工程经济分析—不确定性分析课件

主要内容主要内容o盈亏平衡分析盈亏平衡分析o敏感性分析敏感性分析o概率分析概率分析o风险分析风险分析1完整编辑ppt2024/6/26主要内容盈亏平衡分析1完整编辑ppt2023/8/11基本概念：基本概念：企业在生产经营活动中，经常遇到这样一些问题：企业在生产经营活动中，经常遇到这样一些问题：要维持企业的财务收支平衡，需要完成多少要维持企业的财务收支平衡，需要完成多少销售量销售量？企业的销售计划完成后，可能获得多少企业的销售计划完成后，可能获得多少利润利润？利润目标确定后，要完成多少销售量才能实现利润目利润目标确定后，要完成多少销售量才能实现利润目标？标？如果如果成本成本发生了变化，应如何确定销售发生了变化，应如何确定销售价格价格？当价格、成本发生变化后，对企业利润将有多大影响当价格、成本发生变化后，对企业利润将有多大影响？要使上述问题得到圆满解答，必要使上述问题得到圆满解答，必须对销售量、成本、利润之间的须对销售量、成本、利润之间的关系进行分析。一般称为量本利关系进行分析。一般称为量本利分析分析:quantity-cost-profit analysis销量成本利润2完整编辑ppt2024/6/26基本概念：企业在生产经营活动中，经常遇到这样一些问题o盈亏平衡分析的目的在于盈亏平衡分析的目的在于：预测利润，控制成本，掌握盈亏：预测利润，控制成本，掌握盈亏界限，制定合理产量和成本目标，正确规划生产水平，合理界限，制定合理产量和成本目标，正确规划生产水平，合理安排生产能力，及时了解经营状况，提高企业利润。安排生产能力，及时了解经营状况，提高企业利润。o要进行盈亏分析，首先按产品费用的不同性质，根据成本和要进行盈亏分析，首先按产品费用的不同性质，根据成本和产量的关系，将其划分为产量的关系，将其划分为固定费用固定费用固定费用固定费用和和变动费用变动费用变动费用变动费用。o盈亏分析中所说的盈亏分析中所说的费用：是指费用：是指企业从事生产经营活动所消耗企业从事生产经营活动所消耗的人力和物力的货币表现。的人力和物力的货币表现。o任何一个从事经营的企业，其任何一个从事经营的企业，其销售收入均可分为两大部分销售收入均可分为两大部分：一是一是一是一是用以补偿生产和销售产品所发生的一切费用或称之为销用以补偿生产和销售产品所发生的一切费用或称之为销售成本，售成本，二是二是二是二是企业获得的利润（含税金）。企业获得的利润（含税金）。销售成本又可按其组成项目与产量的关系划分为变动费用和销售成本又可按其组成项目与产量的关系划分为变动费用和固定费用。固定费用。在一定时间内，一定条件下，有的费用（如材料费、产品包在一定时间内，一定条件下，有的费用（如材料费、产品包装费）随着生产的变化而发生正比例变化，这种性质的费用装费）随着生产的变化而发生正比例变化，这种性质的费用称称变动费用变动费用变动费用变动费用。3完整编辑ppt2024/6/26盈亏平衡分析的目的在于：预测利润，控制成本，掌握盈亏界限，制 另一些费用不随产量的变化而变化，甚至产量接近于零，另一些费用不随产量的变化而变化，甚至产量接近于零，也要照常开支，这种叫也要照常开支，这种叫固定费用固定费用固定费用固定费用（如固定资产折旧费、（如固定资产折旧费、固定工资、办公费）。固定工资、办公费）。固定费用加上变动费用就构成固定费用加上变动费用就构成总费用总费用总费用总费用。在实际工作中，除固定费用和变动费用外，还有一种费用，在实际工作中，除固定费用和变动费用外，还有一种费用，它的大小随着销售量的增减而增减，但不是成比例变化，它的大小随着销售量的增减而增减，但不是成比例变化，这类费用称这类费用称半变动费用半变动费用半变动费用半变动费用（semi-variable cost）。由）。