银华活钱宝货币市场2016年年度报告

银华活钱宝货币2016年年度报告银华活钱宝货币市场基金2016年年度报告2016年12月31日基金管理人：银华基金管理股份有限公司基金托管人：中国工商银行股份有限公司送出日期：2017年3月31日1 重要提示及目录1.1 重要提示基金管理人的董事会、董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带的法律责任。本年度报告已经三分之二以上独立董事签字同意，并由董事长签发。基金托管人中国工商银行股份有限公司根据本基金合同规定，于2017年3月29日复核了本报告中的财务指标、净值表现、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容，保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保证基金一定盈利。基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书及其更新。本报告财务资料已经审计。本报告期自2016年1月1日起至12月31日止。1.2 目录1 重要提示及目录21.1 重要提示21.2 目录32 基金简介52.1 基金基本情况52.2 基金产品说明52.3 基金管理人和基金托管人52.4 信息披露方式62.5 其他相关资料63 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况63.1 主要会计数据和财务指标63.2 基金净值表现93.3 过去三年基金的利润分配情况224 管理人报告234.1 基金管理人及基金经理情况234.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明254.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明264.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明274.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望284.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况294.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明294.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明304.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明305 托管人报告305.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明305.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明305.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见306 审计报告306.1 审计报告基本信息306.2 审计报告的基本内容317 年度财务报表317.1 资产负债表317.2 利润表337.3 所有者权益（基金净值）变动表347.4 报表附注358 投资组合报告568.1 期末基金资产组合情况568.2 债券回购融资情况568.3 基金投资组合平均剩余期限578.4 报告期内投资组合平均剩余存续期超过240天情况说明588.5 期末按债券品种分类的债券投资组合588.6 期末按摊余成本占基金资产净值比例大小排序的前十名债券投资明细588.7 “影子定价”与“摊余成本法”确定的基金资产净值的偏离598.8 期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的所有资产支持证券投资明细608.9 投资组合报告附注609 基金份额持有人信息619.1 期末基金份额持有人户数及持有人结构619.2 期末基金管理人的从业人员持有本基金的情况619.3 期末基金管理人的从业人员持有本开放式基金份额总量区间的情况6210 开放式基金份额变动6211 重大事件揭示6311.1 基金份额持有人大会决议6311.2 基金管理人、基金托管人的专门基金托管部门的重大人事变动6311.3 涉及基金管理人、基金财产、基金托管业务的诉讼6411.4 基金投资策略的改变6411.5 为基金进行审计的会计师事务所情况6411.6 管理人、托管人及其高级管理人员受稽查或处罚等情况6411.7 基金租用证券公司交易单元的有关情况6411.8 偏离度绝对值超过0.5%的情况6711.9 其他重大事件6712 影响投资者决策的其他重要信息7313 备查文件目录7313.1 备查文件目录7313.2 存放地点7313.3 查阅方式732 基金简介2.1 基金基本情况基金名称银华活钱宝货币市场基金基金简称银华活钱宝货币基金主代码000657基金运作方式契约型开放式基金合同生效日2014年6月23日基金管理人银华基金管理股份有限公司基金托管人中国工商银行股份有限公司报告期末基金份额总额22,251,835,065.10份基金合同存续期不定期下属分级基金的基金简称下属分级基金的场内简称下属分级基金的交易代码报告期末下属分级基金的份额总额银华活钱宝货币A-0006570.00份银华活钱宝货币B-0006580.00份银华活钱宝货币C-0006590.00份银华活钱宝货币D-0006600.00份银华活钱宝货币E-0006610.00份银华活钱宝货币F-00066222,251,835,065.10份 2.2 基金产品说明投资目标在保持本金低风险前提下，力求实现高流动性和高于业绩比较基准的收益。