工程经济分析及其组成要素课件

Click to edit Master title style,Click to edit Master text styles,Second level,Third level,Fourth level,Fifth level,*,*,单击此处编辑母版标题样式,单击此处编辑母版文本样式,第二级,第三级,第四级,第五级,第二章 现金流量及其构成,*,单击此处编辑母版标题样式,单击此处编辑母版文本样式,第二级,第三级,第四级,第五级,第二章 现金流量及其构成,*,单击此处编辑母版标题样式,单击此处编辑母版文本样式,第二级,第三级,第四级,第五级,*,单击此处编辑母版标题样式,单击此处编辑母版文本样式,第二级,第三级,第四级,第五级,*,1,第,2,章,工程经济分析,及其,组成要素,1第2章,1,2,第,2,章 工程经济分析及其组成要素,现金流入,现金流出,净现金流量,投资,成本费用,营业收入,税金,利润,第,1,节 现金流量的概念,第,2,节 现金流量的构成,2第2章 工程经济分析及其组成要素现金流入投资第1节 现金流,2,3,第,1,节 现金流量的概念,一、基本概念,1.,现金流出,：,相对,某个系统，指在某一时点上流出系统的资金或货币量，如投资、成本费用等。,2.,现金流入,：,相对,某个系统，指在某一时点上流入系统的资金或货币量，如销售收入等。,3.,净现金流量（,NCF),=,现金流入,-,现金流出,4.,现金流量（,CF,）,：指各个时点上实际发生的资金流出或资金流入（现金流入、现金流出及净现金流量的统称）,3第1节 现金流量的概念 一、基本概念,3,4,现金流量三要素,的三要素,现金流量,时点,大小,方向,4现金流量三要素的三要素时点大小方向,4,5,二、现金流量的表示方法,1.,现金流量表：,用表格的形式描述不同,时点,上发生的各种现金流量的,大小,和,方向,。,第,1,节 现金流量的概念,(,续,),年末,0,1,2,3,4,n-1,n,现金流入,0,0,1280,1800,2400,2400,2800,现金流出,5800,0,480,600,880,880,9200,净现金流量,-5800,0,800,1200,1520,1520,1880,项目寿命周期,=,建设期试产期达产期,5二、现金流量的表示方法第1节 现金流量的概念(续)年末,5,6,2.,现金流量图,时间,t,0 1 2 3,时点，表示此年的年末，次年的年初,200,150,现金流量,现金流入,现金流出,注意：若无特别说明,时间单位均为年；,投资一般发生在年初，营业收入、经营成本及残值回收等发生在年末,与横轴相连的垂直线，箭头向上表示现金流入，向下表示现金流出，长短为现金流量的大小，箭头处标明金额。,现金流量的,大小及方向,62.现金流量图时间 t0 1,6,7,2.,现金流量图（续）,现金流量图的几种简略画法,0 1 2 3 4 5 6,时间（年）,100 100,50,100 100 100,150,72.现金流量图（续）现金流量图的几种简略画法0,7,8,第,2,节 工程经济要素,方案经济效果反映在整个寿命期内就是资金流入、流出的状况，分析现金流量及其构成要素是工程经济学要做的基础工作。,现金流量构成的基本要素,投资,经营成本,营业收入,税金等,利润,8第2节 工程经济要素 方案经济效果反映在整,8,9,一、投资,现金流出项,1.,投资,：,为实现预定生产经营计划而预先垫付的资金。,包括：,1,）固定资产投资,2,）无形资产投资,3,）其他资产投资,4,）预备费用（基本预备、价差预备）,5,）建设期利息及汇兑损益,6,）流动资金投资,9一、投资 现金流出项1.