炭黑行业政策壁垒

炭黑行业政策壁垒一、 炭黑行业政策壁垒碳达峰是国家解决资源环境问题工作的重点。炭黑行业的主管单位发改委提出：坚决遏制高耗能、高排放项目盲目发展，并出台多项指导性文件，收紧政策向炭黑行业准入标准，对炭黑企业生产工艺提出更高要求。例如，2019年10月，国家发改委出台产业结构调整指导目录（2019年本），将15万吨/年及以下的干法造粒炭黑（特种炭黑和半补强炭黑除外）列为落后生产工艺装备需淘汰项。此外，中国橡胶工业协会作为行业自律监管机构，根据相关法律法规出台了炭黑行业准入技术规范，对炭黑生产企业提出了安全生产、环境保护、生产设备及能源消耗、产品质量、技术进步等方面的准入要求，以推动炭黑行业产业结构优化升级。二、 我国炭黑行业需求市场分析目前，我国炭黑主要应用于轮胎、印刷、塑料、涂料等。在炭黑消费结构中，轮胎用炭黑的消费占比最高，2021年国内消费量为360万吨，占总消费量的67%，其次是其他橡胶制品，占总消费量222%。目前，我国炭黑主要应用于轮胎、印刷、塑料、涂料等。在炭黑消费结构中，轮胎用炭黑的消费占比最高，2021年国内消费量为360万吨，占总消费量的67%，其次是其他橡胶制品，占总消费量222%。近几年，由于国内轮胎产量逐步下滑及汽车销售量增速放缓，我国炭黑行业逐渐进入相对成熟阶段。2020年受疫情影响，国内下游轮胎需求大幅下行，进入2021年又呈回升状态，带动我国炭黑行业需求形成波动。根据数据显示，2021年，我国轮胎产量达到9亿条，同比增长113%，炭黑表观消费量4818万吨，同比增长143%。同时，我国头部轮胎企业为快速抢占市占率，在国家政策推动落后产能出清的背景下依旧进行产能扩充，所以我国炭黑行业市场需求未来将会略有提升，但整体增幅有限，行业需求增速或将不断回落。三、 短期中国炭黑市场供需格局从国外市场来看，受乌克兰局势影响，欧洲地区的炭黑产出下降，供应减少，部分国外炭黑市场被国内企业填补，加上国外的生产原材料受原油价格影响较大，使得我国的炭黑产品在全球市场上具备价格优势，以此促进了国内的炭黑产品出口，在短期内推动了炭黑产品出口。根据海关的数据统计，今年6月份中国炭黑出口量达1005万吨，同比增长65%;7月份国内炭黑出口数量869万吨，同比增长58%，环比减少1353%;8月中国炭黑出口约714万吨，同比增加4323%，环比减少1783%。尽管出口方面的数据向好，但在短期内，国内的炭黑市场供需格局变化不大，下游市场整体将保持观望，市场价格将可能波动提升。在专家看来，目前，我国的炭黑市场供需格局主要有以下特点：第一，炭黑产品原料价格在高位运行，供应偏紧，部分炭黑企业10月1日前备货，将导致原料价格拉涨，炭黑市场压力不减;第二，炭黑市场价格推涨，行业开工率或将提升，但幅度有限，目前行业观望氛围较浓;第三，下游市场需求走势或延续低迷，短期内难有好转，虽然9月和10月是下游市场的传统旺季，下游市场需求将有望得到释放，但是需求的提高，或将进一步推高炭黑价格，使得需求释放的幅度有限，因此市场或将保持观望态度。四、 产业链分析（一）产业链炭黑行业产业链上游为原材料环节，主要为煤焦油、蒽油和乙烯焦油等原料油；中游为生产供应环节，主要分为橡胶用炭黑和非橡胶用炭黑；下游主要应用于轮胎、橡胶制品、塑料、涂料、油墨、电池等行业。（二）上游端分析炭黑生产的主要原材料为煤焦油、蒽油、乙烯焦油等原料油。