广州多益网络股份有限公司首次公开发行并在创业板上

.广州多益网络股份有限公司创业板首次公开发行申请文件反馈意见中信证券股份有限公司：现对你公司推荐的广州多益网络股份有限公司（以下简称“公司”或“发行人”）首次公开发行股票并在创业板上市申请文件提出反馈意见，请你公司在30日内对下列问题逐项落实并提供书面回复和电子文档。若涉及对招股说明书的修改，请以楷体加粗标明。我会收到你公司的回复后，将根据情况决定是否再次向你公司发出反馈意见。如在30日内不能提供书面回复，请向我会提交延期回复的申请。若对本反馈意见有任何问题，请致电我会发行监管部审核员。1、 规范性问题1、根据招股说明书，发行人作为被告，因自主研发和运营的神武端游及神武手游被广州网易计算机系统有限公司提起计算机软件侵权、文字作品著作权侵权及不正当竞争诉讼，目前该案一审已经判决，判决要求公司立即停止侵害网易公司对梦幻西游门派技能法术装备特技介绍享受的著作权的行为，立即停止涉案不正当竞争行为，并赔偿网易公司的经济损失1,500万元。发行人已向广东省高级人民法院提起上诉。报告期内，发行人神武端游及神武手游产品的收入合计占比分别为79.75%、85.30%、91.68%和91.79%。请发行人补充披露：（1）上述诉讼事项一审判决的主要内容；结合新游戏产品的上线情况及收入变化趋势、神武端游及神武手游收入占比及其变化趋势、与广州网易计算机系统有限公司涉及梦幻西游门派技能法术装备特技介绍诉讼一审判决结果、向广东省高级人民法院提起上诉进展情况，分析并披露发行人是否对神武端游及神武手游存在重大依赖；一审判决结果及向广东省高级人民法院提起上诉的诉讼结果是否会导致神武端游及神武手游游戏下线。发行人报告期内是否存在类似诉讼的其他潜在风险、发行人解决对神武端游及神武手游存在重大依赖的具体举措。（2）以对比分析的方式详细比较发行人神武端游及神武手游产品与网易公司梦幻西游门派技能法术装备特技介绍著作权的内容及特征，说明网易公司著作权内容与发行人产品内容是否具有知识产权法律意义上的一致情形；相关涉及侵权内容占发行人产品内容的比重；相关涉及侵权内容是否属于不可替代的核心内容，若是，是否将导致发行人相关产品全面无法正常运行，若否，将以何种方式代替该内容，详细论证其合法性及合理性；结合同行业上市公司的类似诉讼情况对比论证，发行人是否具有较大的二审败诉风险。（3）结合一审判决结果、发行人对涉诉主营产品高度依赖的现状分析披露，若二审判决导致神武端游及神武手游游戏下线，对发行人未来持续盈利能力是否构成重大不利影响；上述诉讼及重大依赖是否构成本次发行上市的障碍。请结合同行业上市公司发生的类似情况，说明发行人已采取、拟采取的应对措施。（4）发行人实际控制人对上述诉讼给投资者造成的潜在损失风险承担赔偿责任的具体承诺内容；说明徐波实现上述承诺可行性以及资金来源。请保荐机构、发行人律师核查上述问题并发表明确意见。2、发行人历史上共发生过5次股权转让和2次增资。2006年7月，徐波和北京金山共同出资设立金山多益，同年8月北京金山即转让控股权并免除徐波的股权受让支付义务。实际控制人徐波控制的一为投资、浩然投资分别于2015年7月、2015年8月成为发行人股东。请发行人补充披露：（1）历次股权转让、增资的定价依据及合理性。结合当时发行人的经营情况、收入、利润或净资产等财务数据说明历次股权转让、增资的定价依据及公允性；历次股权转让或增资的原因及股东资金来源及合法性，是否存在委托持股，或发行人为实际控制人关联方借款、代垫相应款项的情形；历次股权变动是否存在其他利益安排，是否存在纠纷或潜在纠纷风险。（2）发行人原股东北京金山的历史沿革；北京金山作为发行人股东期间其控股股东、实际控制人的基本情况；北京金山及其控股股东、实际控制人与徐波、浩然投资、一为投资的股东、徐波近亲属之间是否存在关联关系；北京金山在发行人前身设立两个月内即转让控股权的原因；其免除徐波股权转让价款支付义务的具体商业背景及原因；上述股权转让交易的合理性、公允性，是否存在其他利益安排及纠纷。