银行业分析报告文案

.目 录上篇：行业分析提要1I行业整体分析1II行业基本评价3下篇：行业分析说明6I2003年银行业运行情况6一、金融机构各项存款快速增长，银行资金较为充裕6二、金融机构各项贷款增加较多，贷款周转速度加快6II中国银行业对外开放的情况分析11一、加强风险监管，银行业不良贷款进一步下降11二、推进银行业改革，加强公司治理结构建设13三、认真履行世贸承诺，稳步推进银行业对外开放14四、银监会将继续推进银行业对外开放15五、发展趋势展望18III中国银行业改革的战略取向19一、加入WTO后中国银行业面临的紧迫形势19二、加入WTO后中国银行业改革开放的战略选择23IV国有商业银行改革趋势29附件1：商业银行集团客户授信业务风险管理指引36附件2：中国银行业监督管理委员会关于向外资金融机构进一步开放人民币业务的公告42附件3：境外金融机构投资入股中资金融机构管理方法43 图表目录表 1：金融机构本外币信贷收支表7表 2：金融机构人民币信贷收支报表8表 3：金融机构外汇信贷收支表8表 4：国家银行人民币信贷收支报表9表 5：其他银行人民币信贷收支报表947 / 49上篇：行业分析提要I行业整体分析一、金融机构各项存款快速增长，银行资金较为充裕2003年12月末，全部金融机构本外币各项存款余额为22万亿元，比上年末增长20.2%，全年增加3.7万亿元，比上年多增8351亿元。人民币各项存款余额为20.8万亿元，比上年末增长21.7%，增幅比上年加快了2.8个百分点；全年增加3.7万亿元，比上年多增9399亿元。其中:企业存款余额为7.2万亿元,比上年末增长20.8%，全年增加1.3万亿元，比上年多增3013亿元;城乡居民储蓄存款余额为10.4万亿元,比上年末增长19.2%,增幅比上年末提高1.4个百分点，全年增加1.7万亿元，比上年多增3399亿元，其中：定期储蓄存款增加9675亿元，比上年多增2243亿元，活期储蓄存款增加6957亿元，比上年多增1156亿元，在新增储蓄存款中，定期储蓄存款占58%，比上年末上升了2个百分点，保持了较强的稳定性。外汇各项存款余额为1487亿美元，比上年末下降1.3%，其中：企事业单位存款余额为519亿美元，比上年末增长1%；储蓄存款余额为855亿美元，比上年末下降4.3%。二、金融机构各项贷款增加较多，贷款周转速度加快2003年12月末，全部金融机构本外币各项贷款余额为17万亿元，比上年末增长21.4%，全年贷款增加3万亿元，比上年多增1.1万亿元。人民币各项贷款余额为15.9万亿元，比上年末增长21.1%，增幅比上年末提高5.3个百分点，当年贷款增加2.77万亿元，比上年多增9177亿元。从贷款投向上看，短期贷款增加9496亿元，比上年多增1741亿元，其中，工业贷款增加2574亿元，比上年少增138亿元，农业贷款增加1531亿元，比上年多增354亿元，建筑业贷款增加249亿元，比上年少增636亿元，其他各类贷款增加5143亿元，同比多增2161亿元；中长期贷款增加1.4万亿元，比上年多增6040亿元，其中，基本建设贷款增加6373亿元，比上年多增3199亿元，个人中长期消费贷款增加4784亿元，比去年多增1265亿元，票据融资增加3403亿元，比去年多增1171亿元。外汇贷款余额为1302亿美元，比上年末增长26.7%，全年增加276亿美元，比上年多增185亿美元，其中：短期贷款余额为451亿美元，比上年末增长45.2%，全年增加142亿美元，比上年多增100亿美元；中长期贷款余额为465亿美元，比上年末增长24.6%，全年增加91亿美元，比上年多增46亿美元。从贷款增加的投向上看，农业贷款、基本建设贷款、个人消费贷款和票据融资增加较多。贷款周转速度加快。2003年银行与信用社累计发放贷款17.1万亿元，比上年多发放4.9万亿元，增长40.4%，贷款周转次数为1.03次，比上年加快0.14次；贷款周转天数为354天，比上年加快60天。II行业基本评价鉴于四大国有银行在我国银行业中的独特地位和突出作用，深化四家银行改革、提高四家银行竞争力已成为中资银行应对WTO挑战成败的关键。银监会成立伊始，即开始关注四家银行改革，并将四家银行的综合改革作为工作的重点。一、四家银行改革的目标根据加入WTO所面临的形势和挑战，四家银行综合改革的目标是：在加入WTO的过渡期，按照“产权清晰、权责明确、政企分开、管理科学”的要求，将四家银行改造成公司治理结构完善、运行机制健全、经营目标明确、财务状况良好，具有一定国际竞争力的现代金融企业。同时，按“一行一策”的原则，对四家银行的公司治理结构、管理体制、经营机制进行彻底的、规的改造，具备条件的银行可以改组为国家控股的股份制银行；按照市场化的原则，有条件的可以上市。在股份制改造和上市安排上，根据各行的条件，有的可能早一些，有的可能晚一些。二、四家银行改革的治标措施中国银行业特别是四家银行改革只有标本兼治，才能全面提高其综合竞争力。治标就是要解决四家银行的历史包袱，消化较高的不良贷款。四家银行历史包袱是多年积聚起来的，是国民经济深层次矛盾的综合反映。总的来看，四家银行历史包袱的形成，除自身体制落后、部管理和外部监管薄弱等原因外，其主要原因是：我国直接融资占比过低，企业严重缺乏自有资金，生产经营过度依赖银行贷款；为支持产业结构调整，体制转轨和国有企业重组，四家银行发放了大量特定贷款；社会信用环境较差，企业逃废银行债务严重；未能实行审慎会计制度造成大量虚盈实亏；等等。