2022年金融-基金从业资格考试题库（难点、易错点剖析）附答案有详解40

2022年金融-基金从业资格考试题库（难点、易错点剖析）附答案有详解1. 单选题以下行为中，符合基金从业人员职业道德中专业审慎要求的是（ ）。.中央发布了建立雄安新区的政策，张三立即推荐买入主营业务在河北省的上市房地产公司.李四在为投资者提供咨询服务时，考虑到有些散户不具备投资基础知识，只披露了所选择的证券，未披露投资过程的基本流程和一般原则.王五每次晨会上发言时，会刻意区分投资分析中的事实和观点问题1选项A.、B.C.、D.【答案】B【解析】基金从业人员在努力提高并保持自身专业水平的同时，应当本着对投资者高度负责的态度执业，在执业过程中应当审慎处理各项业务，具体而言，包括以下基本要求：（1）基金从业人员在进行投资分析、提供投资建议、采取投资行动时，应当具有合理充分的依据，有适当的研究和调查支撑，保持独立性与客观性，坚持原则，不得受各种外界因素的干扰。（项不符合）（2）基金从业人员在执业活动中，必须保持合理的谨慎，做出审慎的判断，应该牢固树立风险控制意识，强化投资风险管理，提高专业化风险管理水平。（3）基金从业人员应当合理分析、判断影响投资分析、建议或行动的重要因素。（4）基金从业人员应当区分投资分析和建议演示中的事实、观点和假设。（项符合）（5）基金从业人员必须记载和保留适当的记录，以支持投资分析、建议、行动等相关事项。（6）基金从业人员在销售基金或者为投资者提供咨询服务时，应当向客户和潜在客户披露用于分析投资、选择证券、构建投资组合的投资过程的基本流程和一般原则。（项不符合）（7）基金从业人员在向客户推荐或者销售基金时，应充分了解客户的投资需求和投资目标以及客户的财务状况、投资经验、流动性要求和风险承受能力等信息，坚持销售适用性原则，向客户推荐或者销售合适的基金。2. 单选题股权投资基金拟投资A公司3000万元，投后持有A公司的股份比例为12.5%。A公司承诺投资当年的净利润为4000万元，假设股权投资基金按照投资当年A公司的净利润倍数计算投后估值，则此笔投资对应的市盈率倍数为（ ）。问题1选项A.12.5倍B.6倍C.10.6倍D.13倍【答案】B【解析】市盈率倍数=股权价值净利润；投资后估值投资前估值投资额。投资后持有股权比例=投资额/投资后股权价值=3000万/投资后股权价值=12.5%，故投资后股权价值=3000/12.5%=24000万。市盈率倍数=股权价值净利润=24000/4000=6。3. 单选题股权投资基金信息披露义务人包括（ ）。.基金管理人.基金托管人.基金执行事务合伙人.基金投资人问题1选项A.、B.、C.、D.、【答案】A【解析】股权投资基金的信息披露，是指相关信息披露义务人按照法律法规、自律规则的规定与基金合同的约定，在基金募集、投资、运营等一系列环节中，向基金投资者进行的信息披露行为。信息披露义务人，是指股权投资基金管理人、股权投资基金托管人，以及法律、行政法规、中国证监会和中国证券投资基金业协会规定的负有信息披露义务的法人和其他组织。4. 单选题根据我国刑法关于非法吸收公众存款罪的规定，其构成要件之一是“向社会不特定对象吸收资金”。某股权投资基金的以下募集行为，不违反相关法规的是（ ）。问题1选项A.未设置特定对象确定程序，通过推介会向社会公众吸收资金B.向亲友或单位内部人员针对特定对象吸收资金C.在向亲友吸收资金的过程中，放任亲友向不特定对象吸收资金D.以吸收资金为目的，将社会人员吸收为单位内部人员，并向其吸收资金【答案】B【解析】未向社会公开宣传，在亲友或者单位内部针对特定对象吸收资金的，不属于非法吸收或者变相吸收公众存款。