（3）结合2015年下半年广州多益有限的主要财务数据及注册资本，说明一为投资、浩然投资相关股权转让、增资定价的公允性、合理性；以上股权转让、增资的原因；上述股权变动是否已完成了相应的款项支付及工商变更手续；一为投资、浩然投资的历史沿革，浩然投资的各合伙人在发行人任职务及任职时间；一为投资、浩然投资及其股东与徐波、徐波近亲属之间是否存在关联关系。（4）发行人自设立以来历次分红情况；历次分红、股权转让、股东以分红增资以及整体变更过程中，各股东纳税义务的履行情况。请保荐机构、发行人律师核查上述问题并发表明确意见。3、根据招股说明书，2014年2月发行人子公司广东利为与徐波控制的企业英雄网络签订合作协议书，授权英雄网络自2014年8月开始为神武手机版作iOS平台所有语言版本代理，英雄网络2014年8月至12月向广东利为支付15万美元（按2014年期末汇率折算为92.42万元）。后签订合同终止协议书于2015年1月1日起终止上述授权经营，相关游戏收入归所有广东利为所有，截止2015年9月2日英雄网络向广东利为汇款合计4,317.32万美元（人民币27,501.33万元）。请发行人补充披露：（1）英雄网络的历史沿革，自设立以来所从事的主营业务及演变情况，目前的经营状况及报告期内的主要财务数据；结合具体的业务、产品，说明英雄网络与发行人在报告期内及目前是否存在同业竞争；请结合英雄网络注册当地法律情况，说明该公司是否具备从事相关授权业务的资质及能力。（2）合作协议书及合同终止协议书的主要条款、主体、权利义务、签订时间、生效期间；说明英雄网络与iOS平台之间商业协议的主要条款、主体、权利义务、签订时间、生效时间；上述授权协议终止的原因；授权协议终止后，广东利为、英雄网络与iOS平台三者之间的合同效力情况及实际执行情况，相关游戏收入的支付渠道、结算方式、结算币种、存放账户及纳税情况；英雄网络享有的iOS平台账户、获取收入等全部合同权利、义务法律关系是否已转移至广东利为所有，英雄网络是否仍保留作为中间支付、代收、转账渠道；请对比同行业上市公司的运营模式，并结合国际贸易、税收、外汇管理的有关规定，说明上述运营情况是否合规、合理，是否存在海外交易避税、外汇管理方面的法律风险。（3）英雄网络向广东利为汇款的合计4,317.32万美元中，授权运营所得、代收所得各自的金额，以及占发行人同期营业收入的比例；请对比同行业上市公司的运营模式，说明广东利为、英雄网络与iOS平台之间的交易是否公允；是否存在虚增收入、实际控制人代垫费用、代为承担成本或转移定价等利益输送情形。请保荐机构核查上述问题并发表明确意见，请发行人律师核查问题（1）、（2）并发表意见。4、根据招股说明书，2015年，公司向关联方徐允及一为投资出售部分固定资产（主要为房产及游艇）。请发行人：结合上述固定资产及同类资产的一般市场价格、折旧情况，补充披露该等关联交易的定价依据及公允性；披露以上关联交易的原因、必要性及资金来源，是否已履行相关法律程序并完成产权登记手续，是否存在其他利益安排或纠纷；上述资产转让是否会对发行人的正常经营造成影响。请保荐机构、发行人律师核查上述问题并发表明确意见。5、2016年2月，国家新闻出版广电总局、工信部发布网络出版服务管理规定（2016年3月10日起施行），规定从事网络出版服务，必须依法经过出版行政主管部门批准，取得网络出版服务许可证。截至目前，发行人尚未取得网络出版服务许可证。发行人及其部分子公司的网络文化经营许可证、增值电信业务经营许可证有效期已届满。请发行人补充披露：（1）网络出版服务许可证的办理进展及预计取得时间，结合取得上述许可的条件，说明发行人取得网络出版服务许可证是否存在法律障碍；同时说明目前面临的重大未决诉讼对获得该许可是否构成重大影响；说明若发行人无法获得上述行政许可，对公司持续经营及本次发行是否构成重大影响。