宝钢战略分析

第 1 页 共 27 页 1 目录 一 宝钢简介 4 二 PESTG分析 4 三 关键外部因素 IFE 矩阵 7 四 关键内部因素 EFE 矩阵 9 五 SWOT战略分析 11 六 波特五力模型 铁矿石谈判聚焦 专 题 13 七 竞争态势矩阵 CPM 17 八 BCG矩阵 20 九 IE矩阵 24 十 QSPM矩阵 25 十一 战略调整措 施 27 第 2 页 共 27 页 2 一 宝 钢 集团有限公司简介 宝 钢 集团有限公司是以宝山钢铁 集团 公司为主体 联合重组上海冶金 控股 集团 公司和上海梅山 集团 公司 于 1998年 11月 17日成立的特大 型钢铁联合企业 钢是中国最具竞争力的钢铁企业 年产钢能力 3000万吨左右 赢利水平居世界领先地位 产品畅销国内外市场 2006 年 12月 14日 标 准 普 尔 宣布将宝钢集团和宝钢股份长期信用等级从 BBB 提升至 A 这是目 前全球钢铁企业中的最高长期信用等级 也是中国制造业中的最高等级 在全 球钢铁企业中 能够取得 A 的企业仅有宝钢和韩国浦项 在六家取得 A 及以上信用级别的中国企业中 宝钢是唯一一家制造业企业 在国内优秀企 业中继续处于领先水平 在美国 财富 杂志公布的 世 界 500 强 企业最新排名 中 宝钢集团公司以 2006年销售收入 226 634亿美元居第 307 位 在进入 500 强的钢铁企业中排第 6 位 这是宝钢连续第四年跻身世界 500强 宝钢实施钢 铁精品战略 将建成中国汽车用钢 油 气开采和输送用钢 不 锈 钢 家电用 钢 交通运输器材用钢 电工器材用钢 锅 炉 和压力容器用钢 食品 饮料等 包装用钢 金属制品用钢 特种材料用钢以及高等级建筑用钢等钢铁精品基地 建成中国钢铁工业新技术 新工艺 新材料的研发基地 宝钢实施适度相关多 元化战略 除钢铁主业外 还涉足贸易 金融 工程技术 信息 煤化工 钢 材深加工 综合利用等多元产业 宝钢实施国际化经营战略 已形成了近 20个 境外和国内贸易公司组成的全球营销网络 与国际钢铁巨头合资合作 广泛建 立战略合作联盟 实现优势互补 共同发展 宝钢注重环境保护 推行清洁生 产 着力打造绿色宝钢 宝钢股份公司是中国冶金系统第一家通过 ISO 14001 环境认证的企业钢坚持以人为本 秉承严格苛求的精神 走学习创新的道路 第 3 页 共 27 页 3 追求世界一流的目标 宝钢充满活力与发展机会 二 我国钢铁行业 PESTG分析 1 政治法律环境因素 1 政治形势和政局稳定状况 我国在 09年刚刚度过 60周年的庆典 国内政治 形势稳定 在党中央 国务院领导下 全党全国认真贯彻落实科学发展观 保 持宏观经济政策的连续性和稳定性 2 各项法律法规 国家完善各项法律法规体系 如 2004 年修订的 对外贸 易法 保障钢铁企业在经济纠纷和国际贸易中的权益 3 国家政策 方针 今年是实施 十一五 规划的最后一年 根据新形势 新情况政府着力提高政策的针对性和灵活性 更加注 重推动经济发展方式转变和经济结构调整 更提倡自 主创新 促进稳定各行业发展 在我国财政政策的支持下 内需扩大 工业生产回升 加快 产业结构调整和节能减排继续推进 近年来在国家产业调控中 国家政策指向优化整合现 有大型钢铁企业 淘汰落后中小企业 钢铁行业的集 中度逐渐提高 并购 战略合作增多 有效提升了国 内钢铁产业集中度 如 钢铁产业调整和振兴规 划 2 经济环境 1 经济增长率 从 2008年 随着金融危机爆发 全球经济陷入衰退 由于经 济放缓 特别是房地产 汽车 家电需求下滑 使得钢铁需求疲软 2 利率 汇率和消费结构 为了扩大内需和应对通货膨胀 国家调整了利率和 汇率 刺激人们消费 特别是对房子 汽车等的消费 我国财政支出加大了投 资来刺激经济的政策 基建投资 地产投资的增多 有望拉动钢铁需求 推动 钢铁行业的发展 但是最近迫于美国对人民币汇率问题的压力 如果汇率上升 将对钢铁的出口量带来很大的冲击 3 税率 金融危机的发生使得我国钢铁的出口明显减少 近年来我国持续实施 积极的财政政策和适度宽松的货币政策 认真落实各项重大财税政策措施 促 进钢铁行业的生产和出口 第 4 页 共 27 页 4 4 经济结构 近年来国家致力于经济发展方式转变和经济结构调整 工业中有 重要地位的钢铁行业得到了应有的重视 我国的资本市场不断发展 企业的融 资渠道和融资方式趋向多样化 5 成本 世界钢铁工业快速增长带动了对铁矿石等资源性商品的需求 目前原 材料铁矿石 煤炭等资源价格的持续上涨 也会影响钢铁企业的生产 3 技术环境 1 世界经济的发展 新技术 新设备 新材料 新工艺的采用 信息与自动化 技术的发展 为钢铁行业降低成本 提高产能提供了条件 2 国家及企业对钢铁科技开发的加大了投资和支持重点 如 十一五 国 家科技支撑计划 高品质特殊钢技术开发 项目启动 3 我国企业自主创新能力提高 推动钢铁行业技术进步在钢铁生产方面也出现 了许多专利 如冷轧硅钢片 彩涂板 镀锌板等 但是我国钢铁企业的创新能 力还是稍显不足 主要的技术还是依赖进口 4 社会和文化环境 1 科技发展和人类知识进步 推动了科技创新和社会进步 2 人们的环保意识加强 更倾向于在生产或使用时对环境污染少的原料和产品 这对钢铁生产也提出了新要求 5 全球大环境 1 世界钢铁协会预计今年全球市场钢材价格将处于低位波动向上调整状态 对 我国的钢铁出口有一定促进作用 2 世界钢铁协会预测 2010年全球钢材需求增长 9 2 但是由于钢铁行业基础 