从事股权投资基金募集的禁止推介渠道：公开出版资料；面向社会公众的宣传单、布告、手册、信函、传真；海报、户外广告；电视、电影、电台及其他音像等公共传播媒体；公共网站、门户网站链接广告、博客等；未设置特定对象确定程序的募集机构官方网站、微信朋友圈等互联网媒介；未设置特定对象确定程序的讲座、报告会、分析会；未设置特定对象确定程序的电话、短信和电子邮件等通信媒介；法律、行政法规、中国证监会规定和基金业协会自律规则禁止的其他行为。5. 单选题甲证券公司承销某大型蓝筹公司的IPO，甲全资控股了A基金管理公司、参股了B基金管理公司。以下表述正确的是（ ）。问题1选项A.A公司不能参加该IPO的申购，B公司可以参加该IPO的申购B.A、B两家公司均不能参加该IPO的申购C.A、B两家公司均可以参加该IPO的申购D.A公司可以参加该IPO的申购，B公司不能参加该IPO的申购【答案】C【解析】本题属于超纲题，基金的考纲当中没有涉及证券发行、申购方面的内容，做了解即可。对于新股的申购，不做限制，A和B都可以参加，但是要做好利益输送的防范。6. 单选题根据公开募集证券投资基金信息披露管理办法，某基金公司在其门户网站上发布新基金宣传材料。关于此新基金的宣传材料，以下说法错误的是（ ）。问题1选项A.基金公司向公众分发、公布的宣传材料应与提供给销售机构的材料一致B.该材料应当含有明确的风险提示和警示性文字C.该材料内容应与基金合同、基金招募说明书相符D.该材料只需要经督察长检查，出具合规意见书并报送监管部门【答案】D【解析】ABC选项描述正确；D选项，管理人的宣传推介材料事先经基金管理人负责基金销售业务的高级管理人员和督察长检查，出具合规意见书，并自向公众分发或者发布之日起5个工作日内报主要经营活动所在地中国证监会派出机构备案。所以D选项有问题。补充：其他基金销售机构的基金宣传推介材料，应当事先经基金销售机构负责基金销售业务和合规的高级管理人员检查，出具合规意见书，并自向公众分发公布之日起5个工作日内报工商注册登记所在地中国证监会派出机构备案。7. 单选题对于有限合伙型创业投资基金，法人合伙人投资于多个符合条件的有限合伙制创业投资企业的，可享受的税收优惠措施有（ ）。问题1选项A.不可合并计算其可抵扣的投资额，也不可合并计算其应分得的应纳税所得额B.不可合并计算其可抵扣的投资额，但可以合并计算其应分得的应纳税所得额C.可抵扣的投资额和应分得的应纳税所得额都可合并计算D.可以合并计算其可抵扣的投资额，但不可合并计算其应分得的应纳税所得额【答案】C【解析】有限合伙制创业投资企业法人合伙人的税收优惠。采取股权投资方式投资于未上市的中小高新技术企业满2年的，其法人合伙人可按照对未上市中小高新技术企业投资额的70%抵扣其从该有限合伙制创业投资企业分得的应纳税所得额。如果法人合伙人投资于多个符合条件的有限合伙制创业投资企业，可合并计算其可抵扣的投资额和应分得的应纳税所得额。当年不足抵扣的，可结转以后纳税年度继续抵扣；当年抵扣后有结余的，应按照企业所得税法的规定计算缴纳企业所得税。8. 单选题关于公募基金对于优化金融结构和促进经济增长的意义，以下表述错误的是（ ）。问题1选项A.公募基金实现了对储蓄的分流，在一定程度上降低了金融行业系统性风险B.在证券投资基金中，公募证券投资基金是门槛最低的大众理财工具，为广大中小投资者优化资产配置，提供普惠金融服务C.公募基金投资于证券市场，扩大了企业间接融资的比例，为企业在证券市场筹措资金创立了良好的融资环境D.公募基金是A股市场主要的专业机构投资者，引领资产管理行业的发展【答案】C【解析】总的来说，证券投资基金是能够优化金融结构，促进经济增长。近年来投资基金市场的迅速发展已经充分说明，以基金和股票为代表的直接融资工具能够有效分流储蓄资金，在一定程度上降低金融行业系统性风险，为产业发展和经济增长提供重要的资金来源，以利于生产力的提高和国民经济的发展，A选项正确；在证券投资基金中，公募证券投资基金作为门槛最低的大众理财工具，已经成为中小投资者除了银行外第一大投资渠道，是A股市场最主要的专业机构投资者，推动普惠金融发展，引领资产管理行业（BD选项正确）；C选项，是扩大了直接融资的比例。