（2）发行人及子公司报告期内运营的网络游戏存在未取得新闻出版主管部门批复的情形，请说明发行人及子公司报告期内的经营是否符合有关法律法规及规范性文件的规定，是否存在被有权机关查处、责令停业或受到其他行政处罚导致发行人无法正常经营的风险。（3）发行人所从事主营业务的研发、测试、上线、经营、销售等各个环节所涉及的各项行政审批及许可；发行人及其子公司是否具备经营所必备的各项业务资质，发行人整体变更前持有的主要业务资质是否已完整转移至发行人，所涉及的相关经营许可及相关资质是否处于有效期内。发行人是否符合“生产经营活动符合法律、行政法规和公司章程的规定，符合国家产业政策”的发行条件。请保荐机构、发行人律师核查上述问题并发表明确意见。6、根据招股说明书，2014年3月发行人及其控股子公司成都利为分别与成都高新投资集团有限公司签订意向协议书，购买其建筑面积共计14,161.12平方米的房屋及65个配套车位，并已向其支付意向金共计9,724,728元。由于行政区划调整原因，上述拟购买房屋尚未办理权属登记。请详细说明无法取得房屋权属登记的原因；若无法取得相关权属登记是否将对发行人未来持续经营产生实质影响；发行人对此采取的行之有效的对策。请保荐机构、发行人律师核查上述问题并发表明确意见。7、根据招股说明书，发行人及其控股子公司租赁房产30处。发行人将其承租的广州市萝岗区伴河路90号的自编一栋305、308房转租给浩然投资作为办公使用。请说明上述租赁行为是否已签订了合法有效的合同、履行了相关租赁登记/备案手续；转租行为是否已获得了出租方同意、履行了相关程序、转租行为是否合法有效；若否，是否会对发行人未来持续经营产生实质影响；发行人对此采取的行之有效的对策；请保荐机构、发行人律师核查上述问题并发表明确意见。8、发行人实际控制人徐波、总经理唐忆鲁、副总经理郭伟等5名董事、监事、高级管理人员曾任职于广州网易互动娱乐有限公司。请说明除神武外，发行人与网易公司是否还存在其他游戏著作权等方面的纠纷；上述人员在发行人任职是否违反与网易公司之间竞业禁止的约定，是否存在纠纷或潜在纠纷。请保荐机构、发行人律师核查上述问题并发表明确意见。9、根据招股说明书，发行人实际控制人徐波直接、间接持有发行人股份共计100%。发行人董事、监事及高级管理人员之间存在亲属关系。请发行人结合公司内部控制制度内容及执行情况，详细说明公司治理及内部控制制度是否存在缺陷；公司针对其股权结构特点是否已建立防止控股股东、实际控制人侵占发行人利益并保障发行主体规范运行的长效机制；报告期内发行人“三会”是否有效运作；请阐述确保发行人内控制度有效、公司治理完善的具体措施。请保荐机构、发行人律师进行核查并发表明确意见。10、请发行人说明2013年家久网络增资，2015年收购子公司广东利为、利为投资、家久网络少数股东权益，增资款及股权转让款是否支付，相关增资款、股权转让款的现金流量列报情况；结合企业会计准则的相关要求，说明发行人收购少数股东权益的收购日及其确定依据、相关会计处理的具体情况；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。