由于其在总成本中占比例很小，在量本利分析中不单独分于其在总成本中占比例很小，在量本利分析中不单独分析半变动费用。因此将它通过不同方法，按其倾向性大析半变动费用。因此将它通过不同方法，按其倾向性大小，以百分比方法将其划分为变动费用与固定费用。小，以百分比方法将其划分为变动费用与固定费用。4完整编辑ppt2024/6/26 另一些费用不随产量的变化而变化，甚至产量接近于零，金额金额产量产量 半变动费用半变动费用半变动费用半变动费用在实际工作中广泛存在，如机器设备维修费，在实际工作中广泛存在，如机器设备维修费，水、电、蒸气、冷气等服务费，都属于半变动费用，这水、电、蒸气、冷气等服务费，都属于半变动费用，这些费用中的固定部分是提供服务的最基本支出，而其变些费用中的固定部分是提供服务的最基本支出，而其变动部分则是随着服务量增加而增加的部分。动部分则是随着服务量增加而增加的部分。此外，还有些半变动费用呈台阶形成的变动，产量在此外，还有些半变动费用呈台阶形成的变动，产量在一定范围内变化，其发生额不变，当产量变化超过一定一定范围内变化，其发生额不变，当产量变化超过一定限度，其发生额会突然跳跃上升，限度，其发生额会突然跳跃上升，然后在产量变化的一然后在产量变化的一 定限度内仍定限度内仍保持不变。如检验员的工资，产保持不变。如检验员的工资，产量增加到一定限度就要增加检验量增加到一定限度就要增加检验检验员。其工资支出在不同生产检验员。其工资支出在不同生产水平下将呈现阶梯的上升对台阶水平下将呈现阶梯的上升对台阶形的半变动费用，可依其变动的形的半变动费用，可依其变动的相关范围的大小归属于固定费用相关范围的大小归属于固定费用或变动费用。或变动费用。5完整编辑ppt2024/6/26金额产量 半变动费用在实际工作中广泛存在，如机器设备一、独立方案的盈亏平衡分析一、独立方案的盈亏平衡分析1、销售收入、成本费用、产品产量，三者的关系、销售收入、成本费用、产品产量，三者的关系从经济学理论可知，三者的关系分两种情况从经济学理论可知，三者的关系分两种情况第一种情况，第一种情况，“完全竞争完全竞争”，价格不随单个厂商产量而变化，价格不随单个厂商产量而变化，则本企业销售收入为：则本企业销售收入为：S=P*Q第二种情况，非完全竞争，价格是单个厂商产量的函数，第二种情况，非完全竞争，价格是单个厂商产量的函数，则本企业销售收入为：则本企业销售收入为：S=P(Q)dQ 或者或者 S=P(Q)*Q本课程仅以第一种情况（简单）为例阐明道理。本课程仅以第一种情况（简单）为例阐明道理。而总成本为：而总成本为：C=Cf+CvQ6完整编辑ppt2024/6/26一、独立方案的盈亏平衡分析1、销售收入、成本费用、产品产量，一个企业在经营中，如何不亏损，争取多赢利，往往需要一个企业在经营中，如何不亏损，争取多赢利，往往需要事先估计每年最低限度需要推销多少数量的产品才能保本，事先估计每年最低限度需要推销多少数量的产品才能保本，销售数量超过多少时，企业才会赢利，这就是企业的盈亏销售数量超过多少时，企业才会赢利，这就是企业的盈亏平衡点。平衡点。盈亏平衡点盈亏平衡点盈亏平衡点盈亏平衡点：是指企业在一定时间内的销售收入总额与支是指企业在一定时间内的销售收入总额与支出的成本（费用）总额相等。在这点上利润为零，既无赢出的成本（费用）总额相等。在这点上利润为零，既无赢利也不亏损。因此，有如下关系式：利也不亏损。