保险学01风险与风险管理(刘永刚版)

单击此处编辑母版标题样式,单击此处编辑母版文本样式,第二级,第三级,第四级,第五级,*,保险学,广州大学经济与统计学院,保险学,保险学,*,广州大学经济与统计学院,保险学,广州大学经济与统计学院,保险学,*,保险学,第1章 风险与风险管理,杨林,这些是风险吗？,如何判断风险？,风险的代价是什么,？,4,风险无处不在,一个灵魂要求上帝派给他一个最好的,“,形象,”,。上帝回答：,“,你准备做人吧。,”,“,做人有风险吗,?,”,灵魂问。,“,有，勾心斗角，残杀，诽谤，夭折，瘟疫,”,上帝答。,“,另换一个吧,!,”,“,那就做马吧,!,”,“,做马有风险吗,?,”,“,有，受鞭笞，被宰杀,”,他又要求换一个。换成老虎，得知老虎也有风险。再换成植物，了解植物也是存在风险。,“,啊，恕我斗胆，看来只有您上帝没风险了，我留下，在你身边吧。,5,第一节 风险及其特征,一、风险的概念,在经济活动和日常生活中，风险（,risk,）这个词具有多种含义。但有两种定义较为特殊并被人们广泛采用。,一是把风险定义为损失发生的不确定性。,这种不确定性包括损失发生与否的不确定和损失程度的不确定。不确定性的程度可以用概率来描写，当概率在,00.5,时，随着概率的增加，不确定性也相应增加；当概率为,0.5,时，不确定性最大；当概率从,0.51,时，随着概率的增加，不确定性随之减少；当概率等于,0,或,1,时，不确定事件转化为确定性事件，概率,0,表示肯定不发生，概率,1,表示肯定发生，二者皆无风险可言。,保险中所讲的风险通常就是这一风险定义,。,二是把风险定义为相对于某一期望结果可能发生的变动情况。,如果结果只有一种可能，则风险为,0,；如果产生的结果有几种，则风险存在；可能产生的结果愈多，偏差愈大，风险也就愈大。这种风险也可以用数学语言描述，风险的大小决定于损失（,X,）的期望值（,EX,）和均方差。在,财务管理和投资管理中所讲的风险通常指这一风险定义,。,7,第一节 风险及其特征,二、风险的特征,（一）客观性,（二）损害性,（三）不确定性,1.,空间上的不确定性。,2.,时间上的不确定性。,3.,损失程度的不确定性。,（四）可测定性,（五）发展性,8,世界上最早的汽车保险,如今给汽车上保险已经是法律规定的必要手续，而很少有人知道，世界上最早的一份汽车保险出现在,1898,年，当年给汽车上保险的车主最担心的“马路杀手”不是汽车而是马。,美国的旅行者保险有限公司在,1898,年给纽约布法罗的杜鲁门,.,马丁上了第一份汽车保险。马丁非常担心自己的爱车会被马冲撞。当时美国全国只有,4000,多辆汽车，而马的数量达到了,2000,万匹，马车仍然是主要的交通工具。,在,100,多年之后，如今的美国有,2.2,亿辆汽车，而马的数量已经减少到,200,万匹。一个多世纪前还被视为新鲜事物的汽车保险如今已经成为再寻常不过的事情。,来源：,中国保险报,2004-03-16,9,（五）发展性,（,1,）风险的性质是可变的。在汽车出现初期，因车祸发生风险损失的可能性很小，这种风险仅仅是特定风险。而现在汽车已经成为人们出行的主要交通工具，交通事故时有发生，这种风险成为人类社会的基本风险。,（,2,）风险的种类是可变的：核泄露风险、核战争风险,（,3,）风险发生的概率和损失程度是可变的。天花、肺炎,10,第一节 风险及其特征,三、风险因素、风险事故和损失,（,一）风险因素(,Hazard),也称风险条件，是指引发风险事故或在风险事故发生时致使损失增加的条件。因此，风险因素是就产生或增加损失频率(,Loss frequency),与损失程度(,Loss severity),的情况来说的。,风险因素通常可分为三类：,实质风险因素,道德风险因素,心理风险因素,11,第一节 风险及其特征,三、风险因素、风险事故和损失,（,二）风险事故(,Peril),也称风险事件，是指损失的直接原因或外在原因，也即指风险由可能变为现实、以至引起损失的结果。