华夏债券投资基金XX年年度报告摘要

华夏债券投资基金2011年年度报告摘要2011年12月31日基金管理人：华夏基金管理有限公司基金托管人：交通银行股份有限公司报告送出日期：二一二年三月三十日1重要提示基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。基金托管人交通银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2012年3月27日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。本报告中的财务资料经审计，普华永道中天会计师事务所有限公司为本基金出具了无保留意见的审计报告，请投资者注意阅读。本报告期自2011年1月1日起至12月31日止。本年度报告摘要摘自年度报告正文，投资者欲了解详细内容，应阅读年度报告正文。编号：时间：2021年x月x日书山有路勤为径，学海无涯苦作舟页码：第32页 共33页2基金简介2.1基金基本情况基金简称华夏债券基金主代码001001基金运作方式契约型开放式基金合同生效日2002年10月23日基金管理人华夏基金管理有限公司基金托管人交通银行股份有限公司报告期末基金份额总额3,206,013,232.44份基金合同存续期不定期下属分级基金的基金简称华夏债券A/B华夏债券C下属分级基金的交易代码001001、001002001003报告期末下属分级基金的份额总额1,521,050,632.25份1,684,962,600.19份2.2基金产品说明投资目标在强调本金安全的前提下，追求较高的当期收入和总回报。投资策略本基金将在遵守投资纪律并有效管理风险的基础上，通过价值分析，结合自上而下确定投资策略和自下而上个券选择的程序，采取久期偏离、收益率曲线配置和类属配置等积极投资策略，发现、确认并利用市场失衡实现组合增值。业绩比较基准本基金整体的业绩比较基准为“53%中信标普银行间债券指数+46%中信标普国债指数+1%中信标普企业债指数”。风险收益特征本基金属于证券投资基金中相对低风险的品种，其长期平均的风险和预期收益率低于股票基金和平衡型基金，高于货币市场基金。2.3基金管理人和基金托管人项目基金管理人基金托管人名称华夏基金管理有限公司交通银行股份有限公司信息披露负责人姓名崔雁巍张咏东联系电话400-818-6666021-32169999电子邮箱serviceChinaAMC.comzhangyd客户服务电话400-818-666695559传真010-63136700021-627012162.4信息披露方式登载基金年度报告正文的管理人互联网网址www.ChinaAMC.com基金年度报告备置地点基金管理人和基金托管人的住所3主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况3.1主要会计数据和财务指标金额单位：人民币元3.1.1期间数据和指标2011年2010年2009年华夏债券A/B华夏债券C华夏债券A/B华夏债券C华夏债券A/B华夏债券C本期已实现收益-31,017,468.19-39,246,885.81151,334,682.19192,528,228.44280,971,160.05310,253,187.80本期利润-39,713,287.44-52,761,782.98108,677,530.22138,500,536.7352,265,816.3727,797,913.26加权平均基金份额本期利润-0.0236-0.02690.06200.05760.01700.0078本期基金份额净值增长率-1.98%-2.30%5.81%5.52%2.19%1.85%3.1.2期末数据和指标2011年末2010年末2009年末华夏债券A/B华夏债券C华夏债券A/B华夏债券C华夏债券A/B华夏债券C期末可供分配基金份额利润0.0104-0.01250.05090.03060.04510.0295期末基金资产净值1,578,235,024.881,710,503,026.621,945,788,063.502,375,125,987.172,033,366,161.442,802,715,021.97期末基金份额净值1.0381.0151.0791.0591.0971.081注：所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入费用后实际收益水平要低于所列数字。本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。