因此，有如下关系式：S=C PQ*=Cf+CvQ*2 2、盈亏平衡点确定方法、盈亏平衡点确定方法7完整编辑ppt2024/6/26 一个企业在经营中，如何不亏损，争取多赢利，往往需要事由上述基本关系式可以推导出下列几个结论：1）盈亏平衡点产量盈亏平衡点产量Q*=CfP-Cv3）盈亏平衡点价格）盈亏平衡点价格P*=Cv+CfQc2）盈亏平衡点产能）盈亏平衡点产能 利用率利用率E=CfQc（P-Cv）Q*QcX100%=X100%4）盈亏平衡点变动成本）盈亏平衡点变动成本Cv*=P-CfQc8完整编辑ppt2024/6/26由上述基本关系式可以推导出下列几个结论：1）盈亏平衡点产量Q以图表示如下以图表示如下以图表示如下以图表示如下 设：F固定成本 V变动成本 Cv单位产品变动成本 Q产量 Y总费=F+V=F+Cv*Q P单价 S销售收入=P*Q Z赢利额 则可绘图如下：可绘图如下：亏损区亏损区赢利区赢利区销售收入销售收入(S)总费用总费用(y)a盈亏平衡点盈亏平衡点 Q*产量产量(Q)变动费用变动费用(V)固定费用固定费用(F)S,C9完整编辑ppt2024/6/26以图表示如下亏损区赢利区销售收入(S)总费用(y)a盈亏平衡 从上图看出，由于随着产量变化而变化的销售收入和总费用的从上图看出，由于随着产量变化而变化的销售收入和总费用的变动不同（两条直线斜率不同），就使两者有一个交叉点变动不同（两条直线斜率不同），就使两者有一个交叉点 a，这一，这一点就是盈亏平衡点。点就是盈亏平衡点。它所对应的产量（它所对应的产量（Q*）叫盈亏平衡点产量。）叫盈亏平衡点产量。当企业的产量等于当企业的产量等于Q*时，企业的销售收入等于总费用，企业时，企业的销售收入等于总费用，企业不盈不亏；不盈不亏；当产量大于当产量大于Q*时，企业有赢利；时，企业有赢利；当产量小于当产量小于Q*时，企业亏损。时，企业亏损。10完整编辑ppt2024/6/26 从上图看出，由于随着产量变化而变化的销售收【例题例题1】：o某项目生产能力3万件/年，产品售价3000元/件，总成本费用7800万元，其中固定成本3000万元，成本与产量呈线性关系。o单位产品变动成本o盈亏平衡产量o盈亏平衡价格o盈亏平衡单位产品变动成本11完整编辑ppt【例题1】：某项目生产能力3万件/年，产品售价3000元/件盈亏平衡分析的扩展o某项目的NPV可由下式计算，项目寿命期为不确定因素当NPV0时，有可解得，能使NPV 0 的项目寿命期的临界值约为10年12完整编辑ppt盈亏平衡分析的扩展某项目的NPV可由下式计算，项目寿命期为不【例题例题2】某工业项目，设计生产能力为3万件/年，产品单价为3000元/件，总成本费用为7800万元，其中固定成本3000万元，总变动成本与产量成正比。分别求：分别求：以产量、产能利用率、销售价格、单位产品变动成本表示的盈亏平衡点。解：解：由题意可知 Qc=30000,P=3000,C=7800 x104,Cf=3000 x104代入前述公式可得 Cv=(C-Cf)/Qc=1600元/件产量-盈亏平衡点：Q*=21400 件产能-盈亏平衡点：E*=71.43%价格-盈亏平衡点：P*=2600 元/件变动成本-盈亏平衡点：Cv=2000 元/件13完整编辑ppt2024/6/26【例题2】某工业项目，设计生产能力为3万件/年，产品单价为3o【例题例题3】o某设计方案年产量为12万吨，已知每吨产品的销售价格为675元，每吨产品缴付的销售税金为165元，单位可变成本为250元，年总固定成本费用为150元，试求用产量表示的盈亏平衡点、盈亏平衡点的生产能力利用率、盈亏平衡点的售价。