南开大学22春《金融工程学》综合作业一答案参考100

南开大学22春金融工程学综合作业一答案参考1. 在互换过程中，( )充当互换媒介和互换主体。A.银行B.证券公司C.券商D.政府参考答案：A2. 清算所虽然以第三方的身份介入买方与卖方之间，但它的介入仅仅限于清算过程，并不涉及具体的交易。( )A.错误B.正确参考答案：B3. 不属于金融期货的交易机制的特点的是( )A.交易所内集中交易B.标准化合约C.特殊的交易和交割制度D.无交割风险参考答案：D4. ( )标志着中国征信行业市场化阶段的正式开始。A.上海远东资信评估有限公司成立B.中国人民银行征信管理局成立C.征信业管理条例的出台D.关于做好个人征信业务准备工作的通知的出台参考答案：D5. 金融工程学出现在20世纪( )年代。A.60B.70C.80D.90参考答案：C6. 构建无风险组合时，衍生品及其标的资产应该( )A.都为空头B.都为多头C.视情况而定D.一多一空参考答案：C7. 一般来说，数据分析可以分为三种范式;描述性分析、预测性分析和规范性分析。( )A.正确B.错误参考答案：A8. 股指期货的交割方式有两种，即为现金交割或实物交割。( )A.错误B.正确参考答案：A9. 金融业作为一个服务型行业，金融信息服务平台也不例外，( )不属于金融信息服务平台中信息质量的评价指标。A.信息全面性B.信息准确性C.信息专业性D.信息时效性参考答案：B10. 交易双方约定在未来的某一确定时间，以确定的价格买入或者卖出一定数量的某种金融资产的合约是( )。A.期权B.远期C.互换D.股票参考答案：B11. 期货保值与投机的区别在于( )。A.交易目的B.承担风险C.交易合约D.交易场所参考答案：AB12. Motif的特色有( )。A.投资自主、高效、透明B.交易成本低C.社交元素丰富D.交易成本高参考答案：ABC13. 沪深300指数期货合约的上市交易所是( )A.大连商品交易所B.郑州商品交易所C.中国金融期货交易所D.深圳期货交易所参考答案：C14. 远期利率协议交割额是在协议期限末支付的，所以不用考虑货币的时间价值。( )A.正确B.错误参考答案：B15. 下列说法中，不正确的有( )。A.维持保证金是当期货交易者买卖一份期货合约时存入经纪人帐户的一定数量的资金B.维持保证金是最低保证金，低于这一水平期货合约的持有者将收到要求追加保证金的通知C.期货交易中的保证金只能用现金支付D.所有的期货合约都要求同样多的保证金参考答案：ACD16. 利用无风险套利原理对远期汇率定价的实质：在即期汇率的基础上加上或减去相应货币的利息就构成远期汇率。( )A.错误B.正确参考答案：B17. 有同样到期日的公司的债券、无风险债券和公司债券的信用违约互换(CDS)三者之间的大致关系是( )。A.持有公司债券并买入公司债券的CDS相当于持有无风险债券B.卖出公司债券并买入公司债券的CDS相当于持有无风险债券C.持有公司债券相当于持有无风险债券并买入公司债券的CDSD.卖出公司债券相当于持有无风险债券并卖出公司债券的CDS参考答案：A18. 某企业以10%年利率投资款项100000元，期限5年，求到期后的本利和是多少?( )A.161051元B.150000元C.164872元D.161752元参考答案：A19. 保证金的数量应该不超过会员公司持有头寸的潜在最大损失额。( )A.错误B.正确参考答案：A20. 对于卖权来说，当期权的敲定价格高于其标的证券的市场价格时，行使期权同样是有利可图的，此时卖权的多头手中持有的是实值期权。( )A.错误B.正确参考答案：B21. Hash加密函数的特点( )。A.快速验证性B.单向性C.不可篡改性D.抗碰撞性参考答案：ABCD22. 得益于美国较为完善的传统金融监管体系，美国对于各个互联网金融业态均有较为成熟的监管环境，并且多为混合、多层次、多维度的监管。