由此可见，四家银行历史上聚集起来的各种损失，不同于西方市场经济国家商业银行的经营损失，它是我国为建立社会主义市场经济体制，保持国民经济快速发展和社会稳定而必须付出的成本。四家银行历史包袱的处置要充分发挥各个主体的积极性。首先要从加强部管理入手，提高银行的经营管理水平，立足自身多消化历史包袱。四家银行要加强财务管理，努力增收节支，树立过紧日子的财务工作指导思想。各行要将利润指标与费用指标挂钩，坚决压缩各项非利息支出，力争在努力提高盈利能力的基础上，加大核销损失力度。其次是国家进行适当扶持，包括采取直接或间接的方式向银行注资，提高银行的资本金水平，增强四家银行的损失消化能力和抗风险能力，降低银行的不良资产，以与提供一定的优惠政策，为四家银行创造良好的外部环境等。三、四家银行的治本措施国家的扶持措施不是简单地帮助银行降低不良资产，而是要借此换得银行一个良好的治理机制。四家银行在消化历史包袱的同时，要借鉴国际先进银行的经验，结合各行实际情况进行公司治理机制的改革，使四家银行的经营管理机制有一个彻底的改变，从根本上提高综合竞争力，防和化解金融风险。未来四家银行公司治理改革的主要方向是：一是建立规的股东大会、董事会、监事会制度。按照“三会分设、三权分开、有效制约、协调发展”的原则，建立健全公司治理的组织结构和恰当的制衡机制，确保各方独立运作、有效制衡。二是引进国外战略投资者，改变单一的股权结构，实现投资主体多元化。三是制定清晰明确的发展战略，实现利润的最大化。四家银行要从自身条件出发，制定与发展目标相适应的业务增长战略、地域发展战略和持续增长战略，提高金融资源配置效率，实现利润的最大化。四是建立科学的决策体系、健全的部控制机制和完善的风险管理体制，加快完善各项规章制度。五是按照集约化经营原则，优化组织结构体系，整合业务和管理流程，实现机构扁平化和业务管理垂直化。六是建立市场化和规化的人力资源管理体制和有效的激励约束机制。根据市场化原则深化劳动用工人事制度改革，破除终身制，建立有效的激励约束机制，强化岗位目标责任制等。七是建立审慎的会计、财务制度和透明的信息披露制度。四家银行要建立完善以国际会计准则为标准的会计标准和核算制度，建立符合国际惯例的资产五级分类制度和相应的准备金提取制度，同时还要注重管理会计建设、加强信息披露工作。八是加强信息科技建设，全面提升综合服务功能。四家银行要加强信息科技的开发建设、加强网上银行和电子银行建设，增强业务创新能力，全面提升营销能力和对客户持续的跟踪服务能力。下篇：行业分析说明I2003年银行业运行情况一、金融机构各项存款快速增长，银行资金较为充裕2003年12月末，全部金融机构本外币各项存款余额为22万亿元，比上年末增长20.2%，全年增加3.7万亿元，比上年多增8351亿元。人民币各项存款余额为20.8万亿元，比上年末增长21.7%，增幅比上年加快了2.8个百分点；全年增加3.7万亿元，比上年多增9399亿元。其中:企业存款余额为7.2万亿元,比上年末增长20.8%，全年增加1.3万亿元，比上年多增3013亿元;城乡居民储蓄存款余额为10.4万亿元,比上年末增长19.2%,增幅比上年末提高1.4个百分点，全年增加1.7万亿元，比上年多增3399亿元，其中：定期储蓄存款增加9675亿元，比上年多增2243亿元，活期储蓄存款增加6957亿元，比上年多增1156亿元，在新增储蓄存款中，定期储蓄存款占58%，比上年末上升了2个百分点，保持了较强的稳定性。外汇各项存款余额为1487亿美元，比上年末下降1.3%，其中：企事业单位存款余额为519亿美元，比上年末增长1%；储蓄存款余额为855亿美元，比上年末下降4.3%。二、金融机构各项贷款增加较多，贷款周转速度加快2003年12月末，全部金融机构本外币各项贷款余额为17万亿元，比上年末增长21.4%，全年贷款增加3万亿元，比上年多增1.1万亿元。人民币各项贷款余额为15.9万亿元，比上年末增长21.1%，增幅比上年末提高5.3个百分点，当年贷款增加2.77万亿元，比上年多增9177亿元。从贷款投向上看，短期贷款增加9496亿元，比上年多增1741亿元，其中，工业贷款增加2574亿元，比上年少增138亿元，农业贷款增加1531亿元，比上年多增354亿元，建筑业贷款增加249亿元，比上年少增636亿元，其他各类贷款增加5143亿元，同比多增2161亿元；中长期贷款增加1.4万亿元，比上年多增6040亿元，其中，基本建设贷款增加6373亿元，比上年多增3199亿元，个人中长期消费贷款增加4784亿元，比去年多增1265亿元，票据融资增加3403亿元，比去年多增1171亿元。外汇贷款余额为1302亿美元，比上年末增长26.7%，全年增加276亿美元，比上年多增185亿美元，其中：短期贷款余额为451亿美元，比上年末增长45.2%，全年增加142亿美元，比上年多增100亿美元；中长期贷款余额为465亿美元，比上年末增长24.6%，全年增加91亿美元，比上年多增46亿美元。从贷款增加的投向上看，农业贷款、基本建设贷款、个人消费贷款和票据融资增加较多。贷款周转速度加快。2003年银行与信用社累计发放贷款17.1万亿元，比上年多发放4.9万亿元，增长40.4%，贷款周转次数为1.03次，比上年加快0.14次；贷款周转天数为354天，比上年加快60天。表 1： 金融机构本外币信贷收支表2003年12月 单位：人民币 亿元来源方项目余额运用方项目余额一、各项存款220363.53 一、各项贷款169771.00 1.