3.2基金净值表现3.2.1基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较华夏债券A/B：阶段份额净值增长率份额净值增长率标准差业绩比较基准收益率业绩比较基准收益率标准差过去三个月3.08%0.12%2.56%0.08%0.52%0.04%过去六个月-0.19%0.16%3.47%0.09%-3.66%0.07%过去一年-1.98%0.16%5.12%0.08%-7.10%0.08%过去三年5.99%0.17%6.97%0.09%-0.98%0.08%过去五年38.59%0.17%18.19%0.10%20.40%0.07%自基金合同生效起至今69.83%0.16%31.29%0.10%38.54%0.06%华夏债券C：阶段份额净值增长率份额净值增长率标准差业绩比较基准收益率业绩比较基准收益率标准差过去三个月2.94%0.12%2.56%0.08%0.38%0.04%过去六个月-0.39%0.16%3.47%0.09%-3.86%0.07%过去一年-2.30%0.16%5.12%0.08%-7.42%0.08%过去三年4.99%0.17%6.97%0.09%-1.98%0.08%过去五年36.39%0.18%18.19%0.10%18.20%0.08%自基金合同生效起至今66.68%0.16%31.29%0.10%35.39%0.06%3.2.2自基金合同生效以来基金份额累计净值增长率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较华夏债券投资基金份额累计净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图（2002年10月23日至2011年12月31日）华夏债券A/B华夏债券C3.2.3过去五年基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较华夏债券投资基金过去五年基金净值增长率与业绩比较基准收益率的对比图华夏债券A/B华夏债券C3.3过去三年基金的利润分配情况华夏债券A/B：单位：人民币元年度每10份基金份额分红数现金形式发放总额再投资形式发放总额年度利润分配合计备注2011年0.20014,025,213.8621,613,628.3835,638,842.24-2010年0.80056,137,649.1684,427,825.44140,565,474.60-2009年0.80088,809,160.63136,627,596.20225,436,756.83-合计1.800158,972,023.65242,669,050.02401,641,073.67-华夏债券C：单位：人民币元年度每10份基金份额分红数现金形式发放总额再投资形式发放总额年度利润分配合计备注2011年0.20016,784,487.4826,058,164.9242,842,652.40-2010年0.80071,018,668.87118,063,903.57189,082,572.44-2009年0.80098,974,656.35159,518,970.20258,493,626.55-合计1.800186,777,812.70303,641,038.69490,418,851.39-4管理人报告4.1基金管理人及基金经理情况4.1.1基金管理人及其管理基金的经验华夏基金管理有限公司成立于1998年4月9日，是经中国证监会批准成立的首批全国性基金管理公司之一。公司总部设在北京，在北京、上海、深圳、成都、南京、杭州和广州设有分公司，在香港设有子公司。公司是首批全国社保基金投资管理人、首批企业年金基金投资管理人、境内首批QDII基金管理人、境内首只ETF基金管理人，以及特定客户资产管理人，香港子公司是首批RQFII基金管理人。华夏基金是业务领域最广泛的基金管理公司之一。2011年，在市场持续下跌的情况下，华夏基金继续坚持以深入的投资研究为基础，高度重视风险管理，努力为投资人规避风险。根据银河证券基金研究中心基金业绩统计报告，在基金年度分类排名中（截至2011年12月30日数据），华夏收入股票在217只标准股票型基金中排名第5；华夏大盘精选混合在43只偏股型基金（股票上限95%）中排名第4；华夏策略混合在48只灵活配置型基金（股票上限80%）中排名第5；华夏兴和封闭及华夏兴华封闭在25只封闭式普通股票型基金中分别排名第3和第4。为引导投资者树立正确的基金投资理念，增进与投资者之间的交流，2011年，华夏基金继续举办理财365、理财直通车等巡回报告会以及理财讲座，主动向投资者提示风险，为投资者提供理财咨询服务。2011年，华夏基金凭借规范的经营管理及良好的品牌声誉，荣获多家机构评选的多个奖项，主要奖项有：2011年3月，在证券时报主办的“第七届中国基金业明星奖颁奖仪式暨中国明星基金论坛”中，华夏基金荣获“长期回报明星基金公司奖”；2011年4月，在上海证券报主办的中国“金基金”奖颁奖典礼中，华夏基金第六次荣获“金基金TOP公司奖”；在中国证券报、中央电视台主办的“中国基金业金牛奖”评选活动中，华夏基金第六次荣获年度“金牛基金管理公司奖”。在客户服务方面，2011年，华夏基金继续以客户需求为导向，持续提高服务质量：恢复办理华夏收入等四只基金的转换业务；调整了在本公司进行登记结算基金的分红方式变更规则，使投资者可在不同销售机构对持有的同一只基金可以分别设置不同的分红方式；优化了网上交易定期定额功能，缩短了密码重置、银行卡变更、特殊退款等业务处理周期；推出了针对直销网上交易客户的赎回款划出短信提示等服务。