投资：包括：1）固定资产投,9,10,投资的构成及形成的资产,总投资,固定资产投资,无形资产投资,其他资产投资,建设期利息、汇兑损益,预备费用,固定资产,无形资产,其他资产,建设投资,流动资金投资,流动资产,10投资的构成及形成的资产总投资固定资产投资无形资产投资其他,10,建设项目投资构成,建筑安装工程费,工程费用 设备购置费,工器具等购置费,建设项目总费用 工程建设其他费用,预备费,固定资产 （固定资产投资方向调节税）,建设投资 无形资产,总 其他资产 建设期贷款利息,投,资 流动资金,建设项目投资构成,11,12,固定资产投资,建筑安装工程费,设备购置费,工具及生产家具购置费,工程建设其他费用,基本预备费,固定资产,：,使用期限较长（一年以上），单位价值在规定的标准以上，在生产过程中为多个生产周期服务，在使用过程中保持原来的物质形态的资产,包括：,12固定资产投资建筑安装工程费固定资产：使用期限较长（一年以,12,13,固定资产投资（续）,为更新固定资产而补偿固定资产价损耗的会计手段。,在投资项目寿命期（或计算期）内，不是项目的现金流出，但是，是成本的一部分,。,寿命期末的固定资产残余价值可回收，作为期末的,现金流入,折旧：,固定资产原值：,固定资产净值,=,固定资产原值,-,累计折旧额,建设项目建成或投产时核定的价值,13固定资产投资（续）为更新固定资产而补偿固定资产价损耗的会,13,14,无形资产、递延资产,能为企业长期提供某种权利或利益但不具有实物形态的资产。,包括专利、著作权、版权、商标、专有技术等,其价值在服务期内逐年摊销，,摊销费,计入成本,无形资产,项目筹建期内，集中发生除固定资产投资和无形资产投资以外的各项费用所形成的资产。,包括开办费、租赁固定资产改良费等,在规定年限内平均摊销，,摊销费,计入成本,其他资产,摊销费不是实际现金流动，不能计入现金流出,14无形资产、递延资产 能为企业长期提供某种权利或利益但,14,15,流动资金投资,储备资金,（原材料、燃料等）,生产资金,（在制品、半成品、待摊费用）,成品资金,（产成品、外购品等）,结算资金,（应收、预付帐款等）,货币资金,（备用金、现金、银行存款等）,一、投资,流动资产：,指可以在一个生产经营周期（对象不 同，长短不同）内变现或耗用的资产。,包括：,15流动资金投资储备资金（原材料、燃料等）一、投资流动资产：,15,16,投资来源,投资者缴付的出资额,(,包括资本金和资本溢价,),，是企业用于项目投资的新增资本金、资本公积金、提取的折旧费与摊销费以及未分配的税后利润等。,银行和非银行金融机构的贷款及发行债券的收入等。包括长期负债,(,长期借款、应付长期债券和融资租赁的长期应付款项等,),和短期负债,(,短期借款、应付账款等,),。,一、投资,自有资金,负债资金,16投资来源投资者缴付的出资额(包括资本金和资本溢价)，是企,16,2.,建设总投资估算,（,1,）静态投资估算,1,）资金周转率法,资金周转率法,=,年销售总额,/,总投资,2,）生产能力指数法,3,）比例估算法,I=E(1+f,1,p,1,+f,2,p,2,+f,3,p,3,+,）,+C,2. 建设总投资估算（1）静态投资估算,17,4,）系数估算法,5,）指标估算法,（,2,）动态投资估算,1,）涨价预备费,2,）建设期利息,3,）汇率,3.,流动资金估算,（第七章经济评价）,4）系数估算法,18,19,二、成本费用,总成本费用,：,生产经营活动中，,活劳动,与,物化劳动,消耗的货币表现。,工程经济分析中不严格区分费用与成本，均视为现金流出（折旧费和摊销费是成本不是现金流出）。,劳动力作用于生产资料，创造出使用价值的劳动（包括脑力劳动和体力劳动）。,由物资形态表现的劳动,19 二、成本费用总成本费用：生产经营活动中，活劳动与物化,19,20,工程经济分析中的费用与成本与会计中的费用与成本的不同,1,）会计中的费用和成本是企业经营活动和产品生产过程中,已经发生,的各项耗费的真实记录，数据是唯一；工程经济分析中的费用和成本是对,未来的预测,结果，有不确定性。,2,）,会计,中对费用和成本的计量是分别针对特定会计期间，企业经营活动和特定产品的,生产过程,的；,工程经济分析,中，对费用和成本的计量则一般针对某一投资项目或技术方案的,实施结果,。,20工程经济分析中的费用与成本与会计中的费用与成本的不同1）,20,21,（,3,）,会计中成本、费用概念有严格的区分，工程经济中强调对现金流量的考察分析，不严格区分成本和费用的概念。