现金资产业务

单击此处编辑母版标题样式,单击此处编辑母版文本样式,第二级,第三级,第四级,第五级,*,第五章现金资产业务,通过本章的学习，要求掌握商业银行现金资产的构成，定义现金资产、库存现金、资金头寸等基本概念，评价现金资产及法定存款准备金的作用，区分法定存款准备金与超额准备金，指出商业银行资金调度的意义，概括现金资产管理的原则，解释或比较基础头寸与可用头寸的不同，列出影响银行库存现金的因素。,本章的重点与难点为资金头寸测算及现金资产的管理。,1,1.,现金资产的构成和作用,1.1,现金资产的构成,库存现金,在中央银行存款,存放同业存款,在途资金,1.2,现金资产的作用,保持清偿力,保持流动性,2,1.,现金资产的构成和作用,1.1,现金资产的构成,库存现金,在中央银行存款,存放同业存款,在途资金,1.2,现金资产的作用,保持清偿力,保持流动性,3,1.3,资金头寸及构成,基础头寸库存现金超额准备金,可用头寸基础头寸存放同业存款,可贷头寸全部可用头寸备付金,4,1.4,现金资产管理原则,总量适度,适时调节,安全保障,5,2.,库存现金的日常管理,2.1,影响银行库存现金的因素,现金收支规律,营业网点的多少,后勤保障条件,与中央银行发行库的距离、交通条件及发行库的规定,商业银行的内部管理,6,2.2,最适送钞量的计算和现金调拨临界点的确定,2.2.1,最适送钞量的计算,银行,有必要对运送现金的成本收益作一个比较，以决定最适的送钞量。在这个最适的送钞量上，银行为占用库存现金和运送钞票所花费的费用之和应当是最小的。,我们可以运用经济批量法来进行测算。其公式为：,T=CQ/2+AP/Q,其中，,T,：,总成本,；,A,：,一定时期内的现金收入,(,或支出,),量,；,Q,：,每次运钞数量；,P,：,每次运钞费用；,C,：,现金占有费率；,A/Q,：,运钞次数,；,Q/2,：,平均库存现金量,；,P,A/Q,：,全年运钞总成本；,C,Q/2,：,库存现金全年平均占用费,7,2.2.1,最适送钞量的计算（续）,根据以上方程序，用微分法来求经济批量的总成本,T,为极小值时的运钞数量,Q，,以及以,Q,为自变量，求,T,对,Q,的一阶导数,T,，,则：,T,=dt/dQ=C/2AP/Q,2,令,T=0，,则,C/2AP/Q,2,=0,Q,2,=2AP/C，,即,Q=2AP/C,8,2.2.2,现金调拨临界点,现金调拨临界点平均每天正常支出量,提前时间保险库存量,保险库存量（预计每天最大支出平均每天正常支出）,提前时间,9,Q,Q/2,0,0,Q*,时间,2.2.3,最适送钞量的计算和现金调拨临界点,例,:某,市分行在距中心库30公里处设一个分理处，根据往年有关数据测算，年投放现金量为1 825万元，平均每天投放5万元。每次运钞需支出燃料费、保安人员出差费约50元，资金占用费率为年利率6.6,%,10,3.,存款准备金的管理,3.1,法定存款准备金管理,3.1.1,滞后准备金计算法,第一周,第二周,第三周,计算基期周,准备金持有周,11,3.1.2,同步准备金计算法,12,1,14,16,3,3.1.2,同步准备金计算法（续）,每日法定准备金额度要求：,非交易账户负债金额,0%,交易账户的首个,4680,万美元,3%,交易账户的其余金额,10%,平均日库存现金,法定准备金调整额（最后两天）：,每日法定准备金额度,14,（天）银行在前,12,天保持的准备金总数,最后两天的日平均额法定准备金调整额,/2,法定准备金允许误差额：,每日法定准备金额度要求,4%,13,3.1.3,同步准备金计算题,现在是,10,月,29,日，需要决定,29,日和,30,日的现金准备。,15-28,日 平均库存现金,4,000,000,元,1-14,日 平均非往来账户负债,220,000,000,元,15-28,日 平均往来账户余额,625,000,000,元,17-28,日 平均准备金,61,000,000,元,（,1,）计算在准备金保持期（,17,30,日）的日平均准备金额,（,2,）如果不允许使用误差允许值，最后两天中每日所需的法定准备金额为多少？,（,3,）如果使用,4%,的误差值，最后两天中每日所需的法定准备金额又为多少,？,14,3.2,超额准备金的管理,3.2.1,影响超额准备金需要量的因素,存款波动,贷款的发放与收回,用于对他行支付的贷款（用于对本行支付的贷款已收回贷款）,法定准备金率,向中央银行借款,同业往来,法定准备金,15,3.2.2,超额准备金的调节,同业拆借,短期证券回购及商业票据交易,通过中央银行融资,商业银行系统内的资金调度,出售其他资产,16,4.,同业存款的管理,4.1,同业存款的目的,4.2,同业存款需要量的测算,使用代理行的服务数量和项目,代理行的收费标准,可投资余额的收益率,4.3,代理行投资收入,投资利率,30/365,（被代理行存款总额托收中的现金法定准备金）,17,1.,月份代理行提供的服务,成本（元）,支票清算 10 540笔 每笔0.0045元,电子转帐 28笔 每笔1.50元,证券保管 7笔 每笔3.00元,数据处理及计算机软件服务,全月总成本,2.