4.1.2基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介姓名职务任本基金的基金经理期限证券从业年限说明任职日期离任日期韩会永本基金的基金经理、固定收益副总监2004-02-27-11年经济学硕士。曾任职于招商银行北京分行。2000年5月加入华夏基金管理有限公司，历任研究发展部副总经理、基金经理助理、华夏现金增利证券投资基金基金经理（2005年4月12日至2006年1月24日期间，2007年1月6日至2008年2月4日期间）。魏镇江本基金的基金经理2010-02-04-8年北京大学经济学硕士。曾任德邦证券有限责任公司债券研究员。2005年3月加入华夏基金管理有限公司，历任债券研究员。注：上述任职日期、离任日期根据本基金管理人对外披露的任免日期填写。证券从业的含义遵从行业协会证券业从业人员资格管理办法的相关规定。4.2管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明本报告期内，本基金管理人严格遵守证券投资基金法、证券投资基金销售管理办法、证券投资基金运作管理办法、基金合同和其他有关法律法规、监管部门的相关规定，依照诚实信用、勤勉尽责、安全高效的原则管理和运用基金资产，在认真控制投资风险的基础上，为基金份额持有人谋求最大利益，没有损害基金份额持有人利益的行为。4.3管理人对报告期内公平交易情况的专项说明4.3.1公平交易制度的执行情况本基金管理人一贯公平对待旗下管理的所有基金和组合，制定并严格遵守相应的制度和流程，通过系统和人工等方式在各环节严格控制交易公平执行。报告期内，本公司严格执行了证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见和华夏基金管理有限公司公平交易制度的规定。4.3.2本投资组合与其他投资风格相似的投资组合之间的业绩比较本基金与本基金管理人旗下的其他投资组合的投资风格不同。4.3.3异常交易行为的专项说明报告期内未发现本基金存在异常交易行为。4.4管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明4.4.1报告期内基金投资策略和运作分析2011年，全球经济进入后危机时代，欧债危机愈演愈烈，日本经济遭受地震影响，资金从新兴国家回撤美国，全球政治经济更加动荡不安。国内经济增速逐步下行，通胀水平冲高回落。央行执行稳健的货币政策，全年6次上调法定存款准备金率，3次上调法定存贷款利率。就债市而言，年中受城投类公司和房地产企业信用风险上升影响，信用债大幅调整。进入4季度后，经济下行和通胀下行的趋势确定，紧缩性政策出现松动迹象，债市迎来一波上涨，其中利率债和高等级信用债成为市场亮点。2011年上半年，本基金保持较低的久期和杠杆水平，对信用债进行了小幅结构调整，减持了部分低等级信用债，同时对可转债和解禁后的新股进行了减持；进入3季度后，开始适度增持长期利率债，并提升组合久期；4季度，提高了组合杠杆水平，重点增持了高等级信用债和利率债。由于部分新股跌幅较大，且可转债市场大幅回落，基金净值受到损失。4.4.2报告期内基金的业绩表现截至2011年12月31日，华夏债券A/B基金份额净值为1.038元，本报告期份额净值增长率为-1.98%；华夏债券C基金份额净值为1.015元，本报告期份额净值增长率为-2.30%，同期业绩比较基准增长率为5.12%。4.5管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望展望2012年，国内通胀水平离低点可能还有较大距离，经济增速短期内仍将在低位徘徊，但由于政策总基调以稳为主，因此短期内出台大力度刺激政策的可能性不大，经济还要经历一段结构调整过程。基于上述判断，债券市场仍将面临比较有利的投资环境，但也存在以下风险：（1）信用风险较大。一方面，银行信贷资源紧张，企业筹集资金的渠道越来越窄，另一方面，工业企业的效益在过去几年明显下降，部分企业高杠杆状况愈发难以持续；（2）整体资金面仍然偏紧。中央为2012年确定的货币政策基调仍是稳健，放松力度可能低于预期，资金可能会比市场预期的紧一些，时点性资金紧张仍会存在。2012年，本基金将保持合理的久期和杠杆水平，保证组合流动性，降低低等级信用债持仓。可转债方面，立足绝对收益目标，努力把握好波段操作的机会。同时，关注新股发行制度改革可能给新股市场带来的投资机会。珍惜基金份额持有人的每一分投资和每一份信任，本基金将继续奉行华夏基金管理有限公司“为信任奉献回报”的经营理念，规范运作，审慎投资，勤勉尽责地为基金份额持有人谋求长期、稳定的回报。4.6管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况报告期内，本基金管理人在监察稽核工作中加大了对各项业务的合规培训和考试力度，针对投研人员组织了多次合规培训，提高了员工的风险意识与合规意识；进一步梳理完善内部相关规章制度及业务流程，强化了对基金投资交易的风险控制及合规检查；加大对日常业务的检查范围及频率，及时开展了员工行为合规检查及对公司投研、营销等业务的专项检查，促进了公司业务的合规运作。