11、请发行人说明方欣科技的历史沿革、股权结构、主营业务、提供的主要产品和服务、报告期内主要财务指标、与发行人及其关联方是否存在关联关系及报告期内与发行人及其关联方业务往来情况，是否存在关联交易非关联化的情形；说明2013年及2014年发行人预付给方欣科技的固定资产采购款的原因、是否签订经济合同、相关合同的主要条款、采购的具体内容及其执行情况，是否系采购2015年8月方欣科技注入方多网络位于萝岗区伴河路90号的部分房地产；说明2014年发行人以3800万元结构性存款为方欣科技提供担保的原因，是否收取担保费及相关担保交易的公允性，相关会计处理是否符合企业会计准则的要求；结合企业会计准则的要求，说明收购方多网络100%股权认定为收购资产的依据；说明相关被收购资产、负债的公允价值、入账价值及其确定依据及主要资产、负债的具体情况，涉及的相关税收及其缴纳情况；说明方欣科技、方多网络是否构成发行人特殊目的主体应纳入合并报表；说明方多网络2015年末净资产为1.23亿元的原因;请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。12、请发行人说明子公司的主要财务数据是否经审计；说明报告期发行人与其子公司内部交易的具体情况，结合内部交易定价的公允性说明是否存在通过内部交易转移利润减少纳税的情形；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。 13、请发行人说明2015年7月股权转让、2015年8月增资未认定为股份支付的原因及其合理性；请保荐机构、申报会计师核查并发表意见。14、请发行人说明一为投资报告期内资产、负债的构成情况及其合理性情形，是否存在为发行人承担成本、代垫费用的情形，是否与发行人、发行人实际控制人及其关联方存在业务往来，如有，请详细说明；请保荐机构、申报会计师核查并发表意见。15、请发行人说明自主开发的移动游戏的上线时间、收费方式、时间、上线平台、上线平台的开发商名称、账户名称；是否存在使用第三方或个人名称或其拥有的账户上线游戏并收款的情形；是否存在移动游戏的回款并非来源于上线平台或与平台签约的第三方支付渠道的情形；请发行人披露与英雄网络合作协议书的主要条款、对比与第三方签署的相关合同，分析并披露相关合同条款的公允性，披露报告期内与英雄网络关联交易的具体情况，包括但不限于授权金、分成款、代收款；说明报告期内发行人是否存在其他与英雄网络之间包括代理协议、代收款的情形，如有，请详细说明原因、具体情况，说明相关交易是否构成关联交易及其公允性，是否缴纳预提所得税；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。16、请发行人对比市场价格披露关联租赁、向关联方出售固定资产等相关交易定价的公允性；披露郭胜伟与发行人之间的关系；说明发行人现任和曾经董事、监事、高级管理人员与发行人实际控制人之间的关系；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。17、请发行人披露报告期内关联方无息借款的变动情况，说明向员工无息借款的变动情况；说明上述关联方、员工无息借款的用途，是否存在自充值的情形；说明上述无息借款是否构成关联方、员工福利的一部份及其对报告期经营成果的影响；说明关联方、员工无息借款不计提坏账准备的合理性；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。2、 信息披露问题18、请发行人详细披露18名关联自然人之间的亲属关系或其他关联关系。请保荐机构、发行人律师核查并发表意见。19、请发行人补充披露市场竞争能力：（1）报告期内发行人所在行业主要竞争对手的基本情况，主营业务及收入情况，主要产品及贡献当期收入情况，主要产品市场占有率情况。（2）划分发行人不同产品，逐一披露报告期内的以下业务数据，并与主要竞争对手进行比较，详细论证发行人的市场竞争能力，包括但不限于：日均/月度活跃用户数、同时在线人数、人均月时长、平均月度付费用户数、活跃用户付费转化率、ARPU值及增长率，总注册用户数、总付费用户数，新安装用户数、卸载率等。（3）结合同行业公司产品的平均生命周期、发行人各个产品的生命周期、报告期内来自神武端游及神武手游产品的收入变化、公司现有其他游戏的运营情况、正在开发游戏进展，未来研发计划等，说明发行人对神武产品过度依赖的情况是否会对发行人未来持续能力造成不利影响；发行人是否已采取了有效的应对措施。