企业存款76784.87 1.短期贷款87397.88 (1)活期存款53585.88 2.中长期贷款67251.74 (2)定期存款23198.99 3.委托与信托贷款2473.00 2.储蓄存款110695.26 4.票据融资9233.59 (1)活期储蓄36218.17 5.其它类贷款3414.79 (2)定期储蓄74477.09 二、有价证券与投资37490.62 3.委托与信托存款2572.30 三、金银占款337.24 4.其他存款30311.10 四、财政借款二、对国际金融机构负债482.57 五、在国际金融机构资产873.40 三、其他-12373.85 资金来源总计208472.26 资金运用总计208472.26 注: 本表统计口径包括人民银行、政策性银行、国有独资商业银行、其他商业银行、城市商业银行、 城市信用社、农村信用社、农村商业银行、信托投资公司、财务公司、租赁公司、邮政储蓄机构、外资金融机构。表 2： 金融机构人民币信贷收支报表2003年12月 单位:亿元来源方项目余额运用方项目余额一. 各项存款208055.59一. 各项贷款158996.231. 企业存款72487.051. 短期贷款83661.152. 财政存款5126.94(1) 工业贷款22756.003. 机关团体存款6727.65(2) 商业贷款17994.414. 城乡储蓄存款103617.65(3) 建筑业贷款3002.14(1) 活期储蓄35118.98(4) 农业贷款8411.35(2) 定期储蓄68498.67(5) 乡镇企业贷款7661.555. 农业存款4898.33(6) 三资企业贷款2569.416. 信托类存款2458.10(7) 私营企业与个体贷款1461.597. 其他类存款12739.87(8) 其他短期贷款19804.70二. 金融债券2226.272. 中长期贷款63401.40三. 流通中现金19745.993. 信托类贷款2281.32四. 对国际金融机构负债482.574. 其他类贷款9652.36五. 其他-5197.17二. 有价证券与投资30259.47三. 金银占款337.24四. 外汇占款34846.92五. 财政借款六. 在国际金融机构资产873.40资金来源总计225313.26资金运用总计225313.26注：本表统计口径包括人民银行、政策性银行、国有独资商业银行、 邮政储蓄机构、其他商业银行、城市商业银行、城市信用社、农村信用社、信托投资公司、财务公司、租赁公司、外资金融机构。表 3： 金融机构外汇信贷收支表2003年12月 单位：亿美元来源方项目余额运用方项目余额一、各项存款1487.06 一、各项贷款1301.77 1.企业存款519.26 1.短期贷款451.44 2.储蓄存款855.14 2.中长期贷款465.20 3.委托与信托存款13.80 3.委托与信托贷款23.16 4.境外存款26.14 4.境外筹资转贷款195.47 5.其他类存款72.72 5.票据融资7.59 二、境外筹资214.33 6.其他类贷款 158.91 三、外汇买卖178.88 二、有价证券与投资873.68 四、境外同业往来126.29 三、境外同业往来513.74 五、其他682.63 资 金 来 源 总 计2689.19 资 金 运 用 总 计2689.19 表 4： 国家银行人民币信贷收支报表 2003年12月单位:亿元来源方项目余额运用方项目余额 一. 各项存款134650.27一. 各项贷款106155.93 1. 企业存款41594.94 1. 短期贷款47987.46 (1) 活期存款31504.35 (1) 工业贷款17639.07 (2) 定期存款10090.59 (2) 商业贷款15168.83 2. 财政存款5083.45 (3) 建筑业贷款1938.17 3. 机关团体存款5593.99 (4) 农业贷款1271.81 4. 城镇储蓄存款75834.83 (5) 乡镇企业贷款1680.49 (1) 活期储蓄25944.22 (6) 三资企业贷款1679.67 (2) 定期储蓄49890.61 (7) 私营企业与个体贷款539.70 5. 农业存款463.28 (8) 其他短期贷款8069.72 6. 其他类存款6079.78 2. 中长期贷款53141.15二. 金融债券5429.75 3. 其他类贷款5027.32三. 同业往来4757.27二. 有价证券与投资21860.55四. 流通中现金19745.99三. 同业往来731.53五. 对国际金融机构负债482.57四. 金银占款337.24六. 其他-541.97五. 外汇占款34565.24六. 财政借款0.00七. 在国际金融机构资产873.40资金来源总计164523.89资金运用总计164523.89注：本表统计口径包括人民银行、政策性银行、国有独资商业银行、邮政储蓄机构。表 5： 其他银行人民币信贷收支报表 2003年12月单位:亿元来源方项目余额运用方项目余额一. 各项存款30621.18一. 各项贷款22367.56 1. 企业存款18522.86 1. 短期贷款13974.59 (1) 活期存款12054.63 (1) 工业贷款3575.32 (2) 定期存款6468.23 (2) 商业贷款1675.66 2. 