设施投资额不断增加 生产能力加大 所以全球的钢材市场还是供过于求的 3 受金融危机的影响 各主要发达国家的失业率不断攀升 贸易保护主义不断 升级 特别是欧美等国对我们国家的钢材实施反倾销调查 严重影响我国钢铁 企业的海外市场 第 5 页 共 27 页 5 三 关键外部因素 EFE 关键外部因素 权重 评分 加权分数 理由 机会 1 中国经济持续快速发展 国内需求大 0 09 4 0 36 国内 GDP 保持在百分之八以 上的增长率 经济需求大 2 国际化程度的提高 加强了合作与交流 0 08 3 0 24 宝钢和巴西 澳大利亚等过 的企业都有合作 3 炼钢技术的进步发展 0 04 2 0 08 纯净钢生产技术 超低磷钢 技术等技术的运用 4 产品附加值的增加 0 07 3 0 21 热镀锌和彩涂钢等高附加值 产品的生产 5 国内基础设施的建设 0 09 2 0 18 我国四万亿用于国内投资 大部分是用于基础设施 6 钢铁价格上涨 0 03 2 0 06 铁矿石价格的上涨和国内需 求的增加 7 政策提高集中度 税率降低有利出口 0 06 3 0 18 目前我国的税率在降低 8 钢铁业规模效应不明显 分布分散 0 04 3 0 12 当前我国存在许多中小钢铁 企业 规模效应不明显 威胁 第 6 页 共 27 页 6 1 当前经济危机世界 各国对钢铁需求降低 0 08 4 0 32 金融风暴的影响还未消除 国际上的工业发展需求缓慢 2 国际竞争激烈 贸易壁垒 0 06 3 0 18 各国为保护本国的经济 展 开了贸易战 3 国内钢铁企业多 竞争激 烈 0 05 2 0 10 我国的钢铁企业多 首钢 鞍钢 攀钢实力强劲 4 国内钢铁原料少 品位低 铁矿石进口价格上涨 0 09 3 0 27 国内的铁矿石质量不高 主 要进口巴西 澳大利亚的铁 矿石 5 国内钢铁整体质量不高 整体技术不高 0 04 2 0 08 目前国内的炼钢技术尚未十 分先进 仍需努力 6 经销商成立钢铁流动商会 提高了议价能力 0 04 2 0 08 经销商的议价能力提高 利 润空间缩小 7 节能减排 环境保护冲突 0 06 3 0 18 钢铁业的污染比较严重 我 国新型工业化道路的要求 8 产能过剩 供过于求 0 08 3 0 24 国内钢铁产企业多 产量大 易造成产能过剩 总计 1 00 2 88 根据 EFE矩阵 加权值大于 2 5 说明宝钢企业在利用外部机会和规避外部 威胁方面高于平均水平 第 7 页 共 27 页 7 四 关键内部因素 IFE 矩阵 分析 注 1 评分含义如下 1 重要劣势 2 次要劣势 3 次要优势 4 重要优势 2 总加权分数 2 64大于 2 50平均值 从表中可以看出宝钢集团的总加权分数为 2 64 表明该公司整体战要水平 高于同行业平均水平 从其优势 1 96 和劣势 0 70 分值来看 1 96 0 70 其优势还是大于劣势 说明宝钢可以通过发挥优势 克服劣势 谋求企业不断 发展 企业内部关键因素主要有 管理层 员工 内部技术 企业的财务状况 运行机制 企业文化 综合能力 影响力 采购体系 原料供应 企业结构和 发展方式等 第 8 页 共 27 页 8 关键内部因素权重设置理由如下 关键因素 宝钢内部关键 因素 权重 权重设置理由 市场占有率 中国最大的钢 铁企业 0 12 上海宝钢在全国钢铁企业中排名第一 内部技术 内部技术的创 新与运用 0 10 宝钢的成就与其技术研发的资金投入 内部创新和技术研发是息息相关的 运行机制 有效的管理体 系 0 09 宝钢的稳定正常运行和效益 员工 员工素质 0 06 报表显示宝钢招收了一大批优秀技术 人才 工程师 影响力 拥有品牌效益 0 12 宝钢的产品受到广大客户的青睐和喜 爱 管理层 强有力的管理 团队 0 10 根据其 09年财务报表可知宝钢聘请了 许多国际国内著名管理公关人员 原料来源 无可控的石矿 源铁矿石靠进 口 0 12 铁矿石出口公司联合抬价 关键内部因素 权重 评分 加权分数 中国最大的钢铁生产企业 0 12 3 0 36 企业内部技术的不断创新与运用 0 10 4 0 40 有效的管理体系 0 09 4 0 36 人员素质高 0 06 3 0 18 拥有大品牌效应 0 12 3 0 36 强有力的管理团队 0 10 3 0 30 优 势 优势加权分数 1 96 无可控的石矿 源铁矿石靠进口 0 12 1 0 12 历时短 企业文化较欠缺 0 06 2 0 12 采购体系不完善 0 05 2 0 10 企业结构调整和转变发展方式滞后的矛盾突出 0 10 2 0 20 劣 势 资金较为紧张 财务压力大 0 02 2 0 04 09 年净利润下降 10 5 0 06 2 0 12 劣势加权分数 0 70 合计 1 0 2 64 第 9 页 共 27 页 9 企业文化 历时短 企业 文化较欠缺 0 06 公司成立于 1998年 采购体系 采购体系不完 善 0 05 宝钢出现原料危机可以看出 结构和发展方式 企业结构调整 和转变发展方 式滞后的矛盾 突出 0 10 企业的发展现状及市场行业行情可以 得出 资金较为紧张 财务压力大 0 02财务状况 09 年净利润下 降 10 5 0 06 从 09年财务报表可以看出 五 SWOT 战略分析 优势 S Strength 中国最大的钢铁生产企业 技术的不断创新与运用 有效的管理体系强有 力的管理团队 国际化有利于降低成本 产品附加值的增加 国内基础设施的 建设 长期合同有效控制海运费用 