（4）按用户充值、付费下载金额及人数数量分档，详细列示说明报告期内发行人产品的付费用户人数情况及构成情况；是否存在股东或员工自充值的情形。请保荐机构核查上述问题并发表明确意见。20、请发行人结合自营、授权运营模式涉及客户端游戏、移动游戏相关合同约定，说明各类运营模式涉及开发商、发行商、平台商、支付渠道商的权利和义务；说明自营、授权运营模式采用总额法或净额法核算的主要依据，是否符合企业会计准则的要求；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。21、请发行人列表说明报告期内与主要授权发行商签署的授权运营协议的主要内容，包括但不限于授权内容、时间、区域、是否独家授权、各自的权利和义务、授权金的金额和支付、分成款的分成比例的安排和相关款项的支付；说明主要授权发行商的背景，包括但不限于成立时间、注册资本、实收资本、主营业务、股权结构、与发行人是否存在关联关系；说明报告期内主要游戏授权营运模式下的确认收入的具体情况，包括游戏名称、授权商名称、确认的与授权金相关的收入金额及其合理性、期末授权金余额、游戏流水金额、确认的与分成款相关的收入金额及其合理性、回款金额、相关授权金和分成款是否来源于授权发行商、应收款金额；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。22、请发行人区分客户端游戏、移动游戏说明报告期线上支付渠道、线下支付渠道、平台商的充值金额、消费金额、确认的自营游戏收入金额之间关系；说明已充值未消费金额占充值金额的比例、已消费未确认收入金额占消费金额的比例及其变化的合理性；涉及线上支付渠道的，列表说明线上支付渠道名称、充值流水、充值手续费金额、充值手续费金额及占充值流水金额的比例及其合理性、充值金额是否来源于线上支付渠道；说明主要线上支付渠道的背景，包括但不限于成立时间、注册资本、实收资本、主营业务、股权结构、与发行人是否存在关联关系；涉及平台商的，列表说明平台商名称、充值流水、充值手续费金额、充值手续费金额及占充值流水金额的比例及其合理性、充值金额是否来源于平台商；说明主要平台商的背景，包括但不限于成立时间、注册资本、实收资本、主营业务、股权结构、与发行人是否存在关联关系；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。23、请发行人说明报告期内是否涉及点卡销售，如存在，请说明点卡销售的业务模式、业务流程、定价方式、结算方式、主要销售渠道及其销售数量、销售面值、销售净值、最终销售对象；涉及实体卡的，说明报告期内与主要制卡单位业务往来的情况，包括制卡单位名称、主营业务、注册资本、股权结构、与发行人是否存在关联关系、制卡数量、制卡费用、制卡数量与制卡费用之间的匹配关系；涉及经销商的，说明主要经销商名称、主营业务、注册资本、股权结构、与发行人业务往来情况、与发行人及其关联方是否存在关联关系、点卡最终实现销售情况、最终销售是否符合游戏行业的地域分布特征、发行人平台相关游戏的用户特征、游戏特征；请保荐机构、申报会计师说明对报告期内涉及点卡充值金额的真实性实施核查的具体情况及其结论依据，包括但不限于核查目标、核查范围、核查方法、相关核查方法具体实施情况及其结果、核查结论，并对报告期内发行人是否存在利用点卡自行充值、其他方（包括但不限于发行人、平台商、游戏公会、发行人关联方及其他第三方）利用点卡充值的情形，相关充值金额是否真实、准确、完整发表核查意见。