o解：R=675QoC=1500+（250+165）QoBEPq（产量）=1500/（675-250-165）=5.77（万吨）oBEPs（生产能力利用率）=5.77/12100%=48.08%oBEPp（产品售价）=1500/12+250+165=540（元/吨）14完整编辑ppt【例题3】14完整编辑ppto项目抗风险能力的大小可以用经营安全率反映项目抗风险能力的大小可以用经营安全率反映经营安全率经营安全率=1=1 BEPBEPi i o式中：式中：Q Q0 0 项目的设计生产能力项目的设计生产能力 Q Q*盈亏平衡点的产量盈亏平衡点的产量 BEPBEPi i盈亏平衡生产能力利用率盈亏平衡生产能力利用率15完整编辑ppt2024/6/26项目抗风险能力的大小可以用经营安全率反映15完整编辑ppt2盈亏平衡分析的局限性盈亏平衡分析的局限性o（1 1）盈亏平衡分析建立在生产量等于销售量的基）盈亏平衡分析建立在生产量等于销售量的基础上，即假设生产的产品全部能销售出去，这与现础上，即假设生产的产品全部能销售出去，这与现实不符；实不符；o（2 2）盈亏平衡分析所使用的数据是以类似项目正）盈亏平衡分析所使用的数据是以类似项目正常年份的历史数据修正得出的，数据精度不高。常年份的历史数据修正得出的，数据精度不高。16完整编辑ppt2024/6/26盈亏平衡分析的局限性（1）盈亏平衡分析建立在生产量等于销售量o1 1 概念概念o2 2 步骤步骤o3 3敏感性分析的局限性敏感性分析的局限性二、二、敏感性分析敏感性分析17完整编辑ppt2024/6/261 概念二、敏感性分析17完整编辑ppt2023/8/11 敏感性分析是在确定性分析基础上，敏感性分析是在确定性分析基础上，进一步分析不确定性因素对投资项目的最进一步分析不确定性因素对投资项目的最终经济效果指标（如净现值和内部收益率终经济效果指标（如净现值和内部收益率等）的影响及其影响程度。等）的影响及其影响程度。1 1 概念概念18完整编辑ppt2024/6/261 概念18完整编辑ppt2023/8/11o不确定性因素一般可选择主要参数（诸不确定性因素一般可选择主要参数（诸如销售收入、经营成本、生产能力、初如销售收入、经营成本、生产能力、初始投资等）进行分析。始投资等）进行分析。o若参数的小幅度变化能导致最终经济效若参数的小幅度变化能导致最终经济效果指标的较大变化，则称此参数为敏感果指标的较大变化，则称此参数为敏感性因素，反之则称为非敏感性因素。性因素，反之则称为非敏感性因素。19完整编辑ppt2024/6/26不确定性因素一般可选择主要参数（诸如销售收入、经营成本、生产（1 1）确定分析指标确定分析指标（2 2）选定待分析的不确定性因素，选定待分析的不确定性因素，设定其变化范围设定其变化范围（3 3）计算不确定性因素变动对分析指标计算不确定性因素变动对分析指标 影响程度影响程度（4 4）确定敏感因素确定敏感因素2 2 步骤步骤20完整编辑ppt2024/6/26（1）确定分析指标2 步骤20完整编辑ppt2023/8/o某公司有一个生产电瓶车的投资方案，其某公司有一个生产电瓶车的投资方案，其估算的现金流量见下表。由于对未来影估算的现金流量见下表。由于对未来影响经济分析的某些因素把握不大，投资响经济分析的某些因素把握不大，投资额、经营成本和产品价格均有可能在额、经营成本和产品价格均有可能在20%20%的范围内变动。设基准折现率为的范围内变动。设基准折现率为10%10%，不考虑企业所得税，请分别就上述，不考虑企业所得税，请分别就上述3 3个因素做敏感性分析。个因素做敏感性分析。例例 21完整编辑ppt2024/6/26某公司有一个生产电瓶车的投资方案，其估算的现金流量见下表。