投资策略本基金将综合考虑各类投资品种的收益性、流动性和风险特征，在保证基金资产的安全性和流动性的基础上力争为投资人创造稳定的收益，并通过对货币市场利率变动的预期，进行积极的投资组合管理。业绩比较基准活期存款利率（税后）风险收益特征本基金为货币市场基金，是证券投资基金中的低风险品种。本基金的预期风险和预期收益低于债券型基金、混合型基金、股票型基金。 2.3 基金管理人和基金托管人项目基金管理人基金托管人名称银华基金管理股份有限公司中国工商银行股份有限公司信息披露负责人姓名杨文辉郭明联系电话(010)58163000(010)66105799电子邮箱yhjjcustody客户服务电话 4006783333,(010)8518655895588传真(010)58163027(010)66105798注册地址广东省深圳市深南大道6008号特区报业大厦19层北京市西城区复兴门内大街55号办公地址北京市东城区东长安街1号东方广场东方经贸城C2办公楼15层北京市西城区复兴门内大街55号邮政编码100738100140法定代表人王珠林易会满 2.4 信息披露方式 本基金选定的信息披露报纸名称中国证券报登载基金年度报告正文的管理人互联网网址基金年度报告备置地点基金管理人及基金托管人办公地址 2.5 其他相关资料项目名称办公地址会计师事务所安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）北京市东城区东长安街1号东方广场安永大楼17层01-12室注册登记机构银华基金管理股份有限公司北京市东城区东长安街1号东方广场东方经贸城C2办公楼15层 3 主要财务指标、基金净值表现及利润分配情况3.1 主要会计数据和财务指标金额单位：人民币元3.1.1期间数据和指标本期已实现收益本期利润本期净值收益率2016年银华活钱宝货币A-0.0000%银华活钱宝货币B-0.0000%银华活钱宝货币C-0.0000%银华活钱宝货币D-0.0000%银华活钱宝货币E-0.0000%银华活钱宝货币F607,198,460.06607,198,460.062.9352%2015年银华活钱宝货币A-0.0000%银华活钱宝货币B-0.0000%银华活钱宝货币C21.0721.070.1275%银华活钱宝货币D1,159,614.911,159,614.910.8368%银华活钱宝货币E3,671,763.493,671,763.491.9734%银华活钱宝货币F6,542,168.326,542,168.323.9590%2014年6月23日(基金合同生效日)-2014年12月31日银华活钱宝货币A1,988,518.601,988,518.601.7544%银华活钱宝货币B2,165,734.452,165,734.451.7941%银华活钱宝货币C4,639,420.794,639,420.791.8967%银华活钱宝货币D4,254,416.394,254,416.391.7611%银华活钱宝货币E503,108.05503,108.051.0913%银华活钱宝货币F515,784.15515,784.150.1613%3.1.2 期末数据和指标期末基金资产净值期末基金份额净值2016年末银华活钱宝货币A-银华活钱宝货币B-银华活钱宝货币C-银华活钱宝货币D-银华活钱宝货币E-银华活钱宝货币F22,251,835,065.1012015年末银华活钱宝货币A-银华活钱宝货币B-银华活钱宝货币C-银华活钱宝货币D-银华活钱宝货币E-银华活钱宝货币F218,309,063.0012014年末银华活钱宝货币A-银华活钱宝货币B1.071银华活钱宝货币C23,197.881银华活钱宝货币D361,040,966.121银华活钱宝货币E575,999.161银华活钱宝货币F2,406,918,766.9713.1.3 累计期末指标累计净值收益率2016年末银华活钱宝货币A1.7544%银华活钱宝货币B1.7941%银华活钱宝货币C2.0266%银华活钱宝货币D2.6126%银华活钱宝货币E3.0862%银华活钱宝货币F7.1829%2015年末银华活钱宝货币A1.7544%银华活钱宝货币B1.7941%银华活钱宝货币C2.0266%银华活钱宝货币D2.6126%银华活钱宝货币E3.0862%银华活钱宝货币F4.1266%2014年末银华活钱宝货币A1.7544%银华活钱宝货币B1.7941%银华活钱宝货币C1.8967%银华活钱宝货币D1.7611%银华活钱宝货币E1.0913%银华活钱宝货币F0.1613%注：1、本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益，由于货币市场基金采用摊余成本法核算，因此，公允价值变动收益为零，本期已实现收益和本期利润的金额相等。