城镇储蓄存款5851.47 (3) 建筑业贷款662.17 (1) 活期储蓄2616.84 (4) 农业贷款31.73 (2) 定期储蓄3234.63 (5) 乡镇企业贷款19.97 3. 农业存款15.93 (6) 三资企业贷款798.28 4. 其他类存款6230.92 (7) 私营企业与个体贷款450.57二. 发行金融债券39.31 (8) 其他短期贷款6760.89三. 向中央银行借款26.02 2. 中长期贷款5897.44四. 同业往来1644.53 3. 其他类贷款2495.53五. 其他377.09二. 有价证券与投资5039.76三. 缴存准备金存款4549.42四. 同业往来751.39资金来源总计32708.13资金运用总计32708.13注 ：本表统计口径包括交通银行、实业银行、光大银行、 华夏银行、民生银行、发展银行、发展银行、招商银行、浦东发展银行、兴业银行、 恒丰银行。 以上数据来源：中国人民银行 II中国银行业对外开放的情况分析银监会成立以来，按照党的十六届三中全会精神和党中央、国务院的要求，在加紧机构组建和完善监管法规制度的同时，全力以赴加强风险监管，稳步推进银行业改革和对外开放。一、加强风险监管，银行业不良贷款进一步下降保护广大存款人的合法权益是银行监管的最高目标。为实现这一目标，银监会成立以来，以加强风险监管为核心，力促银行业金融机构全面提高风险管理能力，努力降低不良贷款水平。为此重点采取了两个方面的措施：第一，建立健全监管法规制度，加强监管体系建设。银监会成立以来，加快向“管风险”、“管法人”、“管控”和“提高透明度”的监管理念转变，将完善金融机构公司治理结构、提高透明度和建立现代金融企业制度放在各项工作的首位，并相应完善监管法规和各项制度：在参与制定银行业监督管理法（草案）的同时，相继颁布实施了金融许可证管理方法、商业银行服务价格管理暂行方法、汽车金融公司管理方法、商业银行集团客户授信业务风险管理指引等管理规定，修订包括外资金融机构管理条例实施细则在的相关管理规定，着手制定商业银行风险评价和预警体系、金融监管信息统计体系、商业银行并表监管体系以与现场和非现场检查监测体系等，对银行业金融机构实施修订后的风险与业绩考核评价体系，对综合指标和单项指标同时进行考核。与此同时，银监会结合我国国情和监管实践，积极借鉴国际监管的先进做法，不断提升我国金融监管水平。银监会正在对我国实施巴塞尔委员会有效银行监管核心原则的情况进行自我评估，以便找出我国银行监管与国际监管标准的差距，制定改善我国银行监管的规划和措施。银监会深入研究了巴塞尔委员会即将正式发布的新资本协议，并结合我国银行业的实际情况，积极吸收其风险管理的先进理念和方法。此外，银监会成立伊始，即聘请国际金融监管专家组成国际咨询委员会，为银监会制定金融监管法规和监管制度建设提供专业咨询。国际咨询委员会2003年11月2122日举行了第一次会议。各位国际金融专家对我国监管制度建设、国有商业银行改革、银行对资本市场中介机构融资的风险防、银行监管部门与中央银行与其他监管部门的协调合作等问题，提出了许多宝贵的意见和建议。第二，加大现场检查和非现场监管力度。银监会已陆续实施了对包括政策性银行、国有商业银行、股份制商业银行和外资银行等银行业金融机构的专项和全面现场检查，重点对公司治理、控制度、信贷资产、非信贷资产和表外资产质量，以与贷款五级分类等情况进行了检查。从初步情况看，上述银行机构整体上在控和管理方面有所加强，风险状况有不同程度的改善，但在公司治理、控制度建设、风险管理和贷款管理方面仍存在薄弱环节，部分机构仍然发生违规经营行为，存量风险仍不容忽视。这进一步说明，向“管风险”、“管法人”、“管控”和“提高透明度”的监管理念转变十分迫切。在加强非现场监控方面，银监会在对银行贷款质量的真实性、实际损失、五级分类准确性等进行专项现场检查的基础上，建立按月和按季跟踪监测制度，建立考核评价体系，促进银行提高经营水平。同时银监会要求银行加大清收力度，加快资产损失的处置进度，鼓励银行采取多种方式处置不良贷款，督促银行提高新增贷款质量。2003年以来，在经济增长保持强劲势头的背景下，金融机构贷款增速较快。二、推进银行业改革，加强公司治理结构建设在加强风险监管的同时，银监会正在全力以赴推进银行业金融机构的改革。国有商业银行是我国银行业的主体，资产总和占银行业总资产的56%。国有独资商业银行综合改革是继续深化银行业改革的重点。近年来，国有独资商业银行改革取得积极进展：一是完善了风险管理体制，信贷风险得到进一步控制，新增贷款质量显著提高；二是进一步强化了控制度，部控制能力逐步提高。三是加强科技和信息系统建设，提高了综合服务能力。但是，要适应经济金融发展和对外开放的需要，还需进一步加快国有独资商业银行的改革，目标是将其改造成治理结构完善、运行机制健全、经营目标明确、财务状况良好和具有国际竞争力的现代金融企业。具备条件的国有独资商业银行可改组为国家控股的股份制商业银行，按照市场原则，有条件的可以上市。农村金融是我国金融体系的重要组成部分，党中央、国务院历来十分重视农村金融的改革和发展。深化农村信用社改革事关农民、农业和农村经济发展的大局。银监会正在按照国务院要求积极稳妥地推进此项工作。这次改革总体是按照“明晰产权关系、强化约束机制、增强服务功能、国家适当支持、地方政府负责”的要求，把农村信用社逐步办成由农民、农村工商户和各类经济组织入股，为农民、农业和农村经济发展服务的社区性地方金融机构，充分发挥农村信用社农村金融主力军和联系农民的金融纽带作用，更好地支持农村经济结构调整，帮助农民增加收入，促进城乡经济协调发展。