报告期内，本基金管理人所管理的基金整体运作合法合规。本基金管理人将继续以风险控制为核心，坚持基金份额持有人利益优先的原则，提高监察稽核工作的科学性和有效性，切实保障基金安全、合规运作。4.7管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明根据中国证监会相关规定及基金合同约定，本基金管理人应严格按照新准则、中国证监会相关规定和基金合同关于估值的约定，对基金所持有的投资品种进行估值。本基金托管人根据法律法规要求履行估值及净值计算的复核责任。会计师事务所在估值调整导致基金资产净值的变化在0.25%以上时对所采用的相关估值模型、假设及参数的适当性发表审核意见并出具报告。定价服务机构按照商业合同约定提供定价服务。其中，本基金管理人为了确保估值工作的合规开展，建立了负责估值工作决策和执行的专门机构，组成人员包括督察长、投资风险负责人、证券研究工作负责人、法律监察负责人及基金会计负责人等。其中，近三分之二的人员具有10年以上的基金从业经验，且具有风控、证券研究、合规、会计方面的专业经验。同时，根据基金管理公司制定的相关制度，估值工作决策机构的成员中不包括基金经理。本报告期内，参与估值流程各方之间无重大利益冲突。4.8管理人对报告期内基金利润分配情况的说明根据证券投资基金运作管理办法及本基金的基金合同等规定，本基金本报告期实施利润分配1次，符合相关法规及基金合同的规定。5托管人报告5.1报告期内本基金托管人遵规守信情况声明2011年度，基金托管人在华夏债券投资基金的托管过程中，严格遵守了证券投资基金法及其他有关法律法规、基金合同、托管协议，尽职尽责地履行了托管人应尽的义务，不存在任何损害基金持有人利益的行为。5.2托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明2011年度，华夏基金管理有限公司在华夏债券投资基金投资运作、基金资产净值的计算、基金份额申购赎回价格的计算、基金费用开支等问题上，托管人未发现损害基金持有人利益的行为。本报告期内本基金进行了1次收益分配，分配金额为78,481,494.64元，符合基金合同的规定。5.3托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见2011年度，由华夏基金管理有限公司编制并经托管人复核审查的有关华夏债券投资基金的年度报告中财务指标、净值表现、收益分配情况、财务会计报告相关内容、投资组合报告等内容真实、准确、完整。6审计报告普华永道中天审字（2012）第20597号华夏债券投资基金全体基金份额持有人：我们审计了后附的华夏债券投资基金（以下简称“华夏债券基金”）的财务报表，包括2011年12月31日的资产负债表、2011年度的利润表和所有者权益（基金净值）变动表以及财务报表附注。6.1管理层对财务报表的责任编制和公允列报财务报表是华夏债券基金的基金管理人华夏基金管理有限公司管理层的责任。这种责任包括：（1）按照企业会计准则和中国证券监督管理委员会（以下简称“中国证监会”）发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制财务报表，并使其实现公允反映；（2）设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误导致的重大错报。6.2注册会计师的责任我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道德守则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价管理层选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。6.3审计意见我们认为，上述华夏债券基金的财务报表在所有重大方面按照企业会计准则和在财务报表附注中所列示的中国证监会发布的有关规定及允许的基金行业实务操作编制，公允反映了华夏债券基金2011年12月31日的财务状况以及2011年度的经营成果和基金净值变动情况。普华永道中天会计师事务所有限公司 注册会计师 汪棣 单峰上海市湖滨路202号普华永道中心11楼2012-03-077年度财务报表7.1资产负债表会计主体：华夏债券投资基金报告截止日：2011年12月31日单位：人民币元资产附注号本期末2011年12月31日上年度末2010年12月31日资产：银行存款6,605,846.8714,648,764.62结算备付金94,974,656.15812,599,951.81存出保证金407,339.98409,704.86交易性金融资产4,128,165,292.714,324,084,049.06其中：股票投资23,434,812.47264,152,178.33基金投资-债券投资4,104,730,480.244,059,931,870.73资产支持证券投资-衍生金融资产-买入返售金融资产-应收证券清算款100,499,827.6911,442,821.20应收利息74,012,034.8552,632,330.26应收股利