2、本基金利润分配是按日结转份额。3、本基金合同生效日为2014年6月23日，2014年度主要财务指标的计算期间为2014年6月23日(基金合同生效日)至2014年12月31日。3.2 基金净值表现3.2.1 基金份额净值收益率及其与同期业绩比较基准收益率的比较银华活钱宝货币A阶段份额净值收益率份额净值收益率标准差业绩比较基准收益率业绩比较基准收益率标准差过去三个月0.0000%0.0000%0.0883%0.0000%-0.0883%0.0000%过去六个月0.0000%0.0000%0.1766%0.0000%-0.1766%0.0000%过去一年0.0000%0.0000%0.3516%0.0000%-0.3516%0.0000%自基金合同生效起至今1.7544%0.0040%0.8880%0.0000%0.8664%0.0040%银华活钱宝货币B阶段份额净值收益率份额净值收益率标准差业绩比较基准收益率业绩比较基准收益率标准差过去三个月0.0000%0.0000%0.0883%0.0000%-0.0883%0.0000%过去六个月0.0000%0.0000%0.1766%0.0000%-0.1766%0.0000%过去一年0.0000%0.0000%0.3516%0.0000%-0.3516%0.0000%自基金合同生效起至今1.7941%0.0041%0.8880%0.0000%0.9061%0.0041%银华活钱宝货币C阶段份额净值收益率份额净值收益率标准差业绩比较基准收益率业绩比较基准收益率标准差过去三个月0.0000%0.0000%0.0883%0.0000%-0.0883%0.0000%过去六个月0.0000%0.0000%0.1766%0.0000%-0.1766%0.0000%过去一年0.0000%0.0000%0.3516%0.0000%-0.3516%0.0000%自基金合同生效起至今2.0266%0.0044%0.8880%0.0000%1.1386%0.0044%银华活钱宝货币D阶段份额净值收益率份额净值收益率标准差业绩比较基准收益率业绩比较基准收益率标准差过去三个月0.0000%0.0000%0.0883%0.0000%-0.0883%0.0000%过去六个月0.0000%0.0000%0.1766%0.0000%-0.1766%0.0000%过去一年0.0000%0.0000%0.3516%0.0000%-0.3516%0.0000%自基金合同生效起至今2.6126%0.0049%0.8880%0.0000%1.7246%0.0049%银华活钱宝货币E阶段份额净值收益率份额净值收益率标准差业绩比较基准收益率业绩比较基准收益率标准差过去三个月0.0000%0.0000%0.0883%0.0000%-0.0883%0.0000%过去六个月0.0000%0.0000%0.1766%0.0000%-0.1766%0.0000%过去一年0.0000%0.0000%0.3516%0.0000%-0.3516%0.0000%自基金合同生效起至今3.0862%0.0062%0.8880%0.0000%2.1982%0.0062%银华活钱宝货币F阶段份额净值收益率份额净值收益率标准差业绩比较基准收益率业绩比较基准收益率标准差过去三个月0.7026%0.0013%0.0883%0.0000%0.6143%0.0013%过去六个月1.4122%0.0011%0.1766%0.0000%1.2356%0.0011%过去一年2.9352%0.0019%0.3516%0.0000%2.5836%0.0019%自基金合同生效起至今7.1829%0.0069%0.8880%0.0000%6.2949%0.0069% 3.2.2 自基金合同生效以来基金累计净值收益率变动及其与同期业绩比较基准收益率变动的比较注：按基金合同规定，本基金自基金合同生效起六个月为建仓期，建仓期结束时本基金的各项资产配置比例已达到基金合同的规定。3.2.3 自基金合同生效以来基金每年净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较注：合同生效当年按实际存续期计算，不按整个自然年度进行折算。3.3 过去三年基金的利润分配情况单位：人民币元银华活钱宝货币A年度已按再投资形式转实收基金直接通过应付赎回款转出金额应付利润本年变动年度利润分配合计备注20141,988,518.60-1,988,518.60 合计1,988,518.60-1,988,518.60 单位：人民币元银华活钱宝货币B年度已按再投资形式转实收基金直接通过应付赎回款转出金额应付利润本年变动年度利润分配合计备注20142,165,734.45-2,165,734.45 合计2,165,734.45-2,165,734.45 单位：人民币元银华活钱宝货币C年度已按再投资形式转实收基金直接通过应付赎回款转出金额应付利润本年变动年度利润分配合计备注201521.07-21.07 20144,639,420.79-4,639,420.79 