由1 1电瓶车项目现金流量表电瓶车项目现金流量表 单位：万元单位：万元 年份年份1 12-102-101111投资投资1000010000销售收入销售收入15600156001560015600经营成本经营成本12200122001220012200期末资产残值期末资产残值10001000净现金流量净现金流量-10000-10000340034004400440022完整编辑ppt2024/6/261电瓶车项目现金流量表 单位：万元 年份12 变变动率动率不确定不确定因素因素-20%-20%-10%-10%0 0+10%+10%+20%+20%投资额投资额12070.2912070.2911161.1911161.1910252.0910252.099342.999342.998433.898433.89经营成本经营成本23882.0923882.0917067.0917067.0910252.0910252.093437.093437.09-3377.91-3377.91产品价格产品价格-7176.31-7176.311537.891537.8910252.0910252.0918966.2918966.2927680.4927680.49o解：不确定因素的变动对方案净现值的影响结果（单解：不确定因素的变动对方案净现值的影响结果（单位：万元）位：万元）23完整编辑ppt2024/6/26 变动率-20%-10%0+10%+20%投资敏感性分析图24完整编辑ppt2024/6/26敏感性分析图24完整编辑ppt2023/8/11o可以看出产品价格与经营成本都是本方案的敏感因可以看出产品价格与经营成本都是本方案的敏感因素。因此，在选择本方案作为项目决策之前，应对素。因此，在选择本方案作为项目决策之前，应对产品价格与经营成本可能变动的范围进行估算。产品价格与经营成本可能变动的范围进行估算。o如果产品价格下降幅度超过如果产品价格下降幅度超过11.76%11.76%，则本方案不可，则本方案不可行；如果经营成本上升幅度超过行；如果经营成本上升幅度超过15.04%15.04%，则本方案，则本方案不可行。不可行。25完整编辑ppt2024/6/26可以看出产品价格与经营成本都是本方案的敏感因素。因此，在选择3 3敏感性分析的局限性敏感性分析的局限性 o各个不确定性因素变动的可能性都不相各个不确定性因素变动的可能性都不相同，敏感性分析只能确定敏感性因素，同，敏感性分析只能确定敏感性因素，但无法明确不确定性因素的变化引起项但无法明确不确定性因素的变化引起项目经济指标变动的可能性的大小。为了目经济指标变动的可能性的大小。为了解决此问题，需要进行概率分析。解决此问题，需要进行概率分析。26完整编辑ppt2024/6/263敏感性分析的局限性 各个不确定性因素变动的可能性都不相同，o1 1 概念概念o2 2 投资方案经济效果的概率描述投资方案经济效果的概率描述o3 3 投资方案概率分析的应用投资方案概率分析的应用三、三、概率分析概率分析27完整编辑ppt2024/6/261 概念三、概率分析27完整编辑ppt2023/8/11o一种利用概率值定量研究预测不确定性因素一种利用概率值定量研究预测不确定性因素对项目经济指标影响的方法。对项目经济指标影响的方法。o（1 1）概率估算方法）概率估算方法 分为客观概率分析和主观概率分析。分为客观概率分析和主观概率分析。o（2 2）概率分布）概率分布 概率分析就是在对参数分布进行概率分析就是在对参数分布进行概率估计的基础上，计算反映项目经济效果概率估计的基础上，计算反映项目经济效果指标的期望值、累计概率、标准差及离差系指标的期望值、累计概率、标准差及离差系数等来反映方案的风险程度。数等来反映方案的风险程度。1 1 概念概念28完整编辑ppt2024/6/26一种利用概率值定量研究预测不确定性因素对项目经济指标影响的方2 2 投资方案经济效果的概率描述投资方案经济效果的概率描述o完整的描述一个随机变量，需要确定其概率分布的完整的描述一个随机变量，需要确定其概率分布的类型和参数。类型和参数。o常用的概率分布是正态分布与均匀分布。常用的概率分布是正态分布与均匀分布。o想要反映方案的经济效果需要计算经济指标的期望想要反映方案的经济效果需要计算经济指标的期望值、标准差与离散系数。