拥有大品牌效应 劣势 W Weakness 铁矿石谈判价格上涨 无可控的石矿 源铁矿石靠进 采购体系不完善 资 金较为紧张 地处能源紧张的华东地区 机会 O Opportunity 第 10 页 共 27 页 10 中国加入 WTO 行业进入调整期 进行战略扩张 战略调整 全球经济复 苏 拥有优势地理位置 拥有广阔的经济腹地 与国内多家钢铁公司结盟 威胁 T Threat 经济不景气 钢材市场下游相关行业需求下降 房地产市场受打压 行业 竞争加剧 盈利受威胁 加息问题的影响 国际竞争激烈 贸易壁垒 钢铁业规 模效应不明显 多二分散 优势 S 劣势 W 1 生产设备和技术先进 1 国际化人才比较紧缺 2 顾客关系 2 铁矿石资源控制力不强 3 业务范围广门类比较齐全 3 海外下游供应链不完善 4 与巴西淡水河谷公司组建合资 企业 4 海外业务多是依托主业的贸 易 运输和代理业务 5 通过集团公司委托贷款形式获 取融资 5 规模与世界大型钢铁企业还 有差距 6 成本控制能力 7 在海外投资的两座矿山 内部能力 外部因素 8 财务状况充裕 1 国内外市场需求强劲 2 钢铁价格上调 3 进一步降低铁矿石运 输成本 4 印度作为铁矿石供应 商 5 钢铁行业新技术的开 发也应用 6 国内钢铁市场机制进 一步完善 政策提高集 中度 税率降低有利出 口 机 会 O 7 国内基础设施的建设 产品附加值的增加 SO战略 1 加速国内并购重组步伐 2 积极寻求海外并购机会 3 投资设厂 增加产能 扩大规 模 4 开发新产品 5 加速进军印度市场 6 有计划地向上游渗透 7 寻找机会参股巴西铁矿石开采 WO战略 招揽国内外优秀人才 增加印度铁矿石采购 在海外设销售网点 与下游企业建立战略伙伴 关系 1 原材料价格持续上涨 2 钢铁出口退税新政策 3 国外钢铁公司进入国 内市场 国际竞争激烈 贸易壁垒 4 国内钢铁企业多 竞 争激烈 地方利益保护 主义的逼迫 威 胁 T 5 下游用户寻找钢铁替 ST战略 以高端产品打开海外市场 巩固国内市场 减少外国企 业进入国内市场带来的压力 发挥成本优势 减少替代品 的威胁 提高生产技术 降低能源消 耗 将部分产能放到巴西合资钢 厂 利用当地劳动力 WT战略 将精力放在国内市场 加强成本控制 培养专业人才 第 11 页 共 27 页 11 代品 6 钢铁工业整体能源消 耗进一步增长 7 经济危机引发全球经 济调整 8 节能减排 环境保护冲 突 9 产能过剩 供过于求 SWOT综合分析结论 通过 SWOT分析 宝钢的国际化之路必须要立足于国内市场 才能放眼国外 市场 外国钢铁公司一直对中国市场虎视眈眈 宝钢在进行海外扩张的同时 国内市场不能掉以轻心 以 国内市场 换 国外市场 的做法并不可取 因 此 企业在跨出国门之前一定要在人才 质量 战略以及知识等各方面做好充 分准备 对宝钢而言 就要加速国内的兼并进程 在较短的时间内扩大产能和 规模 要专注于钢铁主业 坚持精品战略 由粗放增长向可持续发展转变 由 生产环节向研发和营销环节转变 形成自己的竞争优势 如果没有国内市场 就没有稳固的基础 但只做国内市场 不到海外去 你就永远也不会强大起来 在进行海外扩张时 应以巴西和印度作为国际化进程的第一站 巴西和印 度的劳动力与中国较为相似 并且都拥有巨大市场潜力 宝钢要充分发挥目前 在这两个国家内取得的一些成果 将其转化为竞争优势 然后再向其他地方渗 透发展 六 我国钢铁行业五力分析 随着我国经济的快速发展 我国的钢铁行业发展迅速 行业竞争明显加剧 特 别是近几年来 我国钢材经销商组织起来成立钢铁流通商会 国际钢铁企业进 入我国市场 如新日铁 阿赛洛 我国民营资本在钢铁行业发展良好 我国钢 铁产能过剩 造成产能转移 国际三家铁矿石巨头逼宫中国钢厂 不听话就断 第 12 页 共 27 页 12 货 可以看出 我国钢铁行业内的竞争越来越激烈 要仔细分析行业内的竞争 状况 有必要根据竞争五力分析模型进行分析 潜在进入者 1 资本需求 钢铁行业是是典型的资本密集型行业 进入门槛动辄亿 即使我 国钢铁行业新增利润接近 100 高投入带来的风 险是企业无法支撑的 2 价值链关系 钢铁行业是宏观经济上的重要行业 我国主要的钢铁集团与上 游和下游建立了稳定的合作关系 新入企业无法对现有的钢铁企业构成威胁 3 规模经济 目前 我国粗钢产能超过千万吨的大型钢铁企业达到 11家 其中 宝钢 武钢 河北钢铁超过 3000万吨 鞍本钢 山东钢铁 沙钢超过 2000万 吨 规模经济明显 新进企业难以达到成本优势 4 政府政策 根据 2004年发改委发布的 钢铁产业政策 政府对钢铁行业的 投资过热情况加大了调控力度 新入厂商 甚至是新项目的审批将变得非常严 格 这对业内现有厂商来说是提供了一种无形的保护 综上分析 当前我国钢铁市场格局大致形成 新进企业存在很大的进入壁 垒 从整个行业的发展态势来看 钢铁行业的潜在竞争者威胁较小 但也不排 除国外雄厚资本和国内民营资本的投资 现有企业间的竞争 我国钢铁行业现在基本上处于地区分割状态 尽管目前我国钢铁企业多达 1000多家 但是集中度不高 而且各地为了提高地方 GDP 保护地方钢铁企业 导致竞争不明显 就长远来看 为了提高钢铁行业的集中度 我国采用政府手 段 对钢企进行结构调整 特别是对民营企业的冲击很大 使国内竞争者数量 减少 就目前来看 由于铁矿石价格涨幅大 很多企业已经面临亏损 但是现 保有很大铁矿石库存的钢企有很大的竞争优势 替代品的威胁 在目前材料工业的发展水平下 