合计4,639,441.86-4,639,441.86 单位：人民币元银华活钱宝货币D年度已按再投资形式转实收基金直接通过应付赎回款转出金额应付利润本年变动年度利润分配合计备注20151,159,614.91-1,159,614.91 20144,254,416.39-4,254,416.39 合计5,414,031.30-5,414,031.30 单位：人民币元银华活钱宝货币E年度已按再投资形式转实收基金直接通过应付赎回款转出金额应付利润本年变动年度利润分配合计备注20153,671,763.49-3,671,763.49 2014503,108.05-503,108.05 合计4,174,871.54-4,174,871.54 单位：人民币元银华活钱宝货币F年度已按再投资形式转实收基金直接通过应付赎回款转出金额应付利润本年变动年度利润分配合计备注2016607,198,460.06-607,198,460.06 20156,542,168.32-6,542,168.32 2014515,784.15-515,784.15 合计614,256,412.53-614,256,412.53 注：本基金合同生效日为2014年6月23日。4 管理人报告4.1 基金管理人及基金经理情况4.1.1 基金管理人及其管理基金的经验银华基金管理有限公司成立于2001年5月28日，是经中国证监会批准(证监基金字20017号文)设立的全国性资产管理公司。公司注册资本为2亿元人民币，公司的股东及其出资比例分别为：西南证券股份有限公司49%、第一创业证券股份有限公司29%、东北证券股份有限公司21%及山西海鑫实业股份有限公司1%。公司的主要业务是基金募集、基金销售、资产管理及中国证监会许可的其他业务。公司注册地为广东省深圳市。银华基金管理有限公司的法定名称已于2016年8月9日起变更为“银华基金管理股份有限公司”。截至2016年12月31日，本基金管理人管理着70只证券投资基金，具体包括银华优势企业证券投资基金、银华保本增值证券投资基金、银华-道琼斯88精选证券投资基金、银华货币市场证券投资基金、银华核心价值优选混合型证券投资基金、银华优质增长混合型证券投资基金、银华富裕主题混合型证券投资基金、银华领先策略混合型证券投资基金、银华全球核心优选证券投资基金、银华内需精选混合型证券投资基金(LOF)、银华增强收益债券型证券投资基金、银华和谐主题灵活配置混合型证券投资基金、银华沪深300指数分级证券投资基金、银华深证100指数分级证券投资基金、银华信用债券型证券投资基金（LOF）、银华成长先锋混合型证券投资基金、银华信用双利债券型证券投资基金、银华抗通胀主题证券投资基金（LOF）、银华中证等权重90指数分级证券投资基金、银华永祥保本混合型证券投资基金、银华消费主题分级混合型证券投资基金、银华中证内地资源主题指数分级证券投资基金、银华永泰积极债券型证券投资基金、银华中小盘精选混合型证券投资基金、银华纯债信用主题债券型证券投资基金（LOF）、上证50等权重交易型开放式指数证券投资基金、银华上证50等权重交易型开放式指数证券投资基金联接基金、银华中证中票50指数债券型证券投资基金（LOF）、银华永兴纯债分级债券型发起式证券投资基金、银华交易型货币市场基金、银华信用四季红债券型证券投资基金、银华中证转债指数增强分级证券投资基金、银华信用季季红债券型证券投资基金、银华中证800等权重指数增强分级证券投资基金、银华永利债券型证券投资基金、银华恒生中国企业指数分级证券投资基金、银华多利宝货币市场基金、银华永益分级债券型证券投资基金、银华活钱宝货币市场基金、银华双月定期理财债券型证券投资基金、银华高端制造业灵活配置混合型证券投资基金、银华惠增利货币市场基金、银华回报灵活配置定期开放混合型发起式证券投资基金、银华泰利灵活配置混合型证券投资基金、银华中国梦30股票型证券投资基金、银华恒利灵活配置混合型证券投资基金、银华聚利灵活配置混合型证券投资基金、银华汇利灵活配置混合型证券投资基金、银华稳利灵活配置混合型证券投资基金、银华战略新兴灵活配置定期开放混合型发起式证券投资基金、银华逆向投资灵活配置定期开放混合型发起式证券投资基金、银华互联网主题灵活配置混合型证券投资基金、银华生态环保主题灵活配置混合型证券投资基金、银华合利债券型证券投资基金、银华添益定期开放债券型证券投资基金、银华远景债券型证券投资基金、银华双动力债券型证券投资基金、银华大数据灵活配置定期开放混合型发起式证券投资基金、银华量化智慧动力灵活配置混合型证券投资基金、银华多元视野灵活配置混合型证券投资基金、银华惠添益货币市场基金、银华鑫锐定增灵活配置混合型证券投资基金、银华通利灵活配置混合型证券投资基金、银华沪港深增长股票型证券投资基金、银华鑫盛定增灵活配置混合型证券投资基金、银华添泽定期开放债券型证券投资基金、银华体育文化灵活配置混合型证券投资基金、银华上证5年期国债指数证券投资基金、银华上证10年期国债指数证券投资基金、银华盛世精选灵活配置混合型证券投资基金。同时，本基金管理人管理着多个全国社保基金、企业年金和特定客户资产管理投资组合。4.1.2 基金经理（或基金经理小组）及基金经理助理简介姓名职务任本基金的基金经理（助理）期限证券从业年限说明任职日期离任日期哈默女士本基金的基金经理2015年5月25日-10年学士学位。