-应收申购款1,287,301.377,124,862.00递延所得税资产-其他资产-资产总计4,405,952,299.625,222,942,483.81负债和所有者权益附注号本期末2011年12月31日上年度末2010年12月31日负债：短期借款-交易性金融负债-衍生金融负债-卖出回购金融资产款1,093,704,339.00609,999,305.00应付证券清算款-265,476,756.49应付赎回款3,404,010.336,843,184.85应付管理人报酬1,690,085.122,215,596.63应付托管费563,361.71738,532.20应付销售服务费440,090.69607,384.40应付交易费用3,688,802.652,923,868.45应交税费13,164,445.3512,469,633.35应付利息187,318.27376,571.19应付利润-递延所得税负债-其他负债371,795.00377,600.58负债合计1,117,214,248.12902,028,433.14所有者权益：实收基金3,206,013,232.444,045,733,625.05未分配利润82,724,819.06275,180,425.62所有者权益合计3,288,738,051.504,320,914,050.67负债和所有者权益总计4,405,952,299.625,222,942,483.81注：报告截止日2011年12月31日，华夏债券A/B基金份额净值1.038元，华夏债券C基金份额净值1.015元；华夏债券基金份额总额3,206,013,232.44份（其中A/B类1,521,050,632.25份，C类1,684,962,600.19份）。7.2利润表会计主体：华夏债券投资基金本报告期：2011年1月1日至2011年12月31日单位：人民币元项目附注号本期2011年1月1日至2011年12月31日上年度可比期间2010年1月1日至2010年12月31日一、收入-36,773,246.08306,992,375.801.利息收入153,884,761.93144,943,140.67其中：存款利息收入2,129,332.195,400,453.87债券利息收入149,954,786.78139,082,594.24资产支持证券利息收入-289,341.37买入返售金融资产收入1,800,642.96170,751.19其他利息收入-2.投资收益（损失以“-”填列）-168,467,291.59258,729,819.76其中：股票投资收益-38,325,131.13111,784,920.83基金投资收益-债券投资收益-130,790,953.99145,806,925.84资产支持证券投资收益-817,796.71衍生工具收益-股利收益648,793.53320,176.383.公允价值变动收益（损失以“-”号填列）-22,210,716.42-96,684,843.684.汇兑收益（损失以“-”号填列）-5.其他收入（损失以“-”号填列）20,000.004,259.05减：二、费用55,701,824.3459,814,308.851.管理人报酬22,662,048.8127,160,582.822.托管费7,554,016.329,053,527.573.销售服务费6,053,642.107,799,611.314.交易费用1,770,587.772,379,459.735.利息支出17,256,782.5912,967,191.09其中：卖出回购金融资产支出17,256,782.5912,967,191.096.其他费用404,746.75453,936.33三、利润总额（亏损总额以“-”号填列）-92,475,070.42247,178,066.95减：所得税费用-四、净利润（净亏损以“-”号填列）-92,475,070.42247,178,066.957.3所有者权益（基金净值）变动表会计主体：华夏债券投资基金本报告期：2011年1月1日至2011年12月31日单位：人民币元项目本期2011年1月1日至2011年12月31日实收基金未分配利润所有者权益合计一、期初所有者权益（基金净值）4,045,733,625.05275,180,425.624,320,914,050.67二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期利润）-92,475,070.42-92,475,070.42三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数（净值减少以“-”号填列）-839,720,392.61-21,499,041.50-861,219,434.11其中：1.基金申购款1,075,949,152.8945,662,726.201,121,611,879.092.