9. 单选题对于尚在积极开拓市场的成长型被投企业，股权投资基金对其经营指标的监控应侧重于成长指标，成长指标不包括（ ）问题1选项A.新市场进入B.网点建设C.市场占有率D.销售额增长【答案】C【解析】本题考查经营指标中的监控侧重点。依据被投资企业自身经营情况，其经营指标监控侧重点也有所不同。例如，对于业务和市场已经相对成熟稳定的企业，侧重于业绩指标，如收入、净利润、市场占有率等；对于尚在积极开拓市场的成长型企业，侧重于成长指标，如网点建设、新市场进入、销售额增长等。10. 单选题下列不属于基金业协会特别会员的是（ ）。问题1选项A.证券期货交易所B.登记结算机构C.基金销售机构D.指数公司【答案】C【解析】本题考查中国证券投资基金业协会。基金业协会会员可分为普通会员、联席会员、观察会员、特别会员。其中，特别会员包括证券期货交易所、登记结算机构、指数公司、经副省级及以上人民政府民政部门登记的各类基金行业协会、境内外其他特定机构投资者等。C选项基金销售机构属于联席会员。11. 单选题申请注册基金销售业务资格应具备的条件不包括（ ）。问题1选项A.基金销售业务技术系统通过相应技术系统联网测试，测试结果符合国家规定标准B.委托商业银行开展反洗钱工作C.有与基金销售业务相适应的营业场所、安全防范设施D.具有健全的治理结构【答案】B【解析】销售机构的准入条件有：（1）具有健全的治理结构、完善的内部控制和风险管理制度，并得到有效执行；（2）财务状况良好，运作规范稳定；（3）有与基金销售业务相适应的营业场所、安全防范设施和其他设施；（4）有安全、高效的办理基金发售、申购和赎回等业务的技术设施，且符合中国证监会对基金销售业务信息管理平台的有关要求，基金销售业务的技术系统已与基金管理人、中国证券登记结算公司相应的技术系统进行了联网测试，测试结果符合国家规定的标准；（5）制定了完善的资金清算流程，资金管理符合中国证监会对基金销售结算资金管理的有关要求；（6）有评价基金投资人风险承受能力和基金产品风险等级的方法体系；（7）制定了一系列完善的业务流程；（8）有符合法律法规要求的反洗钱内部控制制度。不是委托商业银行开展有反洗钱工作，是自己本身就要有。12. 单选题确认基金交易是（ ）职责之一。问题1选项A.基金份额登记机构B.基金托管机构C.中央结算公司D.基金销售机构【答案】A【解析】基金份额登记机构的主要职责包括：建立并管理投资人的基金账户；负责基金份额的登记；基金交易确认；代理发放红利；建立并保管基金份额持有人名册；法律法规或份额登记服务协议规定的其他职责。13. 单选题某投资者通过借入所在证券公司资金购买有价证券的交易方式为（ ）。问题1选项A.买空交易B.期货交易C.卖空交易D.现货交易【答案】A【解析】融资即投资者借入资金购买证券，也叫买空交易。A正确。卖空交易即融券业务，与融资业务正好相反，投资者可以向证券公司借入一定数量的证券卖岀，当证券价格下降时再以当时的市场价格买入证券归还证券公司，自己则得到投资收益。14. 单选题QDII基金发生的以下事项中，不需要发布临时公告进行披露的是（ ）。问题1选项A.涉及境外重大诉讼B.变更投资者C.变更境外托管人D.变更投资顾问【答案】B【解析】当QDII基金发生变更境外托管人、变更投资顾问、投资顾问主要负责人变动、涉及境外诉讼等重大事件时，应在事件发生后及时披露临时公告，并在更新的招募说明书中予以说明。B选项，投资者可能天天变，所以没必要发临时公告。15. 单选题在投资中，保密信息的内容不包括（ ）。问题1选项A.投资方基于公开资料独立开发的、但目标公司未向投资方提供过的信息B.目标公司的非公开技术、生产工艺、知识产权、产品等信息C.