,风险因素是损失的间接原因，因为风险因素要通过风险事故的发生才能导致损失。风险事故是损失的媒介物。,风险事故和风险因素的区分有时并不是绝对的。判定的标准就是看是否直接引起损失。,12,一生风险事故概率,风险事故 发生概率,受伤,1/3,难产,1/6,车祸,1/12,心脏病突然发作,1/77,在家中受伤,1/80,受到致命武器的攻击,1/260,死于心脏病,1/340,家中成员死于突发事件,1/700,乳腺癌,(,女性,)1/10,死于中风,1/1700,死于突发事件,1/2900,死于车祸,1/5000,每年都可能遇到的,风险事故 发生概率,染上爱滋病,1/5700,被谋杀,1/1110,死于怀孕或生产,(,女性,)1/4000,自杀,(,女性,)1/20000,自杀,(,男性,)1/5000,因坠落摔死,1/20000,死于工伤,1/26000,走路时被汽车撞死,1/40000,死于火灾,1/50000,溺水而死,1/50000,受二手烟污染而死于肺癌,1/60000,被刺伤致死,1/60000,13,一生风险事故概率,风险事故 发生概率,死于手术并发证,1/80000,因中毒而死,(,不包括自杀,)1/86000,骑自行车时死于车祸,1/130000,吃东西时噎死,1/160000,被空中坠落的物体砸死,1/290000,触电而死,1/350000,死于浴缸中,1/1000000,坠落床下而死,1/2000000,被龙卷风刮走摔死,l/2000000,被冻死,1/3000000,每年都可能遇到的,风险事故 发生概率,死于心脏病,1/3,死于癌症,1/5,死于中风,1/14,死于车祸,1/45,自杀,1/39,死于爱滋病,1/97,死于飞机失事,1/4000,死于狂犬病,1/700000,一生中可能遇到的危险有,14,第一节 风险及其特征,三、风险因素、风险事故和损失,（,三）损失(,Loss),损失作为风险管理和保险经营的一个重要概念，是指非故意的(,Unintentional)、,非计划的(,unplanned),和非预期的(,Unexpected),经济价值(,Economic value),的减少。,这一定义包含两个重要的要素：一是“非故意的、非计划的、非预期的”；二是“经济价值的减少”。两者缺一不可，否则就不构成损失。,损失通常分为两种形态，即直接损失与间接损失。前者指风险事故直接造成的有形损失，即实质损失(,Physical loss)；,后者是由直接损失进一步引发或带来的无形损失，包括额外费用损失(,Extra expense loss)、,收入损失(,Income loss),和责任损失(,Liability loss)。,16,第一节 风险及其特征,三、风险因素、风险事故和损失,（四）风险因素、风险事故与损失三间之间的关系,三者之间存在因果关系，即风险因素引发风险事故，而风险事故导致损失,。,风险事故,风险因素,引 起,即,增加 产生,损失的可能,损 失,17,第二节 风险的分类,一、按风险的环境分类,（一）,静态风险,静态风险是指自然力的不规则变动或人们行为的错误或失当所导致的风险。,前者如地震、雹灾、暴风、洪水等，后者如人的盗窃、欺诈行为等。,静态风险一般与社会的经济、政治变动无关，在任何社会经济条件下都是不可避免的。,（二）,动态风险,动态风险是指由社会经济的或政治的变动所导致的风险。,（三）静态风险与动态风险的差别,损失与否不同,影响范围不同,发生特点不同,18,第二节 风险的分类,二、按风险的性质分类,（一）,纯粹风险,纯粹风险是指那些只有损失机会而无获利可能的风险。,（二）,投机风险,投机风险是指那些既有损失机会，又有获利可能的风险。,纯粹风险与投机风险相比，前者因只有净损失的可能性，人们必然避而远之。而后者却有获利的可能，甚至获利颇丰，人们必为求其利甘冒风险而为之。