值、标准差与离散系数。29完整编辑ppt2024/6/262 投资方案经济效果的概率描述完整的描述一个随机变量，需要确o（1 1）经济效果的期望值经济效果的期望值o投资方案经济效果的期望值是指在一定概率分布投资方案经济效果的期望值是指在一定概率分布下，投资效果所能达到的概率平均值。其一般表下，投资效果所能达到的概率平均值。其一般表达式为：达式为：（7 75 5）o其中：其中：E E(x x)变量的期望值；变量的期望值；xixi变量的第个值；变量的第个值；pipi变量的取值概率；变量的取值概率；30完整编辑ppt2024/6/26（1）经济效果的期望值30完整编辑ppt2023/8/11o（2 2）经济效果的标准差）经济效果的标准差o标准差反映了一个随机变量实际值与期望值偏离标准差反映了一个随机变量实际值与期望值偏离的程度。应用在经济效果这一变量上，则反映了的程度。应用在经济效果这一变量上，则反映了投资方案风险的大小。其一般表达式为：投资方案风险的大小。其一般表达式为：（7 76 6）o其中：其中：变量变量x x的标准差。的标准差。31完整编辑ppt2024/6/26（2）经济效果的标准差31完整编辑ppt2023/8/11o（3 3）经济效果的离散系数）经济效果的离散系数 o引入离散系数以消除期望值对离散程度的影响，引入离散系数以消除期望值对离散程度的影响，其一般表达式为：其一般表达式为：（7 77 7）o其中：其中：C C 离散系数。离散系数。o对于期望值相同的方案，标准差较小的方案风险对于期望值相同的方案，标准差较小的方案风险较小；对于期望值不同的方案，离散系数较小的较小；对于期望值不同的方案，离散系数较小的方案风险较小。方案风险较小。32完整编辑ppt2024/6/26（3）经济效果的离散系数 32完整编辑ppt2023/8/3 3 投资方案概率分析的应用投资方案概率分析的应用o（1 1）根据期望值进行风险决策）根据期望值进行风险决策o概率分析的基本方法是计算项目净现值的期望值及概率分析的基本方法是计算项目净现值的期望值及净现值大于或等于零时的累计概率。净现值大于或等于零时的累计概率。o以期望值原则为基础的风险决策方法有矩阵法和决以期望值原则为基础的风险决策方法有矩阵法和决策树法两种。策树法两种。33完整编辑ppt2024/6/263 投资方案概率分析的应用（1）根据期望值进行风险决策33完一般概率分析的步骤为：一般概率分析的步骤为：o（1 1）列出各种要考虑的不确定性因素（敏感性因）列出各种要考虑的不确定性因素（敏感性因素）；素）；o（2 2）设想各不确定性因素可能发生的事件；）设想各不确定性因素可能发生的事件；o（3 3）确定不确定性因素发生变化的几率（即概率）确定不确定性因素发生变化的几率（即概率）的大小，注意各种不确定性因素可能发生情况的概的大小，注意各种不确定性因素可能发生情况的概率之和必须等于率之和必须等于1 1；o（4 4）分别求出各种可能发生事件的净现值、加权）分别求出各种可能发生事件的净现值、加权净现值即净现值的期望值；净现值即净现值的期望值；o（5 5）计算净现值大于或等于量的累积概率。）计算净现值大于或等于量的累积概率。34完整编辑ppt2024/6/26一般概率分析的步骤为：34完整编辑ppt2023/8/11o 例例 某小型改建项目需投资某小型改建项目需投资100100万元，如当年就能万元，如当年就能投产，投产后的年净收益为投产，投产后的年净收益为4545万、万、3838万、万、3333万元的万元的概率分别为概率分别为0.20.2，0.50.5和和0.30.3；在每一收入水平下的；在每一收入水平下的生产期为生产期为3 3年和年和4 4年的概率分别为年的概率分别为0.40.4和和0.60.6。