目前，、8个省（市）的农村信用社改革试点工作已经启动。此次改革试点，要重点解决好以下两个问题：一是以法人为单位，改革信用社产权制度，明晰产权关系，完善法人治理，区别各类情况，确定不同的产权形式；二是改革农村信用社管理体制，将对农村信用社的管理交由省级政府负责。此外，涉与整个农村金融的改革工作也在抓紧研究论证。三、认真履行世贸承诺，稳步推进银行业对外开放我国银行业对外开放与经济改革开放同步推进，经历了从特区、沿海城市、中心城市到所有地区以与从外币到本币不断向前推进的开放历程。实践证明，外资金融机构进入中国二十多年来，最突出的贡献是向我们展示了现代银行运作机制和先进的管理方式，促进了我国银行业服务水平在竞争中的提高，促进了我国金融改革的深化。外资金融机构已成为我国金融体系的重要组成部分，为我国经济发展和改革开放做出了积极贡献。截至2003年10月末，共有19个国家和地区的62家外资银行在华设立了191家营业性机构，其中84家已获准经营人民币业务。此外，外资银行类机构在我国还设立了211家代表处。在华外资银行的资产总额已达到466亿美元（1996年为299亿美元，1998年为342亿美元）占我国银行业金融机构资产总额的1.4%。外资银行的贷款余额为217亿美元，其中外汇贷款余额164亿美元，占银行业金融机构外汇贷款的13%。我国加入世贸组织以来，银行业开放进一步加快，开放领域进一步扩大。外资银行经营外汇业务已没有任何地域和客户限制，经营人民币业务的地域也在迅速扩大。2002年以来，我们共批准28家外资银行代表处设立；受理了14家外资银行设立分行的申请，批准12家外资银行分行设立，批准6家外资银行支行设立；批准48家外资银行机构经营人民币业务，使经营人民币业务的外资银行机构总数达到84家；批准12家外资银行在华开办网上银行业务；批准5家外国银行分行开办合格境外机构投资者境证券投资托管业务。四、银监会将继续推进银行业对外开放银监会将继续坚持稳步推进银行业对外开放的政策。为此，将从现在起陆续实施一系列重要措施。首先，银监会将根据我国加入世贸组织承诺，正式实施两项进一步开放银行业的措施：其一，允许外资银行将经营人民币业务的地域扩大到、，使开放人民币业务的城市增加到13个（此前已开放、9个城市）；其二，允许符合法定条件的外资银行在上述已开放人民币业务的地域向中国企业提供人民币服务（在这之前，外资银行只能在开放人民币业务的地域向外资企业、外国人和港澳台同胞提供人民币服务）。这是我国银行业对外开放迈出的历史性一步，为外资银行全面开拓本币业务提供了全新的和巨大的发展空间。第二，为配合银行业有序推进对外开放，做到监管与开放并重，同时适应市场发展的需要，银监会将修订外资金融机构管理条例实施细则，对包括外资银行营运资金在的相关规定进行完善。银监会决定：将外国银行分行营运资金最高一档从6亿元人民币降低到5亿元，将第五档从4亿元降低到3亿元；将在华注册独、合资银行分行的营运资金要求从六档简化和降低为1亿元、2亿元和3亿元三个档次；进一步简化市场准入程序。据此，我们正在抓紧修改外资金融机构管理条例实施细则，并尽快发布实施。第三，作为深化金融改革的一个重要方面，我们欢迎合格的境外战略投资者按照自愿和商业原则，参与我国银行业金融机构的重组与改造，并将修订和颁布相关规定。经国务院同意，银监会决定将单个外资机构入股的比例由原来规定的15%提高到20%；合计外资投资所占比例如低于25%，被入股机构的性质和业务围不发生改变。经国务院同意，我国已有5家股份制商业银行和城市商业银行获准吸收境外投资者入股，其中单个外资机构入股中资银行的最高比例为15%。吸收外资入股，在改善中资金融机构的资本结构，引进先进管理模式和经营理念，促进经营方式与国际接轨等方面发挥了明显和积极的作用，同时，也使中、外双方的机构在加深合作过程中获得共同发展。在这里可以举几个例子。银行：银行吸收了国际金融公司、汇丰银行、商业银行投资入股，三个外方股东总共持股18%。外方股东通过提供各类技术援助和派驻董事发挥作用，使银行在完善治理结构、引进先进的经营管理理念和技术、加强控等方面取得了很大进步，在城市商业银行中较早采用了规的年报制度，披露经营管理状况。目前该行的资本充足率达到10.6%，不良贷款率为3%。浦东发展银行：这家银行在吸收花旗银行4.6%的战略入股后，正在筹建信用卡中心，在发展信用卡业务方面积极引进花旗银行的技术和管理，特别是引进风险管理、财务管理、市场营销和技术支持等方面的经验和技术。市商业银行：国际金融公司入股这家银行，持股比例为15%，是第三大股东。IFC入股后，在完善市商业银行的治理结构、经营管理体制、信贷结构、会计制度等方面提出了大量建议，其中很多建议已在实施之中，对促进市商业银行提高经营管理水平发挥了重要作用。市商业银行目前正在积极开展各项工作，努力争取上市。第四，完善有关监管政策。外资银行从1999年起即可从事人民币同业借款。为允许中资银行从事此项业务，同时对所有商业银行从事此项业务进行规，中国人民银行正在制定相关管理方法。我们充分理解外资银行对此项业务的关注，并就此与人民银行不断保持密切的联系。我相信，关于人民币同业借款的管理规定将在考虑各方面因素的基础上，充分表达审慎监管原则，会更有力地支持和促进外资银行的稳健发展。关于外资银行向中资企业发放外汇贷款遇到外债管理与审批问题，银监会与有关管理部门也保持着密切的联系与沟通，目标是在完善我国外债管理的同时，按照审慎原则，尽可能简化程序，减少环节，提高效率，促进外资银行外汇贷款业务的稳健发展。