24、请发行人披露移动游戏自营模式下除苹果iOS平台外其他平台运营模式，涉及平台的具体情况；说明与平台分成相关成本支出的会计处理方法及其合理性；披露报告期内主要客户端游戏、移动游戏的主要业务指标，如平均月度注册/付费用户数量、平均月度新增注册/付费用户数量、付费用户转化率、ARPPU、平均月度流水金额等；列表说明报告期内主要客户端游戏、移动游戏的名称、收入金额、营运平台名称、充值金额、营运平台的分成比例、营运平台分成金额、发行人应收的分成金额、实际收到的收入金额、应收款金额；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。25、请保荐机构、申报会计师说明对报告期内自营、授权运营模式主要游戏的相关充值金额的真实性实施核查的具体情况及其结论依据，包括但不限于核查目标、核查范围、核查方法、相关核查方法具体实施情况及其结果、核查结论，并对报告期内发行人主要游戏的月度注册/付费用户数量、新增注册/付费用户数量、付费用户转化率、ARPPU、月度流水金额及其变化是否合理，是否存在自行充值、其他方（包括但不限于发行人、平台商、游戏公会、发行人关联方及其他第三方）充值的情形，是否存在移动游戏刷榜（包括免费榜、付费榜、畅销榜）行为等，相关充值金额及其收入金额是否真实、准确、完整发表核查意见。26、请发行人披露主营业务收入的地区分布分析；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。27、招股说明书披露：报告期内，发行人以外币结算的主营业务收入分别为321.91万元、389.63万元、38,438.52万元和15,923.63万元，2014年神武手游贡献了4,158.48万元。请发行人说明2014年神武手游的主要客户、收入金额，未披露苹果公司或英雄网络作为主要客户的合理性；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。28、请发行人实际控制人说明历次分红的资金用途，是否存在用于发行人自行充值的情形；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。29、请发行人对比同行业上市公司坏账准备计提比例，量化分析并说明发行人坏账准备计提比例低于同行业上市公司对报告期经营成果的影响；说明应收账款期后回款情况；请保荐机构、申报会计师核查并发表意见。30、请发行人披露报告期内递延收益中预收的游戏卡金额、玩家充值款项未实现收入金额；分析并说明预收的游戏卡金额占当期充值金额、玩家充值款项未实现收入金额占当期自主营运收入金额的比例及其变化的合理性；请保荐机构、申报会计师核查并发表意见。31、请发行人披露前10大供应商名称、采购金额、占比、采购标的、与发行人、发行人股东、实际控制人、高级管理人员、核心技术人员及其其它关联方之间是否存在关联关系和业务往来；披露新增供应商的数量、采购金额、占比，向报告期内主要新增供应商采购的具体情况；说明前10大供应商、主要新增供应商的背景，包括名称、成立时间、注册资本、主营业务、股权结构、与发行人是否存在关联关系；说明报告期内办公电脑耗材、服务器、租赁带宽和广告涉及的主要供应商名称、采购金额、变动情况及其合理性；请保荐机构、申报会计师核查并发表意见并详细说明对报告期前10大供应商、主要新增供应商采购真实性实施核查的具体情况，包括核查方法、范围、过程、取得的主要证据和结论。32、请发行人说明2013年购买了房产和游艇的原因、交易价格的公允性、报告期内使用或处置的具体情况、是否用于主营业务、交易对手的具体情况、是否与发行人存在关联关系，是否存在发行人实际控制人利用控股股东地位损害发行人利益的情形，是否构成发行人治理结构重大缺陷和本次发行上市的障碍；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。33、请发行人说明服务器托管费占自营游戏收入的比例及其变化的合理性，说明服务器托管费与游戏用户数量、访问量之间的匹配关系；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。