设折现。设折现率为率为10%10%，试求项目净现值的期望值和大于等于零，试求项目净现值的期望值和大于等于零的累计概率。的累计概率。35完整编辑ppt2024/6/26例 某小型改建项目需投资100万元，如当年就能投产，投产o解：根据以上数据所画出的决策树如下所示。解：根据以上数据所画出的决策树如下所示。36完整编辑ppt2024/6/26解：根据以上数据所画出的决策树如下所示。36完整编辑ppt37完整编辑ppt2024/6/2637完整编辑ppt2023/8/1138完整编辑ppt2024/6/2638完整编辑ppt2023/8/1139完整编辑ppt2024/6/2639完整编辑ppt2023/8/1140完整编辑ppt2024/6/2640完整编辑ppt2023/8/11o（2 2）根据方差与离散系数进行风险决策）根据方差与离散系数进行风险决策 当两个方案在某一指标的期望值相等，当两个方案在某一指标的期望值相等，则需要根据方差进行决策。则需要根据方差进行决策。当期望值不等时，还需要计算离散系当期望值不等时，还需要计算离散系数进行决策。数进行决策。41完整编辑ppt2024/6/26（2）根据方差与离散系数进行风险决策41完整编辑ppt202o1 1 风险分析的概念风险分析的概念o2 2 风险分析的内容风险分析的内容o3 3 风险评价的方法风险评价的方法四、四、风险分析风险分析42完整编辑ppt2024/6/261 风险分析的概念四、风险分析42完整编辑ppt2023/o辨识和估计风险，并对风险的结果进行评价，辨识和估计风险，并对风险的结果进行评价，为风险管理计划的制定和实施提供依据。为风险管理计划的制定和实施提供依据。1 1 风险分析的概念风险分析的概念43完整编辑ppt2024/6/261 风险分析的概念43完整编辑ppt2023/8/11o目的：查明项目在哪些方面、哪些地方、目的：查明项目在哪些方面、哪些地方、什么时候会出现问题，哪些地方潜藏着风什么时候会出现问题，哪些地方潜藏着风险；在查明风险的基础上提出减少风险的险；在查明风险的基础上提出减少风险的各种行动路线和方案。各种行动路线和方案。o风险分析不仅仅是简单的风险辨识、估计风险分析不仅仅是简单的风险辨识、估计与评价，而是一项复杂的风险管理过程。与评价，而是一项复杂的风险管理过程。44完整编辑ppt2024/6/26目的：查明项目在哪些方面、哪些地方、什么时候会出现问题，哪些2 2 风险分析的内容风险分析的内容风险识别风险估计风险评价风险来自何方？风险来自何方？风险事项可归于哪一类？风险事项可归于哪一类？该风险事项的后果有多严重？该风险事项的后果有多严重？项目的哪一部分会遭受风险？项目的哪一部分会遭受风险？风险发生的可能性有多大？风险发生的可能性有多大？哪些是可以接受的？哪些是可以接受的？哪些做法会使项目遭受风险？哪些做法会使项目遭受风险？这样的做法是否能被接受？这样的做法是否能被接受？有别的做法可以避免该风险吗？有别的做法可以避免该风险吗？风险识别风险估计风险识别风险估计风险识别风险评价风险评价风险估计风险估计风险识别风险识别45完整编辑ppt2024/6/262 风险分析的内容风险识别风险估计风险评价风险来自何方？该风（1 1）风险识别）风险识别o风险识别是风险分析的基础，其目的是通过风险识别是风险分析的基础，其目的是通过系统、全面地分析与考察，发现导致项目风系统、全面地分析与考察，发现导致项目风险的风险源，找出潜在的各种风险因素，判险的风险源，找出潜在的各种风险因素，判断其发生的可能性及对项目的影响程度。断其发生的可能性及对项目的影响程度。