钢铁行业几乎没有近似的替代品 钢铁行 业占有的市场力还是最大的 我国进口钢材主要集中在高档钢材部分 加上贸 易保护政策 进口钢材对我国钢铁行业的威胁并不大 供应方讨价还价的能力 由于目前全球铁矿石主要被三大巨头垄断 虽然我国是最大的客户 但并 没有提高自己的议价能力 反而由于国内各钢铁企业各怀私心 集中度低 谈 判始终处于被动地位 特别是依赖铁矿石进口程度高的企业面临的压力更大 买方讨价还价的能力 由于国内钢铁行业总体上是产能过剩 市场需求不足 钢企在钢材上保有 相当的库存 为了刺激需求 钢企容易在买方议价时放低价格 就近期来看 第 13 页 共 27 页 13 由于汽车产销环比下降 家电企业订单减少 造船企业仍产能过剩等因素 不 仅房地产调控政策影响的长材系列受损 如今板材系列的终端用户也有疲惫现 象 市场需求进一步降低 以至宝钢主动大幅下调各种钢材价格 同时 经销 商成立的钢铁流通商会将进一步提高买方的议价能力 聚焦铁矿石价格谈判 随着全球最大的铁矿石供应商巴西淡水河谷最近又强硬表示 7月份铁矿石 价格将上涨 35 中国作为最大的市场需求方也将无力可施 铁矿石价格上涨 引发全球钢企的不满 而尤以中国为甚 据最近在上海召开的新闻发布会 淡 水河谷总裁兼首席执行官罗杰 安乃利表示 铁矿石价格上涨完全是市场供需 关系决定的 中国的经济增长带动了钢材的需求 使价格上涨 淡水河谷无力 操控市场 为何中国作为最大的需求方却无法占据主动地位 铁矿石价格 谈判失败给中国造成了怎样的影响 以及中国如何应对这种发展趋势等问题都 是值得深入研究的 一 中国处于被动地位的原因 1 铁矿石供应被世界三大巨头垄断了近三分之二 从全球范围看 铁矿石资源储量较为丰富的国家有乌克兰 俄罗斯 中国 巴西 澳大利亚 哈萨克斯坦 美国 印度 委内瑞拉 瑞典等国 上述十国 铁矿石储量占全球铁矿石总储量的 91 5 另外伊朗 加拿大和南非也有较大 的铁矿石储量 但是乌克兰 中国和美国的铁矿石品位较低 平均品位在 30 左右 铁矿产品以铁精粉为主 而澳大利亚 巴西 印度 南非铁矿石品位较 高 产品以富矿粉及块矿为主 2008 年淡水河谷 力拓 必和必拓 作为全球 三大矿业集团 其铁矿石产量占全球铁矿总产量的 26 左右 三大矿业集团 2009年铁矿石产量将分别为 2 4亿吨 1 75 亿吨 1 14 亿吨 垄断世界铁矿 市场 70 左右 2 我国铁矿石大量靠进口满足 过去十年 我国生铁产量实现了年均 15 9 的增长 拉动了中国对铁矿石的 进口 2008 年超过 50 的铁矿石靠进口满足 其二 虽然我国铁矿石储量较为 丰富 但是大部分是贫矿 富矿只占到了 1 6 其三 中国铁矿石行业集中度 不高 虽然 2008年我国原矿产量达到了 8 2亿吨 但是重点大中型矿业产量只 有 1 9亿吨 仅占总产量的 23 3 我国钢铁企业集中度低 我国目前钢铁行业投资过热 虽然目前我国钢铁企业多达 1000多家 但是 第 14 页 共 27 页 14 集中度不高 地区分割状态明显 在铁矿石价格谈判过程中 中国钢铁工业协 会不能代表全国钢企的利益 不具有代表性和组织性 实质上受大型国有钢铁 企业的影响 中小企业利益难以得到保障 为了在铁矿石价格持续上涨过程中 还能获得盈利 一些钢企纷纷加大对铁矿石的进口 保有一定的库存 接受现 有的价格 使全国性的联盟难以形成 4 我国钢铁企业不熟悉国际规则 随着华尔街开始交易铁矿石远期合约 并逐渐形成市场 已经采用了数十 年的铁矿石长协机制宣告瓦解 中钢协正式承认谈判失败 最初 以宝钢等钢 铁企业为代表的中方和铁矿石巨头谈判 形成了铁矿石价格的双轨制 双轨制 的价格机制为宝钢为首的钢铁国企带来的巨大的利润 但是当金融危机到来 长协价格高于现货价格 宝钢 武钢 鞍钢等钢厂全部毁约 购买现货进行生 产 由此 破坏了国外三大铁矿石巨头和中国钢厂的互信机制 二 铁矿石价格上涨对中国的影响 1 钢材价格上涨 国内消费市场疲软 铁矿石价格上涨 使国内已有 50多家钢厂上调钢材价格部分钢厂甚至一周 3调 汽车 家电等行业面临成本的大幅上涨 据业内人士分析 铁矿石对中 国紧固件行业影响最大 由此在一定程度上抑制了消费市场的需求 而另一方 面 我国钢企不愿减少产量 使产能过剩突出 钢材库存积压大 为了减少库 存 又会出现价格下降的迹象 由此 出现了价格波动频繁的现象 2 价格上涨过程中 部分钢企为了自身利益 加大铁矿石库存 进口并未按市 场规律明显减少 由于我国钢铁企业集中度低 价格谈判中中小钢铁企业的利益很难得到保 障 考虑到企业自身的利益 部分钢铁企业在价格上涨过程中预期价格会进一 步的上涨 进而加大铁矿石的库存 减少以后的成本 这样使铁矿石谈判进一 步处于被动地位 3 加快了国有钢铁企业的整合 铁矿石价格的上涨 为了争夺在国际矿石谈判中的话语权 也为了摆脱中 国 贵买贱卖 的困境 中国钢铁企业进行了几个整合大戏 如鞍山钢铁集团 公司 攀钢集团有限公司 本溪钢铁公司联合组建鞍山钢铁集团公司 宝钢和 包钢的重组谈判在进行中 我国两大著名钢铁公司 唐山钢铁集团和邯郸钢 铁集团组建成立河北钢铁集团有限公司 首钢将以 20亿元左右的资金入主通钢 并成为控股方 4 钢铁出口受阻 为了减少铁矿石价格上涨带来的冲击 各国纷纷减少对钢材的进口 保护 第 15 页 共 27 页 15 国内的消费市场 如美国最近新出台的税收政策 对中国钢铁专门制定了 反 倾销税 和 反补贴税 给我国钢材出口形成了很大的壁垒 三 如何应对铁矿石价格上涨 1 提高企业集中度 