第五，关于汽车金融公司。这是我国新一类的非银行金融机构，专门从事与汽车销售有关的消费贷款和其他相关金融业务。2003年10月3日，银监会正式颁布实施汽车金融公司管理方法。这是我国履行加入世贸组织承诺、规汽车消费信贷业务管理的重要举措，将对我国汽车消费信贷市场产生积极和深远的影响。为增强方法的可操作性，11月12日，银监会又颁布了汽车金融公司管理方法实施细则，从机构、人员市场准入和金融监管两方面对方法进行了细化和补充。目前银监会已收到并正式受理上汽通用汽车金融#公司、丰田汽车金融（中国）、大众汽车金融（中国）三家公司提出的申请，这标志汽车金融公司的设立进入实际操作阶段。第六，银监会将根据中央政府与特别行政区签署的关于建立更紧密经贸关系的安排，对银行进入地市场实施进一步的开放措施。银监会已做好相关准备，并与金融管理局保持着密切的联系与合作，以便使符合规定的银行尽快进入地市场。我们已收到3家银行在CEPA项下提出的设立分行申请，正在根据有关规定进行审查，明年1月1日即可进行审批。五、发展趋势展望外资银行在中国的发展面临着新的机遇。一是我国加入WTO后进一步减少直至取消对外资银行在客户、业务和地域方面的限制，使外资银行可以充分发挥其经营潜力和优势。二是我国金融管制的不断放松将给包括外资银行在的所有银行创造新的发展空间。三是我国金融改革的不断深化将为外资银行与中资银行的合作带来新的机遇。我们鼓励外资银行通过参股中资银行，在业务、客户和市场方面获得突破；同时，在公司治理、控、风险管理和经营理念方面带来先进的经验和做法，使中、外资银行在合作中共同获得发展。III中国银行业改革的战略取向一、加入WTO后中国银行业面临的紧迫形势加入WTO近两年来，中国政府与银行业监管机构严格依据WTO基本原则和入世承诺时间表，履行了银行业的市场开放义务。与此同时，入世对我国银行业的竞争压力和激励效应也逐步显现出来。（一）中国银行业的现状目前，我国银行业金融机构包括4家国有独资商业银行、3家政策性银行、11家股份制商业银行、4家资产管理公司、112家城市商业银行、182家外资银行营业机构、209家外资银行代表处、731家城市信用社、35544家农村信用社、3家农村商业银行、52家信托投资公司、74家财务公司、12家金融租赁公司和遍布城乡的邮政储蓄等非银行金融机构。近年来，我国银行业特别是四家银行不断采取措施加强管理，推进各项改革，并取得了一定成效。一是进一步强化风险管理和控机制。目前大多数银行业金融机构均建立了资产负债比例控制和风险管理制度、贷款质量五级分类制度、审慎会计制度，普遍建立了相对独立的统一管理、下查一级的部稽核体系。二是促使不良贷款数量和比例持续下降。从1999年到2002年底，四家银行按四级分类口径测算的不良贷款比例平均下降了13个百分点（因2001年以前未实行五级分类），年均下降4个百分点，这其中既有成立金融资产管理公司剥离不良贷款的因素，也有商业银行自身努力的结果。特别是自2000年4季度以来，连续实现了不良贷款余额和不良贷款比例“双下降”。2003年前三季度又继续保持这一态势，到2003年9月末四家银行五级分类不良贷款比例为21.4%，比年初下降4.8个百分点；不良贷款余额19880亿元，比年初减少888.8亿元。三是机构人员不断精简。特别是四家银行仅19982002年就精简机构约4.5万个（其中县支行约1800个），净减少人员约25万人。（二）中资银行与外资银行的差距近年来，尽管中资银行取得了一定的发展，但与外资银行相比仍存在明显差距，主要表现在以下几方面：1.公司治理结构方面的差距我国现行银行业脱胎于传统体制下政府主导型的银行体制，许多银行业金融机构都带有浓厚的行政色彩。特别是四家银行，长期以来扮演着第二财政的角色，政银不分，基本执行国家事业单位的部管理制度，形成所有者缺位和职业银行家缺位。近年来，这种状况虽发生很大变化，但与真正市场化的货币金融企业相比仍相差甚远，主要表现在符合现代银行制度要求的法人治理结构尚未建立，与之相适应的自我约束和自我发展机制也未建立起来。股份制商业银行虽初步建立了现代银行制度的基本框架，但却存在着公司治理架构不健全、决策执行体系构造不合理、监督机制有效性不足等问题，有的还存在部人控制问题。所有这些，都大大限制了股份制银行体制优势的发挥。与上述两类机构相比，其他大多数中资银行业金融机构的公司治理结构则处于更低的水平。与中资银行相比，外资银行大多是依照国际通行惯例运作的股份制商业银行，具有市场化的决策、监督和执行运作机制，部管理规有序，能够适应激烈的市场竞争。公司治理结构方面存在的缺陷，使中资银行经营管理效率不高，难以适应加入WTO后日益加剧的市场竞争需要。2.资产质量方面的差距尽管我们在改善中资银行贷款质量方面做了许多工作，并取得显著成效，但各行不良贷款仍处于较高水平。截至2003年9月末，已实行五级分类的银行业主要金融机构不良贷款率为18.7%，其中四家银行21.4%，政策性银行18.1%，股份制商业银行8.4%；仍实行四级分类的城市商业银行不良贷款率15%，农村商业银行5.6%，城市信用社23.8%，农村信用社30.3%，信托投资公司42.4%。相比之下，外资银行不良贷款率则要小得多，如花旗银行和汇丰银行分别只有2.7%和3%。较高的不良贷款给中资银行特别是四家银行带来了沉重的包袱，影响了中资银行的市场竞争力。3.