外汇交易技术分析-形态分析.ppt

外汇交易技术分析 形态分析 趋势 形态分析 趋势 上升趋势下降趋势侧向趋势 趋势 主要趋势次要趋势短暂趋势 支撑线 是指一根在图形上 由两个相对的低点组成的水平线或者上升的直线 支撑线起着阻止价格继续下跌的作用 阻力线 是指一根在图形上 由两个相对的高点组成的水平线或者上升的直线 阻力线起着阻止价格继续上涨的作用 趋势线 趋势线 趋势线 趋势线 支撑线和阻力线是可以相互转化的 趋势线 支撑线和阻力线是可以相互转化的 阻力线是股价上升的阻力位 卖 支撑线是股价下跌的支撑位 买 注意区分长 中 短期趋势线 宜长不宜短 越长期的趋势线越不容易被突破 趋势线 研判技巧 反转形态 形态分析 反转形态 头肩形 反转形态 头肩形 1 头肩顶 左肩 右肩 头 颈线 卖出点 1 卖出点 3 逃命 左肩和头部的成交量正常 右肩的成交量有明显的下降 卖出点 2 反转形态 头肩形 反转形态 头肩形 美元 新元 反转形态 头肩形 美元 新元周K线 2 头肩底 反转形态 头肩形 左 右 头 颈线 买入点 反转形态 头肩形 失败 英镑 瑞郎 反转形态 头肩形 失败 反转形态 头肩形 反转形态 头肩形 反转形态 头肩形 反转形态 双重形 卖出点 双重顶 M头 反转形态 双重形 美元 日元 反转形态 双重形 反转形态 双重形 反转形态 双重形 双重底 W底 买入点 反转形态 双重形 反转形态 双重形 美元 日元 1 V形底 反转形态 V形 反转形态 V形 反转形态 V形 澳元 港元 反转形态 V形 反转形态 V形 2 V形顶 澳元 港元 反转形态 V形 瑞郎 日元 反转形态 V形 反转形态 圆形 1 圆形底 买入 A B 卖出 反转形态 圆形 反转形态 圆形 2 圆形顶 卖出 C D 买入 反转形态 圆形 整理形态 形态分析 整理形态 三角形 1 对称三角形 它是由一系列的价格变动所组成 其变动幅度逐渐缩小 亦即每次变动的最高价 低于前次的水准 而最低价比前次最低价水准高 呈一压缩图形 如从横的方向看价格变动领域 其上限为向下斜线 下限为向上倾线 把短期高点和低点 分别以直线连接起来 就可以形成一对称的三角形 整理形态 三角形 1 对称三角形 买入点 突破位置 1 2 3 4处 2 3处力度较大 整理形态 三角形 1 对称三角形 卖出点 整理形态 三角形 整理形态 三角形 2 上升三角形 价格在某水平呈现强大的卖压 价格从低点回升到水平便告回落 但市场的购买力仍十分强 价格未回至上次低点便即时反弹 持续使价格随着阻力线的波动而日渐收窄 我们若把每一个短期波动高点连接起来 便可画出一条阻力线 而每一个短期波动低点则可相连出另一条向上倾斜的线 便形成上升三角形 整理形态 三角形 2 上升三角形 买入点 整理形态 三角形 整理形态 三角形 3 下降三角形 价格在某特定的水平出现稳定的购买力 因此每回落至该水平便告回升 形成一条水平的需求线 可是市场的沽售力量却不断加强 价格每一次波动的高点都较前次为低 于是形成一条下倾斜的供给线 整理形态 三角形 整理形态 三角形 3 下降三角形 卖出点 整理形态 三角形 整理形态 箱形 价格上升到某水平时遇上阻力 掉头回落 但很快地便获得支持而升 可是回升到上次同一高点时再一次受阻 而挫落到上次低点时则再得到支持 这些短期高点和低点分别以直线连接起来 便可以绘出一条通道 这通道既非上倾 亦非下降 而是平行发展 这就是箱形形态 整理形态 箱形 试探性买点 安全买点 整理形态 箱形 整理形态 旗形 1 上升旗形 下飘 价格上升后走出一轮下跌行情 如果将其下跌走势中反弹的高点用直线连起来 再将下跌走势中回落的低点也用直线连起来 就可发现其图形像一面挂在旗竿上迎风飘扬的旗子 这种走势很有可能形成一个 上升旗形 突破后升幅为旗杆的长度 整理形态 旗形 2 下降旗形 上飘 突破后跌幅为旗杆的长度 旗形整理时间一般在7 14日左右 整理形态 旗形 注意 旗面回调的幅度一般在旗杆高度的1 3 或者最多1 2的位置 如果超过了旗杆高度的2 3 那么该形态可能演变为其他形态 整理形态 旗形 移动平均线 移动平均线利用统计学上的 移动平均 原理 将每天的市场价格进行移动平均计算 求出一个趋势值 用来作为价格走势的研判工具 平均 是指最近n天收市价格的算术平均线 移动 是指我们在计算中 始终采用最近n天的价格数据 因此 被平均的数组 最近n天的收市价格 随着新的交易日的更迭 逐日向前推移 移动平均线 例 连续十个交易日收盘价分别为 单位 元 8 15 8 07 8 84 8 10 8 40 9 10 9 20 9 10 8 95 8 70以五天短期均线为例 第五天均值 8 15 8 07 8 84 8 10 8 40 5 8 31第六天均值 8 07 8 84 8 10 8 40 9 10 5 8 50第七天均值 8 84 8 10 8 40 9 10 9 20 5 8 73第八天均值 8 10 8 40 9 10 9 20 9 10 5 8 78第九天均值 8 40 9 10 9 20 9 10 8 95 5 8 95第十天均值 9 10 9 20 9 10 8 95 8 70 5 9 01将上述数据在图表中相连成线 就形成了以五天为基期的均线 移动平均线 意义 1 它代表移动期里市场的平均成本 2 它能剔除价格的偶然运动而清晰反映股价的运动趋势 移动平均线 移动平均线 短期均线 5日 10日 20日等中期均线 30日 60日 120日等长期均线 120日以上常用的均线系统 5日 10日 30日 60日 移动平均线 葛南维法则 1 移动平均线从下降逐渐走平且略向上方抬头 而汇价从移动平均线下方向上方突破 为买进信号 买点1 2 汇价位于移动平均线之上运行 回档时未跌破移动平均线后又再度上升时为买进时机 买点2 3 汇价位于移动平均线之上运行 回档时跌破移动平均线 但短期移动平均线继续呈上升趋势 此时为买进时机 买点3 4 汇价位于移动平均线以下运行 突然暴跌 距离移动平均线太远 极有可能向移动平均线靠近 物极必反 下跌反弹 此时为买进时机 买点4 移动平均线 葛南维法则 5 汇价位于移动平均线之上运行 连续数日大涨 离移动平均线愈来愈远 说明近期内购买者获利丰厚 随时都会产生获利回吐的卖压 应暂时卖出 卖点4 6 移动平均线从上升逐渐走平 而汇价从移动平均线上方向下跌破移动平均线时说明卖压渐重 应卖出 卖点1 7 汇价位于移动平均线下方运行 反弹时未突破移动平均线 且移动平均线跌势减缓 趋于水平后又出现下跌趋势 此时为卖出时机 卖点2 8 汇价反弹后在移动平均线上方徘徊 而移动平均线却继续下跌 宜卖出 卖点3