46完整编辑ppt2024/6/26（1）风险识别46完整编辑ppt2023/8/11o经济风险的来源经济风险的来源o建设项目的经济风险主要来源于法律法规及宏建设项目的经济风险主要来源于法律法规及宏观政策、市场供需的变化、资源开发与利用的观政策、市场供需的变化、资源开发与利用的成本、数量及品质的变化、技术的可靠性、工成本、数量及品质的变化、技术的可靠性、工程地质和水文地质条件的变化、融资方案、组程地质和水文地质条件的变化、融资方案、组织设计与管理、公共配套设施及社会其他方面。织设计与管理、公共配套设施及社会其他方面。47完整编辑ppt2024/6/26经济风险的来源47完整编辑ppt2023/8/11o经济风险的因素：经济风险的因素：项目收益风险项目收益风险 建设风险建设风险 融资风险融资风险 建设期风险建设期风险 运营成本费用风险运营成本费用风险 法律法规及政策风险法律法规及政策风险 o风险识别的方法风险识别的方法 问卷调查、专家调查和情景分析等问卷调查、专家调查和情景分析等 48完整编辑ppt2024/6/26经济风险的因素：48完整编辑ppt2023/8/11（2 2）风险估计）风险估计o风险估计又称为风险估算，它是在风险识风险估计又称为风险估算，它是在风险识别之后，通过定量分析的方法测度风险事别之后，通过定量分析的方法测度风险事件发生的可能性及其对项目的影响程度的件发生的可能性及其对项目的影响程度的一项工作。通常需要经过风险事件的概率一项工作。通常需要经过风险事件的概率估计和概率分布两个步骤完成。估计和概率分布两个步骤完成。49完整编辑ppt2024/6/26（2）风险估计49完整编辑ppt2023/8/11（3 3）风险评价）风险评价o概念：风险评价是在风险识别和估计的基础上，通过概念：风险评价是在风险识别和估计的基础上，通过建立风险系统评价模型，确定可能导致的损失大小，建立风险系统评价模型，确定可能导致的损失大小，从而找到项目的关键风险，确定项目的整体风险水从而找到项目的关键风险，确定项目的整体风险水平。平。o判别标准：经济指标的累积概率和标准差。通常情况判别标准：经济指标的累积概率和标准差。通常情况下，财务（经济）内部收益率大于等于基准收益率下，财务（经济）内部收益率大于等于基准收益率或者财务（经济）净现值大于等于零的累积概率值或者财务（经济）净现值大于等于零的累积概率值越大，风险越小；标准差越小，风险越小。越大，风险越小；标准差越小，风险越小。50完整编辑ppt2024/6/26（3）风险评价50完整编辑ppt2023/8/113 3 风险评价的方法风险评价的方法（1 1）专家调查法）专家调查法 专家调查法是凭借专家（包括可行性研究专家调查法是凭借专家（包括可行性研究人员和决策者等）的经验、判断能力对项人员和决策者等）的经验、判断能力对项目各类风险因素及其风险程度作出定性估目各类风险因素及其风险程度作出定性估计的一种方法。包括集思广议法和德尔菲计的一种方法。包括集思广议法和德尔菲法（法（DelphiDelphi）。）。51完整编辑ppt2024/6/263 风险评价的方法（1）专家调查法51完整编辑ppt2023 （2 2）层次分析法）层次分析法 层次分析法（简称层次分析法（简称AHPAHP法），是一种多法），是一种多准则决策分析方法，在风险分析中它有两准则决策分析方法，在风险分析中它有两种用途：一是将风险因素逐层分解识别，种用途：一是将风险因素逐层分解识别，二是两两比较同一层次风险因素的重要程二是两两比较同一层次风险因素的重要程度度 。52完整编辑ppt2024/6/26（2）层次分析法 52完整编辑ppt2023/8/11感谢亲观看此幻灯片，此课件部分内容来源于网络，感谢亲观看此幻灯片，此课件部分内容来源于网络，如有侵权请及时联系我们删除，谢谢配合！如有侵权请及时联系我们删除，谢谢配合！53感谢亲观看此幻灯片，此课件部分内容来源于网络，53