2001年 全行业最大的 10家钢铁企业粗钢产量占全国总量的 46 25 而 到了 2006年这个比重却下降到 34 66 降低了 11 59个百分点 产业集中度 不升反降 宝钢是我国最大的钢铁企业 其钢产量在全国的份额尚不足 10 企业规模小而分散 影响了全行业的发展质量和效益提升 原料采购供应体系 过于分散则是导致我国铁矿石价格谈判陷入困境的重要原因之一 近年来 国 家产业政策对钢铁行业的整合予以大力支持引导 2005 年 4月 经国务院批准 我国首部 钢铁产业发展政策 正式颁布实施 明确提出通过强强联合 兼并 重组 相互持股等方式进行战略重组 逐步减少钢铁企业数量 淘汰落后的低 附加值产能 实现钢铁工业组织结构调整 优化和产业升级 提高企业集中度 有利于实现联盟 在谈判中处于主动地位 2 转向国际中小铁矿石企业 通过扶持建立稳定的合作关系 我国是铁矿石最大的需求方 在非垄断铁矿石企业中还是有一定的话语权 通过极大的市场需求带动国外一些中小铁矿石企业快速发展 可以实现双赢 如我国可以转向和俄罗斯 印度等富含铁矿石的国家 建立长久的合作关系 这一方法得到了足够的重视 如我国和墨西哥一家铁矿石公司签订了长久供应 铁矿石的协议 在一定程度上减少了价格上涨的压力 3 加大对中小钢铁企业的利益保障 建立起有全国代表性的利益保障机构 为何我国难以形成价格联盟 关键在于我国现在缺少利益保障制度和地区 追求 GDP的增长的刺激 一方面 地区性的钢铁企业在面对铁矿石价格上涨时 不愿意减少产能 追求经济的发展 另一方面 形成价格联盟后减少铁矿石的 进口 对后续减产带来的经济损失没有预期的政府补贴 这样地区性的钢铁企 业各怀私心 谈判遭受 滑铁卢 不可避免 4 国家出台关于限制进口三大巨头的铁矿石和国外钢材的关税政策 提高关税是有效防止我国一些钢铁企业处于私利 加大进口的最后屏障 有利于形成价格联盟 同时 也缓解了我国一些钢企在市场需求疲软的情况下 产能过剩带来的巨大压力 七 宝钢的竞争态势矩阵 CPM 根据最新中国钢铁企业综合实力排行榜 宝钢集团位居首位 鞍山钢铁集 团 鞍山钢铁攀钢集团和本溪钢铁集团合并的公司 位居第二 武汉钢铁集团 排在第三位 同时 在现今全球十大钢铁公司中 宝钢位居第三位 鞍山钢铁 第 16 页 共 27 页 16 集团排第六位 武汉钢铁集团排在第七位 在国际和国内钢铁企业综合实力排 行榜中 宝钢 武钢 鞍山钢铁集团都位居前列 相互之间竞争也很激烈 故 选择以上三个钢铁企业进行竞争态势矩阵分析 分析如下 宝钢集团 鞍山钢铁集团 武钢集团关键因素 权重 评分 加权分 数 评分 加权分 数 评分 加权分 数 产品质量 管理 研究开发能力 全球扩张 市场份额 财务状况 价格竞争力 产量 0 15 0 10 0 10 0 15 0 20 0 05 0 05 0 20 3 0 45 4 0 40 3 0 30 4 0 60 3 0 60 2 0 10 2 0 10 3 0 60 3 0 45 3 0 30 2 0 20 3 0 45 3 0 60 2 0 10 3 0 15 4 0 80 4 0 60 3 0 30 3 0 30 3 0 45 3 0 60 3 0 15 2 0 10 2 0 40 总计 1 00 3 15 3 05 2 70 注 评分含义如下 1 表示最弱 2 表示较弱 3 表示较强 4 表示最强 结果分析 在评定钢铁企业竞争力的关键因素中 市场份额和产量是最为 重要的影响因素 宝钢集团的竞争力表现在管理能力强 发展全球扩张战略 鞍山钢铁集团则表现在产量上 经过鞍山钢铁公司 攀钢集团和本溪钢铁的合 并重组 其产能明显扩大 而武汉钢铁则表现在钢铁的质量上 综合各关键因 素的评分 可以看出宝钢集团总分是 3 15 高于鞍本集团和武钢集团 表明在 国内钢铁企业中宝钢集团的竞争力是最强的 三大钢铁集团的简要分析如下 鞍山钢铁集团竞争力分析 鞍山钢铁集团 大鞍钢 由鞍山钢铁公司 本溪钢铁和攀钢集团合并重组 组建 完成了国内钢铁企业的一次大整合 合并重组带来的产能和市场份额扩大 1 2006年国内第二大产钢钢铁企业 鞍山钢铁公司与本溪钢铁公司实现合 并 成为可以和宝钢相匹敌的钢铁企业 随着国内钢铁企业并购风潮的进 行 国资委于 2010年 5月批准鞍山钢铁公司与攀钢集团有限公司实行联合 重组 近日 鞍山钢铁集团旗下的本溪钢铁公司又和辽宁省的一家大型钢 铁企业 北台钢铁集团公司着手重组工作 据悉 目前鞍钢产能为 2500 万吨 攀钢产能为 1000万吨 而本钢与北台钢铁若实现重组 其产能将达 到 2100万吨 那么 大鞍钢 将实现产能超过 5600万吨 这将超过河北 钢铁集团 2009年 4020万吨的产能和宝钢 3887万吨的规模 成为国内最大 的钢铁企业 第 17 页 共 27 页 17 2 鞍钢的重组计划是构建国内钢铁市场的 铁三角 即由鞍山钢铁集团与东 北特钢集团合 并控制北方市场 攀钢集团控制西南 福建的三钢集团在南 方抢占市场 并发挥区域优势 寻求与台湾企业合作 这样的 铁三角 有利于 大鞍钢 扩大国内的钢铁市场份额 但是 鞍钢集团的重组计划 并不只是钢铁 更看重攀钢和东北特钢的其他市场 据了解 东北特钢目 前拥有年产特钢 234万吨 钢材 198万吨的产能 目前国内航空航天国防 军工用特钢 50 以上来自东北特钢 高科技事业用特钢研发任务 80 也落户 于东北特钢 而攀钢有丰富的钒 钛资源 分别占世界储量的 11 6 和 35 17 也是世界上最大的钛原料和钛白粉生产基地 