,会计中成本和费用的区别在于,，成本是针对一定的成本核算对象,(,如某一工程,),而言的；费用则是针对一定的期间而言的。,二者的联系在于，,都是企业经济资源的耗费。,（,4,）,工程经济分析中，根据分析计算的需要，还要引人一些财务会计中所没有的成本概念，如,经营成本,、,机会成本、沉没成本,等。这些成本的经济含义及成本中所包含的内容与财务成本中的成本不完全一样。,工程经济分析中的费用与成本与会计中的费用与成本的不同,21（3）会计中成本、费用概念有严格的区分，工程经济中强调对,21,22,1,、总成本费用的分类,总成本费用,期间费用,财务费用,管理费用,营业费用,生产成本,直接成本,直接人工,直接材料,其它直接费用（含折旧）,间接成本,间接人工,间接材料,其它间接费用（含折旧）,1,）按,成本中心,分类,为组织和管理生产所发生的,销售商品过程中发生的费用,企业行政管理部门为管理和组织经营活动所发生的各项费用,总成本（费用）,=,生产成本财务费用管理费用营业费用,221、总成本费用的分类总成本费用期间费用财务费用管理费用营,22,23,1,、成本费用的分类（续）,2,）按,经济性质,分为九类：,外购材料；外购燃料；外购动力；工资及福利费；,折旧费；摊销费；利息支出,；修理费；其他费用。,2,、经营成本,：工程技术项目在生产经营期间的,经常性,实际,支出。,经营成本总成本费用（,折旧摊销费利息）,总成本（费用） ,231、成本费用的分类（续）2）按经济性质分为九类：2、经营,23,24,工程经济分析中,经营成本,作为独立的,现金流出,折旧、摊销、利息不能作为现金流出的原因,进行经济分析要考察的是特定经济系统的实际现金流入与流出，产品销售成本中已包含折旧费、摊销费和利息支出，而折旧是对固定资产投资的价值补偿，并不是真正发生的现金流出，固定资产投资已计入现金流出，如再将折旧计入现金流出会造成现金流出的重复计算；同样，摊销费也是以前建设投资支出的分摊，只是一种内部的现金转移，而非现金支出，为避免重复计算也不考虑。,贷款利息对于项目来说是实际的现金流出，在进行企业自有资金分析时应计入支出；但在考察全部投资的经济效果时，单就项目本身而论，并不考虑资金来源问题，因此不能把它看作支出。,24工程经济分析中 经营成本作为独立的现金流出折,24,25,2,、折旧的计算,利用会计手段，把以前（建设期）发生的一次性支出，在生产经营期的各年度中进行分摊，以核算当年应缴付的所得税和可以分配的利润。,为保证国家正常的税收来源，防止企业多提和快提折旧费，现行财务制度对,折旧方法,和,折旧年限,均有明确规定。将企业的固定资产分为,3,大部分，,22,类，对各类固定资产折旧年限规定了一个最高限和最低限。,252、折旧的计算 利用会计手段，把以前（建设期）发生,25,26,2,、折旧的计算,一般折旧法,1,）平均年限法：,每年计提的折旧额相等,年折旧率,=,（,1-,预计净残值率）,/,折旧年限,年折旧额,=,固定资产原值,年折旧率,【,例,2,1】,某类固定资产原值为,120,000,元，估计残值为原值的,5%,，估计使用年限为,20,年，求年和月折旧额。,解,：,年折旧额,= 120000,1,5%,20,=5700,（元）,月折旧额,=,年折旧额,/12= 475,（元）,262、折旧的计算一般折旧法1）平均年限法：每年计提的,26,27,2,）工作量法：,每计量单位折旧额相等,一般用于计算某些专业设备和交通运输车辆的折旧。,公式：,单位工作量折旧额,=,（原值,-,残值）,/,额定总工作量,年折旧额,=,单位工作量折旧额,年工作量,单位工作量法,单位里程法,2,、折旧的计算,一般折旧法,272）工作量法：每计量单位折旧额相等2、折旧的计算一,27,28,【,例,2,2】,某厂一设备预计使用,8,年，原价为,12,000,元，残值为,800,元，估计可以工作,44,800,小时，每年实际工作时数为,5200,、,5800,、,6800,、,4800,、,3600,、,5400,、,6000,、,7200,小时，试计算各年折旧费用。