2007年7月加盟银华基金管理有限公司，历任股票交易员、债券交易员等职位，自2015年5月25日至2017年3月22日兼任银华多利宝货币市场基金基金经理，2015年5月25日至2016年10月17日兼任银华惠增利货币市场基金、银华双月定期理财债券型证券投资基金基金经理，2015年7月16日至2016年10月17日兼任银华货币市场证券投资基金基金经理，自2016年7月16日至2017年3月22日兼任银华交易型货币市场基金基金经理，自2016年7月21日起兼任银华惠添益货币市场基金基金经理，自2016年10月17日起兼任银华聚利灵活配置混合型证券投资基金及银华汇利灵活配置混合型证券投资基金基金经理，自2017年2月28日起兼任银华稳利灵活配置混合型证券投资基金基金经理。具有从业资格。国籍：中国。王树丽女士本基金的基金经理助理2016年8月18日-3.5年硕士学位；2013年7月加入银华基金管理有限公司，历任交易管理部助理交易员、中级交易员、投资管理三部询价研究员，现任投资管理三部基金经理助理职务。具有从业资格。国籍：中国。刘谢冰本基金的基金经理助理2016年12月13日-3年经济学硕士，曾就职于广发证券股份有限公司，2016年12月加入银华基金，现任投资管理三部基金经理助理。具有从业资格。国籍：中国。注：1、此处的任职日期和离任日期均指基金合同生效日或公司作出决定之日。2、证券从业的含义遵从行业协会证券业从业人员资格管理办法的相关规定。3、本基金管理人于2017年3月24日发布公告，自2017年3月22日起增聘洪利平女士为本基金基金经理。4.2 管理人对报告期内本基金运作遵规守信情况的说明本基金管理人在本报告期内严格遵守中华人民共和国证券法、中华人民共和国证券投资基金法、证券投资基金运作管理办法、证券投资基金销售管理办法、证券投资基金信息披露管理办法及其各项实施准则、银华活钱宝货币市场基金基金合同和其他有关法律法规的规定,本着诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产,在严格控制风险的基础上,为基金份额持有人谋求最大利益,无损害基金份额持有人利益的行为。本基金无违法、违规行为。本基金投资组合符合有关法规及基金合同的约定。4.3 管理人对报告期内公平交易情况的专项说明4.3.1 公平交易制度和控制方法根据中国证监会颁布的证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见，本基金管理人制定了公司层面的银华基金管理股份有限公司公平交易制度, 对投资部、固定收益部、量化投资部、研究部、交易管理部、监察稽核部等相关所有业务部门进行了制度上的约束。该制度适用于本基金管理人所管理的公募基金、社保组合、企业年金及特定客户资产管理组合等，规范的范围包括但不限于境内上市股票、债券的一级市场申购、二级市场交易等投资管理活动，同时包括授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的各个环节。为了规范本基金管理人各投资组合的证券投资指令的执行过程，完善公平交易制度，确保各投资组合享有公平的交易执行机会，本基金管理人根据证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见及银华基金管理股份有限公司公平交易制度，制定了银华基金管理股份有限公司公平交易执行制度 ，规定了公平交易的执行流程及特殊情况的审批机制；明确了交易执行环节的集中交易制度，并对交易执行环节的内部控制措施进行了完善。此外，为了加强对异常交易行为的日常监控，本基金管理人还制定了银华基金管理股份有限公司异常交易监控实施细则，规定了异常交易监控的范围以及异常交易发生后的分析、说明、报备流程。对照2011年8月份新修订的证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见，本基金管理人又对上述制度进行了修改完善，进一步修订了公平交易的范围，修订了对不同投资组合同日反向交易的监控重点，并强调了本基金管理人内部控制的要求，具体控制方法为：1、交易所市场的公平交易均通过恒生交易系统实现，不掺杂任何的人为判断，所有交易均通过恒生投资系统公平交易模块电子化强制执行，公平交易程序自动启动；2、一般情况下，场外交易指令以组合的名义下达，执行交易员以组合的名义进行一级市场申购投标及二级市场交易，并确保非集中竞价交易与投资组合一一对应，且各投资组合获得公平的交易机会；3、对于部分债券一级市场申购、非公开发行股票申购等以基金管理人名义进行的交易，各投资组合经理在交易前独立地确定各投资组合的交易价格和数量，交易管理部按照价格优先、比例分配的原则对交易结果进行分配；4、本基金管理人使用恒生O3.2系统的公平交易稽核分析模块，定期及不定期进行报告分析，对公平交易的情况进行检查，以规范操作流程，适应公平交易的需要。综上所述，本基金管理人通过事前构建控制环境、事中强化落实执行、事后进行双重监督，来确保公平交易制度得到切实执行。