( )A.正确B.错误参考答案：A23. 监管沙盒对于互联网金融行业的创新并没有好处。( )A.正确B.错误参考答案：B24. 票面利率相同，剩余期限相同，付息频率相同，到期收益率不同的债券，到期收益率较低的债券，久期( )。A.较小B.较大C.相同D.无法确定参考答案：B25. 某股票目前的市场价格为31元，执行价格为30元，连续复利的无风险年利率为10%，3个月期的该股票欧式看涨期权价格为3元，相应的欧式看跌期权价格为2.25，请问套利者应该采取以下哪些策略?( )A.买入看涨期权，卖空看跌期权和股票，将现金收入进行无风险投资B.买入看跌期权，卖空看涨期权和股票，将现金收入进行无风险投资C.卖空看跌期权，买入看涨期权和股票，将现金收入进行无风险投资D.卖空看涨期权，买入看跌期权和股票，将现金收入进行无风险投资参考答案：A26. 下列属于互联网金融消费者维权保护的有( )。A.构建互联网在线仲裁机构等方式，设置高效纠纷解决机制B.构建互联网金融电子证据第三方存管、金融数据保护等方面的法律体系C.构建有力的互联网金融消费者投诉平台与处理机制D.风险高发区进行有效的针对性风险预警参考答案：ACD27. 互联网金融发展模式将互联网思维融入了金融创新的过程中，从而能够产生新的金融业态。( )A.正确B.错误参考答案：A28. 中国在互联网金融监管方面采用政府监管与行业自律相结合的方式，和沙盒监管鼓励适度创新的思路是一脉相承的。( )A.正确B.错误参考答案：B29. 某公司三个月后有一笔100万美元的现金流入，为防范美元汇率风险，该公司可以考虑做一笔三个月期金额为100万美元的( )。A.买入期货B.卖出期货C.买入期权D.互换参考答案：B30. 套期保值的基本原理是建立对冲组合，当产生风险的一些要素发生变化时，对冲组合的经济价值保持不变。( )A.错误B.正确参考答案：B31. 与远期利率协议FRA不同，对于综合远期汇率协议SAFE，如果未来市场汇率下降了即初级货币贬值了，买方也要按照事先约定的汇率进行结算。( )A.错误B.正确参考答案：B32. 投资者购入了浮动利率债券，因担心浮动利率下行而降低利息收入，则该投资者应该在互换市场上( )。A.介入货币互换的多头B.介入货币互换的空头C.利用利率互换将浮动利率转化为固定利率D.利用利率互换将固定利率转化为浮动利率参考答案：C33. 以下不属于期权市场结构成分的是( )。A.经纪公司B.银行C.期权交易所D.期权清算所参考答案：B34. 该平台依托于国家计算机网络应急技术处理协调中心，以互联网金融行业的信息提取和风险预警为切入点，绕着互联网金融网站进行信息采集与分析，从互联网金融行业的事前摸底到事中监测，再到事后跟踪实现全流程风险监测。( )A.正确B.错误参考答案：A35. 投资组合分析主要面向专业用户来提供，主要包括( )。A.业绩说明B.预期收益C.业绩归因D.风险分析参考答案：ACD36. 某公司计划在3个月之后发行股票，那么该公司可以采用以下哪些措施来进行相应的套期保值?( )A.购买股票指数期货B.出售股票指数期货C.购买股票指数期货的看涨期权D.出售股票指数期货的看跌期权参考答案：B37. 国家层面的行业自律组织是( )。A.中国人行B.中国互联网金融协会C.中国银监会D.中国证监会参考答案：B38. 社会融资规模最大的城市是( )。A.上海B.北京C.深圳D.杭州参考答案：B39. 一般情况下，众筹的参与主体包括( )。A.项目发起者B.项目支持者C.众筹平台D.领投人参考答案：ABC40. 下列说法错误的是( )。A.维持保证金是当期货交易者买卖一份期货合约是存入经纪人账户的一定数量的资金B.维持保证金是最低保证金，低于这一水平期货合约的持有者将收到要求追加保证金的通知C.期货交易中的保证金只能用现金支付D.所有的期货合约都要求同样多的保证金参考答案：ACD41. 