,解：（固定资产净残值）预计使用年限内完成的总工作量,=,（,12000,800,）,/44800 =,25,（元）,2,、折旧的计算,一般折旧法,28【例22】2、折旧的计算一般折旧法,28,各年折旧费计算表,年份,1,2,3,4,5,6,7,8,合计,使用时数,5200,5800,6800,4800,3600,5400,6000,7200,44800,折旧数额,1300,1450,1700,1200,5400,1350,1500,1800,11200,各年折旧费计算表年份12345678合计使用时数 52005,29,30,【,例,2,3】,某项固定资产原值,10000,元，预计使用年限为,5,年，估计残值为,1500,元，清理费用,500,元（最后两年按直线法折旧，其余年份按双倍余额法折旧）,年折旧率,R = 2/5100% = 40%,则,5,年中,每年应提折旧额如表所示,。,2,、折旧的计算,加速折旧法,1,）双倍余额递减法：,折旧率不变、折旧基数递减,年折旧率,=2 /,折旧年限,100%,（年折旧额）,i,=,（固定资产净值）,i-1,年折旧率,最后两年折旧额,（固定资产净值）,N-2,期末残值,/2,30【例23】某项固定资产原值10000元，预计使用年限为,30,各年折旧计算表格,年限,折旧额（元）,累计折旧额（元）,账面价值（元）,0,1,2,3,4,5,4000,2400,1440,580,580,4000,6400,7840,8420,9000,10000,6000,3600,2160,1580,1000,580=2160,（,1500,500,）,/2,各年折旧计算表格年限折旧额（元）累计折旧额（元）账面价值（元,31,32,【,例,2,4】,某设备的原值,10500,元，折旧期,6,年，,6,年末之残值,500,元，则采用年数总和法计算的各年折旧费计算,如表所示,。,2,、折旧的计算,加速折旧法,2,）年数总和法：,年折旧率,i,=,（折旧年限,-,已使用年限,i,）,/ ,折旧年限,（折旧年限,+1,）,/2,（年折旧额）,i,=,（固定资产原值,-,固定资产残值）,年折旧率,i,32【例24】某设备的原值10500元，折旧期6年，6年末,32,各项费用计算表,年度,N,（,t,1,）,N,（,N+1,）,/2,年折旧费,账面价值,0,1,2,3,4,5,6,6/21,5/21,4/21,3/21,2/21,1/21,2857,2381,1905,1428,952,477,10500,7643,5262,3357,1929,977,500,（残值）,各项费用计算表年度 N（t1）年折旧费 账面价值 0,33,3.,摊销费的估算,无形资产：,从开始之日起，在有效使用期限内平均摊销计算。,有效使用期确定原则：,法律和合同分别有规定的有效年限和受益年限的，取两者较短者；,法律没有规定，按合同规定；,法律或合同均未规定的，按照不少于,10,年确定,其他资产：,开办费：,从企业开始生产经营起，按照不短于,5,年的期限平均摊销,以经营租赁方式租入的固定资产改良支出：,在租赁有效期内分期平均摊销。,34,3. 摊销费的估算无形资产：从开始之日起，在有效使用期限内平,34,4.,几个特殊成本,（,1,）机会成本,（,2,）沉没成本,（,3,）固定成本和可变成本,（,4,）边际成本,4.几个特殊成本（1）机会成本,35,36,三、营业收入,现金流入项,营业收入是企业生产经营阶段的主要收入来源，是企业向社会出售商品或提供劳务的货币收入。,营业收入产品销售量,价格,或 营业,收入,(,产品销售量,i,价格,i,),营业收入,=,总成本费用,+,利润总额,+,营业税金及附加,36三、营业收入 现金流入项 营业收入是企业生产经,36,37,四、税 金,现金流出项,税金,是国家依据法律对有纳税义务的单位和个人征收的,财政资金,税收,是国家凭借政治权力参与国民收入分配和再分配的一种方式，具有,强制性、无偿性,和,固定性,的特点。,税收,是国家对各项经济活动进行,宏观调控的重要杠杆,。