4.3.2 公平交易制度的执行情况4.3.2.1整体执行情况说明报告期内，本基金管理人根据银华基金管理股份有限公司公平交易制度及相关配套制度，在研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等各个环节，建立了健全有效的公平交易执行体系，公平对待旗下的每一个投资组合。具体执行情况如下：在研究分析环节，本基金管理人构建了统一的研究平台，为旗下所有投资组合公平地提供研究支持。在投资决策环节，各基金经理、投资经理严格遵守本基金管理人的各项投资管理制度和投资授权制度，保证各投资组合的独立投资决策机制。在交易执行环节，本基金管理人实行集中交易制度，按照“时间优先、价格优先、比例分配、综合平衡”的原则，确保各投资组合享有公平的交易执行机会。在事后监控环节，本基金管理人定期对股票交易情况进行分析，并出具公平交易执行情况分析报告；另外，本基金管理人还对公平交易制度的遵守和相关业务流程的执行情况进行定期和不定期的检查，并对发现的问题进行及时报告。本基金管理人在本报告期内严格执行了公平交易制度的相关规定，未出现违反公平交易制度的情况。4.3.2.2同向交易价差专项分析本基金管理人对旗下所有投资组合过去四个季度不同时间窗内（1日内、3日内及5日内）同向交易的交易价差从T检验（置信度为95%）和溢价率占优频率等方面进行了专项分析，未发现违反公平交易制度的异常情况。4.3.3 异常交易行为的专项说明本报告期内，本基金未发现存在可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。4.4 管理人对报告期内基金的投资策略和业绩表现的说明4.4.1 报告期内基金投资策略和运作分析回顾2016年，黑天鹅事件不断，资本市场在动荡中挣扎，全球风险偏好提升，货币政策转向。国内经济基本面呈现U型，全年GDP增长6.7%，宏观政策始终在稳增长和防风险之间寻求平衡。2016年房价涨幅明显，外汇占款大量流出，货币政策内外平衡的矛盾阶段性突出，四季度开始货币政策全面收缩。经济下行的中期压力与货币政策的短期谨慎之间存在时间差。流动性方面高度依赖央行公开市场操作，资金面稳定性变差，间歇性紧张经常爆发。在去杠杆、再通胀、汇率持续贬值、资金面紧张等多重利空因素影响下，持续2年多的债券牛市在四季度出现急速调整，收益率大幅上行。货币基金在此背景下遭遇巨额赎回，流动性安全受到严峻考验。本基金在报告期内规模稳步增加，但波动极大，操作上维持谨慎，杠杆维持较低水平，久期维持中性，在报告期内运作平稳，合理的现金流安排保证其顺利度过流动性紧张时点及年末关键时点。4.4.2 报告期内基金的业绩表现本报告期，本基金A级基金份额净值收益率为0.0000%，同期业绩比较基准收益率为0.3516%；本基金B级基金份额净值收益率为0.0000%，同期业绩比较基准收益率为0.3516%；本基金C级基金份额净值收益率为0.0000%，同期业绩比较基准收益率为0.3516%；本基金D级基金份额净值收益率为0.0000%，同期业绩比较基准收益率为0.3516%；本基金E级基金份额净值收益率为0.0000%，同期业绩比较基准收益率为0.3516%。本基金F级基金份额净值收益率为2.9352%，同期业绩比较基准收益率为0.3516%。4.5 管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望展望2017年，经济基本面喜忧参半。宏观经济将面临地产投资下行、产能仍待去化等因素带来的下行压力。基建投资独木难支，但出口或边际改善、工业生产仍有补库需求，经济形势也非乏善可陈。通胀方面，一季度略高，总体可控。汇率已在相当程度上得到释放，进一步贬值压力有限。从货币政策角度，全球均存在对金融危机后超宽松货币政策效用的反思，国内央行也担心宽货币推升资产价格泡沫，依然以“稳健中性”、“调节好货币闸门”为主。预计2017年货币市场将维持紧平衡的格局，资金利率中枢将进一步提高。在基本面平稳，货币政策偏紧的背景下，债券收益率曲线大概率仍将维持目前比较平坦的走势，短券性价比突出，配置价值显著。对于货币基金投资，本管理人始终坚持以流动性安全为第一位。2016年年底的货币市场危机对于整个行业的发展起到了良好的警示作用，货币基金必将进入更加健康的发展轨道中。在未来的投资中，我们将不断强化自身的抗风险能力，始终坚持全心全意为持有人利益服务的目标。积极与持有人沟通，关键时点择优配置，在充分预防可能出现的流动性压力前提下，进行一定的波段操作以提升组合静态收益。4.6 管理人内部有关本基金的监察稽核工作情况本报告期内，本基金管理人进一步健全了风险控制和监察稽核机制，根据不同基金的特点与发展情况，及时界定新的风险点，评价风险级别，并纳入稽核计划。首先，本基金管理人以中国证监会“季度监察稽核项目表”为基础，对本基金的投资、研究、交易、基金会计、注册登记、营销、宣传推介等重要业务进行每季度的风险自查，并对其他业务环节进行不定期抽查。“季度监察稽核项目表”由各部门风险控制管理员组织关键岗位业务人员填报自查结果，部门总监签字确认后将稽核结果报督察长及公司总经理。在持续关注对“季度监察稽核项目”表中识别的风险点进行自查的同时，还定期进行有重点的检查。