基金赎回款-1,915,669,545.50-67,161,767.70-1,982,831,313.20四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动（净值减少以“-”号填列）-78,481,494.64-78,481,494.64五、期末所有者权益（基金净值）3,206,013,232.4482,724,819.063,288,738,051.50项目上年度可比期间2010年1月1日至2010年12月31日实收基金未分配利润所有者权益合计一、期初所有者权益（基金净值）4,445,370,431.82390,710,751.594,836,081,183.41二、本期经营活动产生的基金净值变动数（本期利润）-247,178,066.95247,178,066.95三、本期基金份额交易产生的基金净值变动数（净值减少以“-”号填列）-399,636,806.77-33,060,345.88-432,697,152.65其中：1.基金申购款2,731,290,070.63235,741,123.322,967,031,193.952.基金赎回款-3,130,926,877.40-268,801,469.20-3,399,728,346.60四、本期向基金份额持有人分配利润产生的基金净值变动（净值减少以“-”号填列）-329,648,047.04-329,648,047.04五、期末所有者权益（基金净值）4,045,733,625.05275,180,425.624,320,914,050.67报表附注为财务报表的组成部分。本报告7.1至7.4财务报表由下列负责人签署： 王东明 崔雁巍 崔雁巍 基金管理公司负责人 主管会计工作负责人 会计机构负责人7.4报表附注7.4.1本报告期所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度报告相一致的说明本基金本报告期会计报表所采用的会计政策、会计估计与最近一期年度会计报表所采用的会计政策、会计估计一致。7.4.2差错更正的说明本基金本报告期无重大会计差错的内容和更正金额。7.4.3关联方关系关联方名称与本基金的关系华夏基金管理有限公司基金发起人、基金管理人、基金注册登记机构、基金销售机构交通银行股份有限公司（“交通银行”）基金托管人、基金销售机构中信证券股份有限公司（“中信证券”）基金管理人的股东、基金销售机构南方工业资产管理有限责任公司基金管理人的股东山东省农村经济开发投资公司基金管理人的股东POWER CORPORATION OF CANADA基金管理人的股东山东海丰国际航运集团有限公司基金管理人的股东无锡市国联发展（集团）有限公司基金管理人的股东中信万通证券有限责任公司（“中信万通证券”）基金管理人股东控股的公司、基金销售机构中信证券（浙江）有限责任公司（“中信证券（浙江）”）基金管理人股东控股的公司、基金销售机构注：根据华夏基金管理有限公司于2011年12月24日发布的公告，经中国证监会核准，华夏基金管理有限公司股东变更为中信证券股份有限公司（出资比例49%）、南方工业资产管理有限责任公司（出资比例11%）、山东省农村经济开发投资公司（出资比例10%）、POWER CORPORATION OF CANADA（出资比例10%）、山东海丰国际航运集团有限公司（出资比例10%）、无锡市国联发展（集团）有限公司（出资比例10%）。 中信金通证券有限责任公司于2011年12月28日发布公告，经中国证监会浙江监管局批复核准，其公司名称变更为“中信证券（浙江）有限责任公司”。下述关联交易均在正常业务范围内按一般商业条款订立。7.4.4本报告期及上年度可比期间的关联方交易7.4.4.1通过关联方交易单元进行的交易7.4.4.1.1股票交易本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行股票交易。7.4.4.1.2权证交易本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行权证交易。7.4.4.1.3债券交易本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行债券交易。7.4.4.1.4债券回购交易本基金本报告期及上年度可比期间均未通过关联方交易单元进行回购交易。7.4.4.1.5应支付关联方的佣金本基金本报告期及上年度可比期间均无应支付关联方的佣金。7.4.4.2关联方报酬7.4.4.2.1基金管理费单位：人民币元项目本期2011年1月1日至2011年12月31日上年度可比期间2010年1月1日至2010年12月31日当期发生的基金应支付的管理费22,662,048.8127,160,582.82其中：支付销售机构的客户维护费2,004,506.912,292,798.95注：支付基金管理人的基金管理人报酬按前一日基金资产净值0.6%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。基金管理人报酬计算公式为：日基金管理人报酬前一日基金资产净值 0.6% / 当年天数。客户维护费是指基金管理人与基金销售机构约定的用以向基金销售机构支付客户服务及销售活动中产生的相关费用，该费用从基金管理人收取的基金管理费中列支，不属于从基金资产中列支的费用项目。