财务基础分析培训

单击此处编辑母版标题样式,单击此处编辑母版文本样式,第二级,第三级,第四级,第五级,*,演示文档,路漫漫其悠远,少壮不努力，老大徒悲伤,单击此处编辑母版标题样式,单击此处编辑母版文本样式,第二级,第三级,第四级,第五级,*,财务基础分析培训,一、财务工作是？二、平衡原理三、收入、成本、费用、利润关系四、经营指标关系五、案例分析 曼哈NK店经营案例分析 天河南开店失败,一、财务工作是？,财务工作是反映,是对企业经营活动过程用会计语言记录来反映经营运作状态,企业经营运作,货币 货品 货币,财务工作原理,平衡,运作,货币价值减少,亏损,货币价值增加,盈利,二、平衡原理,财务反映企业经营运作三大基础表,1、资产负债表：资产=负债+权益,2、现金流量表：现金存量=流入现金-流出现金,3、利润表 ：利润=收入-成本-费用,三个表关系,资产负债表 现金流量表 利润表,负债 现金流入 销售收入,现金 短期借款 收销售货款 减：销售成本,银行存款 应付帐款 收其他劳务等款 销售毛利,应收帐款 权益 现金流出 减：经营费用支出,存 货 实收资本 购货品支出 减：管理费用支出,固定资产 未分配利润 支付工资 加：其他业务收支,本年利润 支付费用 减：企业所得税,合计 合计 流入减流出 本年利润,利润率：利润/销售收入,利润表各项占收入的比例大小，就是影响利润率的因素；,销售收入率：销售收入/销售收入=100%,销售成本率：销售成本/销售收入,销售毛利率,：（销售收入-销售成本）/,销售收入,经营费用率：经营费用/销售收入,管理费用率：经管理费用/销售收入,利润率 ：利润/销售收入,1、什么是收入,1、终端收入：,牌价*销售折扣率=终端收入,2、结算收入：,终端收入商场扣费=结算收入,3、无税收入：,结算收入/1.17=无税收入,（税指扣除增值税购销流转税）,4、销售折扣率：,终端收入/牌价=销售折扣率,2、什么是成本,1、购货成本,2、销售成本,3、销售成本率,3、什么是费用,1、固定费用,2、变动费用,4、什么是利润,收入-成本-费用=利润,三、收入、成本、费用与利润关系,收入成本费用=利润,1、收入成本费用=0,利润 保本 状态,2、收入成本费用0,利润 盈利 状态,3、收入成本费用0盈利状态,1、收入-成本=无税毛利,无税毛利 费用=利润 0盈利,无税毛利=利润+费用,2、盈利状态营业额计算,无税毛利=销售收入*毛利率 =利润+费用,销售收入=(利润+费用)/无税毛利率,3、盈利状态利润计算,销售收入*毛利率-费用=利润,收入成本费用0亏损状态,1、收入-成本=无税毛利,无税毛利 费用=利润 0=亏损,无税毛利=-利润+费用,四、经营指标关系,实现企业可持续、健康的盈利,健康性,盈利性,发展力,竞争力,实现股东财富最大化,数据分析层层分解 找出主要原因,Source: Roland Berger & Partners,利润,毛利,管理,费用,经营,费用,折扣,成本,定价,市场环境,品牌定位,毛利需求,原料价格,制造成本,人工成本,存销比,库龄,市场活动,工资,装修,市场情况,活动变化,谈判能力,店铺形象,费用控制,摊消政策,租金扣费,招待,租金,工资,。,。,。,工资制度,干部储备,水平控制,第一层次,第三层次,第二层次,第四层次,第N层次,实现利润最大化,存销比,（存货周转率）,库龄,库存结构,。,利润率 毛利率,租金扣费率,装修费用率,工资费用率,。,市场占有率,AD/NK,NK/AD,规模增长,同店增长,指标达成,主要四大业务指标,财务指标,数据分析方法层层分解,经营费用率,管理费用率,毛利率,税前利润率,数据分析方法层层分解,成本,定价,折扣,毛利率,数据分析方法层层分解,库龄,市场环境,存销比,折扣,数据分析把握主要问题,毛利,工资,竞争力,库存,扣费,装修费,可持续的、健康的盈利,并将数据结合起来分析，发现问题再细化分解,五、店铺经营案例分析,1、深圳地区曼哈NK店07年1季度经营分析,深圳曼哈NK店,07年1季度,06年1季度,07VS06,终端收入(万元),45.95,70.71,-35.01%,利润额(万元),-4.01,-3.03,-32.46%,利润率,-8.73%,-4.28%,-4.45,总部含税毛利率,29.20%,26.42%,2.78,商场扣费率,13.29%,8.62%,4.67,NK,季节,07,年销,售折扣,07,年销,售占比,NK,季节,06,年销,售占比,06,年销,售折扣,FA02,23.57%,0.03%,SU02,0.01%,30.22%,SU03,40.00%,0.02%,FA02,0.01%,29.80%,SP04,20.20%,0.01%,SU03,0.15%,32.56%,FA04,21.96%,0.16%,FA03,0.07%,39.98%,HO04,20.09%,0.06%,HO03,0.25%,37.27%,SP05,35.39%,0.94%,SP04,0.21%,42.15%,SU05,43.00%,0.22%,SU04,0.08%,29.90%