资本金与盈利能力方面的差距与资产质量低下相对应，我国银行业资本充足率也处于较低水平。就目前情况看，按中国现行标准，不考虑拨备等因素，也只有国有银行中的中国银行、国家开发银行、进出口银行，以与股份制银行中的光大银行、华夏银行、发展银行、招商银行、浦发银行、民生银行、恒丰银行的资本充足率基本达到了8%，其余银行业金融机构都未达到8%的要求。中资银行资本金比率偏低，说明自身抵御风险的能力不强。另外，许多中资银行盈利水平不高，有的甚至亏损。4.创新能力方面的差距除上述几方面外，中资银行在金融创新方面也存在明显差距，业务大多局限于传统的存贷款领域。这也在相当程度上削弱了中资银行的盈利能力和市场竞争力。（三）加入WTO对我国银行业的冲击随着加入WTO过渡期的完毕，外资金融机构将享受同中资金融机构同等的国民待遇，市场竞争机制的作用将日趋明显。在市场竞争的作用下，外资银行的优势地位将会不断增强，不可避免地将对中资银行产生冲击，主要表现在：1.优质客户流失的冲击鉴于外资银行能够提供优良、高效的金融服务，高端客户群将发生分化，一些效益好、信用佳的优质客户将会转移至外资银行。优质客户的流失将降低中资银行的盈利能力。2.优势业务的冲击外资银行进入中国，将首先抢占风险小、成本低、利润高的国际结算、信用卡和信用证等中间业务。据统计，目前外资银行办理的出口结算业务已占到市场份额的40%以上。迫于竞争压力，中资银行的业务将大量退守在存贷款等风险高、收益低的传统业务上。3.金融创新的冲击外资银行将凭借其在国际金融市场上丰富的管理和操作经验，积极推动金融创新，发展衍生金融产品，并凭此获取丰厚的利润。中资银行缺乏自主创新能力，所从事的金融创新业务也大多停留在模仿阶段，很难在金融衍生产品和金融前沿领域获得竞争主动权。4.人才流失的冲击外资银行部具有灵活的激励机制和丰厚的薪金收入，这将对中资银行的优秀人才产生很强的吸引力。目前一些发达城市的中资银行已出现了人才流失的现象，一些业务骨干纷纷进入外资银行机构。（四）加快推进中国银行业改革的必要性我们知道，深化改革与扩大开放之间必须遵循良性互动的准则，改革需要开放，开放反过来又进一步推动改革，二者只有齐头并进，才能促进银行业以与国民经济的全面发展。根据入世承诺，到2006年我国将全面开放银行业，届时中资银行将与外资银行在公平、对等的基础上展开竞争。而在此之前，如果不能通过深化体制改革提高中资银行特别是四家银行的综合竞争力，中、外资银行之间的差距将越来越大，其后果不仅中资银行将受到巨大冲击，还会延缓我国改革和发展的进程，给整个国民经济发展带来严重后果。在当前经济全球化的背景下，金融业的竞争越来越激烈。经过几十年的发展，绝大多数国际先进银行都建立了完善的公司治理结构，并借此产生出持续发展和不断变革的在动力。大多数国际先进银行都是股份制银行和上市公司，它们借助国际资本市场，通过扩大资本规模进行业务扩、市场扩和机构扩。“他山之石，可以攻玉”。中资银行尤其是四家银行应该遵循国际银行业的通行惯例、借鉴国际先进银行的管理模式，大力进行综合改革，努力提高综合竞争力。二、加入WTO后中国银行业改革开放的战略选择2003年3月份，根据十届全国人民代表大会第一次会议通过的关于国务院机构改革方案的决定，国务院决定设立中国银行业监督管理委员会，统一负责对中国银行业金融机构的监督管理工作。成立银监会，是我国政府机构改革的一项重要容，也是深化银行改革、加强银行监管、防和化解银行业风险，促进我国银行业更好地应对WTO挑战的一个重大举措。（一）中国银行业开放的战略取向金融业开放是大势所趋。各国经验说明，在开放与银行安全的关系上，一国银行体系的安全不在于是否开放，而在于是否稳妥、渐进、有序地开放。加入WTO后，中国银行业开放要做好以下三方面工作：第一，按WTO规则，制定和完善法律法规。一是要对现行的银行监管法规进行清理。凡与WTO规则有冲突、与我国加入WTO承诺相违背的应予废止，存在缺陷的应予完善。目前我们正在做这项工作，初步统计需要清理的法规达2000多件。二是要制定新的法律法规。目前，全国人大正在审议中国银行业监督管理法（草案）。此外，我们还先后颁布了金融许可证管理方法、商业银行服务价格管理暂行方法和汽车金融公司管理方法等制度规章，还有一些法规、规章也在草拟、修改、征求意见过程中。三是要加强银行业的执法力度，坚决做到依法办事，有法必依、执法必严、必究。第二，消除金融隐患，运用WTO规则进行有效的自我保护。加入WTO必将对中资银行产生冲击。就我来看，这种冲击的程度可大可小，关键要看我们加强监管和促进发展的力度。当前迫切需要做两方面工作，一是消除金融隐患，确保金融安全。我们知道，降低四家银行不良资产、促进四家银行经营状况根本好转，是防金融风险的关键。关于这方面的工作，我在后面还将作专门说明。二是充分运用WTO有关规则对中资银行进行保护。为确保发展中国家金融稳定，WTO的服务贸易总协定（GATS）规定了大量的“不对称”条款，主要有“保障条款”、“国际收支条款”、“普遍例外条款”以与有关的金融附件，对发展中国家进行特殊保护。显然，充分运用这些条款为银行改革争取时间，对确保金融稳定具有重要意义。第三，逐步开放，分步骤分阶段实现中国银行业与国际的全面接轨。目前，我国已向外资银行全面开放了外汇业务，正在逐步扩大其经营人民币业务的地域和客户围，外资银行经营人民币业务的地域已扩大到、等9个城市，2003年12月将进一步开放、和4个城市，同时将允许外资银行向中国企业提供人民币服务。