34、请发行人量化说明2015年、2016年1-6月主营业务成本中的工资及福利费变化的合理性，说明移动游戏平台商分成成本未在主营业务成本中列报的合理性；说明授权运营模式下境外预提所得税的承担及缴纳的具体情况；说明2015年发行人租金支出大幅的原因及其合理性；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。35、请发行人分析并披露毛利率高于同行业上市公司特别是收入结构接近的电魂网络及冰川网络的原因；请保荐机构、申报会计师核查并发表意见。36、请发行人分析并披露员工薪酬政策和上市前后高管薪酬安排、薪酬委员会对工资奖金的规定，各级别、各岗位员工的薪酬水平及增长情况，并与行业水平、当地平均水平的比较情况；说明报告期各年度的人工成本总额，与相关成本和费用项目之间的关系，人工成本、各类员工人数、支付给职工以及为职工支付的现金等项目在报告期内变化的合理性;说明2015年人均薪酬下降的合理性;披露应付职工薪酬波动的原因；说明报告期内劳务派遣员工从事的主要业务，是否符合相关法规的要求；对比为劳务派遣员工支付的人均费用与同类员工的人均薪酬，分析并说明报告期内是否存在利用劳务派遣减少人工支出的情形；披露董事、副总经理郭伟2015年薪酬为257万元的合理性;请保荐机构、律师、申报会计师核查并发表核查意见。37、请发行人披露销售费用率低于可比公司平均水平的原因，说明销售费用中差旅费、租赁费和管理费用中租赁费、低值易耗品、差旅费波动较大的原因，细化管理费用中其他的相关披露；说明2016年宣传推广费的具体构成和用途；说明利息收入的计算过程，说明报告期内应收利息、实际收到的利息和期末应收利息之间的关系；请保荐机构、申报会计师就上述事项进行核查并发表核查意见，并就报告期内是否存在关联方、潜在关联方为发行人承担成本、代垫费用的情形核查并发表核查意见。38、请发行人披露报告期内主要的市场推广模式；说明主要合作推广商名称、主营业务、注册资本、股权结构、与发行人是否存在关联关系、推广费用金额、往来款项情况、各类推广模式费用金额及与单价和业务量之间的匹配关系、是否存在通过合作推广商支付与合同约定的市场推广活动无关的款项的情形；说明报告期内主要游戏名称、收入金额、市场推广费用金额、市场推广费用占收入比例的合理性、注册/付费用户数量、新增注册/付费用户数量、通过市场推广获得新增注册/付费用户的数量、占比及其变化的合理性、注册/付费用户获取成本及其变化的合理性；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。39、请发行人分析并披露充值渠道手续费占自营游戏收入比例及其变化的原因；说明主要支付渠道商名称、主营业务、注册资本、股权结构、与发行人是否存在关联关系、渠道费用金额、充值金额、实际费率、合同约定费率及其差异的合理性、往来款项余额；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。40、请发行人披露研发费用的构成，说明报告期内主要研发项目名称、研发内容、目前进展情况、拟达到的目标、费用构成；说明发行人如何准确地划分和核算各项研发支出，是否存在应计入其他成本、费用项目的支出计入研发费用的情形；说明装修工程款计入研发费用的合理性；比较并说明财务报表中的研发费用、纳税申报表中研发费用加计扣除基数、高新技术企业申报材料中研发费用之间的差异及其合理性；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。