鞍钢与攀钢合并 将有利于 大鞍钢 在钢铁相关行业发展 合并重组对国内铁矿石的控制加大和研发能力增强 1 目前 鞍钢拥有铁矿山以探明铁矿石储量超过 93亿吨 约占全国铁矿石 储量的 25 而攀钢资源更为丰富 攀钢已掌控的探明铁矿资源储量近 100亿吨 其中钒钛磁铁矿约 98亿吨 储藏着中国国内 20 以上的铁矿石 资源 若 大鞍钢 全部整合完成 其将拥有中国国内铁矿石资源超过 75 2 合并重组有利于增强鞍钢的研发能力 合并后的各钢铁企业的员工将优势 互补 如上述介绍的东北特钢研发军工特钢和高科技事业用特钢 该公司 拥有优质的研发队伍 能够弥补鞍钢的缺陷 合并重组使集团内部管理能力欠缺 财务紧张 1 鞍钢钢铁公司过快的在全国范围内合并钢铁企业 将形成庞大的 大鞍钢 管理水平还未达到公司扩张的要求 在合并重组后 鞍钢面临着业务重组 人员的调动 资源整合的过程 即使是与攀钢有一定 亲缘关系 文化冲 突不很明显 也需要面对人员调整的现实 2 即使现在国家在国际铁矿石价格上涨期间 实施钢铁产业振兴规划 放宽 并购贷款 但是由于金融危机的冲击 全国的钢铁企业基本上处于亏损状 态 并购重组要求的流动资金大 往往动则上百亿 必定造成财务紧张 武汉钢铁集团竞争力分析 1 武钢作为中国钢铁高端产品的领跑者 研发能力强 目前武钢已经成为国际最具有竞争力的冷轧硅钢片 国内高档汽车板和高 性能工程结构钢的主要生产基地 在高炉长寿 洁净钢冶炼 冷轧硅钢生产技 术等方面的工艺技术研究达到世界先进水平 第 18 页 共 27 页 18 2 武钢集团财务状况较好 受金融危机和国际铁矿石价格上涨的影响 武钢虽然在 2009前三季度 净 利润同比下降七成半 但是在今年武钢兑现了一些可供出售的金融资产 这在 一定程度上缓解了财务压力 3 武钢产品质量相比较好 产量大 目前武钢已经成为中国最重要的优质板材生产基地 在武钢联合重组鄂钢 柳钢 昆钢后 已经成为生产规模逾 3000万吨的大型企业集团 其冷轧硅钢片 和船板钢获 中国名牌产品 称号 汽车板 桥梁用钢 管线钢 压力容器钢 集装箱用钢 帘线钢 耐火耐候钢 电工系列用钢等优质名牌产品在国内外市 场享有广泛的声誉 武钢牌 被评为全国驰名商标 4 武钢确定新的国际化扩张战略 近年来 武钢集团在国外设立分支机构 例如进一步开发日韩市场 设立 武钢日本株式会社 全面负责武钢钢材在日本的销售 在韩国市场的业务开发 和设备备件的采购 包括在韩国建立经营机构 办事处 进一步发展壮大武钢 在日本 韩国的海外事业 宝钢竞争力分析 1 宝钢具有技术核心能力 致力于高端产品研发 受目前国内钢铁市场结构性过剩矛盾的影响 普通钢产品消费市场疲软 宝钢在研发造船钢材 电力设备等方面加强研发能力 走高端精品路线是宝钢 的战略定位 目前公司的钢铁产品主要分为碳钢 不锈钢和特钢三大类 板带 比高达 93 是国内最大的板材生产基地 由于宝钢率先进入高端产品市场 在汽车板 家电用钢 船板 无取向电工钢等领域很早就取得了较高的市场份 额 2 宝钢科学管理 宝钢集团深化管理变革 完善以先进文化支撑的制度体系 采取国际最新 的管理技术 降低成本 提高收益 信息化也成为宝钢降本增效的利器 例如 宝钢采用台湾中钢公司的冶金工艺流程编码技术 打通了从 订货合同 生 产计划 作业计划 出厂计划 的关键路径 集成全流程的质量管理和财 务成本管理 建成了综合营销系统 使薄板合同交货期从 45天缩短为 6天 八 BCG 矩阵分析 公司战略与业务范围 宝钢钢铁公司专注于钢铁业 主要钢铁产品分为碳 第 19 页 共 27 页 19 钢 不锈钢和特殊钢三大类 主要包括热轧卷板 宽厚板 无缝钢管 冷轧板 镀锌板 镀锡板 彩涂板 电工钢 焊管 线材 不锈钢 特殊钢和其它钢等 产品 通过宝钢 2009年宝钢的各类产品销售状况可以得知下信息 主要产品 市场占有率 产业增长率 冷轧板 50 10 23 71 热轧板卷 48 12 彩涂板 54 7 43 宽厚板 34 70 9 78 无缝钢管 23 10 8 45 镀锡板 35 12 23 10 镀锌板 41 3 14 4 特殊钢 8 73 2 64 电工钢 5 67 1 86 焊管 10 2 18 37 不锈钢 15 7 12 64 线材 2 2 5 4 节镍型不锈钢 14 70 12 78 抗菌不锈钢核电用钢 13 10 13 45 汽车尾气用钢 10 12 23 10 特种冶金系列 13 3 14 其它钢 2 73 7 67 由上数据可以得出如下结论 热轧板卷 宽厚板 无缝钢管 彩涂板的市场占有率高 且产业增长率较 低 该产品问该公司的现金牛产品 投资维持现状 保持业务单位现有的市场 第 20 页 共 27 页 20 份额 这类产品已进入成熟期因此可采用收获战略 即所投入资源以达到短期 收益最大化为限 把设备投资和其它投资尽量压缩 采用榨油式方法 争 取在短时间内获取更多利润 为其它产品提供资金 对于这一象限内的销售增 长率仍有所增长的产品 应进一步进行市场细分 维持现存市场增长率或延缓 其下降速度 焊管 特种冶金系列 节镍型不锈钢 抗菌不锈钢核电用钢 汽车尾气用钢 特殊钢等特种合金板等一系类新产品市场增长率较大 但是市场占有率不高 属于该公司的问题产品 这些正处于试产导入期市场机会大 前景好 采取扶 持的对策 很快就能成为明星产品 公司必须建立工厂 增加设备和人员 以 便跟上迅速发展的市场 并超过竞争对手 冷轧产品 镀锌板 镀锡板 不锈钢 为该公司的明星产品 采用的发展 战略是 