在投资研究交易环节，持续进行对研究报告合规性的检查、对股票库建立及完善的跟踪检查，并对基金的投资比例进行日常监控，对关联交易的日常维护，对基金持仓流动性风险定期关注，并对公平交易执行情况进行检查等等；在营销与销售方面，本基金管理人定期对本基金宣传推介材料的合规性和费率优惠业务等进行检查；在基金的运作保障方面，本基金管理人通过加强对注册登记业务、基金会计业务、基金清算业务以及基金估值业务的检查来确保本基金财务数据的准确性。上述检查中发现问题的会通过口头改进建议、不符合事项书面跟踪检查报告或警示报告的形式，及时将潜在风险通报部门总监、督察长及公司总经理，督促改进并跟踪改进效果。与此同时，本基金管理人严格按照信息披露管理办法的规定，认真做好本基金的信息披露工作，确保信息披露的真实、完整、准确、及时。4.7 管理人对报告期内基金估值程序等事项的说明报告期内，本基金管理人严格遵守企业会计准则、证券投资基金会计核算业务指引以及中国证监会相关规定和基金合同的约定，日常估值由基金管理人同基金托管人一同进行，基金份额净值由基金管理人完成估值后，经基金托管人复核无误后由基金管理人对外公布。月末、年中和年末估值复核与基金会计账目的核对同时进行。本基金管理人设立估值委员会（委员包括估值业务分管领导以及投资部、研究部、监察稽核部、运作保障部等部门负责人及相关业务骨干），负责研究、指导基金估值业务。估值委员会委员和负责基金日常估值业务的基金会计均具有专业胜任能力和相关工作经历。基金经理不介入基金日常估值业务；估值委员会决议之前会与涉及基金的基金经理进行充分沟通。运作保障部负责执行估值委员会制定的估值政策及决议。 参与估值流程各方之间不存在任何重大利益冲突；本基金管理人未签约与估值相关的任何定价服务。4.8 管理人对报告期内基金利润分配情况的说明本基金的利润分配方式为按日结转份额。本基金的各级基金份额均采用人民币1.00元的固定份额净值交易方式，每日将各级基金份额实现的基金净收益分配给该级基金份额持有人，并以红利再投资的方式于当日按单位面值1.00元转入持有人权益。本基金本报告期内向A级份额持有人分配利润：0元，向B级份额持有人分配利润：0元，向C级份额持有人分配利润：0元，向D级份额持有人分配利润：0元，向E级份额持有人分配利润：0元，向F级份额持有人分配利润：607,198,460.06元。4.9 报告期内管理人对本基金持有人数或基金资产净值预警情形的说明报告期内，本基金不存在连续二十个工作日基金份额持有人数量不满二百人或者基金资产净值低于五千万元的情形。5 托管人报告5.1 报告期内本基金托管人遵规守信情况声明本报告期内，本基金托管人在对银华活钱宝货币市场基金的托管过程中，严格遵守证券投资基金法、货币市场基金信息披露特别规定及其他有关法律法规和基金合同的有关规定，不存在任何损害基金份额持有人利益的行为，完全尽职尽责地履行了基金托管人应尽的义务。5.2 托管人对报告期内本基金投资运作遵规守信、净值计算、利润分配等情况的说明本报告期内，银华活钱宝货币市场基金的管理人银华基金管理股份有限公司在银华活钱宝货币市场基金的投资运作、每万份基金净收益和7日年化收益率、基金利润分配、基金费用开支等问题上，严格遵守证券投资基金法、货币市场基金信息披露特别规定等有关法律法规。5.3 托管人对本年度报告中财务信息等内容的真实、准确和完整发表意见本托管人依法对银华基金管理股份有限公司编制和披露的银华活钱宝货币市场基金2016年年度报告中财务指标、利润分配情况、财务会计报告、投资组合报告等内容进行了核查，以上内容真实，准确和完整。6 审计报告6.1 审计报告基本信息财务报表是否经过审计是审计意见类型标准无保留意见审计报告编号安永华明（2017）审字第60468687_A36号 6.2 审计报告的基本内容审计报告标题审计报告审计报告收件人银华活钱宝货币市场基金全体基金份额持有人：引言段我们审计了后附的银华活钱宝货币市场基金财务报表，包括2016年12月31日的资产负债表和2016年度的利润表和所有者权益（基金净值）变动表以及财务报表附注。管理层对财务报表的责任段编制和公允列报财务报表是基金管理人银华基金管理股份有限公司的责任。这种责任包括：（1）按照企业会计准则的规定编制财务报表，并使其实现公允反映；（2）设计、执行和维护必要的内部控制，以使财务报表不存在由于舞弊或错误而导致的重大错报。注册会计师的责任段我们的责任是在执行审计工作的基础上对财务报表发表审计意见。我们按照中国注册会计师审计准则的规定执行了审计工作。中国注册会计师审计准则要求我们遵守中国注册会计师职业道德守则，计划和执行审计工作以对财务报表是否不存在重大错报获取合理保证。审计工作涉及实施审计程序，以获取有关财务报表金额和披露的审计证据。选择的审计程序取决于注册会计师的判断，包括对由于舞弊或错误导致的财务报表重大错报风险的评估。在进行风险评估时，注册会计师考虑与财务报表编制和公允列报相关的内部控制，以设计恰当的审计程序，但目的并非对内部控制的有效性发表意见。审计工作还包括评价基金管理人选用会计政策的恰当性和作出会计估计的合理性，以及评价财务报表的总体列报。我们相信，我们获取的审计证据是充分、适当的，为发表审计意见提供了基础。审计意见段我们认为，上述财务报表在所有重大方面按照企业会计准则的规定编制，公允反映了银华活钱宝货币市场基金2016年12月31日的财务状况以及2016年度的经营成果和净值变动情况。