职业经理人讲义之财务管理课件

?财务管理?职业经理人讲义第一局部财务会计根底一、会计概述一会计的职能和目标1、会计的职能：核算、监视2、会计的目标：向外提供关于企业经济活动的各种信息：即：财务报告二会计对象与会计要素1、会计对象会计所要核算和监视的内容，即：各单位能用货币反映的经济活动，也为各单位的资金及资金运动反映生产经营活动的资金运动表现为：资金的取得、资金的循环和周转、资金的退出资金的取得：包括所有者作为资本投入的资金和通过负债取得的资金。资金的循环：资金从货币形态开场，依次通过供给、生产、销售三个阶段，不断改变为储藏资金、生产资金、成品资金、结算资金形态，最后又回到货币资金的过程资金的周转：周而复始、连续不断的资金循环资金的退出：包括向国家上缴税金及向所有者分配利润、归还各种债务等。2、会计要素对会计核算对象的具体分类。分为两大类：一类反映财务状况：资产、负债、所有者权益；另一类：收入、费用、利润资产：过去的交易、事项形成并由企业所拥有或控制的资源。该资源预期会给企业带来经济效益。资产通常分为：流动资产、长期资产、固定资产、无形资产、递延资产、其他资产六类负债指过去的交易、事项形成的现成义务。履行义务会导致经济利益流出企业。所有者权益所有者在企业中所享有的经济利益，其金额为：资产减负债后的余额。在股份公司称为股东权益。收入指企业销售商品、提供劳务及让渡资产使用权等日常活动中所形成的经济利益总流入。费用指企业为销售商品、提供劳务等活动中所发生的经济利益总流出。利润企业一定会计期间的经营成果。即：企业各种收入与各种本钱费用相减后的差额。三会计等式1、资产负债表要素和会计根本等式资产=负债+所有者权益表示：在某一时点，企业拥有多少资产、其中：债权人提供多少、所有者提供多少。2、利润表要素及相互关系：收入-费用=利润表示：经营成果与相应期间收入和费用的关系四会计核算根本原那么会计原那么会计准那么，进展会计工作所要遵循的行为和标准。有三类：总体性要求原那么：可比性、一致性、慎重性对会计核算信息质量要求原那么：相关性、真实性、及时性、清晰性、重要性对会计要素确认、计量要求原那么：实际本钱计价、权责发生制、划分收益性支出和资本性支出原那么、配比原那么五会计科目、会计账户、复试记账原理1、会计科目进展具体会计核算的类目，是对会计要素的更具体分类。2、账户以会计科目为名称，以“借、贷为符号表示记账方向，用来登记经济业务的具体构造。一般使用“丁字帐会计科目与账户的区别与联系：一样点：均是对会计要素具体内容的分类，且分类的口径完全一致不同点：会计科目只是一种分类的标志、名称，账户不仅是一种分类，还有登记每一具体内容增加、减少、结余情况的具体构造，一般使用“丁字帐联系：企业个根据会计科目设置账户，会计科目即账户名称。复试记账原理：对一笔经济业务要求以一样的金额，同时在两个或两个以上的账户之间进展登记，以反映经济业务的来龙去脉。习惯上规定：资产类、费用类账户账户借方登记：增加；贷方登记：减少；负债类、所有者权益类、收入类账户借方登记“减少，贷方登记：增加二、财务会计报表资产负债表利润表现金流量表“资产负债表根本目标：确定公司所有者股东某一日在公司内净投资的价值。“利润表根本目标：计算会计期间通常一年内公司活动产生的净利润或净亏损。“现金流量表根本目标：说明现金及等价物如何发生变动。一、资产负债表资产负债表构造：左、右两栏，用平衡式表示：资产负债所有者权益资产和负债均按“流动性大小排序：资产“流动性指：资产变现能力。负债的“流动性指偿债期限、流动资产可望在一年内转换为现金的资产。包括：货币资金、短期投资、应收帐款、存货和预付帐款等。货币资金：库存现金、银行存款、其他货币资金等。短期投资：以谋取短期利益为目的，投资期限在一年以内的有价证券。应收帐款和坏帐准备：两者相抵后应收帐款以净额列示。注意：“坏帐准备计提。存货：一般有三种：原材料存货、在产品存货、产成品存货；存货要求以净值列示。注意：存货本钱计算方法选择。预付帐款：表达配比原那么，在未被确认为费用之前，作为“资产记录在资产负债表中。、非流动资产又称为资本性资产，指预期产生一年以上经济效益的资产，有：固定资产、无形资产、递延资产、其他资产等固定资产：及要求反映历史本钱原始价值，还要求反映净值和净额。固定资产净值=固定资产-累计折旧固定资产净额=固定资产净值-减值准备注意：折旧方法选择会影响固定资产帐面净值和利润无形资产：要求以净值列示。商誉是一项特殊的无形资产。无形资产价值的减少过程称为“摊销。、流动负债或短期负债流动负债包括短期债务、应付帐款、应付票据、应计费用。应计费用的分配表达了配比原那么。、非流动负债：包括长期负债和递延税金递延税金：由公司纪录的税前利润应纳税额与税务局计算的税款之间时间性差异引起。递延税金贷项表示所欠税收延期。、所有者权益：包含的内容有四项：股本实收资本、资本公积、盈余公积、未分配利润。资本公积：含资本或股本溢价、承受资产捐赠、外币资本折算差额等。盈余公积和未分配利润：来自于净利润所有者权益的净变化来自于会计期间净利润、新发行权益资本净值。