7.4.4.2.2基金托管费单位：人民币元项目本期2011年1月1日至2011年12月31日上年度可比期间2010年1月1日至2010年12月31日当期发生的基金应支付的托管费7,554,016.329,053,527.57注：支付基金托管人的基金托管费按前一日基金资产净值0.2%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付。基金托管费计算公式为：日基金托管费前一日基金资产净值 0.2% / 当年天数。7.4.4.2.3销售服务费单位：人民币元获得销售服务费的各关联方名称本期2011年1月1日至2011年12月31日当期发生的基金应支付的销售服务费华夏债券A/B华夏债券C合计华夏基金管理有限公司-3,091,100.943,091,100.94交通银行-287,972.62287,972.62中信证券-3,809.273,809.27中信证券（浙江）-2,253.242,253.24中信万通证券-1,194.581,194.58合计-3,386,330.653,386,330.65获得销售服务费的各关联方名称上年度可比期间2010年1月1日至2010年12月31日当期发生的基金应支付的销售服务费华夏债券A/B华夏债券C合计华夏基金管理有限公司-3,921,596.233,921,596.23交通银行-318,732.04318,732.04中信证券-5,047.875,047.87中信证券（浙江）-4,857.404,857.40中信万通证券-1,674.351,674.35合计-4,251,907.894,251,907.89注：支付基金销售机构的基金销售服务费按C类基金份额前一日基金资产净值0.3%的年费率计提，逐日累计至每月月底，按月支付给基金管理人，再由基金管理人计算并支付给各基金销售机构。基金销售服务费计算公式为：日基金销售服务费前一日C类基金资产净值0.3% /当年天数。7.4.4.3与关联方进行银行间同业市场的债券(含回购)交易单位：人民币元本期2011年1月1日至2011年12月31日银行间市场交易的各关联方名称债券交易金额基金逆回购基金正回购基金买入基金卖出交易金额利息收入交易金额利息支出交通银行40,359,666.4549,668,854.79-200,000,000.00148,054.79上年度可比期间2010年1月1日至2010年12月31日银行间市场交易的各关联方名称债券交易金额基金逆回购基金正回购基金买入基金卖出交易金额利息收入交易金额利息支出交通银行40,381,285.9040,343,637.26-1,000,000,000.00416,712.337.4.4.4各关联方投资本基金的情况7.4.4.4.1报告期内基金管理人运用固有资金投资本基金的情况份额单位：份项目本期2011年1月1日至2011年12月31日上年度可比期间2010年1月1日至2010年12月31日华夏债券A/B华夏债券C华夏债券A/B华夏债券C期初持有的基金份额-187,130,703.00期间申购/买入总份额-7,071,185.15期间因拆分变动份额-减：期间赎回/卖出总份额-194,201,888.15期末持有的基金份额-期末持有的基金份额占基金总份额比例-注：上年度可比期间“期间申购/买入总份额”为红利再投资所获得的基金份额。本基金管理人于上年度可比期间经代销机构赎回本基金，适用费率为0%。7.4.4.4.2报告期末除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况本基金本报告期末及上年度末均无除基金管理人之外的其他关联方投资本基金的情况。7.4.4.5由关联方保管的银行存款余额及当期产生的利息收入单位：人民币元关联方名称本期2011年1月1日至2011年12月31日上年度可比期间2010年1月1日至2010年12月31日期末余额当期利息收入期末余额当期利息收入交通银行6,605,846.87133,622.0914,648,764.62352,384.63注：本基金的银行存款由基金托管人交通银行保管，按银行同业利率计息。除此之外，本基金用于证券交易结算的资金通过“交通银行基金托管结算资金专用存款账户”转存于中国证券登记结算有限责任公司，按银行同业利率计息。于2011年12月31日的相关余额在资产负债表中的“结算备付金”科目中单独列示（2010年12月31日：同）。