,FA05,42.65%,1.02%,FA04,1.99%,48.46%,HO05,48.02%,6.96%,HO04,2.66%,50.50%,SP06,57.13%,6.99%,SP05,10.29%,59.09%,SU06,61.50%,5.96%,SU05,13.45%,64.91%,FA06,73.99%,11.87%,FA05,15.99%,71.04%,HO06,85.68%,20.22%,HO05,24.95%,86.02%,SP07,93.71%,38.02%,SP06,26.44%,92.16%,SU07,94.97%,6.78%,SU06,1.04%,93.74%,FA07,95.78%,0.28%,FA06,1.10%,91.28%,HO07,96.83%,0.45%,HO06,0.72%,91.32%,SU07,0.25%,89.04%,FA07,0.17%,91.37%,HO07,0.18%,90.07%,总计,76.13%,总计,74.85%,07年1季度销新品占比45.53%,销售折扣率上升1.28个百分点,营业额下降35.01%,06年1季度销新品占比29%,春节,2,、曼哈店06年07年1季度商场活动分析,07年与06年合同扣率一样为14%，06年做销售活动时间长，平均商场扣费率,8.62%，而07年几乎没有做活动，货品折扣销售商场扣点基本上维持在13.29%，销售,也下滑，07年从销售活动上来看，商场扣费率上升应该是未得到商场的支持。,07年春节因新开白马店，从管理、人手精力上对商场活动谈判是功夫不到位的。,以上是07年1季度销售下滑35%主要原因。如果条件允许的话，发挥店长责任制。,月份,2007年（平均商场扣费13.29%),2006年(平均商场扣费8.62%),1月,月销14万,未做活动扣点14%,月销30万元，折扣新品8.5折降扣8个点,2月,月销18万，春节新品8.5折纯扣4个点，只销2.3万元,2月（1月26开始）春节销售31.6万元，新品8.5折纯扣8个点、3-7折纯扣6个点，特卖3-8折纯扣6.5个点。,3月,月销13万，未做活动扣点14%,销售14.7万元，全场8.5折纯扣10个点，全场4-8折纯扣6个点,“曼哈”地处繁华的华强北商业区,对面是具有优势的竞争对手,比我们强，我们只有在货品上找出与对手的差异，削减对方势力，即便亏损开此店是有其战略意义的。,如07年1季度新品货品销售占比45.53%，而06年新品货品销售占比29.3%，而07年销售折扣上升1.28个百分点，销售额下滑35%，做新品销售我们做不过竞争对手的，细分市场寻找差异客户，在竞争激烈地方求生存。,加上营运与货品运作融合不到位，造成资金投入比去年同期大，还出现亏损。,零售的重要性,50%(,买货）,+50%,（运营）,=100%,（销售达成）,50%*80%+50%*80%=80%,50%*80%+50%*100%=90%,50%*80%+50%*120%=100%,50%*60%+50%*140%=100%,50%*80%+50%*140%=110%,2、广州天河南店NK开店失败的启示,广州天河南开店前期出现的问题，损失巨大。,本司经营代理知名国际品牌体育用品的销售，在广州开了四家专卖,店，其中一家在天河南，位于体育馆，原来预计应该比其他3家的地理位置要,好，白领阶层多，有一定的品牌认知度，消费高档高。但此处竞争对手势力,大，特别是商铺租金高，因此从各方面综合考虑，公司决定在大卖场与卖电,子产品的商户合租一个店铺，各搭建一半柜台。尽管这样租金还是很高，各,种促销活动都不能使营业额达到保本点，一年就亏了壹佰多万，实在经营不,下去而关闭。而其他3个店经营较好，通过比较发现以下几点经营成本控制非,常关键，为后期开新店做好评估工作，提高效益提供借鉴。,1、店铺选址，广州天河南虽然位于天河体育馆，经营环境符合公司代理的体育产品，而开设店铺卖场与销售手机共搭一个店面，很滑稽，消费对象不对，因为在这里没有这种服饰行业的氛围，一家服饰专卖店难成气候；,2、店铺装修按普通店等级，支付装修费用30万元；,3、支付3个月租金押金60万元，月租金20万元，租期3年；,4、月销售额要达到125万元方可保本，一年下来月均销售只有60万元，只达到保本点的一半营业额，月均巨亏13万左右。最后公司只有关闭此店，应违约押金收不回来，还有未摊销装修费、固定资产等费用，损失很大（实际此店广州非常成功将此店转出，未造成损失）。,5、目前厦门禾祥NK店，转手出现问题。,3、南昌中山店NK经营分析,南昌中山NK店06年11月租店，租期三年。租店3个月未营,亏损29.11万元，其中支付租金26.4万元、税金0.59万元、装,修摊销1.92万元、其他费用0.2万元。,07年2月营业到年底亏损70.53万元(其中月均摊销装修费,1.82万元)，08年1-2月亏损14.09万元(其中月均摊销0.496万,元)，1-2月是销售旺季，但经营低于07年月均水平。,平均销售折扣率8折，含税毛利率%，店铺人数8人。 08年,3月后预计月费用、毛利率如下，计算得出保本营业额为45.39,万元。