2002年以来，我们共批准设立了28家外资银行代表处，批准设立了12家外资银行分行，批准了44家外资银行机构经营人民币业务，批准12家外资银行在华开办网上银行业务；批准5家外资银行分行开办合格境外机构投资者境证券投资托管业务。汽车金融公司管理方法已于近期颁布实施，汽车金融公司管理方法实施细则也将于近日发布，对我国汽车消费信贷市场将产生积极和深远的影响。（二）四家银行改革的战略取向鉴于四家银行在我国银行业中的独特地位和突出作用，深化四家银行改革、提高四家银行竞争力已成为中资银行应对WTO挑战成败的关键。银监会成立伊始，即开始关注四家银行改革，并将四家银行的综合改革作为工作的重点。1四家银行改革的目标根据加入WTO所面临的形势和挑战，四家银行综合改革的目标是：在加入WTO的过渡期，按照“产权清晰、权责明确、政企分开、管理科学”的要求，将四家银行改造成公司治理结构完善、运行机制健全、经营目标明确、财务状况良好，具有一定国际竞争力的现代金融企业。同时，按“一行一策”的原则，对四家银行的公司治理结构、管理体制、经营机制进行彻底的、规的改造，具备条件的银行可以改组为国家控股的股份制银行；按照市场化的原则，有条件的可以上市。在股份制改造和上市安排上，根据各行的条件，有的可能早一些，有的可能晚一些。2四家银行改革的治标措施中国银行业特别是四家银行改革只有标本兼治，才能全面提高其综合竞争力。治标就是要解决四家银行的历史包袱，消化较高的不良贷款。四家银行历史包袱是多年积聚起来的，是国民经济深层次矛盾的综合反映。总的来看，四家银行历史包袱的形成，除自身体制落后、部管理和外部监管薄弱等原因外，其主要原因是：我国直接融资占比过低，企业严重缺乏自有资金，生产经营过度依赖银行贷款；为支持产业结构调整，体制转轨和国有企业重组，四家银行发放了大量特定贷款；社会信用环境较差，企业逃废银行债务严重；未能实行审慎会计制度造成大量虚盈实亏；等等。由此可见，四家银行历史上聚集起来的各种损失，不同于西方市场经济国家商业银行的经营损失，它是我国为建立社会主义市场经济体制，保持国民经济快速发展和社会稳定而必须付出的成本。四家银行历史包袱的处置要充分发挥各个主体的积极性。首先要从加强部管理入手，提高银行的经营管理水平，立足自身多消化历史包袱。四家银行要加强财务管理，努力增收节支，树立过紧日子的财务工作指导思想。各行要将利润指标与费用指标挂钩，坚决压缩各项非利息支出，力争在努力提高盈利能力的基础上，加大核销损失力度。其次是国家进行适当扶持，包括采取直接或间接的方式向银行注资，提高银行的资本金水平，增强四家银行的损失消化能力和抗风险能力，降低银行的不良资产，以与提供一定的优惠政策，为四家银行创造良好的外部环境等。3四家银行的治本措施国家的扶持措施不是简单地帮助银行降低不良资产，而是要借此换得银行一个良好的治理机制。四家银行在消化历史包袱的同时，要借鉴国际先进银行的经验，结合各行实际情况进行公司治理机制的改革，使四家银行的经营管理机制有一个彻底的改变，从根本上提高综合竞争力，防和化解金融风险。未来四家银行公司治理改革的主要方向是：一是建立规的股东大会、董事会、监事会制度。按照“三会分设、三权分开、有效制约、协调发展”的原则，建立健全公司治理的组织结构和恰当的制衡机制，确保各方独立运作、有效制衡。二是引进国外战略投资者，改变单一的股权结构，实现投资主体多元化。三是制定清晰明确的发展战略，实现利润的最大化。四家银行要从自身条件出发，制定与发展目标相适应的业务增长战略、地域发展战略和持续增长战略，提高金融资源配置效率，实现利润的最大化。四是建立科学的决策体系、健全的部控制机制和完善的风险管理体制，加快完善各项规章制度。五是按照集约化经营原则，优化组织结构体系，整合业务和管理流程，实现机构扁平化和业务管理垂直化。六是建立市场化和规化的人力资源管理体制和有效的激励约束机制。根据市场化原则深化劳动用工人事制度改革，破除终身制，建立有效的激励约束机制，强化岗位目标责任制等。七是建立审慎的会计、财务制度和透明的信息披露制度。四家银行要建立完善以国际会计准则为标准的会计标准和核算制度，建立符合国际惯例的资产五级分类制度和相应的准备金提取制度，同时还要注重管理会计建设、加强信息披露工作。八是加强信息科技建设，全面提升综合服务功能。四家银行要加强信息科技的开发建设、加强网上银行和电子银行建设，增强业务创新能力，全面提升营销能力和对客户持续的跟踪服务能力。展望未来的中国银行业，机遇和挑战并存，希望和困难同在。只要以发展的眼光，通过标本兼治的措施进行综合改革，中国银行业一定能在加入WTO后获得进一步发展。中国银行业的前景将会十分光明，对此我们充满信心。IV国有商业银行改革趋势 一、国有商业银行改革面临的问题近来，国有商业银行的改革问题引起了各个方面密切的关注和前所未有的重视。党的十六届三中全会通过的中共中央关于完善社会主义市场经济体制若干问题的决定，明确提出国有商业银行“要成为资本充足、控严密、运营安全、服务和效益良好的现代金融企业”，并且提出了“实行股份制改造，加快处置不良资产，充实资本金，创造条件上市”的具体要求；国务院成立了有中国人民银行、银监会、证监会、财政部等相关部门参与的、专门的国有商业银行改革领导小组；四大国有商业银行也都确定了自身的改革目标和具体步骤。之所以如此，一方面是因为国有商业银行改革越来越紧迫，也就是说在我国加入WTO之后，金融对外开放不断扩大，外资金融机构进入所带来的竞争和挑战迫使国有商业银行非尽