投资方非公开的尽职调查方法与流程D.目标公司的非公开商业计划、财务计划等信息【答案】A【解析】保密条款是指除依法律或监管机构要求的信息披露外，投融资双方对在股权投资交易中知悉的对方商业秘密承担保密义务，未经对方书面同意，不得向第三方泄露。保密义务是双方共同的义务。对股权投资基金而言，其在投资过程中知悉的目标公司的非公开的技术、产品、市场、客户、商业计划、财务计划等信息通常均属于商业秘密；对目标公司而言，其在融资过程中所知悉的股权投资基金的非公开的尽职调查方法与流程、投资估值意见、投资框架协议及投资协议条款等信息通常均属于商业秘密。通常，保密条款应列明保密信息的具体内容、保密期限及违约责任。16. 单选题T日投资者发起申购或赎回我国境内基金，关于基金申购和赎回的资金结算，以下表述错误的是（ ）。问题1选项A.基金份额申购和赎回的资金清算是销售机构根据投资者申购和赎回数据进行的B.货币市场基金的赎回资金一般T+1日即可从基金的银行存款账户划出，最快可在划出当天到达投资者资金账户C.赎回款一般于T+3日内从基金的银行存款账户划出D.申购款一般能在T+2日内到达基金的银行存款账户【答案】A【解析】A选项，基金份额申购和赎回的资金清算依据注册登记机构的确认数据进行，所以描述错误；BCD描述都正确。17. 单选题投资基金是资产管理的主要方式之一，其特征是（ ）。.组合投资.专业管理.利益共享.风险自担问题1选项A.、B.、C.、D.、【答案】D【解析】投资基金是资产管理的主要方式之一，它是一种组合投资、专业管理、利益共享、风险共担的集合投资方式。18. 单选题关于股权投资基金管理人与潜在投资者在募集阶段的沟通，以下表述正确的是（ ）。.基金管理人通常无需对潜在投资者进行相关调查.潜在的专业投资者通常需对基金管理人进行尽职调查.基金管理人应当向潜在投资者介绍基金情况并提示相关投资风险.基金管理人应当向潜在投资者明确告知股权投资基金的预期收益情况问题1选项A.、B.、C.、D.、【答案】D【解析】股权投资基金管理人、股权投资基金销售机构及其从业人员从事股权投资基金募集业务，不得有以下行为：以任何方式承诺投资者资金不受损失，或者以任何方式承诺投资者最低收益，包括宣传“预期收益”“预计收益”“预测投资业绩”等相关内容。错误。基金管理人通常需要对潜在投资者进行相关调查，错误。19. 单选题关于经纪人和做市商的特点，以下表述正确的是（ ）。问题1选项A.经纪人是指令驱动市场上的流动性提供者，做市商是报价驱动市场上的流动性提供者B.经纪人可以充当做市商的角色，但做市商不能充当经纪人的角色C.经纪人的利润主要来自于证券买卖差价，做市商的利润主要来自于做市商的佣金D.经纪人是指令驱动市场上的买卖指令执行者，做市商是报价驱动市场上的流动性维持者【答案】D【解析】做市商在报价驱动市场中处于关键性地位，他们在市场中与投资者进行买卖双向交易；经纪人则是在交易中执行投资者的指令，并没有参与到交易中，AB错误，两者的市场角色不同。此外，两者的利润来源不同做市商的利润主要来自于证券买卖差价，经纪人的利润则主要来自于给投资者提供经纪业务的佣金，C错误；对市场流动性的贡献不同在报价驱动市场中，做市商是市场流动性的主要提供者和维持者，而在指令驱动市场中，市场流动性是由投资者的买卖指令提供的，经纪人只是执行这些指令，D正确。20. 单选题以下不属于直接融资方式的是（ ）。问题1选项A.企业通过融资租赁方式获得设备使用权B.创业投资基金对企业进行股权投资C.企业发行创新创业公司债券D.企业在资本市场首次公开发行股票【答案】A【解析】直接融资：股票市场融资。债券市场融资。风险投资融资。商业信用融资（商品赊销、预付定金、预付货款）。民间借贷。间接融资：银行信用融资（存款、贷款）。消费信用融资（房贷、车贷）。融资租赁。