代理行收益,计算机服务手续费,应从同行业存款中获得的投资收益,总计,3.同业存款余额需要量,投资收益=投资收益率,30/365（同业存,款余额-浮存-应提准备金）,代理行同业存放款的准备金率为,12%,，平均浮存（即托收未达款）为,7 200,元；可投资余额的年收益率为,8%,同业存款余额,=,97,994,元,474.30元,42.00元,21.00元,100.00元,637.30元,100.00元,537.30元,637.30元,5.,银行流动性管理,5.1,银行的流动性需求,5.1.1,资金来源与资金运用方法,5.1.1.1,未来一段时间内银行的流动性盈余或赤字全部存款的预期变化存款准备金的预期变化全部贷款的预期变化,19,资金来源（增加头寸）,资金运用（减少头寸）,贷款利息和本金,变现债券及到期债券,存款增加,其他负债增加,发行新股,新发放的贷款,购买债券,存款减少,其他负债减少,收购股份,月份,存款总额,存款的,变化,所需准备金的变化,贷款总额,贷款的变化,头寸剩余（,+,）或不足（,-,）,12,1,2,3,4,5,6,7,8,9,10,11,12,593,587,589,586,591,606,620,615,616,655,635,638,643,-6.0,+2.0,-3.0,+5.0,+15.0,+14.0,-5.0,+1.0,+39.0,-20.0,+3.0,+5.0,-0.6,+0.2,-0.3,+0.5,+1.5,+1.4,-0.5,+0.1,+3.9,-2.0,+0.3,+0.5,351,356,359,356,365,357,345,330,341,341,361,375,386,+5.0,+3.0,-3.0,+9.0,-8.0,-12.0,-15.0,+11.0,+0.0,+20.0,+14.0,+11.0,-10.4,-1.2,-3.0,-4.5,+21.5,+24.6,+10.5,-10.1,+35.1,-38.0,-11.3,-,6.5,5.1.1.2,某银行资金头寸需要量预测,5.1.1.3,存贷款变化趋势的预测,21,年份,总存款,长期存款趋势,短期存款波动,5.1.1.3,存贷款变化趋势的预测（续）,22,年份,总贷款,长期贷款趋势,短期贷款波动,可贷头寸,长期流动性需求,短期流动性需求波动,流动性需求,年份,季节性流动性需求,5.1.2,资金结构法,总流动性需求,存款及非存款负债的流动性需求贷款的流动性需求,存款及非存款的总流动性准备,95%,（游资性负债法定存款准备金）,30%,（易损资金法定存款准备金）,15%,（稳定性资金法定存款准备金）,23,5.1.2,资金结构法的计算,某银行热钱负债为,2500,万元，易损资金为,2400,万元，稳定性资金为,1,亿元，法定准备金率为,3%,，未来,1,年新增贷款余额最大可能为,1900,万元，该行应该保持多少流动性准备？,24,5.1.3,概率分析法,银行预期的资金流动性需求最好状况出现的可能性,最好状况下银行的流动性缺口最坏状况出现的可能性,最坏状况下银行的流动性缺口最可能状况出现的可能性,最可能状况下银行的流动性缺口,25,5.1.3,概率分析法（续）,26,下周可能的流动性状况,下周预期存款,下周预期贷款,下周预期流动性缺口,可能性大小,最好的状况（最大存款，最小贷款）,17000,11000,+6000,15%,最可能的状况,15000,14000,+1000,60,最坏的状况（最小存款，最大贷款）,13000,15000,-2000,25%,5.1.4,流动性指标法,27,5.1.4,流动性指标法（续）,28,5.2,银行的流动性供给,5.2.1,资产的流动性管理,-,现金、超额准备金、有价证券,5.2.2,负债的流动性管理,从中央银行借款,同业拆借,转贴现,证券回购,国际金融市场借款,大额可转让定期存单,29,5.3,银行流动性需求与供给的搭配,5.3.1,评价银行流动性供需状况,5.3.2,影响流动性供需搭配的因素,银行需要流动性的目的,参与货币市场的难度,银行管理者的管理理念,各种流动性来源的成本与基本特征的比较,对利率未来走势的预期,银行外部环境的变化,30,讨论题,假定存款的法定准备金率为,10%,，某银行的资产负债表如下：,（单位：万元）,如果银行的存款下降,500,万元，讨论该银行怎样通过资产管理或负债管理来满足法定准备金的要求。,证券,5000,存款,10000,贷款,10000,其他负债,5000,法定准备金,1000,总负债,15000,总资产,16000,股权,1000,31,