当利率期限结构向上倾斜时，下列关于利率互换中的说法中，不正确的是( )。A.利率互换中，收到浮动利率的一方初期现金流为负，后期现金流为正，后期面临的信用风险较大B.利率互换中，收到浮动利率的一方初期现金流为正，后期现金流为负，后期面临的信用风险较大C.利率互换中，收到固定利率的一方初期现金流为正，后期现金流为负，后期面临的信用风险较大D.利率互换中，收到固定利率的一方初期现金流为负，后期现金流为正，后期面临的信用风险较大参考答案：BCD42. 互联网金融的本质就是( )。A.普惠金融B.金融科技C.电子科技D.农业科技参考答案：A43. 根据期权买方卖方的不同，可以衍生出头寸的基本形式有( )。A.买权的多头B.买权的空头C.卖权的多头D.卖权的空头参考答案：ABCD44. 根据平价关系式，持有欧式看跌期权和股票，同时卖空欧式看涨期权的收益等于( )A.看跌期权的收益B.零息债券的收益C.看涨期权的收益D.股票的收益参考答案：B45. 在2016年12月国务院印发的“十三五”国家信息化规划中，区块链技术和人工智能、虚拟现实、大数据、无人驾驶交通工具、基因编辑等多项高新技术创新被定义为战略性前沿技术。( )A.正确B.错误参考答案：A46. 风险暴露是指某个特定风险因不可预测的变化对市场主体的影响程度。( )A.错误B.正确参考答案：B47. 清算机制是通过清算所来完成的，清算所可以完全隶属于交易所本身，也可以是一个完全独立的机构。( )A.错误B.正确参考答案：B48. 互联网信托的未来发展将遵循( )三大原则。A.升级现有的营销渠道B.升级现有的融资渠道C.提高风险管理能力D.进行多元化的产品创新参考答案：ABCD49. 期权的最大特征是( )。A.风险与收益的对称性B.买房有执行或放弃期权的选择权C.风险与瘦一的不对称行D.必须每日计算盈亏参考答案：C50. 假设某一时刻股票指数为2280点，投资者以15点的价格买入一手股指看涨期权合约并持有到期，行权价格是2300点，若到期时股票指数期权结算价格为2310点，则投资者收益为( )点。A.10B.-5C.-15D.5参考答案：B51. 远期利率协议是针对多时期利率风险的保值工具。( )T.对F.错参考答案：F52. 某投资者在2014年2月25日，打算购买以股票指数为标的的看跌期权合约。他首先买入执行价格为2230指数点的看跌期权，权利金为20指数点。为降低成本，他又卖出同一到期时间执行价格为2250指数点的看跌期权，价格为32指数点。则在不考虑交易费用以及其他利息的前提下，该投资者的盈亏平衡点为( )指数点。A.2242B.2238C.2218D.2262参考答案：B53. IBM股票1月期权是指1月份( )的期权。A.开始B.交易C.到期D.以上三种均可参考答案：C54. 当到期收益率下降时，市价低于面值的零息债券的久期将( )。A.增大B.变小C.不变D.先增后减参考答案：C55. 下列关于期货和远期的表述正确的是( )A.期货在交易所交易，远期为OTC产品B.集中交易与分散交易C.标准化合约与量身定制D.交易机制不同参考答案：ABCD56. 在基差掉期中，是浮动利率对浮动利率的掉期，但所参考的浮动利率基础是不同的。( )A.错误B.正确参考答案：B57. 远期利率协议(FRA)是买卖双方同意从未来某一商定的时刻开始，在某一特定时期内按协议利率借贷一笔数额确定、以特定货币表示的名义本金的协议。( )A.正确B.错误参考答案：A58. 证券交易所优劣评判标准不包括( )A.流动性B.透明度C.成本D.地理位置参考答案：D59. 一般来说，用以进行套期保值的期货合约与现货在价格变动上的相关性越低，则基差风险( )。A.越小B.越大C.一样D.不确定参考答案：B60. 基差(现货价格期货价格)出人意料地增大，会对利用期货合约空头进行套期保值的投资者不利。( )A.错误B.正确参考答案：A