企业必须继续投资 以保持与市场同步增长 并击退竞争对手 积极 扩大经济规模和市场机会 以长远利益为目标 提高市场占有率 加强竞争地 位 发展战略以投明星产品的管理与组织最好采用事业部形式 由对生产技术 和销售两方面都很内行的经营者负责 线材 电工钢 特殊钢和其它钢产品销量低迷 市场占有率及产业增长率 均较低 无法为企业带来收益 属于该公司的瘦狗产品 对这类产品应采用撤 退战略 首先应减少批量 逐渐撤退 对那些销售增长率和市场占有率均极低 的产品应立即淘汰 其次是将剩余资源向其它产品转移 第 21 页 共 27 页 21 20 1 0 5 0 10 0 总结 由于 2008年以来的经济危机和近年来国际铁矿石价格持续上涨的影响 公 司各类产品成本在不断上升产量也有所下降 对销售额和市场份额及其风险有 所上升 加之市场竞争越来越激烈所以 预计在未来几年公司应采取措施来调 整产品结构 世界钢铁工业将保持缓慢增长态势 钢铁市场复苏将是一个缓慢 震荡的 复杂过程 随着经济继续保持复苏态势 钢材消费需求尤其是下游汽车 家电 等行业需求的恢复增长以及钢铁行业成本增加将对钢材价格形成一定支撑 成 本竞争力依旧是钢铁企业最为根本的因素 长远来看 工业化 城市化推进支撑我国钢铁工业需求继续增长的趋势没 有改变 重化工业主导的工业化特征没有改变 中国钢铁工业仍有进一步发展 空间 基于当前中国钢铁工业供需失衡 上游资源紧张 出口受限以及政府经 济结构调整和经济增长方式的转变 未来几年 中国钢铁工业将面临增长方式 和结构调整的机遇和挑战 国内钢铁工业竞争格局呈以下几方面特点 钢铁行业总体产能过剩 钢 铁产业战略重组步伐正在加快 已逐渐形成跨区域经营的企业与地方性企业集 团并存的格局 伴随钢铁企业产品结构调整和技术进步 高端产品同质化竞 争加剧 尤其是高档板材同质化竞争更趋激烈 企业成本压力日益加重 钢 铁企业进入 微利经营时代 钢铁企业加大海外资源开发力度 加强资源供 应保障将成为经营常态 钢铁企业将更加注重规模 技术 成本 服务的有 机结合 以谋求可持续的综合竞争优势 上述竞争趋势将深刻影响公司面临的 明星类 冷轧产品 镀锌板 镀锡板 不锈钢 问题类 焊管 特种冶金系列 节镍型不锈钢 抗菌不锈钢核电用钢 汽车尾气用钢特殊钢 现金牛类 热轧板卷 宽厚板 无缝钢管 彩涂板 瘦狗类 线材 电工钢 特殊钢 第 22 页 共 27 页 22 市场竞争格局 公司依然在高端产品领域保持综合领先优势 在碳钢领域 战略产品冷轧 汽车板 高等级彩涂板 高强度工程机械用钢和家电用钢的国内市场占有率分 别为 50 1 54 38 4 和 37 3 高端镀锡板 DI 材和 K 板则分别达到 100 和 67 7 不锈钢领域在国内市场低迷 竞争日益激烈环境下保持产销规模第二 国内市场占有率为 15 7 在特殊钢领域 特冶长材国内市场占有率达到 13 鉴于全球经济稳步复苏的基础还比较脆弱 进口铁矿石 焦炭 煤炭 不 锈钢原料 铁合金等主要原燃料价格走势仍存在较大不确定性 公司经营管理 层将积极应对 细化落实各项重点工作举措 在竞争激烈的市场环境中继续保 持国内行业最优的业绩 第 23 页 共 27 页 23 九 内部 外部矩阵分析法 IE 矩阵分析法 IFE 加权总评分 强 中 弱 3 0 4 0 2 0 2 99 1 0 1 99 3 0 2 0 1 0 EFE 加权总评分 EFE 加权总评分 高 中 低 4 0 3 0 4 0 3 0 2 0 2 99 2 0 1 0 1 99 IE矩阵以 IFE的评分作为横坐标 以 EFE的评分作为纵坐标 按照强 中 弱和高 中 低的水平吧整个矩阵氛围九个区域 其中 1 0 1 99 代表弱势地 位 2 0 2 99 代表中等地位 3 0 3 99 代表强势地位 如果经营单位落入了 象限中 表明该经营单位的内外环境评价 分数较高 其处于增长和建立的区域 适宜采取的战略有加强型战略 市场渗 透 市场开发和产品开发 和一体化战略 后向一体化 前向一体化和横向一 体化 如果经营单位落入了 象限中 表明该单位经营的内外部环境评价分 数在中等水平 其处于坚持和保持的区域 适宜采取的战略有市场渗透和产品 开发 如果单位落入 象限中 表明该经营单位的内外部环境非常不利 其 处于收获或剥离的区域 在这一区域的经营单位最好采取收获型战略或剥离型 战略 由前面的 EFE和 IFE的评分可知该单位位于 V象限 表明宝钢钢铁公司经 营的内外部环境评价分数在中等水平 其处于坚持和保持的区域 适宜采取的 战略有市场渗透和产品开发 第 24 页 共 27 页 24 十 宝钢 QSPM矩阵分析 市场开发 市场渗透 后向一体 化 横向一体 化 转移战略关键因素 权 重 AS TAS AS TAS AS TA S AS TAS AS TA S 1 中国经济持续快速发展 国内需求大 0 09 5 0 45 5 0 45 5 0 45 5 0 45 3 0 27 2 中国加入 WTO 国际化 有利于降低成本 0 08 3 0 24 3 0 24 5 0 40 3 0 24 3 0 24 3 炼钢技术的进步发展 0 04 3 0 12 4 0 16 4 0 16 3 0 12 3 0 12 4 产品附加值的增加 0 07 3 0 21 4 0 28 3 0 21 3 0 21 3 0 21 5 国内基础设施的建设 0 09 4 0 36 4 0 36 4 0 36 5 0 45 3 0 27 6 钢铁价格上涨 0 03 3 5 0 105 4 0 