,19,第二节 风险的分类,三、按风险的对象分类,（一）,财产风险,财产风险是指导致一切有形财产毁损、灭失或贬值的风险。,（二）,责任风险,责任风险是指个人或团体因行为上的疏忽或过失，造成他人的财产损失或人身伤亡，依照法律、合同或道义应负的经济赔偿责任的风险。,（三）,信用风险,信用风险是指在经济交往中，权利人与义务人之间，由于一方违约或违法行为给对方造成经济损失的风险。,（四）,人身风险,人身风险是指可能导致人的伤残死亡或损失劳力的风险。,20,财产风险,人身风险,责任风险,信用风险,风,险,1.,火灾,2.,雷电,3.,台风,4.,洪水,1.,衰老,2.,疾病,3.,伤残,4.,死亡,1.,公众责任风险,2.,雇主责任风险,3.,产品责任风险,4.,职业责任风险,1.,商业信用,2.,银行信用,21,第二节 风险的分类,四、按风险产生的原因分类,（一）,自然风险,因自然力的不规则变化引起的种种现象，所导致的对人们的经济生活和物质生产及生命造成的损失和损害，就是自然风险事故。,自然风险具有如下特征：第一，自然风险形成的不可控性。第二，自然风险形成的周期性。第三，自然风险事故引起后果的共沾性。,（二）,社会风险,社会风险是指由于个人或团体的行为，包括过失行为、不当行为及故意行为对社会生产及人们生活造成的损失的可能性。,22,第二节 风险的分类,四、按风险产生的原因分类,（三）,政治风险,政治风险又称为国家风险，它是指在对外投资和贸易过程中，因政治原因或订约双方所不能控制的原因，使债权人可能遭受损失的风险。,（四）,经济风险,经济风险是指在生产和销售等经营活动中由于受各种市场供求关系、经济贸易条件等因素变化的影响，或经营者决策失误，对前景预期出现偏差等，导致经济上遭受损失的风险。,（五）,技术风险,23,第二节 风险的分类,五、按风险影响的范围和对象进行分类,（一）,基本风险,指影响整个社会或社会主要部门，由非个人的或至少是个人往往不能阻止的因素所引起的风险。,（二）,特定风险,影响个人、家庭或企业，由特定的因素引起的、与特定的社会个体有因果关系的风险，是由个人、家庭或企业来承担的风险。,24,风 险,基本风险,特定风险,洪水,地震,通货膨胀,战争,失业,盗窃,爆炸,火灾,王华，,30,岁，身体健康，他总担心 有一天患上重大疾病无钱医治；他经常乘飞机到外省出差，也担心出意外事故；在市内开车上班时有时看到发生车祸免不了提心吊胆；他还投资,10,万元炒股，赔钱是常事。王华该怎样进行风险管理呢？,26,第三节 风险管理,一、风险管理的概念,风险管理是指人们对各种风险的认识、控制和处理的主动行为。它要求人们研究风险的发生和变化规律，估算风险对社会经济生活可能造成损害的程度，并选择有效的手段，有计划有目的地处理风险，以期用最小的成本代价，获得最大的安全保障。,作为人类社会对客观存在的风险的主观能动行为和经验总结，古已有之。,作为独立的管理系统而成为一门新兴的学科，到了上世纪,50,年代才在美国开始兴起，迄今风险管理的科学方法尚未充分发展。,在,20,世纪末，出现了整体化风险管理这一崭新的概念，即把纯粹风险和财务风险（价格风险、利率风险、汇率风险等）综合起来加以研究和管理。,10,风险管理流程图,28,第三节 风险管理,二、风险管理的基本程序,（一）风险识别,风险识别是风险管理的第一步，它是指对企业面临的、以及潜在的风险加以判断、归类和鉴定风险性质的过程，主要包括感知风险和分析风险两方面的内容。,1,、风险识别的主要内容,（,1,）风险源识别,（,2,）风险暴露识别,2,、风险识别的方法,（,1,）风险清单识别法,（,2,）,财务报表识别法,（,3,）,流程图分析法,（,4,）,风险链分析法,（,5,）,事件树分析法,（,6,）,事故树分析法,30,第三节 风险管理,二、风险管理的基本程序,（二）风险估测,风险估测是指在风险识别的基础上，通过对所收集的大量详细损失资料加以分析，运用概率论和数理统计，估计和预测风险发生的概率和损失程度。,（三）风险评价,风险评