41、请发行人对比同行业上市公司固定资产折旧率、无形资产摊销率，说明折旧、摊销政策的合理性；说明对各类固定资产折旧费用计提、无形资产摊销测试的情况及相关折旧、摊销费用在存货、营业成本、管理费用、销售费用中列报的具体情况；说明报告期内外购商标具体情况，包括外购商标原因、价格及其合理性、转让方、与发行人是否存在关联关系；说明2014年向成都高新投资集团有限公司购买房屋及配套车位结转固定资产、长期待摊费用时点的准确性，是否存在提前或推迟结转的情形；披露相关资产权属登记的办理进程；请保荐机构、申报会计师核查并发表意见。42、请发行人披露报告期内出租给关联方、员工房产的取得方式、账面原值、占比、账面净值、占比；对比市场价格披露关联租赁、员工租赁相关交易定价的公允性；说明上述租赁是否构成员工福利的一部份及其对报告期经营成果的影响；说明报告期内对相关出租房产的处置情况，包括处置房产的产权证书名称、位置、面积、处置价格、单价及其合理性、是否完成过户手续、受让对象、与发行人是否存在关联关系、处置价款支付情况；说明2015年固定资产处置收益1,022.66万元涉及处置固定资产的具体情况，包括固定资产类型、账面原值、净值、处置价格及其合理性、是否完成过户手续、受让对象、与发行人是否存在关联关系、处置价款支付情况；请保荐机构、申报会计师核查并发表核查意见。43、请发行人说明长期待摊费用的项目的名称、原值、具体构成、是否存在混入与相关项目无关支出的情形、摊销期限及其确定依据、开始摊销日期、报告期内累计及当期摊销金额、摊余金额、剩余摊销期限及费用的列报情况；请保荐机构、申报会计师核查并发表意见。三、与财务会计资料相关的问题44、请发行人披露自主运营模式下道具销售收费模式、在线时间收费模式的收入情况；披露道具分类的标准和依据，说明报告期内主要游戏名称、游戏类型、各类道具占比及其合理性，对各类道具摊销确认收入采用的具体方法；披露玩家生命周期的具体含义和确定方法、报告期主要游戏的玩家生命周期及其合理性、是否符合行业惯例；披露涉及玩家生命周期的估计及变更的相关会计政策；说明报告期内对主要游戏玩家生命周期的合理性实施复核的具体情况；说明按照在线时间收费模式收入确认的具体方法；说明自营运营模式涉及的主要收入、成本的项目，相关收入、成本项目的具体核算方法，并举例说明；说明报告期内道具销售收费模式下是否存在因玩家永久性流失结转相关预付款的情形，如有，请发行人说明玩家永久性流失的标准，说明报告期内主要游戏因玩家永久性流失结转相关预付款的金额，以及在线时间收费模式下因有效期满时结转剩余未使用的游戏点数的金额，说明结转的相关金额的合理性；说明报告期内是否存在玩家账户、玩家道具相互交易的情形，如存在，请说明具体情况及对发行人报告期经营成果的影响；请保荐机构、申报会计师对上述问题进行核查并发表核查意见，并具体说明报告期内对发行人自主运营模式下采用的各类收入确认方法来确认和计量方式及其具体情况实施核查的情况及其结论。四、其他问题45、请保荐机构及相关方面对招股说明书及整套申请文件进行相应的核查，并在反馈意见的回复中说明核查意见。涉及修改的，请书面说明。46、请保荐机构根据反馈意见的落实情况及再次履行审慎核查义务后，提出发行保荐书的补充说明及发行人成长性专项意见的补充说明，并相应补充保荐工作报告及工作底稿。47、请律师根据反馈意见的落实情况及再次履行审慎核查义务之后，提出法律意见书的补充说明，并相应补充律师工作报告及工作底稿。48、请申报会计师根据反馈意见的落实情况及再次履行审慎核查义务之后，提供落实反馈意见的专项说明。如需修改审计报告及所附财务报表和附注的，应在上述说明中予以明示。欢迎您下载我们的文档，后面内容直接删除就行资料可以编辑修改使用资料可以编辑修改使用致力于合同简历、论文写作、PPT设计、计划书、策划案、学习课件、各类模板等方方面面，打造全网一站式需求ppt课件设计制作,word文档制作,图文设计制作、发布广告等，公司秉着以优质的服务对待每一位客户，做到让客户满意！感谢您下载我们文档24.