其中，煤焦油和蒽油为炼焦生成的副产品，占原料油的比例超过80%，是最主要的原料油。乙烯焦油为石油精炼生成乙烯的副产品占原料油的比例为166%。（三）下游端分析从行业下游消费结构来看，轮胎为我国炭黑最大的消费领域，2021年消费占比达667%。其次为其它橡胶制品及塑料，占比分别为222%和63%。五、 炭黑市场分析随着我国汽车产业的不断发展，我国炭黑的产能不断扩张。根据橡胶工业年鉴统计数据，截至2020年，我国炭黑总产能已达到827万吨，成为全球主要的炭黑生产国之一。（一）部分龙头企业产能供给仍存在不足市场集中度提升是炭黑产业重要的发展路径，如美国在60年代炭黑产能达到峰值后，生产厂商与产能装置逐步减少，最大5家炭黑企业的合计产能约占全国总产能的98%，而根据2020年中国炭黑年册统计数据，我国前五大炭黑企业产能仅占全国总产能的4319%。近年来，我国炭黑产能利用率整体保持在70%左右，主要系部分中小型企业由于产品市场竞争力不强、管理水平不高、节能环保措施不达标等因素，导致其开工率不足所致，部分在重污染天气重点行业绩效分级及减排措施中绩效分级为C或D的企业面临限产或停产，部分产能规模在5万吨以下小型企业逐渐被市场淘汰。而行业龙头企业由于技术实力强、产品质量高、客户资源丰富等因素，产品处于供不应求的状态，同时由于管理水平较高、注重节能环保投入，从而能够在国家节能环保要求日趋严格的形势下保证正常开工，因此产能利用率相对较高或已经饱和，产能亟待提升。此外，随着我国炭黑产业行业集中度的提高，炭黑企业在未来产业链中的议价能力有望得到提升。（二）部分高性能、专用炭黑品类仍然依赖进口虽然我国目前是全球最主要的炭黑生产国之一，但部分具有高补强、高耐磨性、低滚动阻力、高纯净度的橡胶炭黑品种，以及导电炭黑、色素炭黑和部分专用炭黑品种仍需要进口，存在较大的产能缺口，从而造成我国进出口炭黑差价巨大。2021年，我国进口炭黑金额达到31，66272万美元，进口炭黑平均价格高达3，09916美元/吨，而出口炭黑平均价格仅为1，29679美元/吨，不足进口平均价格的一半。六、 未来炭黑发展趋势（一）进一步完善炭黑产能布局产能供应过剩成为炭黑行业老生常谈的问题，近几年不少炭黑企业先后扩大产能，有的扩大产能是利好因素，但与此同时，由于疫情或环保影响，炭黑企业开工多数处于低位，使得产量减少，而部分企业的盲目扩张导致的产能过剩问题造成了全行业利润低迷和不断下滑。中国炭黑行业在大环境的影响下，将加快整合、提高产能集中度，这也是由大变强、走向成熟市场的必由之路。我国炭黑行业大规模的企业重组和并购整合将会拉开序幕，产能集中度将会大幅提高。（二）提高自主创新能力，发展特种炭黑产品中国是炭黑第一生产大国，但质量与国际领先水平仍存在一定的差距。国内橡胶炭黑居多，而高性能、低滚动阻力等炭黑新品种较少，特别是具有特定专用性能或高纯净度的胎体或者橡胶工业制品的炭黑品种较少，缺乏高档次的色素炭黑和导电炭黑等特种炭黑品种。在产能过剩、低质化炭黑恶性竞争严重的大环境下，以量取胜显然已不符合炭黑市场的发展规律。预计从2020年到2025年，行业将大力发展特种炭黑，特种炭黑市场规模将以81%的负荷年增长率攀升。后期提高企业自主创新能力，加大高性能、特种炭黑产品研发与投入是企业发展的一条出路。（三）寻求市场供需平衡，争夺市场话语权