7.4.4.6本基金在承销期内参与关联方承销证券的情况金额单位：人民币元本期2011年1月1日至2011年12月31日关联方名称证券代码证券名称发行方式基金在承销期内买入数量（单位：股/张）总金额中信证券601558华锐风电新股发行4,000360,000.00上年度可比期间2010年1月1日至2010年12月31日关联方名称证券代码证券名称发行方式基金在承销期内买入数量（单位：股/张）总金额中信证券113002工行转债可转换公司债券公开发行665,50066,550,000.007.4.5期末（2011年12月31日）本基金持有的流通受限证券7.4.5.1因认购新发/增发证券而于期末持有的流通受限证券金额单位：人民币元7.4.5.1.1受限证券类别：股票证券代码证券名称成功认购日可流通日流通受限类型认购价格期末估值单价数量（单位：股）期末成本总额期末估值总额备注601669中国水电2011-09-292012-01-18新发流通受限4.504.095,729,78325,784,023.5023,434,812.47-7.4.5.1.2受限证券类别：债券证券代码证券名称成功认购日可流通日流通受限类型认购价格期末估值单价数量（单位：张）期末成本总额期末估值总额备注11205411鄂能债2011-12-212012-01-19新发流通受限100.00100.00100,00010,000,000.0010,000,000.00-12278011长高新2011-11-252012-01-19新发流通受限100.00100.00530,00053,000,000.0053,000,000.00-7.4.5.2期末持有的暂时停牌等流通受限股票本基金本报告期末未持有需披露的暂时停牌股票。7.4.5.3期末债券正回购交易中作为抵押的债券7.4.5.3.1银行间市场债券正回购截至本报告期末2011年12月31日止，本基金从事银行间市场债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额99,999,650.00元，是以如下债券作为质押：金额单位：人民币元债券代码债券名称回购到期日期末估值单价数量（张）期末估值总额11031411进出142012-01-04104.28300,00031,284,000.0011031611进出162012-01-04103.37700,00072,359,000.00合计-1,000,000103,643,000.007.4.5.3.2交易所市场债券正回购截至本报告期末2011年12月31日止，基金从事证券交易所债券正回购交易形成的卖出回购证券款余额993,704,689.00元，于2012年1月4日和2012年1月6日到期。该类交易要求本基金在回购期内持有的证券交易所交易的债券和/或在新质押式回购下转入质押库的债券，按证券交易所规定的比例折算为标准券后，不低于债券回购交易的余额。7.4.6有助于理解和分析会计报表需要说明的其他事项7.4.6.1金融工具公允价值计量的方法根据企业会计准则的相关规定，以公允价值计量的金融工具，其公允价值的计量可分为三个层级：第一层级：对存在活跃市场报价的金融工具，可以相同资产/负债在活跃市场上的报价确定公允价值。第二层级：对估值日活跃市场无报价的金融工具，可以类似资产/负债在活跃市场上的报价为依据做必要调整确定公允价值；对估值日不存在活跃市场的金融工具，可以或相同或类似资产/负债在非活跃市场上的报价为依据做必要调整确定公允价值。第三层级：对无法获得相同或类似资产可比市场交易价格的金融工具，可以其他反映市场参与者对资产/负债定价时所使用的参数为依据确定公允价值。7.4.6.2各层级金融工具公允价值截至2011年12月31日止，本基金持有的以公允价值计量的金融工具第一层级的余额为1,830,378,192.71元，第二层级的余额为2,297,787,100.00元，第三层级的余额为0元。（截至2010年12月31日止：第一层级的余额为2,725,285,149.06元，第二层级的余额为1,598,798,900.00元，第三层级的余额为0元。）7.4.6.3公允价值所属层级间的重大变动本基金本期及上年度可比期间持有的以公允价值计量的金融工具的公允价值所属层级未发生重大变动。7.4.6.4第三层级公允价值本期变动金额本基金持有的以公允价值计量的金融工具第三层级公允价值本期未发生变动。8投资组合报告8.1期末基金资产组合情况金额单位：人民币元序号项目金额占基金总资产的比例（%）1权益投资23,434,812.470.53其中：股票23,434,812.470.532固定收益投资4,104,730,480.2493.16其中：债券4,104,730,480.2493.16 资产支持证券-3金融衍生品投资-4买入返售金融资产-其中：买断式回购的买入返售金融资产-5银行存款和结算备付金合计101,580,503.022.316其他各项资产176,206,503.894.007合计4,405,952,299.62100.008.2期末按行业分类的股票投资组合金额单位：人民币元代码行业类别公允价值占基金资产净值比例（%）A农、林、牧、渔业-B采掘业-C制造业-C0 食品、饮料-C1 纺织、服装、皮毛-C2 木材、家具-C3 造纸、印刷-C4 石油、化学、塑胶、塑料-C5 电子-C6 金属、非金属-C7 机械、设备、仪表-C8 医药、生物制品-C99 其他制造业-D电力、煤气及水的生产和供应业-E建筑业23,434,812.470.71F交通运输、仓储业-G信息技术业-H批发和零售贸易-I金融、保险业-J房地产业-K社会服务业-L传播与文化产业-M综合类-合计23,434,812.470.718.3期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票投资明