,37四、税 金 现金流出项税金是国家依据法律对有纳税义,37,38,六大税类,1,流转税类,：,增值税,、,消费税,、,营业税,2,所得税类,：企业所得税、外资、外国企业所得税、个人所得税,3,特定目的税类,4,资源税类,5,财产和行为税,6,关税,四、税金,包括,38六大税类1流转税类：增值税、消费税、营业税四、税金包括,38,39,五、利 润,利润是企业,经济目标,的集中表现,营业利润,=,营业,收入总成本费用,营业税金及附加,利润总额,=,营业利润,+,营业外收支净额,上年度亏损额,税后利润,=,利润总额所得税,39五、利 润利润是企业经济目标的集中表现,39,40,亏损年度,以后的各年的所得税计算,用下一年度的税前利润（营业利润）等弥补，下一年度利润不足以弥补的，可以在年内延续弥补，按弥补后的应纳税所得额计算所得税。年内不足以弥补的，用税后的利润等弥补。,t-1,t,t+1,t+2,t+3,t+4,t+5,营业利润,10,-100,19,31,40,20,40,应纳税所得额,10,0,0,0,0,10,40,例：,五、,利 润,40亏损年度以后的各年的所得税计算 用下一年度的税前利,40,41,税后利润的分配顺序,税前利润,减：没收、滞纳金、罚款,减：弥补以前年度的亏损（五年不足以弥补时）,税后利润,减：盈余公积金（扣除前两项后的,10%,）,减：公益金（扣除前两项后的,5%,）,减：应付利润,未分配利润,五、,利 润,41税后利润的分配顺序 税前利润五、利 润,41,42,总结,一般对分析整个寿命期全部投资经济效果来说：,现金流入：,营业收入、回收固定资产余值、回收流动资金,现金流出：,投资、经营成本、税金、特种基金,42总结一般对分析整个寿命期全部投资经济效果来说：现金流入,42,43,作业：,P57,：,913,作业,43 作业：作业,43,44,The end,44The end,44,激励学生学习的名言格言,220,、每一个成功者都有一个开始。勇于开始，才能找到成功的路。,221,、世界会向那些有目标和远见的人让路（冯两努,香港著名推销商）,222,、绊脚石乃是进身之阶。,223,、销售世界上第一号的产品,不是汽车，而是自己。在你成功地把自己推销给别人之前，你必须百分之百的把自己推销给自己。,224,、即使爬到最高的山上，一次也只能脚踏实地地迈一步。,225,、积极思考造成积极人生，消极思考造成消极人生。,226,、人之所以有一张嘴，而有两只耳朵，原因是听的要比说的多一倍。,227,、别想一下造出大海，必须先由小河川开始。,228,、有事者，事竟成；破釜沉舟，百二秦关终归楚；苦心人，天不负；卧薪尝胆，三千越甲可吞吴。,229,、以诚感人者，人亦诚而应。,230,、积极的人在每一次忧患中都看到一个机会，而消极的人则在每个机会都看到某种忧患。,231,、出门走好路，出口说好话，出手做好事。,232,、旁观者的姓名永远爬不到比赛的计分板上。,233,、怠惰是贫穷的制造厂。,234,、莫找借口失败，只找理由成功。（不为失败找理由，要为成功找方法）,235,、如果我们想要更多的玫瑰花，就必须种植更多的玫瑰树。,236,、伟人之所以伟大，是因为他与别人共处逆境时，别人失去了信心，他却下决心实现自己的目标。,237,、世上没有绝望的处境，只有对处境绝望的人。,238,、回避现实的人，未来将更不理想。,239,、当你感到悲哀痛苦时，最好是去学些什么东西。学习会使你永远立于不败之地。,240,、伟人所达到并保持着的高处，并不是一飞就到的，而是他们在同伴们都睡着的时候，一步步艰辛地向上爬,241,、世界上那些最容易的事情中，拖延时间最不费力。,242,、坚韧是成功的一大要素，只要在门上敲得够久、够大声，终会把人唤醒的。,243,、人之所以能，是相信能。,244,、没有口水与汗水，就没有成功的泪水。,245,、一个有信念者所开发出的力量，大于,99,个只有兴趣者。,246,、环境不会改变，解决之道在于改变自己。,247,、两粒种子，一片森林。,248,、每一发奋努力的背后，必有加倍的赏赐。,249,、如果你希望成功，以恒心为良友，以经验为参谋，以小心为兄弟，以希望为哨兵。,250,、大多数人想要改造这个世界，但却罕有人想改造自己。,激励学生学习的名言格言,45,