注册会计师的姓名徐艳 马剑英会计师事务所的名称安永华明会计师事务所（特殊普通合伙）会计师事务所的地址中国 北京审计报告日期2017年3月23日 7 年度财务报表7.1 资产负债表会计主体：银华活钱宝货币市场基金报告截止日： 2016年12月31日单位：人民币元资 产附注号本期末2016年12月31日上年度末2015年12月31日资 产：银行存款7.4.7.16,448,840,110.9969,307,060.82结算备付金-存出保证金-交易性金融资产7.4.7.211,807,362,158.39128,166,611.57其中：股票投资-基金投资-债券投资11,704,766,104.18128,166,611.57资产支持证券投资102,596,054.21-贵金属投资-衍生金融资产7.4.7.3-买入返售金融资产7.4.7.44,392,463,860.3439,400,539.10应收证券清算款-10,099,496.99应收利息7.4.7.585,112,800.742,273,924.70应收股利-应收申购款20,671,990.073,907,084.54递延所得税资产-其他资产7.4.7.6105,150.00-资产总计22,754,556,070.53253,154,717.72负债和所有者权益附注号本期末2016年12月31日上年度末2015年12月31日负 债：短期借款-交易性金融负债-衍生金融负债7.4.7.3-卖出回购金融资产款494,799,057.8034,499,782.75应付证券清算款-应付赎回款-139,168.00应付管理人报酬3,419,005.9928,343.85应付托管费1,036,954.608,437.90应付销售服务费-应付交易费用7.4.7.7551,010.9420,047.98应交税费-应付利息325,976.102,039.25应付利润-递延所得税负债-其他负债7.4.7.82,589,000.00147,834.99负债合计502,721,005.4334,845,654.72所有者权益：实收基金7.4.7.922,251,835,065.10218,309,063.00未分配利润7.4.7.10-所有者权益合计22,251,835,065.10218,309,063.00负债和所有者权益总计22,754,556,070.53253,154,717.72注：报告截止日2016年12月31日，基金份额净值人民币1.00元，基金份额总额22,251,835,065.10份，其中，银华活钱宝A、银华活钱宝B、银华活钱宝C、银华活钱宝D、银华活钱宝E级，份额均为零份；银华活钱宝F的基金份额净值人民币1.00元，份额总额22,251,835,065.10份。 7.2 利润表会计主体：银华活钱宝货币市场基金本报告期：2016年1月1日至2016年12月31日单位：人民币元项 目附注号本期2016年1月1日至2016年12月31日上年度可比期间2015年1月1日至2015年12月31日一、收入703,085,161.5512,513,639.311.利息收入719,014,134.1712,040,209.31其中：存款利息收入7.4.7.11256,560,886.248,296,937.18债券利息收入397,942,593.443,221,054.47资产支持证券利息收入2,739,693.44-买入返售金融资产收入61,770,961.05522,217.66其他利息收入-2.投资收益（损失以“-”填列）-20,729,556.75473,430.00其中：股票投资收益7.4.7.12-基金投资收益-债券投资收益7.4.7.13-20,788,819.97473,430.00资产支持证券投资收益7.4.7.13.559,263.22-贵金属投资收益7.4.7.14-衍生工具收益7.4.7.15-股利收益7.4.7.16-3.公允价值变动收益（损失以“-”号填列）7.4.7.17-4. 汇兑收益（损失以“-”号填列）-5.其他收入（损失以“-”号填列）7.4.7.184,800,584.13-减：二、费用95,886,701.491,140,071.521管理人报酬7.4.10.2.136,328,745.48455,078.612托管费7.4.10.2.210,815,412.08139,178.153销售服务费7.4.10.2.3-4交易费用7.4.7.1917,200.001,510.545利息支出48,379,195.84339,532.81其中：卖出回购金融资产支出48,379,195.84339,532.816其他费用7.4.7.20346,148.09204,771.41三、利润总额 （亏损总额以“-”号填列）607,198,460.0611,373,567.79减：所得税费用-四、净利润（净亏损以“-”号填列）607,198,460.0611,373,567.79 7.3 所有者权益（基金净值）变动表会计主体：银华活钱宝货币市场基金本报告期：2016年1月1日至2016年12月31日单位：人民币元项目本期2016年1月1日至2016年12月31日实收基金未分配利润所有者权益合计一、期初所有者权益（基金净值）218,309,063.00-218,309,0