总之：分析资产负债表应注意三个问题：资产的流动性负债与权益市价与本钱根据企业的根本活动，会计等式可写成：投资活动=筹资活动；投资=债权人筹资+股东筹资二、利润表利润表的根本公式：税后利润收入费用利润表有两个重要原那么：实现原那么和配比原那么，它们构成权责发生制的根底。实现原那么指：在交易产生收入的时候后就成认收入而不是在收到交易的现金时成认。配比原那么指：当产品被售出或效劳被提供时，与产品有关的费用才获得成认，而不是在费用被实际支付时就获得成认。实现原那么和配比原那么的直接后果是：税后利润不等于公司净现金流量、利润表根本内容分为几个局部：主营业务利润营业利润利润总额净利润、利润表各局部主要内容；销售净额：指销售收入与折让和折扣形成的差额。销售本钱：代表会计期间售出商品的本钱。对于分销公司，销售本钱是售出物品的购进价格加上与物品有关的直接本钱，制造业来说，销售本钱是产成品的价值生产成，包含了折旧费。营业费用、管理费用、财务费用构成公司期间费用。指在一个会计期与公司产品的销售和公司经营管理有关的费用。公司投资净收益、补贴受益、营业外收支净额构成公司的非常收益。息、税前收益：指借款利息与所得税款考虑进来之前的利润。三、资产负债表和损益表的一致：一般地；所有者权益的净变化税后利润股利发行新股筹集的资金四、现金流量表：现金流量表的目的：解释公司会计期间现金及等价物的变动。现金流量表由三个局部组成：、经营性现金流量；指由于企业生产和销售产品及提供劳务等正常的经营活动所带来的现金流量。其主要内容有：销售商品、提供劳务收到现金收到的税费返还收到的其他与经营活动有关的现金购置商品、承受劳务支付的现金。支付给职工及为职工支付的现金支付的各项税费支付的其他与经营活动有关的现金。、投资性现金流量：指企业长期资产的购建和不包括在现金等价物在内的投资及处置活动。其主要内容：收回投资所收到的现金；取得投资收益所收到的现金处置固定资产、无形资产和其他长期资产所收回的现金净额；收到的其他与投资活动有关的现金；购建固定资产、无形资产和其他长期资产所支付的现金；投资所支付的现金支付的其他与投资活动的有关现金、筹资活动产生的现金：指导致企业资本及债务规模和构成发生的活动。其主要内容：吸收投资所收到的现金；取得借款所收到的现金；收到的其他与筹资活动有关的现金；归还债务所支付的现金；分配股利、利润或偿付利息所支付的现金；支付的其他与筹资活动有关的现金注意：现金流量不同于净营运资本：净营运资本=流动资产-流动负债五会计报表附注：为便于会计报表使用者理解会计报表的内容而对会计报表的编制根底、编制依据、编制原那么、编制方法及主要工程等所作的解释和具体说明。年度会计报表应披露的内容由会计制度统一规定。第二局部财务报表分析一、报表分析概述一、财务报表分析的目的取决于报表使用者的重要信息需求和分析目的1、报表使用者：债权人权益投资者管理当局政府中介机构审计师经营者其他重要的报表使用者，如：供货商二报表分析的根本方法1、比较分析法对两个或几个有关的可比数据进展比照，提醒差异和矛盾。具体方法有：按比较对象分和谁比与本企业历史比趋势分析与同类企业比横向比与方案预期数比差异分析按比较内容：比较会计要素总量。如：总资产、净资产、净利润等。主要用于时间序列分析。比较构造百分比。目的是用于发现有显著问题的工程。比较财务比率。二、财务比率分析评价企业财务状况和经营成果的主要指标可分为四大类：变现能力比率、资产管理比率、负债比率、盈利能力比率一变现能力指企业产生现金的能力，取决于近期内可变现的流动资产数量的多少。1、流动比率流动比率=;表示：用企业的流动资产偿付流动负债的能力。一般要求等于2，但应视行业和企业的具体情况而定。注意分析：流动资产构造、流动资产周转情况、流动负债数量与构造情况，并结合现金流量分析。2速动比率速动比率=它比流动比率更进一步说明短期偿债能力的比率。计算速动资产时需将存货从流动资产中剔除。分析：速动比率在西方一般认为1:1较平安速动比率会因所处行业的不同存在很大差异；影响速动比率可信性的重要因素是应收帐款的变现能力。其它分析同流动比率。3现金比率立即动用的资金与流动负债进展比照所确定的比例。现金比率=一般认为现金比率为0.2以上好，但不能认为这个指标越高越好。二负债比率分析1资产负债率资产负债率=，说明：在总资产中有多大比例通过借债来筹资的，也说明：资产对债权人权益的保障程度。该比率越小，说明企业长期偿债能力越强。分析：债权人希望资产负债率越低越平安；对所有者而言，关心的是总资产收益率是否超过借款的利率及其程度；从经营者角度看，比率过大，风险加大，债务负担过重，但比率过小，会被视作过于保守。2产权比率产权比率=；一方面反映债权人提供的资金与所有者提供资金权益资金的相对关系，说明根本财务构造稳定性；另一方面，它反映债权人投入的资本受股东权益的保障程度，或者说企业清算时债权人利益的保障程度。分析：一般而言，该比率0,一个较大的折现率，使NPV0,有：NPVR0,PI1,IRR当：NPV=0，有：NPVR=0,PI=1,IRR=当：NPV0,有：NPVR0,PI0,IRR以上指标均受工程建立期长短、投资方式、及各年净现金流量的数量特征的影响。NPV为绝对值指标外，其余均为相对值指标。计算NPV、NPVR、PI指标必须事先设定折现率，而IRR那么不需要，它是工程本身可实现的报酬率。