12 4 0 12 4 0 12 3 0 09 7 政策提高集中度 税率 降低有利出口 0 06 3 0 18 3 0 18 5 0 30 5 0 30 3 0 18 机 会 8 钢铁业规模效应不明显 分布分散 0 04 2 0 08 3 0 12 5 0 20 5 0 20 2 0 08 1 当前经济危机世界各国 对钢铁需求降低 0 08 2 0 16 3 0 16 4 0 32 2 0 16 5 0 40 2 国际竞争激烈 贸易壁 垒 0 06 2 0 12 3 0 18 4 0 24 3 0 18 4 0 24 3 国内钢铁企业多 竞争 激烈 0 05 2 0 10 4 0 20 3 0 15 5 0 25 3 0 15 4 国内钢铁原料少 品位 低 铁矿石进口价格上涨 0 09 2 0 18 3 0 27 5 0 45 3 0 27 4 0 36 5 国内钢铁整体质量不高 整体技术不高 0 04 2 0 08 4 016 3 0 12 3 0 12 4 0 16 6 经销商成立钢铁流动商 会提高了议价能力 0 04 2 0 08 3 0 12 2 0 08 4 0 16 4 0 16 7 节能减排 环境保护冲 突 0 06 3 0 18 4 0 24 3 0 18 4 0 24 3 0 18 8 产能过剩 供过于求 0 08 2 0 16 3 0 24 2 0 16 2 0 16 4 0 32 威 胁 总计 优 势 1 中国最大的钢铁生产企 业 0 12 4 0 48 5 0 60 4 0 48 4 0 48 4 0 48 第 25 页 共 27 页 25 结论 经分析得出 宝钢公司可以采取以下战略 市场开发战略 5 38 市场渗 透战略 6 23 后向一体化战略 7 17 横向一体化战略 6 44 转移战略 6 43 从各个战略的得分和前面所做的分析 我们认为宝钢公司应该采取选 择后向一体化战略 2 企业内部技术的不断创 新与运用 0 10 3 0 30 4 0 40 3 0 30 3 0 30 3 0 30 3 有效的管理体系 0 09 3 0 27 3 0 27 3 0 27 3 0 27 3 0 27 4 人员素质高 0 06 3 0 18 3 0 18 4 0 24 3 0 18 3 0 24 5 拥有大品牌效应 0 12 3 5 0 42 3 0 36 4 0 36 3 0 36 3 0 36 6 强有力的管理团队 0 10 3 0 30 3 0 30 3 0 30 3 0 30 3 0 30 1 无可控的铁矿石来源 铁矿石靠进口 0 12 2 0 24 3 0 36 5 0 60 4 0 48 3 0 36 2 历时短 企业文化较欠 缺 0 06 3 0 18 3 0 18 4 0 24 3 采购体系不完善 0 05 2 0 10 2 0 10 4 0 20 2 0 10 3 0 15 4 企业结构调整和转变发 展方式滞后的矛盾突出 0 10 2 0 20 4 0 40 2 0 20 3 0 30 3 0 30 5 资金较为紧张 财务压 力大 0 02 1 0 02 1 0 02 1 0 02 1 0 02 3 0 06 劣 势 6 09 年净利润下降 10 5 0 06 1 0 06 1 0 06 1 0 06 1 0 02 3 0 18 总计 5 28 6 23 7 17 6 44 6 43 第 26 页 共 27 页 26 十一 宝钢战略调整措施 1 调整组织结构 适当调整组织结构 进行业务运作流程的优化重组 开展业务模式创新 运用互联网技术加强与各子公司的联系 以信息网络为支撑建立与上下游之间 更为稳定的战略伙伴关系 2 优化工艺技术结构 实行现代化管理 以标准化作业为标准 使操作员工严格遵守各项工艺规程 操作程序 淘汰落后产能 优化工艺技术结构 主要内容包括 提高连铸比 喷煤比 精炼比 连轧比 实现钢铁生产的高效化 连续化 大型化 自动化 使生产过程成为低能耗 低成本并减轻环境污染 使生产的钢材产品高质量 高技术含量 最终具有高市场竞争力 技术改造不仅仅要体现在技术装备水平 的提高上 更重要的是要体现在企业技术创新能力和技术开发能力的增强上 形成技术进步的内在机制 3 调整产品结构 宝钢钢铁产品覆盖碳钢 不锈钢 特殊钢三大领域 以高附加值 高技术 含量的汽车板 家电板 电工钢 管线钢 能源用管 船板 特种合金等精品 钢材为主 在 2007年不锈钢产品总体环境比较恶劣的情况下 不锈钢和特殊钢 产品出现较大亏损 直接影响了公司的整体盈利水平 宝钢要进一步优化产品 结构 提高不锈钢产品的差异化程度 严把质量控制关 提升部分产品的攻关 能力 实现低消耗 低污染 高附加值 高技术含量的 双低双高 产品 4 加速 人才强企 战略进程 加强宝钢国际化人才的培养 尤其是海外经营管理人才 金融财务人才的 培养 扩充是保证宝钢国际化经营顺利发展的重要前提条件 可采取委托培训 与在实际项目中锻炼相结合的方式 建立相应的管理制度和激励机制 理顺和 优化业务处理流程 完善保证职责有效完成的制度体系 建立考评岗位工作情 况的定量指标体系等 5 改善融资渠道 宝钢融资方式主要还是以间接融资为主 为面对日后的大规模并购活动 公司应积极寻求一种集分离可转债等直接融资方式 本外币借款和贸易融资等 间接融资方式在内的多元化融资模式 以降低综合融资成本 同时也审慎研究 运用规避汇率 利率等价格波动风险的金融衍生工具 不断提升公司通过金融 平台规避和抵御风险的能力 第 27 页 共 27 页 27