,3.1、南昌中山店保本销售及费用情况,保本营业额,453,921.81,费用率,费用占比,1、无税毛利,131,404.54,2、费用,131,404.54,28.95%,其中：租金,88,000.00,19.39%,66.97%,国地税,5,457.54,1.20%,4.15%,工商费,500.00,0.11%,0.38%,办公费,1,361.50,0.30%,1.04%,电话费,200.00,0.04%,0.15%,工资社保,10,800.00,2.38%,8.22%,水电费,6,083.00,1.34%,4.63%,固定资产折旧,560.24,0.12%,0.43%,摊销装修费24个月,摊销顶手费36个月,刷卡手续费,其他费用,2,555.00,0.56%,1.94%,分摊管理费用,15,887.26,3.50%,12.09%,3、目标利润,-,年份,月保本,1,月,2,月,3,月,4,月,5,月,6,月,7,月,8,月,9,月,10,月,11,月,12,月,月均,2007,年,30.75,38.6,32.97,33.67,25.15,23.69,24.23,23.86,17.74,19.08,14.26,25.82,2008,年预计,45,15,19,32,32,38,32,30,25,29,30,30,30,28.48,3.2、南昌中山店实际销售情况,年份,1,月,2,月,3,月,4,月,5,月,6,月,7,月,8,月,9,月,10,月,11,月,12,月,月均,全年,2007,年,11.06,11.44,12.42,16.30,15.12,13.58,14.41,13.21,14.30,13.46,12.50,13.44,13.44,161.24,2008,年预计,12,12,12,13,12,12,12,12,12,13,12,12,12.15,145.83,从费用上来看，总体费用08年比07年下降15.41万元，主要是装修费用在08年3月基本摊销完毕，原每月摊销1.8万元，12个月将近21.6万元，剔除此因素费用是增长6.19万元。,3.2、南昌中山店实际费用情况,年份,1,月,2,月,3,月,4,月,5,月,6,月,7,月,8,月,9,月,10,月,11,月,12,月,月均,全年,2007,年,-11.06,-3.38,-2.45,-5.74,-7.49,-5.82,-6.47,-7.32,-7.05,-7.90,-7.57,-9.35,-6.80,-81.60,2008,年预计,-8.02,-6.08,-3.35,-4.65,-2.39,-4.93,-4.23,-6.46,-5.95,-3.72,-3.75,-4.14,-4.81,-57.67,3.3、南昌中山店经营利润情况,项目,保本营业额,08年预计月均亏损额,销售收入,453,921.81,费用率,费用占比,284,812.41,费用率,费用占比,1、无税毛利（33.87%/1.17）,131,404.54,82,449.54,2、费用,131,404.54,28.95%,125,485.71,44.06%,其中：租金,88,000.00,19.39%,66.97%,88,000.00,30.90%,70.13%,国地税,5,457.54,1.20%,4.15%,5,457.54,1.92%,4.35%,工商费,500.00,0.11%,0.38%,500.00,0.18%,0.40%,办公费,1,361.50,0.30%,1.04%,1,361.50,0.48%,1.08%,电话费,200.00,0.04%,0.15%,200.00,0.07%,0.16%,工资社保,10,800.00,2.38%,8.22%,10,800.00,3.79%,8.61%,水电费,6,083.00,1.34%,4.63%,6,083.00,2.14%,4.85%,固定资产折旧,560.24,0.12%,0.43%,560.24,0.20%,0.45%,摊销装修费24个月,摊销顶手费36个月,刷卡手续费,其他费用,2,555.00,0.56%,1.94%,2,555.00,0.90%,2.04%,分摊管理费用,15,887.26,3.50%,12.09%,9,968.43,3.50%,7.94%,3、月利润,0.00,-43,036.17,3.4、南昌中山店08年经营预计月亏利润,1、此店销售收入最高月份是开业前4个月，后期基本上未超过30元，08年春节旺季营业也未达到开业期的销售，经了解，南昌消费体接受商场,销售、新开店销售，经营后期若店铺无新的变化，销售提升可能性小，消费,的忠诚度不高。,2、每年返修店铺，费用太高，降折让利销售，营业额也达不到无装修,费用的保本额45万元。,3、08年1-2月未过月均20万元销售，08年月均按30万元销售预测，预计,销售可能过高，但按此销售预测估计08年亏损51万元（剔除装修费）。此店,销售产出与租金比例相比，租金费用30.9%太高。因此，若持续经营只有降,低租金，否则继续亏损。,